现金流量表提供有关公司在一个会计期间的现金收入和现金支付的信息，显示这些现金流量如何将期末现金余额与公司资产负债表上显示的期初余额联系起来。
现金流量表由经营活动提供（用于）的现金流量、投资活动提供（用于）的现金流量以及筹资活动提供（用于）的现金流量三部分组成。
lululemon athletica inc.、合并现金流量表（季度数据）
以千美元计
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截至 3 个月 |
2026年2月1日 |
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2025年11月2日 |
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2025年8月3日 |
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2025年5月4日 |
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2025年2月2日 |
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2024年10月27日 |
|
2024年7月28日 |
|
2024年4月28日 |
|
2024年1月28日 |
|
2023年10月29日 |
|
2023年7月30日 |
|
2023年4月30日 |
|
2023年1月29日 |
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2022年10月30日 |
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2022年7月31日 |
|
2022年5月1日 |
|
2022年1月30日 |
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2021年10月31日 |
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2021年8月1日 |
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2021年5月2日 |
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2021年1月31日 |
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2020年11月1日 |
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2020年8月2日 |
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2020年5月3日 |
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|
净收入 |
586,871) | |
306,835) | |
370,905) | |
314,572) | |
748,403) | |
351,870) | |
392,922) | |
321,421) | |
669,468) | |
248,714) | |
341,603) | |
290,405) | |
119,811) | |
255,470) | |
289,521) | |
189,998) | |
434,504) | |
187,788) | |
208,074) | |
144,956) | |
329,837) | |
143,643) | |
86,801) | |
28,632) | |
|
|
折旧和摊销 |
134,525) | |
127,459) | |
119,715) | |
114,529) | |
133,593) | |
113,599) | |
103,573) | |
95,759) | |
103,290) | |
97,969) | |
94,009) | |
84,116) | |
80,162) | |
79,188) | |
67,971) | |
64,470) | |
62,120) | |
57,963) | |
53,638) | |
50,485) | |
52,269) | |
49,033) | |
40,644) | |
43,532) | |
|
|
lululemon Studio 过时条款 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
23,709) | |
—) | |
—) | |
62,928) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
资产减值和重组成本 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
74,501) | |
—) | |
—) | |
407,913) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
出售资产收益 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(10,180) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
基于股票的薪酬费用 |
24,398) | |
16,558) | |
(1,844) | |
23,091) | |
18,517) | |
24,169) | |
21,567) | |
25,758) | |
23,403) | |
24,573) | |
24,283) | |
21,301) | |
18,588) | |
20,312) | |
20,817) | |
18,358) | |
17,259) | |
21,657) | |
15,289) | |
14,932) | |
13,699) | |
15,186) | |
15,784) | |
6,128) | |
|
|
终止确认未兑换的礼品卡责任 |
(37,766) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(36,231) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(28,547) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(23,337) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(18,699) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(13,696) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
未在套期关系中指定的衍生工具的结算 |
(16,475) | |
(6,156) | |
35,599) | |
(47,520) | |
(28,118) | |
(6,829) | |
(12,500) | |
(316) | |
3,028) | |
10,629) | |
19,591) | |
(721) | |
(19,447) | |
(11,147) | |
2,323) | |
(10,378) | |
(15,236) | |
(14,583) | |
23,495) | |
21,515) | |
14,326) | |
3,697) | |
(7,869) | |
(5,669) | |
|
|
递延所得税 |
(53,379) | |
—) | |
—) | |
—) | |
57,451) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(28,383) | |
—) | |
—) | |
—) | |
3,042) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(5,180) | |
—) | |
—) | |
—) | |
34,908) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
应收帐款 |
61,664) | |
(111,490) | |
2,575) | |
(18,504) | |
21,062) | |
(16,808) | |
(4) | |
(2,624) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
库存 |
328,774) | |
(279,581) | |
(63,584) | |
(174,319) | |
321,597) | |
(351,606) | |
(89,651) | |
(36,425) | |
368,385) | |
(67,751) | |
(78,876) | |
(155,174) | |
258,586) | |
(321,457) | |
(189,960) | |
(320,607) | |
(34,788) | |
(151,457) | |
(63,146) | |
(74,218) | |
137,606) | |
(95,960) | |
(15,384) | |
(122,810) | |
|
|
预缴所得税和应收所得税 |
77,834) | |
(107,076) | |
(92,947) | |
(48,027) | |
72,884) | |
(46,361) | |
(18,450) | |
(10,104) | |
116,524) | |
(75,341) | |
(42,524) | |
3,249) | |
10,744) | |
(29,948) | |
(50,156) | |
2,646) | |
20,991) | |
(22,646) | |
20,996) | |
767) | |
29,147) | |
(43,253) | |
(35,703) | |
(4,157) | |
|
|
预付费用和其他流动资产 |
1,082) | |
(22,340) | |
46,361) | |
22,676) | |
(40,290) | |
(18,159) | |
6,568) | |
(19,908) | |
5,965) | |
3,607) | |
10,084) | |
27,511) | |
(23,308) | |
(92,130) | |
(2,678) | |
4,296) | |
(39,009) | |
(35,058) | |
2,767) | |
(11,104) | |
(4,221) | |
(10,397) | |
(6,445) | |
(49,936) | |
|
|
其他非流动资产 |
(28,926) | |
(8,095) | |
(19,806) | |
(13,524) | |
(12,567) | |
(11,870) | |
(30,799) | |
(17,969) | |
(22,767) | |
(13,959) | |
(9,332) | |
(7,222) | |
(10,793) | |
(10,679) | |
(10,523) | |
(4,523) | |
(8,764) | |
(3,305) | |
(6,592) | |
1,105) | |
(12,637) | |
(15,989) | |
(17,008) | |
(3,422) | |
|
|
应付帐款 |
(26,954) | |
(18,344) | |
68,665) | |
22,489) | |
(102,623) | |
69,262) | |
58,683) | |
(82,366) | |
35,682) | |
15,678) | |
9,072) | |
116,935) | |
(133,817) | |
54,786) | |
(48,879) | |
20,630) | |
66,752) | |
22,671) | |
8,609) | |
19,623) | |
9,067) | |
37,629) | |
33,745) | |
2,222) | |
|
|
应计负债及其他 |
28,313) | |
201,748) | |
(88,669) | |
(42,971) | |
21,573) | |
111,443) | |
22,589) | |
37,534) | |
(55,496) | |
(24,776) | |
62,223) | |
(53,685) | |
33,597) | |
25,685) | |
(22,031) | |
28,113) | |
15,999) | |
22,385) | |
27,313) | |
38,181) | |
25,425) | |
(5,454) | |
24,140) | |
55,050) | |
|
|
应计薪酬及相关费用 |
(2,093) | |
38,605) | |
4,386) | |
(65,635) | |
21,520) | |
14,180) | |
42,703) | |
(190,513) | |
71,823) | |
54,220) | |
64,983) | |
(120,699) | |
60,948) | |
36,493) | |
33,936) | |
(84,123) | |
24,836) | |
31,177) | |
(3,504) | |
22,764) | |
30,385) | |
11,960) | |
11,100) | |
(60,137) | |
|
|
应付的当期和非流动所得税 |
(23,732) | |
38,450) | |
(4,919) | |
(160,295) | |
86,590) | |
79,277) | |
(49,778) | |
41,116) | |
(19,657) | |
13,677) | |
(25,979) | |
(141,237) | |
90,340) | |
37,520) | |
28,085) | |
(119,959) | |
90,916) | |
29,406) | |
5,889) | |
(5,433) | |
1,486) | |
(69,537) | |
40,215) | |
3,711) | |
|
|
未兑换的礼品卡责任 |
98,523) | |
2,346) | |
(18,951) | |
(40,665) | |
109,033) | |
(12,397) | |
(17,054) | |
(37,172) | |
120,242) | |
(550) | |
(8,871) | |
(26,506) | |
101,747) | |
1,618) | |
(11,283) | |
(23,816) | |
90,410) | |
408) | |
(3,539) | |
(15,838) | |
63,586) | |
(1,776) | |
(208) | |
(13,640) | |
|
|
使用权租赁资产及流动和非流动租赁负债 |
4,864) | |
4,796) | |
148) | |
(2,924) | |
7,267) | |
(2,644) | |
17,781) | |
1,097) | |
17,637) | |
5,849) | |
8,794) | |
5,255) | |
8,620) | |
6,510) | |
1,660) | |
7,115) | |
7,176) | |
5,053) | |
(555) | |
1,820) | |
6,690) | |
(811) | |
24,256) | |
(16,868) | |
|
|
其他流动负债和非流动负债 |
(14,652) | |
66,169) | |
(28,958) | |
(1,927) | |
1,729) | |
3,533) | |
(5,010) | |
2,236) | |
3,501) | |
(896) | |
7,650) | |
1,975) | |
(60) | |
13,596) | |
(985) | |
(15,476) | |
21,697) | |
6,893) | |
(3,071) | |
4,554) | |
55) | |
7,371) | |
(12,763) | |
16,121) | |
|
|
经营资产和负债的变化 |
504,697) |
|
(194,812) |
|
(195,699) |
|
(523,626) |
|
507,775) |
|
(182,150) |
|
(62,422) |
|
(315,098) |
|
641,839) |
|
(90,242) |
|
(2,776) |
|
(349,598) |
|
396,604) |
|
(278,006) |
|
(272,814) |
|
(505,704) |
|
256,216) |
|
(94,473) |
|
(14,833) |
|
(17,779) |
|
286,589) |
|
(186,217) |
|
45,945) |
|
(193,866) |
|
|
|
为使净收入与经营活动提供（用于）的现金净额进行调节而进行的调整 |
556,000) |
|
(56,951) |
|
(42,229) |
|
(433,526) |
|
652,987) |
|
(51,211) |
|
50,218) |
|
(193,897) |
|
714,630) |
|
141,139) |
|
135,107) |
|
(244,902) |
|
926,453) |
|
(189,653) |
|
(191,883) |
|
(433,254) |
|
296,480) |
|
(29,436) |
|
77,589) |
|
69,153) |
|
388,095) |
|
(118,301) |
|
94,504) |
|
(149,875) |
|
|
|
经营活动提供（用于）的现金净额 |
1,142,871) |
|
249,884) |
|
328,676) |
|
(118,954) |
|
1,401,390) |
|
300,659) |
|
443,140) |
|
127,524) |
|
1,384,098) |
|
389,853) |
|
476,710) |
|
45,503) |
|
1,046,264) |
|
65,817) |
|
97,638) |
|
(243,256) |
|
730,984) |
|
158,352) |
|
285,663) |
|
214,109) |
|
717,932) |
|
25,342) |
|
181,305) |
|
(121,243) |
|
|
|
购买财产和设备 |
(183,200) | |
(167,441) | |
(177,898) | |
(152,263) | |
(234,982) | |
(178,483) | |
(145,086) | |
(130,681) | |
(206,512) | |
(162,900) | |
(145,511) | |
(136,942) | |
(206,980) | |
(175,607) | |
(144,718) | |
(111,352) | |
(127,511) | |
(122,497) | |
(80,269) | |
(64,225) | |
(58,396) | |
(66,107) | |
(52,622) | |
(52,101) | |
|
|
净投资套期保值的结算 |
14,923) | |
(1,169) | |
(35,220) | |
48,671) | |
35,172) | |
890) | |
15,007) | |
(856) | |
(2,295) | |
1,235) | |
728) | |
(1,277) | |
18,646) | |
13,689) | |
5,445) | |
10,024) | |
13,058) | |
10,552) | |
(25,760) | |
(21,239) | |
(20,474) | |
(5,114) | |
4,506) | |
6,475) | |
|
|
收购，扣除收购的现金 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(23,150) | |
(130,996) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(452,581) | |
—) | |
|
|
其他投资活动 |
(4,784) | |
(487) | |
—) | |
(3,250) | |
—) | |
—) | |
(5,009) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(658) | |
—) | |
5,259) | |
—) | |
15,657) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(10,000) | |
—) | |
(118) | |
—) | |
1,000) | |
—) | |
|
|
投资活动中使用的现金净额 |
(173,061) |
|
(169,097) |
|
(213,118) |
|
(106,842) |
|
(222,960) |
|
(308,589) |
|
(135,088) |
|
(131,537) |
|
(208,807) |
|
(161,665) |
|
(145,441) |
|
(138,219) |
|
(183,075) |
|
(161,918) |
|
(123,616) |
|
(101,328) |
|
(114,453) |
|
(111,945) |
|
(116,029) |
|
(85,464) |
|
(78,988) |
|
(71,221) |
|
(499,697) |
|
(45,626) |
|
|
|
股票薪酬结算所得 |
2,828) | |
71) | |
5,257) | |
221) | |
12,536) | |
1,514) | |
2,370) | |
3,393) | |
17,493) | |
8,836) | |
4,228) | |
11,873) | |
1,461) | |
4,057) | |
1,043) | |
5,143) | |
574) | |
7,907) | |
5,218) | |
4,495) | |
1,121) | |
1,679) | |
9,328) | |
3,135) | |
|
|
与股票薪酬的净股票结算相关的已缴税款 |
(612) | |
(246) | |
(873) | |
(25,641) | |
(1,151) | |
(888) | |
(829) | |
(32,542) | |
(1,697) | |
(1,142) | |
(942) | |
(28,793) | |
(463) | |
(1,917) | |
(719) | |
(32,059) | |
(328) | |
(3,914) | |
(2,668) | |
(42,899) | |
(505) | |
(926) | |
(898) | |
(30,059) | |
|
|
回购普通股 |
(271,769) | |
(190,908) | |
(281,233) | |
(434,439) | |
(335,351) | |
(412,593) | |
(589,456) | |
(299,479) | |
(54,009) | |
(212,626) | |
(193,538) | |
(98,479) | |
(69,025) | |
(16,992) | |
(125,340) | |
(232,644) | |
(321,266) | |
(236,423) | |
(171,082) | |
(83,831) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(63,663) | |
|
|
其他筹资活动 |
(107) | |
(3,090) | |
—) | |
(8,115) | |
(32) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(32) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(32) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(770) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
筹资活动中使用的现金净额 |
(269,660) |
|
(194,173) |
|
(276,849) |
|
(467,974) |
|
(323,998) |
|
(411,967) |
|
(587,915) |
|
(328,628) |
|
(38,245) |
|
(204,932) |
|
(190,252) |
|
(115,399) |
|
(68,059) |
|
(14,852) |
|
(125,016) |
|
(259,560) |
|
(321,790) |
|
(232,430) |
|
(168,532) |
|
(122,235) |
|
616) |
|
753) |
|
8,430) |
|
(90,587) |
|
|
|
外币汇率变动对现金及现金等价物的影响 |
71,190) | |
(6,546) | |
(8,187) | |
34,706) | |
(58,515) | |
(1,796) | |
(10,697) | |
(10,658) | |
15,787) | |
(39,648) | |
15,906) | |
3,855) | |
7,113) | |
(35,254) | |
809) | |
(6,711) | |
(28,461) | |
9,573) | |
(10,800) | |
22,812) | |
29,376) | |
3,709) | |
9,954) | |
(13,043) | |
|
|
现金及现金等价物的增（减） |
771,340) |
|
(119,932) |
|
(169,478) |
|
(659,064) |
|
795,917) |
|
(421,693) |
|
(290,560) |
|
(343,299) |
|
1,152,833) |
|
(16,392) |
|
156,923) |
|
(204,260) |
|
802,243) |
|
(146,207) |
|
(150,185) |
|
(610,855) |
|
266,280) |
|
(176,450) |
|
(9,698) |
|
29,222) |
|
668,936) |
|
(41,417) |
|
(300,008) |
|
(270,499) |
|
根据报告：
10-K (报告日期： 2026-02-01), 10-Q (报告日期： 2025-11-02), 10-Q (报告日期： 2025-08-03), 10-Q (报告日期： 2025-05-04), 10-K (报告日期： 2025-02-02), 10-Q (报告日期： 2024-10-27), 10-Q (报告日期： 2024-07-28), 10-Q (报告日期： 2024-04-28), 10-K (报告日期： 2024-01-28), 10-Q (报告日期： 2023-10-29), 10-Q (报告日期： 2023-07-30), 10-Q (报告日期： 2023-04-30), 10-K (报告日期： 2023-01-29), 10-Q (报告日期： 2022-10-30), 10-Q (报告日期： 2022-07-31), 10-Q (报告日期： 2022-05-01), 10-K (报告日期： 2022-01-30), 10-Q (报告日期： 2021-10-31), 10-Q (报告日期： 2021-08-01), 10-Q (报告日期： 2021-05-02), 10-K (报告日期： 2021-01-31), 10-Q (报告日期： 2020-11-01), 10-Q (报告日期： 2020-08-02), 10-Q (报告日期： 2020-05-03).
以下是对所提供财务数据的分析总结。
- 净收入
- 净收入在观察期内呈现显著波动。从2020年5月到2020年11月，净收入呈现快速增长趋势，随后在2021年初略有下降，之后又恢复增长。2022年，净收入出现大幅下降，但在2023年再次显著增长，并在2024年和2025年继续保持较高水平。2025年11月的数据显示净收入达到峰值，随后在2026年2月略有下降。整体而言，净收入呈现周期性变化，并显示出长期增长趋势。
- 折旧和摊销
- 折旧和摊销费用在整个期间内相对稳定，并呈现缓慢增长的趋势。从2020年5月到2024年10月，费用逐渐增加，并在2025年2月达到最高点。2025年5月至2026年2月，费用略有波动，但整体保持在较高水平。这种稳定增长可能反映了公司持续的资产投资。
- 基于股票的薪酬费用
- 基于股票的薪酬费用在观察期内波动较大。在2020年和2021年，费用相对稳定，但在2022年和2023年有所增加。2024年，费用出现下降，但在2025年再次回升。这种波动可能与公司股权激励计划的实施和员工绩效有关。
- 未兑换的礼品卡责任
- 未兑换的礼品卡责任持续增加，表明公司销售的礼品卡数量不断增长，但兑换率相对较低。这种趋势可能反映了公司礼品卡营销策略的成功，但也需要关注礼品卡兑换风险。
- 未在套期关系中指定的衍生工具的结算
- 该项目数值波动剧烈，正负交替频繁，表明公司在衍生工具交易中面临较高的风险和不确定性。需要进一步分析其对公司财务状况的影响。
- 库存
- 库存水平在观察期内经历了显著波动。在2020年，库存水平大幅下降，但在2021年迅速回升。2022年，库存水平再次大幅下降，并在2023年和2024年呈现波动。这种波动可能与公司供应链管理、产品需求和促销活动有关。需要关注库存周转率和滞销风险。
- 经营活动提供（用于）的现金净额
- 经营活动产生的现金流量在观察期内波动较大。在2020年和2021年，现金流量为负，表明公司经营活动需要外部资金支持。但在2022年和2023年，现金流量转为正，表明公司经营活动产生现金的能力有所增强。这种变化可能与公司盈利能力、营运资本管理和成本控制有关。
- 筹资活动中使用的现金净额
- 筹资活动中使用的现金净额主要为负，表明公司主要通过发行股票和债务来筹集资金。在2020年和2021年，筹资活动产生的现金流量相对较少，但在2022年和2023年大幅增加。这可能与公司扩张计划和投资需求有关。
- 现金及现金等价物的增（减）
- 现金及现金等价物的变动与经营活动和筹资活动的现金流量密切相关。在现金流量为负的期间，现金及现金等价物减少，而在现金流量为正的期间，现金及现金等价物增加。整体而言，现金及现金等价物呈现波动趋势，反映了公司财务状况的变化。
总而言之，数据显示公司财务状况在观察期内经历了显著变化。净收入和经营活动产生的现金流量呈现增长趋势，但库存水平和衍生工具交易风险需要关注。公司通过筹资活动积极获取资金，以支持其扩张计划和投资需求。
