普通股估值比率
估价比率衡量与特定债权（例如，企业所有权份额）相关的资产或缺陷（例如，收益）的数量。
当前估值比率
EQT Corp.、当前估值比率
| EQT Corp. | Chevron Corp. | ConocoPhillips | Exxon Mobil Corp. | 石油、天然气和消耗性燃料 | 能源 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 | |||||||||
| 当前股价 （P） | $39.10 | ||||||||
| 流通在外的普通股数量 | 367,046,005 | ||||||||
| 每股收益 (EPS) | $-3.15 | ||||||||
| 每股营业利润 | $-3.71 | ||||||||
| 每股销售额 | $18.54 | ||||||||
| 每股账面价值 (BVPS) | $27.32 | ||||||||
| 估值比率 | |||||||||
| 市盈率 （P/S） | 2.11 | 1.42 | 2.23 | 1.42 | 1.84 | 1.85 | |||
| 市净率 （P/BV） | 1.43 | 1.81 | 1.89 | 1.82 | 2.49 | 2.52 | |||
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31).
如果公司的估值比率低于基准的估值比率，那么公司股票就相对被低估了。
否则，如果公司的估值比率高于基准的估值比率，那么公司股票就相对高估了。
历史估值比率（摘要）
EQT Corp.、历史估值比率
| 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 市净收入比 （P/E） | — | — | — | — | 9.35 | |
| 营业收入价格比 （P/OP） | — | — | — | — | 36.91 | |
| 市盈率 （P/S） | 1.20 | 2.02 | 0.36 | 0.99 | 5.32 | |
| 市净率 （P/BV） | 0.81 | 0.58 | 0.14 | 0.42 | 1.06 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31).
根据提供的数据，可以观察到EQT Corp.在2017年至2021年间部分财务比率的变化情况。整体来看，部分比率在此期间表现出明显的波动趋势，反映出公司在财务结构与市场估值方面经历了若干调整。
在市净率（P/BV）方面，数据呈现出较大的波动。2017年时，市净率为1.06，随后在2018年大幅下降至0.42，2019年进一步降至0.14，显示公司截止至2019年末的市场估值相对于账面价值显著降低。2020年市净率有所回升至0.58，之后在2021年达到0.81，表明市场对公司资产价值的认可逐渐恢复，估值趋于稳定上涨。
市盈率（P/S）则表现出更为明显的变化。2017年时，为5.32，之后在2018年骤降至0.99，到2019年进一步下降至0.36，显示出市场对公司盈利的预期明显减弱。2020年时，市盈率反弹至2.02，2021年又回落至1.2，说明投资者对公司盈利能力的预期经历了阶段性的调整，但整体仍保持在较低水平，反映出利润或盈利预期的波动性。
关于营业收入价格比（P/OP）与市净收入比（P/E），除2017年数据外，其余年份缺失或未提供详细信息，难以进行全面分析。尽管如此，2017年P/OP为36.91，显示在那时公司与运营利润的市场估值偏高，但缺乏后续数据限制了对趋势的深入理解。
总体而言，该公司在2017年至2021年间市净率和市盈率均出现了明显的波动，反映出市场对公司资产和盈利的预期在不断变化。尤其是市净率经历了大幅下降后逐步回升，可能与公司财务状况改善或市场环境变化有关。同时，市盈率的回升和随后下降表明投资者的盈利预期也在不断调整，需结合公司实际经营情况与行业背景进行进一步分析以获得更全面的理解。
市净收入比 （P/E）
EQT Corp.、 P/E计算，与基准测试的比较
| 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 流通在外的普通股数量1 | 376,023,250 | 278,854,465 | 255,454,000 | 254,762,000 | 264,473,000 | |
| 部分财务数据 (美元) | ||||||
| 归属于 EQT Corporation 的净收益（亏损） (以千计) | (1,155,759) | (967,166) | (1,221,695) | (2,244,568) | 1,508,529) | |
| 每股收益 (EPS)2 | -3.07 | -3.47 | -4.78 | -8.81 | 5.70 | |
| 股价1, 3 | 21.67 | 19.17 | 5.38 | 18.20 | 53.34 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/E4 | — | — | — | — | 9.35 | |
| 基准 | ||||||
| P/E竞争 对手5 | ||||||
| Chevron Corp. | 16.81 | — | — | — | — | |
| ConocoPhillips | 14.66 | — | — | — | — | |
| Exxon Mobil Corp. | 14.11 | — | — | — | — | |
| P/E扇形 | ||||||
| 石油、天然气和消耗性燃料 | 15.11 | — | — | — | — | |
| P/E工业 | ||||||
| 能源 | 15.67 | — | — | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31).
1 根据拆分和股票股息调整的数据。
2 2021 计算
EPS = 归属于 EQT Corporation 的净收益（亏损） ÷ 流通在外的普通股数量
= -1,155,759,000 ÷ 376,023,250 = -3.07
3 EQT Corp. 年报提交日期的收市价
4 2021 计算
P/E = 股价 ÷ EPS
= 21.67 ÷ -3.07 = —
5 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的财务数据，可以观察到以下几方面的趋势和特征：
- 股价变动趋势
- 股价在2017年达到最高点，为53.34美元，之后经历了一段显著的下跌，至2019年降至最低点5.38美元。虽然2020年和2021年股价略有回升，分别达到19.17美元和21.67美元，但整体水平仍低于2017年的水平。此趋势可能反映出公司在这段期间的市场表现不佳或外部环境的变化对股价造成的影响。
- 每股收益（EPS）变化
- 每股收益在2017年为5.7美元，之后经历了持续的下滑，至2018年出现亏损-8.81美元，2019年至2021年亏损仍在延续，且数值逐渐改善但仍为负值（-4.78美元、-3.47美元、-3.07美元）。这表明公司在这段时间内持续面临盈利压力，盈利能力明显减弱。
- P/E比率
- P/E比率只有在2017年提供，数值为9.35，之后缺失。这一比率在2017年表明市场对公司盈利的估值较为谨慎，考虑到后续几年亏损，P/E比率缺失也是合理的，反映出公司盈利不稳定或亏损状态导致难以计算市盈率指标。
- 综合价格与盈利指标
- 股价的剧烈波动和持续亏损显示公司在分析期内的市场表现和财务表现均存在挑战。低迷的股价和持续亏损状态可能与行业环境、企业经营策略或外部经济状况等多重因素相关。此外，缺失的P/E比率数据进一步强调了公司盈利能力的不足及市场对其前景的不确定性。
营业收入价格比 （P/OP）
EQT Corp.、 P/OP计算，与基准测试的比较
| 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 流通在外的普通股数量1 | 376,023,250 | 278,854,465 | 255,454,000 | 254,762,000 | 264,473,000 | |
| 部分财务数据 (美元) | ||||||
| 营业收入（亏损） (以千计) | (1,360,975) | (877,666) | (1,152,110) | (2,783,124) | 382,212) | |
| 每股营业利润2 | -3.62 | -3.15 | -4.51 | -10.92 | 1.45 | |
| 股价1, 3 | 21.67 | 19.17 | 5.38 | 18.20 | 53.34 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/OP4 | — | — | — | — | 36.91 | |
| 基准 | ||||||
| P/OP竞争 对手5 | ||||||
| Chevron Corp. | 11.40 | — | — | — | — | |
| ConocoPhillips | 8.66 | — | — | — | — | |
| Exxon Mobil Corp. | 9.86 | — | — | — | — | |
| P/OP扇形 | ||||||
| 石油、天然气和消耗性燃料 | 10.13 | — | — | — | — | |
| P/OP工业 | ||||||
| 能源 | 10.52 | — | — | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31).
1 根据拆分和股票股息调整的数据。
2 2021 计算
每股营业利润 = 营业收入（亏损） ÷ 流通在外的普通股数量
= -1,360,975,000 ÷ 376,023,250 = -3.62
3 EQT Corp. 年报提交日期的收市价
4 2021 计算
P/OP = 股价 ÷ 每股营业利润
= 21.67 ÷ -3.62 = —
5 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的财务数据，可以观察到公司在过去五个年度中股价的显著波动。2017年年底，股价达到53.34美元，随后在2018年大幅下降至18.2美元，表现出一定程度的市场重估或外部环境变化的影响。进入2019年和2020年，股价进一步下滑，分别为5.38美元和19.17美元，显示出较大的波动性，尤其是在2019年时股价急剧下降至较低水平。到了2021年，股价有所回升，达到21.67美元，但仍未回到2017年的高点水平。
公司每股营业利润在五年期间持续为负值，尤其是在2018年、2019年和2020年期间，分别为-10.92美元、-4.51美元和-3.15美元，表明公司在盈利能力方面存在持续的压力。虽然在2020年和2021年，亏损有所减缓，但依然没有实现盈利，显示出经营上的挑战未得到根本改善。此外，2019年每股营业利润为-4.51美元，表现出该年度利润状况较其他年份更为恶劣。
财务比率P/OP未提供完整数据，无法进行详细分析，但由于股价和每股营业利润的变动，推测该比率在不同年份中可能存在较大波动。总体来看，公司面临经营亏损和市场波动带来的压力，股价波动较大，盈利能力未实现持续改善，反映出公司在行业环境或运营效率方面存在挑战。未来若要改善财务状况，需关注盈利改善措施和风险管理策略，以应对市场的持续波动。
市盈率 （P/S）
EQT Corp.、 P/S计算，与基准测试的比较
| 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 流通在外的普通股数量1 | 376,023,250 | 278,854,465 | 255,454,000 | 254,762,000 | 264,473,000 | |
| 部分财务数据 (美元) | ||||||
| 天然气、液化天然气和石油的销售 (以千计) | 6,804,020) | 2,650,299) | 3,791,414) | 4,695,519) | 2,651,318) | |
| 每股销售额2 | 18.09 | 9.50 | 14.84 | 18.43 | 10.02 | |
| 股价1, 3 | 21.67 | 19.17 | 5.38 | 18.20 | 53.34 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/S4 | 1.20 | 2.02 | 0.36 | 0.99 | 5.32 | |
| 基准 | ||||||
| P/S竞争 对手5 | ||||||
| Chevron Corp. | 1.69 | 2.09 | — | — | — | |
| ConocoPhillips | 2.58 | 3.52 | — | — | — | |
| Exxon Mobil Corp. | 1.17 | 1.34 | — | — | — | |
| P/S扇形 | ||||||
| 石油、天然气和消耗性燃料 | 1.48 | 1.72 | — | — | — | |
| P/S工业 | ||||||
| 能源 | 1.52 | 1.69 | — | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31).
1 根据拆分和股票股息调整的数据。
2 2021 计算
每股销售额 = 天然气、液化天然气和石油的销售 ÷ 流通在外的普通股数量
= 6,804,020,000 ÷ 376,023,250 = 18.09
3 EQT Corp. 年报提交日期的收市价
4 2021 计算
P/S = 股价 ÷ 每股销售额
= 21.67 ÷ 18.09 = 1.20
5 点击竞争对手名称查看计算结果。
从整体趋势来看，股价在分析期间经历了显著的波动。2017年年底股价为53.34美元，但一直呈现出大幅度的下降趋势，直到2019年底跌至5.38美元。2020年股价略有回升至19.17美元，但到2021年底又略微上升至21.67美元，显示出一定的恢复势头，但整体仍处于低位，相较2017年水平有所下降。此外，股价的波动反映出市场对公司前景的不断变化和潜在的不确定性。
每股销售额在2017年为10.02美元，在2018年达到高点18.43美元，显示出公司在此期间的销售表现优异。随后，销售额逐步下降至2019年的14.84美元，2020年降至9.5美元，表现出一定的疲软，但在2021年又反弹至18.09美元，显示出销售收入有一定的恢复能力，可能受益于市场需求的回升或公司销售策略的调整。
财务比率中的市销率（P/S）展现出极大的变化。2017年高达5.32，随后在2018年急剧下降到0.99，2019年进一步降至0.36，反映出市场对公司估值的下降或营收规模的缩减。2020年P/S比率回升至2.02，2021年略降至1.2，这与销售额在2020年和2021年的恢复相吻合，可能表明公司在市场估值方面经历了较大波动，或投资者对公司未来增长的预期发生了变化。
综上所述，公司的股价在分析期内经历了明显的下行压力，伴随销售额的剧烈波动和P/S比率的显著变化，反映出其市场表现和投资者信心受到多重因素影响。公司在2020年和2021年期间表现出一定的恢复迹象，但整体财务表现仍未回到2017年的高点水平。未来，需关注公司营收是否能持续增长以及市场估值的稳定性，这对于其股价的持续表现至关重要。
市净率 （P/BV）
EQT Corp.、 P/BV计算，与基准测试的比较
| 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 流通在外的普通股数量1 | 376,023,250 | 278,854,465 | 255,454,000 | 254,762,000 | 264,473,000 | |
| 部分财务数据 (美元) | ||||||
| 普通股股东权益 (以千计) | 10,029,527) | 9,255,240) | 9,803,588) | 10,958,229) | 13,319,618) | |
| 每股账面价值 (BVPS)2 | 26.67 | 33.19 | 38.38 | 43.01 | 50.36 | |
| 股价1, 3 | 21.67 | 19.17 | 5.38 | 18.20 | 53.34 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/BV4 | 0.81 | 0.58 | 0.14 | 0.42 | 1.06 | |
| 基准 | ||||||
| P/BV竞争 对手5 | ||||||
| Chevron Corp. | 1.89 | 1.50 | — | — | — | |
| ConocoPhillips | 2.61 | 2.22 | — | — | — | |
| Exxon Mobil Corp. | 1.93 | 1.53 | — | — | — | |
| P/BV扇形 | ||||||
| 石油、天然气和消耗性燃料 | 2.00 | 1.58 | — | — | — | |
| P/BV工业 | ||||||
| 能源 | 2.07 | 1.61 | — | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31).
1 根据拆分和股票股息调整的数据。
2 2021 计算
BVPS = 普通股股东权益 ÷ 流通在外的普通股数量
= 10,029,527,000 ÷ 376,023,250 = 26.67
3 EQT Corp. 年报提交日期的收市价
4 2021 计算
P/BV = 股价 ÷ BVPS
= 21.67 ÷ 26.67 = 0.81
5 点击竞争对手名称查看计算结果。
分析显示，该公司的股价在2017年至2019年期间呈现显著的下降趋势，从53.34美元跌至最低点5.38美元，随后在2020年和2021年略有反弹，分别达到19.17美元和21.67美元。这一波动主要反映了公司市场估值的剧烈变化，可能受到行业环境、公司业绩或市场情绪等多方面影响。
在账面价值方面，每股账面价值（BVPS）则逐年递减，从2017年的50.36美元降低到2021年的26.67美元。这表明公司累计留存收益或资产净值逐步缩水，反映出财务稳健性可能受到一定压力。
财务比率P/BV（市账比率）在2017年最高，为1.06，之后显著下降至2019年的0.14，表明市场对公司资产的估值远低于其账面价值。这一期间的低P/BV可能暗示市场对公司未来盈利能力的信心不足或对行业前景持悲观态度。而在2020年和2021年，P/BV有所回升，分别达到0.58和0.81，显示市场对公司价值的评价逐渐改善，估值差异有所缩小，但仍未恢复至2017年的水平。
综上所述，该公司在观察期间经历了资产价值和市场估值的剧烈波动。股价的复苏虽然显得有限，但反映出市场对公司近期的改善有所认可。未来若能改善资产运营状况或提升盈利能力，有望使市账比率逐步回升，从而提振股价表现和市场信心。