偿付能力比率分析
季度数据
偿付能力比率（摘要）
Warner Bros. Discovery Inc.、偿付能力比率（季度数据）
根据报告： 10-Q (报告日期： 2022-09-30), 10-Q (报告日期： 2022-06-30), 10-Q (报告日期： 2022-03-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-09-30), 10-Q (报告日期： 2021-06-30), 10-Q (报告日期： 2021-03-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-30), 10-Q (报告日期： 2020-06-30), 10-Q (报告日期： 2020-03-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-Q (报告日期： 2019-09-30), 10-Q (报告日期： 2019-06-30), 10-Q (报告日期： 2019-03-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-Q (报告日期： 2018-09-30), 10-Q (报告日期： 2018-06-30), 10-Q (报告日期： 2018-03-31).
数据显示，在观察期内，各项财务比率呈现出不同的发展趋势。
- 债务与股东权益比率
- 该比率在2018年3月31日至2021年12月31日期间持续下降，从2.45降至1.27，表明债务相对于股东权益的比例逐渐降低，财务风险有所缓解。然而，在2022年，该比率略有回升至1.02和1.03，可能预示着债务水平的轻微增加或股东权益的减少。
- 债务与总资本比率
- 该比率同样呈现下降趋势，从2018年3月31日的0.71降至2022年6月30日的0.51。这表明公司总资本中债务所占比例逐渐降低，资本结构更加稳健。该比率的下降幅度相对平缓，表明债务结构调整较为稳定。
- 资产负债率
- 资产负债率在2018年至2020年期间呈现下降趋势，从0.56降至0.45，反映了公司财务风险的降低。2020年之后，该比率略有回升至0.48，并在2022年降至0.37，表明公司资产负债结构有所改善，财务稳定性增强。2022年的显著下降值得关注，可能与资产规模变化或负债减少有关。
- 财务杠杆率
- 该比率在2018年至2021年期间总体呈现下降趋势，从4.39降至2.97，表明公司利用财务杠杆的程度有所降低。然而，在2022年，该比率略有回升至2.82和2.77，可能与债务结构的调整或资产规模的变化有关。
- 利息覆盖率
- 利息覆盖率在2018年和2019年初较低，随后在2019年至2021年期间显著提高，从0.23上升至3.72，表明公司支付利息的能力显著增强。然而，在2022年，该比率出现大幅下降，并变为负值（-2.23和-3.54），表明公司可能面临利息支付困难，需要进一步分析原因，例如利息支出大幅增加或利润大幅下降。
总体而言，在观察期的大部分时间里，各项财务比率显示出财务风险降低和财务状况改善的趋势。然而，2022年的数据出现了一些变化，特别是利息覆盖率的显著下降，需要进一步的调查和分析，以确定其潜在影响和原因。
负债率
覆盖率
债务与股东权益比率
Warner Bros. Discovery Inc.、债务与股东权益比率、计算（季度数据）
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||
| 流动债务部分 | 1,257) | 1,097) | 794) | 339) | 349) | 585) | 351) | 335) | 336) | 339) | 607) | 609) | 611) | 1,686) | 1,387) | 1,860) | 1,653) | 646) | 153) | ||||||
| 债务的非流动部分，净额 | 48,612) | 51,388) | 13,605) | 14,420) | 14,436) | 14,462) | 14,675) | 15,069) | 14,981) | 14,944) | 15,267) | 14,810) | 14,757) | 14,823) | 14,956) | 15,185) | 15,829) | 17,683) | 19,214) | ||||||
| 总债务 | 49,869) | 52,485) | 14,399) | 14,759) | 14,785) | 15,047) | 15,026) | 15,404) | 15,317) | 15,283) | 15,874) | 15,419) | 15,368) | 16,509) | 16,343) | 17,045) | 17,482) | 18,329) | 19,367) | ||||||
| 华纳兄弟探索公司股东权益总额 | 48,517) | 51,383) | 11,969) | 11,599) | 11,611) | 11,538) | 10,815) | 10,464) | 10,087) | 9,867) | 9,470) | 9,891) | 9,518) | 9,621) | 8,708) | 8,386) | 8,116) | 7,936) | 7,889) | ||||||
| 偿付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 债务与股东权益比率1 | 1.03 | 1.02 | 1.20 | 1.27 | 1.27 | 1.30 | 1.39 | 1.47 | 1.52 | 1.55 | 1.68 | 1.56 | 1.61 | 1.72 | 1.88 | 2.03 | 2.15 | 2.31 | 2.45 | ||||||
| 基准 | |||||||||||||||||||||||||
| 债务与股东权益比率竞争 对手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Alphabet Inc. | 0.06 | 0.06 | 0.06 | 0.06 | 0.06 | 0.06 | 0.06 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Comcast Corp. | 1.15 | 1.02 | 1.00 | 0.99 | 1.01 | 1.04 | 1.12 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Meta Platforms Inc. | 0.08 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Netflix Inc. | 0.68 | 0.75 | 0.83 | 0.97 | 1.01 | 1.13 | 1.21 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Trade Desk Inc. | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Walt Disney Co. | 0.56 | 0.57 | 0.60 | 0.61 | 0.64 | 0.66 | 0.69 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2022-09-30), 10-Q (报告日期： 2022-06-30), 10-Q (报告日期： 2022-03-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-09-30), 10-Q (报告日期： 2021-06-30), 10-Q (报告日期： 2021-03-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-30), 10-Q (报告日期： 2020-06-30), 10-Q (报告日期： 2020-03-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-Q (报告日期： 2019-09-30), 10-Q (报告日期： 2019-06-30), 10-Q (报告日期： 2019-03-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-Q (报告日期： 2018-09-30), 10-Q (报告日期： 2018-06-30), 10-Q (报告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 计算
债务与股东权益比率 = 总债务 ÷ 华纳兄弟探索公司股东权益总额
= 49,869 ÷ 48,517 = 1.03
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
数据显示，总债务在2018年3月31日至2019年12月31日期间呈现持续下降的趋势。从19367百万单位逐渐减少至15419百万单位。然而，2020年3月31日之后，总债务开始小幅波动，并在2022年3月31日显著增加至52485百万单位，随后在2022年6月30日略有下降至49869百万单位。
股东权益总额在2018年3月31日至2021年12月31日期间总体上呈现增长趋势。从7889百万单位增长至11599百万单位。2022年3月31日，股东权益总额大幅增加至51383百万单位，并在2022年6月30日降至48517百万单位。
- 债务与股东权益比率
- 该比率在2018年3月31日为2.45，随后在2019年12月31日降至1.56。这一趋势表明公司财务杠杆逐渐降低。2020年至2021年期间，该比率继续下降，在2021年12月31日达到1.27的最低点。然而，2022年3月31日，该比率显著上升至1.02，并在2022年6月30日维持在1.03。这表明公司债务水平相对于股东权益的比例有所增加。
总体而言，在2018年至2021年期间，公司债务水平的下降和股东权益的增长共同推动了债务与股东权益比率的降低，表明财务状况的改善。然而，2022年数据显示，债务水平显著增加，导致该比率再次上升，需要进一步分析以确定其原因和潜在影响。
值得注意的是，2022年的数据变化幅度较大，可能受到特定事件或战略决策的影响。进一步的分析应包括对这些事件的调查，以及对现金流量、盈利能力和其他关键财务指标的评估，以全面了解公司的财务状况。
债务与总资本比率
Warner Bros. Discovery Inc.、债务与总资本比率、计算（季度数据）
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||
| 流动债务部分 | 1,257) | 1,097) | 794) | 339) | 349) | 585) | 351) | 335) | 336) | 339) | 607) | 609) | 611) | 1,686) | 1,387) | 1,860) | 1,653) | 646) | 153) | ||||||
| 债务的非流动部分，净额 | 48,612) | 51,388) | 13,605) | 14,420) | 14,436) | 14,462) | 14,675) | 15,069) | 14,981) | 14,944) | 15,267) | 14,810) | 14,757) | 14,823) | 14,956) | 15,185) | 15,829) | 17,683) | 19,214) | ||||||
| 总债务 | 49,869) | 52,485) | 14,399) | 14,759) | 14,785) | 15,047) | 15,026) | 15,404) | 15,317) | 15,283) | 15,874) | 15,419) | 15,368) | 16,509) | 16,343) | 17,045) | 17,482) | 18,329) | 19,367) | ||||||
| 华纳兄弟探索公司股东权益总额 | 48,517) | 51,383) | 11,969) | 11,599) | 11,611) | 11,538) | 10,815) | 10,464) | 10,087) | 9,867) | 9,470) | 9,891) | 9,518) | 9,621) | 8,708) | 8,386) | 8,116) | 7,936) | 7,889) | ||||||
| 总资本 | 98,386) | 103,868) | 26,368) | 26,358) | 26,396) | 26,585) | 25,841) | 25,868) | 25,404) | 25,150) | 25,344) | 25,310) | 24,886) | 26,130) | 25,051) | 25,431) | 25,598) | 26,265) | 27,256) | ||||||
| 偿付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 债务与总资本比率1 | 0.51 | 0.51 | 0.55 | 0.56 | 0.56 | 0.57 | 0.58 | 0.60 | 0.60 | 0.61 | 0.63 | 0.61 | 0.62 | 0.63 | 0.65 | 0.67 | 0.68 | 0.70 | 0.71 | ||||||
| 基准 | |||||||||||||||||||||||||
| 债务与总资本比率竞争 对手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Alphabet Inc. | 0.05 | 0.05 | 0.06 | 0.06 | 0.06 | 0.06 | 0.06 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Comcast Corp. | 0.54 | 0.51 | 0.50 | 0.50 | 0.50 | 0.51 | 0.53 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Meta Platforms Inc. | 0.07 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Netflix Inc. | 0.40 | 0.43 | 0.45 | 0.49 | 0.50 | 0.53 | 0.55 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Trade Desk Inc. | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Walt Disney Co. | 0.36 | 0.36 | 0.38 | 0.38 | 0.39 | 0.40 | 0.41 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2022-09-30), 10-Q (报告日期： 2022-06-30), 10-Q (报告日期： 2022-03-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-09-30), 10-Q (报告日期： 2021-06-30), 10-Q (报告日期： 2021-03-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-30), 10-Q (报告日期： 2020-06-30), 10-Q (报告日期： 2020-03-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-Q (报告日期： 2019-09-30), 10-Q (报告日期： 2019-06-30), 10-Q (报告日期： 2019-03-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-Q (报告日期： 2018-09-30), 10-Q (报告日期： 2018-06-30), 10-Q (报告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 计算
债务与总资本比率 = 总债务 ÷ 总资本
= 49,869 ÷ 98,386 = 0.51
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对所提供数据的分析报告。
- 总债务
- 数据显示，总债务在2018年至2021年期间呈现出相对稳定的下降趋势。从2018年3月31日的19367百万单位，逐步下降至2021年12月31日的14759百万单位。然而，在2022年，总债务显著增加，在2022年3月31日达到52485百万单位，并在2022年6月30日降至49869百万单位。这一大幅增长表明可能存在重大融资活动或收购行为。
- 总资本
- 总资本在2018年至2021年期间相对稳定，波动幅度较小。从2018年3月31日的27256百万单位，在2021年12月31日达到26368百万单位。与总债务类似，2022年总资本也出现显著增长，在2022年3月31日达到103868百万单位，并在2022年6月30日降至98386百万单位。总资本的增长幅度与总债务的增长幅度相近，可能与债务融资有关。
- 债务与总资本比率
- 债务与总资本比率在2018年至2021年期间持续下降，从2018年3月31日的0.71逐步降至2021年12月31日的0.56。这表明公司在这一时期内降低了财务杠杆，财务风险有所降低。然而，2022年该比率显著上升，在2022年3月31日达到0.51，并在2022年6月30日维持在0.51。虽然比率仍然低于2018年的水平，但上升趋势表明财务杠杆正在增加，需要进一步关注。
总体而言，数据显示在2018年至2021年期间，公司财务状况相对稳定，债务水平和财务杠杆均有所降低。然而，2022年出现了显著变化，债务和总资本均大幅增加，导致债务与总资本比率上升。这些变化可能预示着公司战略方向的调整或外部环境的影响，需要进一步分析以确定其潜在影响。
资产负债率
Warner Bros. Discovery Inc.、资产负债率、计算（季度数据）
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||
| 流动债务部分 | 1,257) | 1,097) | 794) | 339) | 349) | 585) | 351) | 335) | 336) | 339) | 607) | 609) | 611) | 1,686) | 1,387) | 1,860) | 1,653) | 646) | 153) | ||||||
| 债务的非流动部分，净额 | 48,612) | 51,388) | 13,605) | 14,420) | 14,436) | 14,462) | 14,675) | 15,069) | 14,981) | 14,944) | 15,267) | 14,810) | 14,757) | 14,823) | 14,956) | 15,185) | 15,829) | 17,683) | 19,214) | ||||||
| 总债务 | 49,869) | 52,485) | 14,399) | 14,759) | 14,785) | 15,047) | 15,026) | 15,404) | 15,317) | 15,283) | 15,874) | 15,419) | 15,368) | 16,509) | 16,343) | 17,045) | 17,482) | 18,329) | 19,367) | ||||||
| 总资产 | 136,049) | 142,240) | 33,799) | 34,427) | 34,318) | 34,572) | 33,625) | 34,087) | 33,438) | 33,089) | 33,390) | 33,735) | 32,825) | 33,845) | 32,444) | 32,550) | 32,912) | 33,492) | 34,658) | ||||||
| 偿付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 资产负债率1 | 0.37 | 0.37 | 0.43 | 0.43 | 0.43 | 0.44 | 0.45 | 0.45 | 0.46 | 0.46 | 0.48 | 0.46 | 0.47 | 0.49 | 0.50 | 0.52 | 0.53 | 0.55 | 0.56 | ||||||
| 基准 | |||||||||||||||||||||||||
| 资产负债率竞争 对手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Alphabet Inc. | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Comcast Corp. | 0.36 | 0.35 | 0.35 | 0.34 | 0.35 | 0.36 | 0.37 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Meta Platforms Inc. | 0.06 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Netflix Inc. | 0.29 | 0.31 | 0.32 | 0.35 | 0.36 | 0.38 | 0.39 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Trade Desk Inc. | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Walt Disney Co. | 0.25 | 0.26 | 0.27 | 0.27 | 0.28 | 0.28 | 0.29 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2022-09-30), 10-Q (报告日期： 2022-06-30), 10-Q (报告日期： 2022-03-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-09-30), 10-Q (报告日期： 2021-06-30), 10-Q (报告日期： 2021-03-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-30), 10-Q (报告日期： 2020-06-30), 10-Q (报告日期： 2020-03-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-Q (报告日期： 2019-09-30), 10-Q (报告日期： 2019-06-30), 10-Q (报告日期： 2019-03-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-Q (报告日期： 2018-09-30), 10-Q (报告日期： 2018-06-30), 10-Q (报告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 计算
资产负债率 = 总债务 ÷ 总资产
= 49,869 ÷ 136,049 = 0.37
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对相关财务数据的分析报告。
- 总债务
- 数据显示，总债务在2018年至2021年期间呈现出相对稳定的下降趋势。从2018年3月31日的19367百万单位，逐步下降至2021年12月31日的14759百万单位。然而，在2022年，总债务显著增加，在2022年3月31日达到52485百万单位，并在2022年6月30日降至49869百万单位。这一大幅增长表明债务结构或融资策略可能发生了重大变化。
- 总资产
- 总资产在2018年至2021年期间相对稳定，波动幅度较小。从2018年3月31日的34658百万单位，在32000到35000百万单位之间波动，至2021年12月31日的34427百万单位。与总债务类似，2022年总资产也出现了显著增长，在2022年3月31日达到142240百万单位，并在2022年6月30日降至136049百万单位。这种增长可能源于资产收购、业务扩张或其他战略举措。
- 资产负债率
- 资产负债率在2018年至2021年期间持续下降，从2018年3月31日的0.56逐步降至2021年12月31日的0.43。这表明财务杠杆逐渐降低，财务风险也相应减少。然而，2022年资产负债率略有上升，在2022年3月31日为0.37。尽管有所上升，但仍低于2018年的水平。资产负债率的变动与总债务和总资产的变动趋势相符，反映了公司财务结构的整体变化。
总体而言，数据显示在2018年至2021年期间，公司财务状况相对稳定，债务水平下降，资产负债率降低。2022年则呈现出显著的变化，债务和资产均大幅增加，资产负债率略有上升。这些变化需要进一步分析，以了解其背后的原因和潜在影响。
财务杠杆率
Warner Bros. Discovery Inc.、财务杠杆率、计算（季度数据）
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||
| 总资产 | 136,049) | 142,240) | 33,799) | 34,427) | 34,318) | 34,572) | 33,625) | 34,087) | 33,438) | 33,089) | 33,390) | 33,735) | 32,825) | 33,845) | 32,444) | 32,550) | 32,912) | 33,492) | 34,658) | ||||||
| 华纳兄弟探索公司股东权益总额 | 48,517) | 51,383) | 11,969) | 11,599) | 11,611) | 11,538) | 10,815) | 10,464) | 10,087) | 9,867) | 9,470) | 9,891) | 9,518) | 9,621) | 8,708) | 8,386) | 8,116) | 7,936) | 7,889) | ||||||
| 偿付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 财务杠杆率1 | 2.80 | 2.77 | 2.82 | 2.97 | 2.96 | 3.00 | 3.11 | 3.26 | 3.31 | 3.35 | 3.53 | 3.41 | 3.45 | 3.52 | 3.73 | 3.88 | 4.06 | 4.22 | 4.39 | ||||||
| 基准 | |||||||||||||||||||||||||
| 财务杠杆率竞争 对手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Alphabet Inc. | 1.41 | 1.39 | 1.41 | 1.43 | 1.42 | 1.41 | 1.42 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Comcast Corp. | 3.17 | 2.92 | 2.89 | 2.87 | 2.89 | 2.92 | 3.01 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Meta Platforms Inc. | 1.44 | 1.35 | 1.33 | 1.33 | 1.27 | 1.23 | 1.22 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Netflix Inc. | 2.32 | 2.43 | 2.58 | 2.81 | 2.79 | 2.96 | 3.11 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Trade Desk Inc. | 2.05 | 2.06 | 2.08 | 2.34 | 2.29 | 2.32 | 2.40 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Walt Disney Co. | 2.21 | 2.23 | 2.26 | 2.30 | 2.33 | 2.34 | 2.40 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2022-09-30), 10-Q (报告日期： 2022-06-30), 10-Q (报告日期： 2022-03-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-09-30), 10-Q (报告日期： 2021-06-30), 10-Q (报告日期： 2021-03-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-30), 10-Q (报告日期： 2020-06-30), 10-Q (报告日期： 2020-03-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-Q (报告日期： 2019-09-30), 10-Q (报告日期： 2019-06-30), 10-Q (报告日期： 2019-03-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-Q (报告日期： 2018-09-30), 10-Q (报告日期： 2018-06-30), 10-Q (报告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 计算
财务杠杆率 = 总资产 ÷ 华纳兄弟探索公司股东权益总额
= 136,049 ÷ 48,517 = 2.80
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
数据显示，总资产在观察期内呈现波动趋势。从2018年3月31日至2019年12月31日，总资产的数值相对稳定，在32000百万到34000百万之间波动。2020年，总资产继续保持相对稳定，并在年末略有增长。然而，2022年3月31日和6月30日，总资产出现了显著的增长，分别达到142240百万和136049百万，表明该时期可能发生了重大资产变化，例如收购或重组。
- 股东权益总额
- 股东权益总额在2018年至2021年期间总体上呈上升趋势。从2018年3月31日的7889百万增长到2021年12月31日的11599百万。2022年，股东权益总额大幅增加，达到51383百万和48517百万，与总资产的显著增长相对应。这可能表明公司进行了增资或盈利能力显著提升。
财务杠杆率在观察期内呈现下降趋势。从2018年3月31日的4.39逐渐下降到2022年6月30日的2.8。这种下降趋势表明公司对债务的依赖程度降低，财务风险相对减小。尽管如此，该比率在整个期间内始终高于3，表明公司仍然存在一定的财务杠杆。
- 趋势分析
- 总资产和股东权益总额在2022年出现显著增长，可能与公司战略调整或重大交易有关。财务杠杆率的持续下降表明公司财务结构的改善。需要进一步分析这些变化背后的具体原因，以评估其对公司长期财务状况的影响。
总体而言，数据显示公司在观察期内经历了财务状况的演变。资产和权益的增长，以及杠杆率的降低，可能预示着公司财务状况的积极变化。然而，2022年的显著变化需要进一步的调查和分析，以全面了解其影响。
利息覆盖率
Warner Bros. Discovery Inc.、利息覆盖率、计算（季度数据）
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||
| Warner Bros. Discovery， Inc.可获得的净收入（亏损） | (2,308) | (3,418) | 456) | 38) | 156) | 672) | 140) | 271) | 300) | 271) | 377) | 476) | 262) | 947) | 384) | 269) | 117) | 216) | (8) | ||||||
| 更多： 归属于非控制性权益的净利润 | 23) | 10) | 19) | 53) | 41) | 46) | 51) | 47) | 30) | 29) | 30) | 35) | 35) | 40) | 34) | 30) | 18) | 28) | 11) | ||||||
| 更多： 所得税费用 | (566) | (836) | 201) | 92) | 36) | 2) | 106) | 98) | (11) | 156) | 130) | 52) | 147) | (271) | 153) | 195) | 43) | 123) | (20) | ||||||
| 更多： 利息支出，净额 | 555) | 511) | 153) | 154) | 159) | 157) | 163) | 163) | 161) | 161) | 163) | 171) | 163) | 161) | 182) | 171) | 185) | 196) | 177) | ||||||
| 息税前利润 （EBIT） | (2,296) | (3,733) | 829) | 337) | 392) | 877) | 460) | 579) | 480) | 617) | 700) | 734) | 607) | 877) | 753) | 665) | 363) | 563) | 160) | ||||||
| 偿付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 利息覆盖率1 | -3.54 | -2.23 | 3.91 | 3.26 | 3.60 | 3.72 | 3.30 | 3.67 | 3.86 | 4.04 | 4.43 | 4.39 | 4.29 | 3.80 | 3.19 | 2.40 | 0.27 | 0.20 | 0.23 | ||||||
| 基准 | |||||||||||||||||||||||||
| 利息覆盖率竞争 对手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Comcast Corp. | 3.35 | 5.43 | 5.57 | 5.46 | 5.67 | 4.94 | 4.54 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Netflix Inc. | 8.97 | 8.83 | 8.62 | 8.63 | 8.49 | 7.41 | 6.71 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2022-09-30), 10-Q (报告日期： 2022-06-30), 10-Q (报告日期： 2022-03-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-09-30), 10-Q (报告日期： 2021-06-30), 10-Q (报告日期： 2021-03-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-30), 10-Q (报告日期： 2020-06-30), 10-Q (报告日期： 2020-03-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-Q (报告日期： 2019-09-30), 10-Q (报告日期： 2019-06-30), 10-Q (报告日期： 2019-03-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-Q (报告日期： 2018-09-30), 10-Q (报告日期： 2018-06-30), 10-Q (报告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 计算
利息覆盖率 = (EBITQ3 2022
+ EBITQ2 2022
+ EBITQ1 2022
+ EBITQ4 2021)
÷ (利息支出Q3 2022
+ 利息支出Q2 2022
+ 利息支出Q1 2022
+ 利息支出Q4 2021)
= (-2,296 + -3,733 + 829 + 337)
÷ (555 + 511 + 153 + 154)
= -3.54
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对所提供数据的分析报告。
- 息税前利润（EBIT）
- 息税前利润在2018年呈现波动增长的趋势，从第一季度的1.6亿美元增长到第四季度的6.65亿美元。2019年继续保持增长态势，并在年末达到7.34亿美元的高点。2020年，该指标受到一定程度的影响，在各季度间波动，年末为4.6亿美元。2021年，息税前利润进一步增长，年末达到8.29亿美元。然而，2022年出现了显著的下降，在第三季度末录得-37.33亿美元的亏损，表明盈利能力大幅恶化。
- 利息支出，净额
- 利息支出在2018年至2021年期间相对稳定，大致在1.53亿美元至1.96亿美元之间波动。2022年，利息支出显著增加，在第三季度末达到5.11亿美元和5.55亿美元，这可能与债务水平的上升或利率的变化有关。
- 利息覆盖率
- 利息覆盖率在2018年前三个季度较低，表明公司偿还利息的能力有限。2018年第四季度开始显著改善，并在2019年达到峰值，表明盈利能力增强。2020年和2021年，该指标保持在相对较高的水平，但略有下降。2022年，利息覆盖率出现大幅下降，并在第三季度末变为负值，表明公司盈利不足以覆盖利息支出，财务风险显著增加。负值表明公司无法从其息税前利润中支付利息费用。
总体而言，数据显示在2018年至2021年期间，公司的盈利能力和偿债能力呈现改善趋势。然而，2022年出现了显著的转折，盈利能力大幅下降，财务风险显著增加。息税前利润的负值和利息覆盖率的下降表明公司面临着严重的财务压力。