企业价值与 FCFF 比率 （EV/FCFF）
付费用户专区
免费试用
本周免费提供Occidental Petroleum Corp.页面：
数据隐藏在后面： 。
这是一次性付款。没有自动续订。
我们接受：
公司的自由现金流 （FCFF）
Occidental Petroleum Corp., FCFF计算
以百万计
| 截至12个月 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 西方石油应占净收入（亏损） | ||||||
| 归属于非控制性权益的净利润 | ||||||
| 非现金费用净额 | ||||||
| 经营资产和负债的变化 | ||||||
| 经营活动产生的现金净额 | ||||||
| 已付利息，扣除资本化利息，扣除税款1 | ||||||
| 资本化利息，税后2 | ||||||
| 资本支出 | ||||||
| 公司的自由现金流 （FCFF） |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31).
1, 2 查看详情 »
根据提供的财务数据，可以观察到公司在过去五个财务年度中的现金流表现和自由现金流（FCFF）存在一定的波动。整体来看，经营活动产生的现金净额呈现逐年增长的趋势，从2020年的3,842百万美元增加到2022年的16,810百万美元，显示出公司在运营方面的收益能力逐渐增强。然而，2023年和2024年的表现则出现一定的下滑，分别为12,308百万美元和11,739百万美元，这表明近期的现金流增长遇到一定的压力或环境变化，并未持续扩大。
在自由现金流（FCFF）方面，2020年至2022年同样显示出显著增长，从2,686百万美元增加到13,717百万美元，伴随经营现金流的扩展而实现。此指标的增长反映出公司在盈利能力提升的基础上，成功释放了更多的现金流，可能用于偿债、投资或股东回报。然而，自2022年的高点之后，2023年和2024年的自由现金流数值出现明显下降，分别为6,912百万美元和5,713百万美元，降幅较大，表明公司可能面临成本上升、资本支出增加或其他财务压力，影响了自由现金流的持续增长。
从整体趋势来看，公司在2020至2022年间表现优异，现金流和自由现金流均实现了稳步上升，反映出良好的经营表现。然而，2023年起的下滑提示公司需要关注成本控制、资本投入和市场环境变化带来的挑战，以确保财务的稳健与持续增长。未来的发展中，监测现金流的变化和相关财务指标的调整将有助于评估公司恢复增长潜力的可能性与力度。
已付利息，扣除税
Occidental Petroleum Corp.， 已付利息，税后计算
以百万计
| 截至12个月 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 有效所得税税率 （EITR） | ||||||
| EITR1 | ||||||
| 已付利息，扣除税 | ||||||
| 已付利息，扣除资本化利息，税前 | ||||||
| 少： 已付利息，扣除资本化利息、税费2 | ||||||
| 已付利息，扣除资本化利息，扣除税款 | ||||||
| 资本化利息成本，不含税 | ||||||
| 税前资本化利息 | ||||||
| 少： 资本化利息、税金3 | ||||||
| 资本化利息，税后 | ||||||
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31).
1 查看详情 »
2 2024 计算
已付利息，扣除资本化利息、税费 = 已付利息，扣除资本化利息 × EITR
= × =
3 2024 计算
资本化利息、税金 = 资本化利息 × EITR
= × =
根据提供的财务数据，可以观察到以下几个关键趋势和变化。首先，有效所得税税率（EITR）在2020年至2024年期间表现出较大的波动。具体来看，该比率在2020年和2022年处于较低水平（14% 和 6%），而在2021年和2023年、2024年则显著上升至25%、27% 和 29%。这一趋势表明公司在不同年度的税务负担有所变化，可能受到税法调整、税务策略调整或盈利结构变化的影响。
关于已付利息（扣除资本化利息和税款），数据显示其整体水平较为稳定，基本处于1300万美元左右。其中，2020年达到高点1308万美元后，逐年呈现轻微波动。2023年出现明显下降至802万美元，但在2024年恢复至858万美元。这表明公司在利息支付方面维持一定的稳定性，但也存在一定的调整空间，可能反映出债务结构调整或利率环境的变化。
资本化利息（税后）方面，数值在2020年至2024年整体保持相对平稳，变化范围较小。2020年为71万美元，2021年略有下降至46万美元，之后逐步回升至2022年的65万美元，2023年进一步增长至72万美元，并在2024年达到134万美元。这一增长趋势表明公司在资本支出或项目开发中的资本化投资逐年增加，尤其是在2024年显著提升，显示出公司在资本支出策略上可能倾向于更多的资本化支出，以优化财务表现或支持扩展计划。
总体而言，公司的财务指标显示出税率变化较大，反映出税务策略或盈利结构的调整；利息支付水平保持相对稳定，但存在一定的年度波动，可能受到债务管理策略的影响；资本化利息逐步上升，尤其在2024年表现出明显增长，暗示未来资本投入可能加大，或公司在资本支出方面采取积极措施。这些趋势为理解公司财务状况和未来策略提供了有益的洞察。
企业价值与 FCFF 比率当前
Occidental Petroleum Corp., EV/FCFF 计算，与基准测试的比较
| 部分财务数据 (以百万计) | |
| 企业价值 （EV） | |
| 公司的自由现金流 （FCFF） | |
| 估值比率 | |
| EV/FCFF | |
| 基准 | |
| EV/FCFF竞争 对手1 | |
| Chevron Corp. | |
| ConocoPhillips | |
| Exxon Mobil Corp. | |
| EV/FCFF扇形 | |
| 石油、天然气和消耗性燃料 | |
| EV/FCFF工业 | |
| 能源 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31).
1 点击竞争对手名称查看计算结果。
如果公司的 EV/FCFF 低于基准的 EV/FCFF，则公司相对被低估。
否则，如果公司的 EV/FCFF 高于基准的 EV/FCFF，则该公司的 EV/FCFF 相对被高估。
企业价值与 FCFF 比率历史的
Occidental Petroleum Corp., EV/FCFF计算，与基准测试的比较
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||
| 企业价值 （EV）1 | ||||||
| 公司的自由现金流 （FCFF）2 | ||||||
| 估值比率 | ||||||
| EV/FCFF3 | ||||||
| 基准 | ||||||
| EV/FCFF竞争 对手4 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| EV/FCFF扇形 | ||||||
| 石油、天然气和消耗性燃料 | ||||||
| EV/FCFF工业 | ||||||
| 能源 | ||||||
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31).
根据提供的财务数据，可以观察到以下几个主要趋势和洞见：
- 企业价值（EV）
- 整体来看，企业价值在五年间呈现出增长的趋势，从2020年的6.87万百万持续上升至2022年的8.17万百万，之后略有波动，但仍维持在较高水平，2024年接近7.84万百万。这表明公司整体市场估值有所增强，可能反映出投资者对公司未来发展的信心增强或公司业务规模的扩大。
- 自由现金流（FCFF）
- 公司自由现金流显示较大的波动性。2020年为2.69亿，2021年明显增加至8.69亿，2022年进一步上升至13.72亿，表明公司在此期间的现金生成能力显著增强。然后在2023年和2024年出现下跌，分别至6.912亿和5.713亿。此变化可能受到市场环境、资本支出调整或其他财务策略调整的影响，反映出公司在现金生成方面存在一定的波动和调整期。
- EV/FCFF指标
- 该比率由2020年的25.58显著下降至2021年的8.39，随后持续下降到2022年的5.95，表明公司在自由现金流上的效率改善或市场对其估值的提升。然而，从2022年起该比率开始上升，至2024年达到13.73。这一趋势表明，尽管公司自由现金流在2023年和2024年有所减少，但市场对公司价值的估值相对提升，可能反映出投资者对未来增长的预期增强或其他积极因素影响了企业估值。
综合而言，该公司的企业价值持续上升，显示出市场的认可度不断增强。自由现金流在2022年前后达到高点后出现回落，可能涉及公司资本支出调整或经济环境变化影响。EV/FCFF比率的变动反映出市场对公司估值的变化与现金流的关系，提示投资者需要关注公司未来现金流的稳定性和增长潜力，以全面评估公司的投资价值。