现金流量表提供有关公司在一个会计期间的现金收入和现金支付的信息，显示这些现金流量如何将期末现金余额与公司资产负债表上显示的期初余额联系起来。
现金流量表由经营活动提供（用于）的现金流量、投资活动提供（用于）的现金流量以及筹资活动提供（用于）的现金流量三部分组成。
LyondellBasell Industries N.V.、合并现金流量表（季度数据）
以百万计
|
截至 3 个月 |
2019年6月30日 |
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2019年3月31日 |
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2018年12月31日 |
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2018年9月30日 |
|
2018年6月30日 |
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2018年3月31日 |
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2017年12月31日 |
|
2017年9月30日 |
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2017年6月30日 |
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2017年3月31日 |
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2016年12月31日 |
|
2016年9月30日 |
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2016年6月30日 |
|
2016年3月31日 |
|
2015年12月31日 |
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2015年9月30日 |
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2015年6月30日 |
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2015年3月31日 |
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2014年12月31日 |
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2014年9月30日 |
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2014年6月30日 |
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2014年3月31日 |
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|
|
净收入 |
1,003) | |
817) | |
692) | |
1,113) | |
1,654) | |
1,231) | |
1,894) | |
1,056) | |
1,130) | |
797) | |
763) | |
953) | |
1,091) | |
1,030) | |
795) | |
1,186) | |
1,329) | |
1,164) | |
791) | |
1,257) | |
1,176) | |
944) | |
|
|
折旧和摊销 |
328) | |
322) | |
333) | |
309) | |
300) | |
299) | |
298) | |
294) | |
286) | |
296) | |
273) | |
257) | |
266) | |
268) | |
265) | |
248) | |
247) | |
287) | |
247) | |
262) | |
254) | |
256) | |
|
|
债务相关费用的摊销 |
3) | |
1) | |
3) | |
4) | |
3) | |
4) | |
3) | |
4) | |
4) | |
4) | |
4) | |
3) | |
5) | |
4) | |
4) | |
4) | |
4) | |
4) | |
4) | |
4) | |
3) | |
9) | |
|
|
与偿还债务有关的费用 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
1) | |
—) | |
48) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
基于股份的薪酬 |
12) | |
12) | |
6) | |
9) | |
15) | |
9) | |
16) | |
18) | |
8) | |
13) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
存货估价调整 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
29) | |
—) | |
(68) | |
68) | |
284) | |
181) | |
(9) | |
92) | |
715) | |
45) | |
—) | |
—) | |
|
|
股权投资、股权收益 |
(64) | |
(64) | |
(36) | |
(89) | |
(68) | |
(96) | |
(81) | |
(81) | |
(78) | |
(81) | |
(78) | |
(81) | |
(117) | |
(91) | |
(87) | |
(93) | |
(90) | |
(69) | |
(64) | |
(64) | |
(68) | |
(61) | |
|
|
股权投资、收益分配（税后） |
124) | |
25) | |
107) | |
8) | |
192) | |
—) | |
119) | |
1) | |
170) | |
19) | |
136) | |
—) | |
230) | |
19) | |
89) | |
95) | |
79) | |
22) | |
90) | |
14) | |
52) | |
—) | |
|
|
递延所得税 |
64) | |
46) | |
149) | |
29) | |
21) | |
61) | |
(804) | |
84) | |
86) | |
47) | |
50) | |
203) | |
25) | |
79) | |
172) | |
(45) | |
27) | |
27) | |
25) | |
101) | |
51) | |
—) | |
|
|
出售业务和权益法投资的收益 |
—) | |
—) | |
(36) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(108) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(6) | |
—) | |
(78) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
应收帐款 |
(57) | |
(206) | |
561) | |
196) | |
(128) | |
(196) | |
(243) | |
(140) | |
294) | |
(432) | |
(60) | |
(42) | |
(146) | |
(135) | |
372) | |
443) | |
(232) | |
197) | |
598) | |
6) | |
(141) | |
(105) | |
|
|
库存 |
(170) | |
(3) | |
61) | |
(211) | |
64) | |
(55) | |
(18) | |
(124) | |
(51) | |
(44) | |
100) | |
(3) | |
11) | |
15) | |
(228) | |
(153) | |
145) | |
(4) | |
69) | |
(221) | |
252) | |
(305) | |
|
|
应付帐款 |
(207) | |
105) | |
(456) | |
42) | |
143) | |
72) | |
44) | |
350) | |
(282) | |
53) | |
309) | |
(87) | |
111) | |
50) | |
(285) | |
(289) | |
34) | |
(246) | |
(361) | |
(159) | |
51) | |
91) | |
|
|
提供（已使用）现金的资产和负债变动 |
(434) |
|
(104) |
|
166) |
|
27) |
|
79) |
|
(179) |
|
(217) |
|
86) |
|
(39) |
|
(423) |
|
349) |
|
(132) |
|
(24) |
|
(70) |
|
(141) |
|
1) |
|
(53) |
|
(53) |
|
306) |
|
(374) |
|
162) |
|
(319) |
|
|
|
其他，净 |
150) | |
(398) | |
(87) | |
31) | |
(469) | |
(323) | |
254) | |
131) | |
(7) | |
(42) | |
187) | |
135) | |
(147) | |
71) | |
(221) | |
191) | |
(88) | |
(6) | |
(98) | |
189) | |
167) | |
(28) | |
|
|
为使净收入与经营活动提供的现金净额相协调而进行的调整 |
183) |
|
(160) |
|
605) |
|
328) |
|
73) |
|
(225) |
|
(412) |
|
430) |
|
430) |
|
(119) |
|
950) |
|
379) |
|
170) |
|
270) |
|
365) |
|
582) |
|
117) |
|
304) |
|
1,225) |
|
177) |
|
621) |
|
(143) |
|
|
|
经营活动产生的现金净额 |
1,186) |
|
657) |
|
1,297) |
|
1,441) |
|
1,727) |
|
1,006) |
|
1,482) |
|
1,486) |
|
1,560) |
|
678) |
|
1,713) |
|
1,332) |
|
1,261) |
|
1,300) |
|
1,160) |
|
1,768) |
|
1,446) |
|
1,468) |
|
2,016) |
|
1,434) |
|
1,797) |
|
801) |
|
|
|
不动产、厂房和设备的支出 |
(622) | |
(599) | |
(698) | |
(482) | |
(496) | |
(429) | |
(401) | |
(318) | |
(407) | |
(421) | |
(567) | |
(586) | |
(563) | |
(527) | |
(483) | |
(373) | |
(278) | |
(306) | |
(403) | |
(338) | |
(415) | |
(343) | |
|
|
收购 A. Schulman，扣除收购的现金 |
—) | |
—) | |
—) | |
(1,776) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
回购协议的付款 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(188) | |
(324) | |
(174) | |
(332) | |
(168) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(198) | |
(199) | |
(150) | |
—) | |
—) | |
(275) | |
|
|
回购协议的收益 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
179) | |
202) | |
82) | |
505) | |
—) | |
98) | |
50) | |
50) | |
200) | |
50) | |
—) | |
—) | |
75) | |
—) | |
|
|
购买可供出售的债务证券 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(50) | |
—) | |
—) | |
(245) | |
(408) | |
(81) | |
—) | |
(124) | |
(483) | |
(350) | |
(255) | |
(1,034) | |
(434) | |
(910) | |
(956) | |
(176) | |
(1,397) | |
|
|
出售可供出售债务证券的收益和到期收益 |
203) | |
308) | |
13) | |
—) | |
75) | |
335) | |
—) | |
12) | |
149) | |
338) | |
9) | |
8) | |
417) | |
240) | |
851) | |
641) | |
560) | |
437) | |
827) | |
652) | |
272) | |
—) | |
|
|
购买持有至到期的证券 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(76) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
持有至到期证券的到期收益 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
31) | |
44) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
购买股本证券 |
—) | |
—) | |
—) | |
(45) | |
(19) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
出售权益证券和到期所得款项 |
170) | |
162) | |
33) | |
32) | |
32) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
出售业务和权益法投资所得净额 |
—) | |
—) | |
37) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
155) | |
—) | |
—) | |
—) | |
72) | |
—) | |
137) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
净投资套期结算所得款项 |
—) | |
—) | |
236) | |
374) | |
498) | |
—) | |
—) | |
609) | |
—) | |
—) | |
—) | |
500) | |
—) | |
795) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
净投资套期结算付款 |
—) | |
—) | |
(228) | |
(377) | |
(473) | |
—) | |
—) | |
(658) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(506) | |
—) | |
(850) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
限制性现金的变化 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
1) | |
—) | |
—) | |
3) | |
(6) | |
2) | |
(1) | |
—) | |
(2) | |
2) | |
1) | |
7) | |
|
|
其他，净 |
(29) | |
(49) | |
(51) | |
(38) | |
(17) | |
(45) | |
(101) | |
—) | |
(32) | |
28) | |
(40) | |
(44) | |
(33) | |
(10) | |
(10) | |
2) | |
24) | |
9) | |
2) | |
2) | |
(3) | |
(3) | |
|
|
投资活动中使用的现金净额 |
(278) |
|
(178) |
|
(658) |
|
(2,312) |
|
(400) |
|
(189) |
|
(502) |
|
(200) |
|
(513) |
|
(541) |
|
(770) |
|
(459) |
|
(471) |
|
(597) |
|
52) |
|
67) |
|
(727) |
|
(443) |
|
(636) |
|
(638) |
|
(246) |
|
(2,011) |
|
|
|
回购公司普通股 |
—) | |
(512) | |
(1,053) | |
(331) | |
(351) | |
(119) | |
—) | |
(296) | |
(410) | |
(160) | |
(437) | |
(819) | |
(696) | |
(986) | |
(1,220) | |
(1,299) | |
(778) | |
(1,359) | |
(1,441) | |
(1,280) | |
(1,866) | |
(1,201) | |
|
|
支付的股息，普通股 |
(388) | |
(372) | |
(378) | |
(389) | |
(392) | |
(395) | |
(355) | |
(356) | |
(361) | |
(343) | |
(346) | |
(351) | |
(362) | |
(336) | |
(347) | |
(361) | |
(368) | |
(334) | |
(348) | |
(358) | |
(370) | |
(327) | |
|
|
购买非控制性权益 |
—) | |
(63) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
发行短期债券 |
—) | |
2,000) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
发行长期债券 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
990) | |
—) | |
—) | |
—) | |
812) | |
—) | |
—) | |
—) | |
984) | |
—) | |
—) | |
—) | |
992) | |
|
|
偿还长期债务 |
—) | |
(1,000) | |
—) | |
(394) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(1,000) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
债务清偿费用 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(65) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
|
|
支付债券发行费用 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(1) | |
(7) | |
—) | |
—) | |
(1) | |
(4) | |
(3) | |
(1) | |
—) | |
(12) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(18) | |
|
|
商业票据（偿还）所得款项净额 |
431) | |
(559) | |
670) | |
140) | |
—) | |
—) | |
(315) | |
(179) | |
(49) | |
50) | |
—) | |
(23) | |
23) | |
177) | |
(170) | |
(7) | |
69) | |
169) | |
262) | |
—) | |
—) | |
—) | |
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其他，净 |
(4) | |
(15) | |
(5) | |
(3) | |
(2) | |
(6) | |
2) | |
(1) | |
(1) | |
(2) | |
1) | |
(2) | |
(3) | |
4) | |
(4) | |
(16) | |
56) | |
151) | |
8) | |
17) | |
19) | |
4) | |
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筹资活动中使用的现金净额 |
39) |
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(521) |
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(766) |
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(977) |
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(745) |
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(520) |
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(668) |
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(832) |
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(822) |
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(537) |
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(782) |
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(1,195) |
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(1,039) |
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(333) |
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(1,744) |
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(1,684) |
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(1,021) |
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(401) |
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(1,519) |
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(1,621) |
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(2,217) |
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(550) |
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汇率变动对现金的影响 |
3) | |
(1) | |
(4) | |
(6) | |
(36) | |
15) | |
5) | |
17) | |
29) | |
8) | |
(26) | |
2) | |
(9) | |
24) | |
(18) | |
(2) | |
11) | |
(39) | |
(15) | |
(20) | |
(6) | |
12) | |
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现金及现金等价物及限制性现金增加（减少） |
950) |
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(43) |
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(131) |
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(1,854) |
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546) |
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312) |
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317) |
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471) |
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254) |
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(392) |
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135) |
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(320) |
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(258) |
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394) |
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(550) |
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149) |
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(291) |
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585) |
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(154) |
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(845) |
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(672) |
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(1,748) |
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根据报告：
10-Q (报告日期： 2019-06-30), 10-Q (报告日期： 2019-03-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-Q (报告日期： 2018-09-30), 10-Q (报告日期： 2018-06-30), 10-Q (报告日期： 2018-03-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-Q (报告日期： 2017-09-30), 10-Q (报告日期： 2017-06-30), 10-Q (报告日期： 2017-03-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-Q (报告日期： 2016-09-30), 10-Q (报告日期： 2016-06-30), 10-Q (报告日期： 2016-03-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-Q (报告日期： 2015-09-30), 10-Q (报告日期： 2015-06-30), 10-Q (报告日期： 2015-03-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-Q (报告日期： 2014-09-30), 10-Q (报告日期： 2014-06-30), 10-Q (报告日期： 2014-03-31).
从财务数据中可以观察到，该公司的净收入总体呈现出波动的趋势。2014年第一季度的净收入为944百万，随后逐步增加至2014年9月的1257百万，但之后在2014年第四季度出现下降，至2015年第一季度的1164百万。2015年至2017年期间，净收入表现出一定波动性，但整体在1000至1900百万之间波动，尤其是在2017年12月达到了1894百万的高点。2018年之后，净收入起伏明显，尤其在2018年第四季度达到最高值1113百万，但在2019年第一季度有所回落，显示出盈利能力存在一定的变动性。
在现金流方面，经营活动产生的现金净额表现出强劲的波动性。2014年第一季度的现金流为801百万，随后逐步增长至2016年12月的1713百万，但也伴随着波动，其后在2017年至2018年期间出现一定的下滑，特别是在2018年第三季度和第四季度分别出现约1441百万和1297百万的水平。整体而言，经营现金流在2014年至2019年期间保持较为稳定的水平，中间虽有波动，但未出现持续性下降趋势。
投资活动方面，使用的现金净额整体上表现为大量支出，尤其是在购入可供出售债务证券和股本证券方面支出显著。例如，2014年和2015年购入债务证券的金额均超过900百万，显示出公司在投资方面具有积极布局。而出售证券和权益投资的收益则反映出部分投资获利，尤其在2014年至2015年间，相关收益较为明显，表明公司在资产配置上存在积极的投资和退出策略。在2018年和2019年，投资现金流整体偏向使用，反映出公司减持或退出部分投资的行为。
在筹资活动方面，存在明显的变化趋势。公司通过发行短期和长期债务筹集资金，特别是在2014年和2015年期间，发行债券金额较大，显示出对外融资的需求。同时，偿还债务的金额也在不断变化，尤其在2015年和2019年出现大额偿还，导致现金净流出。同时，公司在资本结构调整方面表现出回购股份的策略，2014年至2019年期间，回购金额普遍较大，显示公司在股东回报方面积极采取股份回购措施。支付股息亦持续进行，尽管波动，但总量整体偏高，体现出稳健的股东回报策略。
公司面临的压力之一是债务的变化。发行债券和偿还债务的活动对现金流产生较大影响，其中在2019年上半年，发行大量债券和偿还债务同时发生，加剧了资金的波动。此外，汇率变动对现金的影响呈现出周期性的变动，部分期次显示出负向影响，可能反映出汇率变动对海外资产或负债的影响，需持续关注外汇风险管理策略。
总的来看，公司在2014年至2019年期间展现出积极的投资策略，运营现金流相对稳定，但盈利能力受到市场波动及外部环境的影响。融资行为活跃，伴随偿债和股东回购等多元化资金运作，整体现金流表现出应对资本结构调整和市场需求变化的灵活性。未来，持续优化盈利能力、合理控制投资和融资规模，将有助于提升财务稳定性和抗风险能力。
