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First Solar Inc. (NASDAQ:FSLR)

财务报告质量: 应计总额 

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收益可以分解为现金和应计部分。已发现权责发生制部分(应计总额)的持久性低于现金部分,因此:(1)在其他条件相同的情况下,权责发生制部分较高的收益的持久性低于权责发生制部分较小的收益;(2)收益的现金部分应获得更高的权重,以评估公司业绩。


基于资产负债表的应计比率

First Solar Inc.、应计总额的资产负债表计算

千美元

Microsoft Excel
2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日
运营资产
总资产 10,365,132 8,251,228 7,413,746 7,108,931 7,515,689
少: 现金及现金等价物 1,946,994 1,481,269 1,450,654 1,227,002 1,352,741
少: 有价证券 155,495 1,096,712 375,389 520,066 811,506
运营资产 8,262,643 5,673,247 5,587,703 5,361,863 5,351,442
经营负债
负债总额 3,677,663 2,415,173 1,454,195 1,588,003 2,418,922
少: 债务的流动部分 96,238 3,896 41,540 17,510
少: 融资租赁负债,流动 51
少: 长期债务,非流动部分 464,068 184,349 236,005 237,691 454,187
少: 融资租赁负债,非流动负债 17,063
经营负债 3,100,243 2,230,824 1,214,294 1,308,772 1,947,225
 
净经营资产1 5,162,400 3,442,423 4,373,409 4,053,091 3,404,217
基于资产负债表的应计总额2 1,719,977 (930,986) 320,318 648,874
财务比率
基于资产负债表的应计比率3 39.98% -23.82% 7.60% 17.40%
基准
基于资产负债表的应计比率竞争 对手4
Advanced Micro Devices Inc. 2.36% 169.75% 8.05% 72.69%
Analog Devices Inc. 0.03% -2.94% 90.70% -2.85% 0.29%
Applied Materials Inc. 0.48% 20.73% 17.33% 3.75% 19.87%
Broadcom Inc. -1.58% -5.37% -8.72% 8.42% 27.77%
Intel Corp. 13.69% 10.73% 11.61% 0.01%
KLA Corp. 3.95% 21.25% 3.62% -4.49% 126.76%
Lam Research Corp. 2.85% 36.00% 21.20% 12.45% -6.77%
Micron Technology Inc. 0.78% 12.07% 11.51% 7.56% 11.13%
NVIDIA Corp. 18.88% 28.31% 115.40% -16.93%
Qualcomm Inc. -5.53% 68.49% 22.56% 20.94% 48.90%
Texas Instruments Inc. 31.37% 22.75% 18.48% 1.00%
基于资产负债表的应计比率扇形
半导体和半导体设备 6.71% 24.51% 19.63% 4.75%
基于资产负债表的应计比率工业
信息技术 8.92% 20.93% 20.80% 2.80%

根据报告: 10-K (报告日期: 2023-12-31), 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31).

1 2023 计算
净经营资产 = 运营资产 – 经营负债
= 8,262,6433,100,243 = 5,162,400

2 2023 计算
基于资产负债表的应计总额 = 净经营资产2023 – 净经营资产2022
= 5,162,4003,442,423 = 1,719,977

3 2023 计算
基于资产负债表的应计比率 = 100 × 基于资产负债表的应计总额 ÷ 平均净经营资产
= 100 × 1,719,977 ÷ [(5,162,400 + 3,442,423) ÷ 2] = 39.98%

4 单击竞争对手名称以查看计算结果。

财务比率 描述 公司简介
基于资产负债表的应计比率 该比率是通过将基于资产负债表的应计总额除以平均净经营资产得出的。 使用基于资产负债表的应计比率,First Solar Inc. 在 2022 年至 2023 年期间的盈利质量恶化。

基于现金流量表的权责发生制比率

First Solar Inc.、应计现金流量表计算

千美元

Microsoft Excel
2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日
净利润(亏损) 830,777 (44,166) 468,693 398,355 (114,933)
少: 经营活动提供的现金净额 602,260 873,369 237,559 37,120 174,201
少: 用于投资活动的现金净额 (472,791) (1,192,574) (99,040) (131,227) (362,298)
基于现金流量表的应计总额 701,308 275,039 330,174 492,462 73,164
财务比率
基于现金流量表的权责发生制比率1 16.30% 7.04% 7.84% 13.21%
基准
基于现金流量表的权责发生制比率竞争 对手2
Advanced Micro Devices Inc. 1.17% -15.28% 8.10% 83.38%
Analog Devices Inc. -0.57% -2.54% -11.85% -3.72% -3.61%
Applied Materials Inc. -2.05% 18.18% 14.75% -0.54% -1.09%
Broadcom Inc. -6.71% -8.94% -12.34% 3.65% 18.25%
Intel Corp. 11.35% 2.75% 15.15% 6.75%
KLA Corp. 3.66% 18.30% 9.27% -7.11% 45.10%
Lam Research Corp. -1.72% 13.82% 5.16% 9.16% 16.67%
Micron Technology Inc. -2.52% 11.37% 10.01% 5.45% 9.74%
NVIDIA Corp. -47.90% 73.13% 233.25% -225.09%
Qualcomm Inc. -14.57% 46.91% 15.61% 48.48% -30.37%
Texas Instruments Inc. 26.35% 28.24% 29.95% 4.03%
基于现金流量表的权责发生制比率扇形
半导体和半导体设备 0.62% 7.46% 12.36% 3.81%
基于现金流量表的权责发生制比率工业
信息技术 1.01% 3.57% 10.23% -8.02%

根据报告: 10-K (报告日期: 2023-12-31), 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31).

1 2023 计算
基于现金流量表的权责发生制比率 = 100 × 基于现金流量表的应计总额 ÷ 平均净经营资产
= 100 × 701,308 ÷ [(5,162,400 + 3,442,423) ÷ 2] = 16.30%

2 单击竞争对手名称以查看计算结果。

财务比率 描述 公司简介
基于现金流量表的权责发生制比率 该比率是通过将基于现金流量表的应计总额除以平均净经营资产得出的。 使用基于现金流量表的应计比率,First Solar Inc. 在 2022 年至 2023 年期间的盈利质量恶化。