流动性比率分析
流动性比率（摘要）
Charter Communications Inc.、流动性比率
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 流动资金比率 | 0.31 | 0.31 | 0.33 | 0.29 | 0.40 | |
| 速动流动性比率 | 0.26 | 0.28 | 0.30 | 0.26 | 0.32 | |
| 现金流动比率 | 0.03 | 0.05 | 0.05 | 0.05 | 0.10 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31).
该公司在2019年至2024年的流动资金比率经历了一定程度的波动，整体趋势表现出略有下降的倾向。从2020年的0.4下降至2021年的0.29，显示出流动资金的相对充裕程度有所收缩。虽然在2022年略有回升至0.33，但随后又略有下降，至2023年和2024年的0.31，表明公司短期偿债能力未出现显著改善，但保持在较为稳定的水平上。
速动流动性比率表现出类似的趋势，起始于0.32，随后在2021年下降至0.26，之后逐步回升至0.3，然而在2024年又略降至0.26。这说明公司短期偿债能力的保护措施略有波动，但总体来看，速动比率水平较低，反映出流动资产中存货或其他流动资产占比较大，或是现金和应收账款比例不足，从而限制了其即时偿债能力。
现金流动比率的变化尤为显著。从2020年的0.1下降至2021年的0.05，随后保持在0.05至0.03的水平，显示出公司的现金持有比例显著减少，表明现金资产部分相对紧张或现金流入不足。在2024年，现金流动比率进一步下降至0.03，显示公司短期拥有的现金资产与流动负债相比持续减少，可能对其日常运营和偿债能力构成压力。
整体而言，该公司的短期偿债能力指标在观察期内呈现出一定的弱化趋势，流动资金和速动比率虽有一定波动，但保持在较低水平，现金流动比率的持续下降尤其值得关注。这些变化可能反映出公司流动资产的减少或短期负债的增加，需要继续关注公司未来的财务管理策略及其对资金流动性的影响。
流动资金比率
Charter Communications Inc.，流动流动性比率计算，与基准测试的比较
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||
| 流动资产 | 4,233) | 4,132) | 4,017) | 3,566) | 3,906) | |
| 流动负债 | 13,486) | 13,214) | 12,065) | 12,458) | 9,875) | |
| 流动比率 | ||||||
| 流动资金比率1 | 0.31 | 0.31 | 0.33 | 0.29 | 0.40 | |
| 基准 | ||||||
| 流动资金比率竞争 对手2 | ||||||
| Alphabet Inc. | 1.84 | 2.10 | 2.38 | 2.93 | 3.07 | |
| Comcast Corp. | 0.68 | 0.60 | 0.78 | 0.85 | 0.93 | |
| Meta Platforms Inc. | 2.98 | 2.67 | 2.20 | 3.15 | 5.05 | |
| Netflix Inc. | 1.22 | 1.12 | 1.17 | 0.95 | 1.25 | |
| Walt Disney Co. | 0.73 | 1.05 | 1.00 | 1.08 | 1.32 | |
| 流动资金比率扇形 | ||||||
| 媒体和娱乐 | 1.51 | 1.58 | 1.67 | 1.95 | 2.25 | |
| 流动资金比率工业 | ||||||
| 通信服务 | 1.20 | 1.26 | 1.24 | 1.37 | 1.69 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31).
1 2024 计算
流动资金比率 = 流动资产 ÷ 流动负债
= 4,233 ÷ 13,486 = 0.31
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据所提供的财务数据，流动资产呈现出逐年增加的趋势，从2020年的3,906百万円增长到2024年的4,233百万円，显示出公司在流动资产规模方面持续扩展。相较之下，流动负债也呈上升态势，从2020年的9,875百万円增长到2024年的13,486百万円，但增幅明显高于流动资产的增长，反映出公司短期负债的扩张速度更快，可能会对短期偿债能力带来压力。
财务比率方面，流动资金比率在2020年为0.4，随后下降至2021年的0.29，显示出公司短期偿债能力相对减弱。但在2022年出现轻微回升至0.33，此后维持在0.31的水平，基本稳定。整体来看，流动资金比率处于较低的水平，提示公司在短期流动资产与流动负债的比例上存在一定压力，可能需要关注其流动性和偿债能力的持续表现。
综述，尽管公司流动资产规模整体扩大，但流动负债的增长速度更快，导致流动资金比率有所波动且偏低，反映出潜在的流动性风险。未来公司若要改善其短期偿债能力，可能需要优化资产结构或控制负债增长，以增强财务的稳健性和韧性。同时，持续关注经营策略和财务管理，确保财务比率指标的改善，将是保持财务健康的重要措施。
速动流动性比率
Charter Communications Inc.、速动流动性比率计算，与基准测试的比较
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||
| 现金及现金等价物 | 459) | 709) | 645) | 601) | 998) | |
| 应收账款，减去可疑账款备抵 | 3,097) | 2,965) | 2,921) | 2,579) | 2,201) | |
| 速动资产合计 | 3,556) | 3,674) | 3,566) | 3,180) | 3,199) | |
| 流动负债 | 13,486) | 13,214) | 12,065) | 12,458) | 9,875) | |
| 流动比率 | ||||||
| 速动流动性比率1 | 0.26 | 0.28 | 0.30 | 0.26 | 0.32 | |
| 基准 | ||||||
| 速动流动性比率竞争 对手2 | ||||||
| Alphabet Inc. | 1.66 | 1.94 | 2.22 | 2.79 | 2.95 | |
| Comcast Corp. | 0.53 | 0.50 | 0.62 | 0.71 | 0.81 | |
| Meta Platforms Inc. | 2.82 | 2.55 | 2.01 | 2.94 | 4.89 | |
| Netflix Inc. | 1.18 | 1.07 | 1.12 | 0.91 | 1.22 | |
| Walt Disney Co. | 0.54 | 0.85 | 0.83 | 0.94 | 1.15 | |
| 速动流动性比率扇形 | ||||||
| 媒体和娱乐 | 1.35 | 1.45 | 1.51 | 1.81 | 2.12 | |
| 速动流动性比率工业 | ||||||
| 通信服务 | 1.01 | 1.08 | 1.05 | 1.19 | 1.49 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31).
1 2024 计算
速动流动性比率 = 速动资产合计 ÷ 流动负债
= 3,556 ÷ 13,486 = 0.26
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的财务数据，分析得出以下观察结论：
- 速动资产总额
- 从2020年的3199百万逐步增加到2024年的3556百万，整体呈现出缓慢增长的趋势。这显示公司在这段期间内，其快速变现资产的规模保持一定程度的扩展，可能反映出对流动性资产的持续投资或资产结构调整。
- 流动负债
- 流动负债由2020年的9875百万增加至2024年的13486百万，增长幅度明显。这表明公司短期债务规模在几年间有持续上升，可能由于融资需求增加或短期债务结构的调整所致。
- 速动流动性比率
- 该比率从2020年的0.32下降至2021年的0.26后，略有提升至2022年的0.3，但随后在2023年和2024年再次下行至0.28和0.26。总体来看，速动比率处于较低水平，显示公司在短期偿债能力方面持续面临压力，且变动不大，表明其流动资产增长未能明显赶上流动负债的增长，维持了较低的偿债安全边际。
总结而言，公司在观察期内的速动资产和流动负债均显示增长趋势，暗示出业务规模的扩大和融资活动的增加。然而，速动比率的持续偏低表明公司短期偿债能力未明显改善，流动性压力仍较为突出。建议持续关注公司流动资产的结构优化及短期偿债能力的提升情况，以确保财务稳健性。
现金流动比率
Charter Communications Inc.、现金流动性比率计算，与基准测试的比较
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||
| 现金及现金等价物 | 459) | 709) | 645) | 601) | 998) | |
| 现金资产总额 | 459) | 709) | 645) | 601) | 998) | |
| 流动负债 | 13,486) | 13,214) | 12,065) | 12,458) | 9,875) | |
| 流动比率 | ||||||
| 现金流动比率1 | 0.03 | 0.05 | 0.05 | 0.05 | 0.10 | |
| 基准 | ||||||
| 现金流动比率竞争 对手2 | ||||||
| Alphabet Inc. | 1.07 | 1.36 | 1.64 | 2.17 | 2.41 | |
| Comcast Corp. | 0.18 | 0.15 | 0.17 | 0.30 | 0.41 | |
| Meta Platforms Inc. | 2.32 | 2.05 | 1.51 | 2.27 | 4.14 | |
| Netflix Inc. | 0.89 | 0.81 | 0.76 | 0.71 | 1.05 | |
| Walt Disney Co. | 0.17 | 0.46 | 0.40 | 0.51 | 0.67 | |
| 现金流动比率扇形 | ||||||
| 媒体和娱乐 | 0.89 | 0.99 | 1.02 | 1.31 | 1.64 | |
| 现金流动比率工业 | ||||||
| 通信服务 | 0.59 | 0.66 | 0.62 | 0.77 | 1.04 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31).
1 2024 计算
现金流动比率 = 现金资产总额 ÷ 流动负债
= 459 ÷ 13,486 = 0.03
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从现金资产总额的变化趋势来看，公司的现金资产在2020年达到998百万，经过两年的波动后，在2023年略有回升至709百万，但在2024年降至459百万。这一变化显示公司现金储备没有持续增长，反而经历了较大幅度的波动，可能受到经营活动现金流或资本支出调整的影响。
在流动负债方面，金额从2020年的9,875百万逐步增加至2024年的13,486百万，整体表现出增长态势。这表明公司在期间内增加了短期债务或其他流动负债项目，可能寻求短期资金以应对运营或投资需求。此外，负债的增长速度超过现金资产的涨幅，可能引发流动性压力的担忧。
现金流动比率从2020年的0.1下降到2021年及2022年的0.05，之后在2023年保持稳定，也就是在2024年降至0.03。这一比率的持续减少意味着公司短期偿债能力逐步减弱。尤其在2024年，低于0.05的重要水平，反映出短期偿债的财务安全性存在明显减弱的风险，可能需要密切关注现金流管理和营运资金的改善措施。
总体而言，公司在分析期内的财务状况呈现出现金资产的波动和负债的持续增长，同时流动性指标出现逐步恶化的趋势。需要进一步关注现金流的改善和负债结构的优化，以增强短期偿债能力，改善财务稳健性，确保公司资金的健康运作也成为未来的关注重点。