现金流量表

现金流量表提供有关公司在一个会计期间的现金收入和现金支付的信息，显示这些现金流量如何将期末现金余额与公司资产负债表上显示的期初余额联系起来。

现金流量表由经营活动提供（用于）的现金流量、投资活动提供（用于）的现金流量以及筹资活动提供（用于）的现金流量三部分组成。

GameStop Corp.、合并现金流量表

以千美元计

截至12个月	2024年2月3日	2023年1月28日	2022年1月29日	2021年1月30日	2020年2月1日	2019年2月2日
净利润（亏损）	6,700)	(313,100)	(381,300)	(215,300)	(470,900)	(673,000)
折旧和摊销	56,200)	61,700)	77,200)	80,700)	96,200)	126,900)
基于股票的薪酬费用，净额	22,200)	40,100)	30,500)	7,900)	8,900)	10,700)
出售数字资产的收益	—)	(7,200)	—)	—)	—)	—)
数字资产减值	—)	34,000)	—)	—)	—)	—)
资产减值	4,800)	2,700)	6,700)	15,500)	385,600)	1,015,900)
清偿债务的损失（收益）	—)	—)	18,200)	(1,500)	—)	—)
递延所得税	(100)	(2,600)	(16,300)	80,300)	61,400)	(4,100)
（收益）处置财产和设备的损失，净额	1,500)	2,500)	5,400)	(27,300)	1,900)	2,000)
剥离的（收益）损失	—)	—)	—)	—)	9,100)	(100,800)
其他，净	800)	1,200)	(3,500)	2,400)	4,100)	(36,200)
应收账款净额	65,000)	(16,800)	(38,400)	39,800)	(10,900)	(34,400)
商品库存，净额	39,900)	229,600)	(329,600)	282,400)	361,100)	12,600)
预付费用和其他资产	10,400)	(25,200)	(6,500)	8,400)	3,600)	2,200)
预缴所得税和应缴所得税	(2,400)	172,400)	(21,700)	(87,000)	(75,900)	(18,700)
应付账款和应计负债	(397,700)	(66,200)	224,400)	(78,600)	(792,800)	17,100)
经营租赁使用权资产及租赁负债	(8,100)	(4,900)	(900)	19,000)	4,100)	—)
其他长期负债的变动	(2,900)	—)	1,500)	(3,000)	—)	4,900)
经营资产和负债的变化	(295,800)	288,900)	(171,200)	181,000)	(510,800)	(16,300)
为使净收入（亏损）与经营活动产生的现金流量净额相协调而进行的调整	(210,400)	421,300)	(53,000)	339,000)	56,400)	998,100)
经营活动提供（用于）的现金流量净额	(203,700)	108,200)	(434,300)	123,700)	(414,500)	325,100)
资本支出	(34,900)	(55,900)	(62,000)	(60,000)	(78,500)	(93,700)
购买有价证券	(326,800)	(276,800)	—)	—)	—)	—)
有价证券到期和出售所得款项	312,600)	27,500)	—)	—)	—)	—)
出售财产和设备的收益	13,100)	—)	—)	95,500)	—)	—)
出售数字资产的收益	2,800)	81,900)	—)	—)	—)	—)
资产剥离所得款项（扣除已售现金）	—)	—)	—)	—)	5,200)	727,900)
公司拥有的人寿保险收益，净额	—)	—)	—)	—)	12,000)	—)
其他	—)	600)	(2,800)	1,400)	400)	1,300)
投资活动提供的现金流量净额（用于）	(33,200)	(222,700)	(64,800)	36,900)	(60,900)	635,500)
发行普通股的收益，扣除成本	—)	—)	1,672,800)	—)	—)	—)
优先票据偿还净额	—)	—)	(307,400)	(130,300)	(404,500)	—)
回购普通股	—)	—)	—)	—)	(198,700)	—)
法国定期贷款收益	—)	—)	—)	47,100)	—)	—)
法国定期贷款的偿还	(10,700)	(3,900)	—)	—)	—)	—)
已支付的股息	—)	—)	—)	(300)	(40,500)	(157,400)
从左轮手枪借款	—)	—)	—)	150,000)	—)	154,000)
偿还左轮手枪借款	—)	—)	(25,000)	(125,000)	—)	(154,000)
偿还与收购有关的债务	—)	—)	—)	—)	—)	(12,200)
股票奖励的结算	(900)	(4,000)	(136,800)	3,100)	(1,000)	(5,100)
支付融资费用	—)	—)	(3,000)	—)	—)	—)
筹资活动提供（用于）的现金流量净额	(11,600)	(7,900)	1,200,600)	(55,400)	(644,700)	(174,700)
汇率对现金、现金等价物和限制性现金的影响	(8,600)	(1,500)	(16,600)	16,300)	(6,900)	(24,700)
持有待售现金减少	—)	—)	—)	—)	—)	10,200)
现金、现金等价物和限制性现金的增（减）	(257,100)	(123,900)	684,900)	121,500)	(1,127,000)	771,400)
期初现金、现金等价物和限制性现金	1,196,000)	1,319,900)	635,000)	513,500)	1,640,500)	869,100)
期末现金、现金等价物和限制性现金	938,900)	1,196,000)	1,319,900)	635,000)	513,500)	1,640,500)

根据报告： 10-K (报告日期： 2024-02-03), 10-K (报告日期： 2023-01-28), 10-K (报告日期： 2022-01-29), 10-K (报告日期： 2021-01-30), 10-K (报告日期： 2020-02-01), 10-K (报告日期： 2019-02-02).

从年度财务数据分析，可以观察到该公司在2019年至2024年期间经历了显著的财务波动。2019年期间，净利润表现为亏损状态，达到 -673,000 千美元，显示公司在这一时期的盈利能力较弱。此后，亏损逐年缩减，2020年亏损约为 -470,900 千美元，2021年亏损进一步缩小至 -215,300 千美元，表现出亏损减轻的趋势，但仍未实现盈利。到2022年，亏损再度放大，亏损达到 -381,300 千美元，这可能反映公司在业务调整或特殊事项上的变化，例如减值或一次性损失增加。值得注意的是，2023年财务业绩出现了转变，净利润转为正数，达到 6,700 千美元，标志着公司开始实现盈利。这一变化可能归因于成本控制改善、销售增长或其他非经常性收益的影响。同年度，伴随折旧和摊销逐年减少，经营业绩有一定改善且现金流状况出现正向变化。在资产减值方面，2019年曾经出现高达 1,015,900 千美元的资产减值，随后逐步降低，至2022年减值水平大幅降低至 6,700 千美元。这表明公司在资产质量和资产管理方面得到了改善。此外，应收账款在2020年大幅减少，之后在2023年和2024年显著增加，反映出公司在应收账款管理中的周期性变化。公司库存水平从2019年的 12,600 千美元大幅波动，2020年达到高峰 361,100 千美元，随后在2023年大幅下降至 39,900 千美元。这种库存变化可能与销售周期、产品策略调整或产能变化相关。预付费用和其他资产存在较大波动，特别是在2020年和2023年，显示公司在资产配置中的调整。在负债方面，2020年有大量应付账款和应计负债的出现，达-792,800 千美元，可能因短期借款或供应链账款增加。2023年，债务水平显著下降，反映出公司偿还债务的努力。此外，经营租赁使用权资产和租赁负债逐步减少，意味着公司在租赁方面进行了偿债或资产重组。现金流方面，2019年经营活动产生的现金净流出巨大，达到 -414,500 千美元，说明当年经营现金流紧张。2020年现金流状况更为困难，流出达 -434,300 千美元，但到了2023年和2024年，现金流出现改善，尤其是在2023年实现正向现金流量108,200 千美元。资本支出整体呈下降趋势，从2019年的 -93,700 千美元逐步减少，反映出公司在资本投资上的收缩。融资活动方面，2019年出现大量筹资，尤其是在发行普通股获得收益和债务偿还上，显示公司通过融资应对财务压力。2020年和2021年，融资活动大量进行债务偿还和股票回购，降低了负债水平。2023年，公司再度大规模融资，尤其是通过发行普通股，带来1672800千美元的资金流入，但伴随的偿债压力也较大。整体而言，该公司在2019年至2024年期间经历了亏损、资产减值、财务波动等阶段，随着时间推移逐渐改善财务状况。2023年实现盈利，现金流状况显著好转，但仍存在较高的债务和资本支出减少的趋势。未来应持续关注运营效率、资产管理和债务水平的改善，以实现稳定的财务健康状态。

GameStop Corp. (NYSE:GME)

现金流量表