债务与股东权益比率
自 2008 年以来
计算
Keurig Dr Pepper Inc.、债务与股东权益比率、长期趋势计算
| 债务与股东权益比率 | = | 短期借款和长期债务1 | ÷ | 股东权益1 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2021年12月31日 | 0.48 | = | 11,882) | ÷ | 24,972) |
| 2020年12月31日 | 0.57 | = | 13,488) | ÷ | 23,829) |
| 2019年12月31日 | 0.62 | = | 14,420) | ÷ | 23,257) |
| 2018年12月31日 | 0.69 | = | 15,659) | ÷ | 22,533) |
| 2017年12月31日 | 1.83 | = | 4,479) | ÷ | 2,451) |
| 2016年12月31日 | 2.10 | = | 4,478) | ÷ | 2,134) |
| 2015年12月31日 | 1.55 | = | 3,382) | ÷ | 2,183) |
| 2014年12月31日 | 1.13 | = | 2,591) | ÷ | 2,294) |
| 2013年12月31日 | 1.13 | = | 2,574) | ÷ | 2,277) |
| 2012年12月31日 | 1.23 | = | 2,804) | ÷ | 2,280) |
| 2011年12月31日 | 1.20 | = | 2,708) | ÷ | 2,263) |
| 2010年12月31日 | 0.85 | = | 2,091) | ÷ | 2,459) |
| 2009年12月31日 | 0.93 | = | 2,960) | ÷ | 3,187) |
| 2008年12月31日 | 1.35 | = | 3,522) | ÷ | 2,607) |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31).
1 以百万计
在所分析的年度财务数据中，短期借款及长期债务呈现出显著波动的趋势。自2008年至2013年期间，债务水平相对较低且较为稳定，其后在2014年出现明显上升，特别是在2018年达到高点，随后逐步下降，直到2021年，债务水平相较高峰期有所减缓但仍高于早期水平。这一变化趋势表明公司在近年期间可能经历了较大规模的融资或债务重组，反映了其财务策略和资金需求的调整。
股东权益自2008年起稳步增长，尤其从2019年开始，增长速度加快，至2021年达到了新高。此前数年，股东权益变化波动较小，显示出公司资产的逐步积累和资本结构的逐步优化。股东权益的持续上升可能意味着公司盈利能力的改善、盈利留存以及资本投入的增加。
债务与股东权益比率的变化展示了公司财务杠杆的调整。从2008年到2014年，该比率出现了先升后降的趋势。2011年前比率相对较低，反映出公司采用较低杠杆策略；然而，从2014年起，比率明显上升，显示财务杠杆作用增强，尤其在2015年达到高点，可能对应债务的快速增加或股东权益的相对减少。自2018年以来，比率逐步下降，表明公司逐步降低财务杠杆，回归较为稳健的资本结构。2021年比率降至0.48，显示公司债务负担相对减轻，资本结构趋于保守或财务风险降低。
综上所述，公司在过去几年中经历了债务的显著波动，伴随着股东权益的持续增加，反映其在扩大规模与风险控制之间的调整。债务与股东权益比率的变化强调了公司逐渐从较高杠杆状态转向更稳健的资本结构，可能旨在加强财务稳健性以适应市场环境或满足财务战略调整的需求。整体而言，财务状况显示出公司在债务管理和股东权益积累方面呈现出逐步优化的趋势，具备一定的财务稳定性。
与竞争对手的比较
Keurig Dr Pepper Inc.、债务与股东权益比率、长期趋势，与竞争对手的比较
| Keurig Dr Pepper Inc. | Coca-Cola Co. | Mondelēz International Inc. | PepsiCo Inc. | Philip Morris International Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2021年12月31日 | 0.48 | 1.86 | 0.69 | 2.51 | — |
| 2020年12月31日 | 0.57 | 2.22 | 0.73 | 3.28 | — |
| 2019年12月31日 | 0.62 | 2.25 | 0.68 | 2.17 | — |
| 2018年12月31日 | 0.69 | 2.56 | 0.72 | 2.23 | — |
| 2017年12月31日 | 1.83 | 2.79 | 0.68 | 3.61 | — |
| 2016年12月31日 | 2.10 | 1.98 | 0.68 | 3.33 | — |
| 2015年12月31日 | 1.55 | 1.73 | 0.55 | 2.79 | — |
| 2014年12月31日 | 1.13 | 1.38 | 0.60 | 1.66 | — |
| 2013年12月31日 | 1.13 | 1.12 | 0.53 | 1.22 | — |
| 2012年12月31日 | 1.23 | 0.99 | 0.60 | 1.27 | — |
| 2011年12月31日 | 1.20 | 0.90 | 0.76 | 1.30 | 80.98 |
| 2010年12月31日 | 0.85 | 0.76 | 0.80 | 1.18 | 4.71 |
| 2009年12月31日 | 0.93 | 0.48 | 0.73 | 0.47 | 2.70 |
| 2008年12月31日 | 1.35 | 0.45 | 0.91 | 0.68 | 1.59 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31).
与工业部门的比较： 食品、饮料和烟草
Keurig Dr Pepper Inc.、债务与股东权益比率、长期趋势，与工业部门的比较： 食品、饮料和烟草
| Keurig Dr Pepper Inc. | 食品、饮料和烟草 | |
|---|---|---|
| 2021年12月31日 | 0.48 | 2.28 |
| 2020年12月31日 | 0.57 | 2.90 |
| 2019年12月31日 | 0.62 | 2.51 |
| 2018年12月31日 | 0.69 | 2.82 |
| 2017年12月31日 | 1.83 | 3.31 |
| 2016年12月31日 | 2.10 | 2.76 |
| 2015年12月31日 | 1.55 | 2.32 |
| 2014年12月31日 | 1.13 | 1.86 |
| 2013年12月31日 | 1.13 | 1.36 |
| 2012年12月31日 | 1.23 | 1.23 |
| 2011年12月31日 | 1.20 | 1.15 |
| 2010年12月31日 | 0.85 | 1.02 |
| 2009年12月31日 | 0.93 | 0.74 |
| 2008年12月31日 | 1.35 | 0.80 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31).
与行业比较： 必需消费品
Keurig Dr Pepper Inc.、债务与股东权益比率、长期趋势，与行业比较： 必需消费品
| Keurig Dr Pepper Inc. | 必需消费品 | |
|---|---|---|
| 2021年12月31日 | 0.48 | 1.07 |
| 2020年12月31日 | 0.57 | 1.24 |
| 2019年12月31日 | 0.62 | 1.18 |
| 2018年12月31日 | 0.69 | 1.11 |
| 2017年12月31日 | 1.83 | 1.20 |
| 2016年12月31日 | 2.10 | 1.09 |
| 2015年12月31日 | 1.55 | 1.00 |
| 2014年12月31日 | 1.13 | 0.96 |
| 2013年12月31日 | 1.13 | 0.87 |
| 2012年12月31日 | 1.23 | 0.83 |
| 2011年12月31日 | 1.20 | 0.80 |
| 2010年12月31日 | 0.85 | 0.74 |
| 2009年12月31日 | 0.93 | 0.69 |
| 2008年12月31日 | 1.35 | 0.68 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31).