市场增加值 （MVA）
付费用户专区
免费试用
本周免费提供Pioneer Natural Resources Co.页面：
数据隐藏在后面： 。
这是一次性付款。没有自动续订。
我们接受：
MVA
Pioneer Natural Resources Co., MVA计算
以百万计
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 长期债务和融资租赁负债的公允价值，包括流动部分1 | ||||||
| 经营租赁负债 | ||||||
| 普通股的市值 | ||||||
| 少： 短期投资 | ||||||
| Pioneer的市场（公允）价值 | ||||||
| 少： 投资资本2 | ||||||
| MVA |
根据报告： 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31).
从数据中可以观察到，Pioneer Natural Resources Co.的市场（公允）价值在五个年度中总体呈现上升趋势。2019年至2021年，市场价值显著增长，从25,856百万逐步攀升至63,053百万，反映出公司市值在此期间达到高点，但在2022年出现一定的回落，降至54,759百万，随后在2023年再次回升至60,862百万。这种波动可能反映出行业环境的变化或者公司市场表现的调整。
投资资本方面，数据显示出现中度波动。2019年，投资资本为16,681百万，至2021年显著增加到32,653百万，基本上翻倍，表明公司在该期间进行了较大规模的资本投入。2022年投资资本略有下降，降至32,194百万，之后又在2023年略微回升至33,333百万，显示出资本投入的相对稳定，但整体规模保持较高水平。
市场增加值（MVA）在此期间也表现出增长态势。从2019年的9,175百万增加到2021年的30,400百万，增长显著，体现出市场对公司价值的认可逐渐增强。2022年，MVA下降至22,565百万，可能由于市场价值的波动，随后在2023年反弹至27,529百万，表现出一定的恢复力和持续的价值创造能力。
综上所述，公司在过去五年中市场价值和市场增加值均经历了明显的增长，尤其在2020年至2021年期间达到了高峰。投资资本虽也表现出增长，但相对波动较小。这表明公司在资本投入与市场价值之间保持了较好的匹配，整体趋势表明公司在不断增长的市场中取得了良好的价值创造。
市场增加值价差比率
Pioneer Natural Resources Co.、市场增加值价差比率计算，与基准测试的比较
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||
| 市场增加值 （MVA）1 | ||||||
| 投资资本2 | ||||||
| 性能比 | ||||||
| 市场增加值价差比率3 | ||||||
| 基准 | ||||||
| 市场增加值价差比率竞争 对手4 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
根据报告： 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31).
根据提供的财务数据可以观察到以下几个主要趋势和特征：
- 市场增加值（MVA）的变动
- 从2019年至2021年，市场增加值呈现显著上升趋势，分别从9,175百万增长至30,400百万，显示公司在市场中的价值显著提升。2022年，市场增加值有所回落，降至22,565百万，但2023年再次回升，达到27,529百万，表明公司价值在经历一定的波动后，整体呈现增长态势，尤其是在2023年实现了较为强劲的恢复和增长。
- 投资资本的变化
- 投资资本在观测期内表现出持续增长的趋势，从2019年的16,681百万逐步上升至2023年的33,333百万。除了2020年相对平稳之外，每年都实现了不同程度的增长，尤其在2021年增长显著，从17,004百万增加到32,653百万。这表明公司在不断增加投入，可能包括资产扩展或资本支出，以支持未来的发展。
- 市场增加值价差比率的变化
-
该比率在2019年为55%，2020年急剧上升至117.88%，显示市场对公司价值的溢价显著增加。这一变化可能反映了市场对于公司未来增长潜力的乐观预期或公司盈利能力的显著改善。随后，比率有所波动，2021年降至93.1%，2022年进一步下降至70.09%，2023年上升至82.59%。
整体来看，市场增加值价差比率在整个期间经历了起伏，但总体保持在较高水平，尤其是在2020年和2023年，说明公司在市场中的价值被明显高估或增值显著，反映出投资者对其未来潜力的持续关注和关注度增强。
总结而言，公司在观察期间表现出市场价值的整体提升，投资资本持续增长，表明公司在资产和资本投入方面不断扩大。市场增加值与投资资本的关系，以及市场增加值价差比率的波动，反映市场对公司未来盈利和增长潜力的高度关注。这些变化提示公司在不断调整和优化其资本结构，同时也受到市场情绪和预期的影响。未来，可以关注公司是否能在保持资本扩展的同时，稳定市场价值的认可，以实现持续的价值增长。
市场增加值保证金率
Pioneer Natural Resources Co.、市值增加率计算，与基准测试的比较
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||
| 市场增加值 （MVA）1 | ||||||
| 与买方签订合同的收入 | ||||||
| 性能比 | ||||||
| 市场增加值保证金率2 | ||||||
| 基准 | ||||||
| 市场增加值保证金率竞争 对手3 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
根据报告： 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31).
从数据中可以观察到，市场增加值（MVA）在2019年至2021年期间呈现持续上升的趋势，尤其是在2020年和2021年，增长幅度显著，达到30400百万美元的峰值。然而，2022年出现较大幅度的回落，降至22565百万美元，显示出增长动力的减弱。2023年市场增加值略有恢复，达到27529百万美元，但尚未达到2021年的最高水平。
关于与买方签订合同的收入，2019年为9671百万美元，随后在2020年大幅下降至7024百万美元，这可能反映出市场需求或合同签订速率的减缓。然而，到了2021年，收入迅速反弹至17870百万美元，显示市场条件改善和合同签订增多。2022年收入再度增加，达到24384百万美元，但在2023年略有下降至19374百万美元，这表明收入水平在较高基准上有所波动，可能受到市场环境或公司策略调整的影响。
市场增加值保证金率的变化呈现较大波动。2019年为94.87%，显示较高的保证金水平。2020年出现显著的增长，达到了285.36%，可能由特殊合同条款或一次性因素驱动。2021年保证金率大幅下降至170.12%，随后在2022年快速回落至92.54%，最低值后在2023年回升到142.09%。该指标的波动反映出公司在市场价格、合同结构或成本管理方面经历了较大的调整和不确定性，保证金率的变化可能影响公司的盈利能力和财务稳健性。
总体而言，财务数据显示公司在2020年至2021年间经历了显著的增长，符合市场扩展的趋势。2022年开始出现一定程度的波动和调整，2023年虽有所恢复，但整体波动较大。这表明公司在市场波动和合同策略方面面临一定的挑战，同时保证金率的剧烈波动也提示公司需要关注成本控制和利润保障，以维持长期的财务健康。