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Trade Desk Inc. (NASDAQ:TTD)

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短期活动比率分析

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短期活动比率(摘要)

Trade Desk Inc.、短期活动比率

Microsoft Excel
2024年12月31日 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日
离职率
应收账款周转率
应付账款周转率
营运资金周转率
平均天数
应收账款周转天数
应付账款周转天数

根据报告: 10-K (报告日期: 2024-12-31), 10-K (报告日期: 2023-12-31), 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31).


根据所提供的数据,观察到应收账款周转率逐年稳步提高,从2020年的0.53上升至2024年的0.73。这表明公司在应收账款的回收效率方面有所改善,可能意味着客户信用管理或收款流程更加高效。对应收账款周转天数也呈现出明显下降趋势,从2020年的692天减少到2024年的497天,进一步验证了应收账款回收速度的加快。

在应付账款周转率方面,数据显示逐步上升,从2020年的0.13增长至2024年的0.18,反映出公司在延长应付账款期限方面的策略或支付效率的改善。此外,应付账款周转天数也持续下降,从2753天降低至2035天,表明公司在支付账款的时间上逐渐缩短,可能与公司资金周转策略的调整或供应链管理优化有关。

营运资金周转率的变化相对复杂。整体来看,2020年至2022年间较低,且略有波动,从1降至0.87,显示营运资金使用效率有所波动,但到2023年和2024年,营运资金周转率再次升至1.08和0.99,表明公司在营运资金的利用效率方面有一定的改善,特别是在2023年达到了最高水平。这可能反映了公司在资本管理方面的调整,旨在提升整体营运效率。

总体而言,财务比率的变化表现出公司在应收账款和应付账款管理方面的持续改进,账款回收速度加快,账款支付速度也在优化。同时,营运资金的整体利用效率在2023年达到了较高水平,略有波动但总体趋于稳定。这些趋势显示公司正努力提高其应收应付管理的效率,从而支持其财务健康和运营效率的提升。然而,账款管理的持续改善还需结合其他财务指标和经营环境进行更全面的分析以得出更完整的结论。


离职率


平均天数比率


应收账款周转率

Trade Desk Inc.、应收账款周转率计算,与基准测试的比较

Microsoft Excel
2024年12月31日 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日
部分财务数据 (以千美元计)
收入
应收账款,扣除信贷损失准备金
短期活动比率
应收账款周转率1
基准
应收账款周转率竞争 对手2
Alphabet Inc.
Charter Communications Inc.
Comcast Corp.
Meta Platforms Inc.
Netflix Inc.
Walt Disney Co.
应收账款周转率扇形
媒体和娱乐
应收账款周转率工业
通信服务

根据报告: 10-K (报告日期: 2024-12-31), 10-K (报告日期: 2023-12-31), 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31).

1 2024 计算
应收账款周转率 = 收入 ÷ 应收账款,扣除信贷损失准备金
= ÷ =

2 点击竞争对手名称查看计算结果。


根据提供的财务数据,分析可以得出以下结论:

收入增长趋势
公司年度收入持续呈现显著增长。从2020年的8.36亿美元增加到2024年的24.45亿美元,五年期间,收入几乎增长了三倍。这表明公司在业务规模和市场占有率方面实现了稳健扩张,市场需求持续上升,产品或服务的盈利能力得到加强。
应收账款的变化
应收账款余额整体呈上升趋势,从2020年的1.58亿增加到2024年的3.33亿,显示公司在销售规模扩大时,占用的应收账款金额也相应增加。这可能表明公司在信用政策方面保持宽松,或者存在较长的收账周期。
应收账款周转率
应收账款周转率由2020年的0.53逐步提升至2024年的0.73,反映公司应收账款的回收效率有所改善。尽管整体周转率仍然较低,但逐年提高显示公司在收款管理上的持续改进,有助于改善现金流状况和降低资金占用成本。

应付账款周转率

Trade Desk Inc.、应付账款周转率计算,与基准测试的比较

Microsoft Excel
2024年12月31日 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日
部分财务数据 (以千美元计)
平台运营
应付帐款
短期活动比率
应付账款周转率1
基准
应付账款周转率竞争 对手2
Alphabet Inc.
Charter Communications Inc.
Comcast Corp.
Meta Platforms Inc.
Netflix Inc.
Walt Disney Co.
应付账款周转率扇形
媒体和娱乐
应付账款周转率工业
通信服务

根据报告: 10-K (报告日期: 2024-12-31), 10-K (报告日期: 2023-12-31), 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31).

1 2024 计算
应付账款周转率 = 平台运营 ÷ 应付帐款
= ÷ =

2 点击竞争对手名称查看计算结果。


平台运营
从2020年至2024年,平台运营金额呈现持续增长的趋势。2020年为178,812千美元,经过三年的稳步提升,到2024年已达到472,012千美元。每年的增长幅度基本保持在20%至30%的范围内,反映出公司平台业务规模不断扩大,市场份额逐步增加。此趋势表明公司的核心业务稳健发展,有效实现收入的持续增长。
应付账款
应付账款数量亦显示出持续上升的态势。从2020年的1,348,480千美元增至2024年的2,631,213千美元,五年间几乎翻倍。这说明公司采购规模扩大,信用周期延长,可能利用了延长支付期限等财务策略以改善现金流,但也增大了财务风险和负债压力。应付账款的不断增长与平台运营的规模扩大相辅相成,反映出公司整体运营活动的提升。
应付账款周转率
应付账款周转率从2020年的0.13逐步提高到2024年的0.18,说明公司在应付账款的管理效率有所改善。较高的周转率意味着公司能够较快地偿付供应商款项,改善了现金流状况。同时,这一趋势也可能表明公司在供应链管理和支付策略方面变得更为高效,减少了财务成本,增强了财务灵活性。

营运资金周转率

Trade Desk Inc.、营运资金周转率计算,与基准测试的比较

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2024年12月31日 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日
部分财务数据 (以千美元计)
流动资产
少: 流动负债
营运资金
 
收入
短期活动比率
营运资金周转率1
基准
营运资金周转率竞争 对手2
Alphabet Inc.
Charter Communications Inc.
Comcast Corp.
Meta Platforms Inc.
Netflix Inc.
Walt Disney Co.
营运资金周转率扇形
媒体和娱乐
营运资金周转率工业
通信服务

根据报告: 10-K (报告日期: 2024-12-31), 10-K (报告日期: 2023-12-31), 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31).

1 2024 计算
营运资金周转率 = 收入 ÷ 营运资金
= ÷ =

2 点击竞争对手名称查看计算结果。


根据所提供的财务数据,可观察到公司在五年期间的若干关键财务指标表现出一定的变化趋势。

首先,营运资金呈现持续增长的态势,从2020年的约835万美元增加到2024年的约2,463万美元,增长幅度显著。该增长表明公司在扩大运营规模的同时,能够有效积累和管理资金,以支持其业务发展与扩张需求。此外,收入也经历了稳定增长,从2020年的约836万美元增长到2024年的约2,445万美元,年复合增长率体现出公司持续扩张的潜力和市场需求的增长。

然而,在营运资金周转率方面的表现较为复杂。从2020年到2022年,该比率呈现下降趋势,从1降至0.87,可能反映公司在此期间扩大营运资金或运营效率略有下降;但在2023年,营运资金周转率回升至1.08,表明公司在这一年度提升了资金使用效率。2024年略有回落至0.99,仍然维持在较高水平,显示出公司在资金效率方面具备一定的稳定性。

总体来看,公司的营运资金和收入均在连续年度实现增长,显示出较强的持续扩张能力。营运资金周转率的波动提示公司在优化资金使用效率方面经历了一些调整,但整体保持在较为合理的水平。未来,如果公司能够持续优化资金管理和运营效率,其财务表现有望进一步增强,支持长远发展战略。


应收账款周转天数

Trade Desk Inc.、应收账款周转天数计算,与基准测试的比较

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2024年12月31日 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日
部分财务数据
应收账款周转率
短期活动比率 (天数)
应收账款周转天数1
基准 (天数)
应收账款周转天数竞争 对手2
Alphabet Inc.
Charter Communications Inc.
Comcast Corp.
Meta Platforms Inc.
Netflix Inc.
Walt Disney Co.
应收账款周转天数扇形
媒体和娱乐
应收账款周转天数工业
通信服务

根据报告: 10-K (报告日期: 2024-12-31), 10-K (报告日期: 2023-12-31), 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31).

1 2024 计算
应收账款周转天数 = 365 ÷ 应收账款周转率
= 365 ÷ =

2 点击竞争对手名称查看计算结果。


从提供的财务数据可以观察到应收账款周转率在2020年至2024年期间呈持续增长的趋势。具体而言,该比率由2020年的0.53逐步上升至2024年的0.73,显示公司在应收账款管理方面取得了逐步改善。这一趋势表明公司能够更迅速地收回其应收账款,增强了其资金周转效率。

与此同时,应收账款周转天数显示出明显的下降,从2020年的692天减少到2024年的497天,说明公司收款周期不断缩短。这也佐证了应收账款管理效率的提升,反映出销售回款的速度加快,有助于改善公司的流动性状况。

整体来看,这两个指标的变化趋势是一致的,取代了过去可能存在的收款慢、账款管理不善的现象。应收账款的周转率提高和周转天数的缩短,有助于公司降低资金占用成本,改善财务状况,并可能为未来的增长提供更好的资金保障。

没有提供其他财务指标,因此难以全面评估公司的整体盈利能力和财务健康状况,但从应收账款方面的改善情况来看,公司的流动资产管理能力在2020年至2024年间显著提升。这种趋势值得持续关注,以确保其改善措施的持续性及未来资金链的稳健性。


应付账款周转天数

Trade Desk Inc.、应付账款周转天数计算,与基准测试的比较

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2024年12月31日 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日
部分财务数据
应付账款周转率
短期活动比率 (天数)
应付账款周转天数1
基准 (天数)
应付账款周转天数竞争 对手2
Alphabet Inc.
Charter Communications Inc.
Comcast Corp.
Meta Platforms Inc.
Netflix Inc.
Walt Disney Co.
应付账款周转天数扇形
媒体和娱乐
应付账款周转天数工业
通信服务

根据报告: 10-K (报告日期: 2024-12-31), 10-K (报告日期: 2023-12-31), 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31).

1 2024 计算
应付账款周转天数 = 365 ÷ 应付账款周转率
= 365 ÷ =

2 点击竞争对手名称查看计算结果。


根据提供的数据,可以观察到应付账款周转率呈现出逐年上升的趋势,从2020年的0.13逐步提高至2024年的0.18。这一变化表明公司在管理供应商付款方面的效率有所改善,反映出其较快的支付速度或更好的现金流管理能力。应付账款周转率的提升意味着公司可能在压缩与供应商的账款期限,从而增强了流动性,减少了应付账款的账户余额。

与此同时,应付账款周转天数表现出明显的下降趋势,从2020年的2753天,稳步减少到2024年的2035天。这一指标的降低进一步确认公司在支付供应商方面的时间缩短,说明其付款周期变得更加紧凑。这种趋势可能带来更高的供应商信誉度,也有助于改善财务状况与运营效率。此外,尽管应付账款周转率的数值在逐年上升,但应付账款周转天数的显著下降表明公司在支付账款方面的效率优化明显。

总体而言,数据中展现出公司财务流动性管理和供应链管理水平的持续改善趋势。应付账款周转率的提升和应付账款周转天数的缩短反映出公司在优化现金流和加快支付速度方面取得了积极成效。这些变化可能对公司的运营稳定性和财务健康带来积极的影响,同时也体现出公司在财务策略上的调整和执行力度不断增强。