Stock Analysis on Net

Abbott Laboratories (NYSE:ABT)

财务报告质量: 应计项目合计 

Microsoft Excel

收益可以分解为现金和权责发生制。已发现权责发生制部分(合计权责发生制)的持久性低于现金部分,因此(1) 应计部分较高的收入的持久性低于应计部分的收入,在其他条件相同的情况下;(2) 应计部分(应计部分较少)的持久性低于应计部分的收入。(2)收益的现金部分应获得更高的权重来评估公司绩效。


基于资产负债表的权责发生制比率

Abbott Laboratories,资产负债表累计应计的计算

百万美元

Microsoft Excel
2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日 2018年12月31日 2017年12月31日
运营资产
总资产 75,196 72,548 67,887 67,173 76,250
少: 现金及现金等价物 9,799 6,838 3,860 3,844 9,407
少: 投资,主要是银行定期存款和美国国库券 450 310 280 242 203
运营资产 64,947 65,400 63,747 63,087 66,640
经营负债
负债总额 39,172 39,545 36,586 36,451 45,152
少: 短期借款 213 201 200 206
少: 长期债务的流动部分 754 7 1,277 7 508
少: 长期债务,不包括流动部分 17,296 18,527 16,661 19,359 27,210
经营负债 21,122 20,798 18,447 16,885 17,228
 
净经营资产1 43,825 44,602 45,300 46,202 49,412
基于资产负债表的累计应计2 (777) (698) (902) (3,210)
财务比率
基于资产负债表的权责发生制比率3 -1.76% -1.55% -1.97% -6.71%
基准
基于资产负债表的权责发生制比率竞争 对手4
Abiomed Inc. 18.07% 33.19% 30.53% 31.40%
Bristol-Myers Squibb Co. -13.40% -13.24% 147.33% -3.17%
Cigna Corp. 4.17% -7.30% -0.54% 138.56%
CVS Health Corp. -3.68% -0.89% -0.64% 66.39%
Danaher Corp. 16.41% 52.50% -14.67% 2.50%
Elevance Health Inc. 14.93% -15.16% 2.15% 15.94%
Humana Inc. 111.97% 18.14% -32.59% 102.25%
Intuitive Surgical Inc. 50.02% -8.55% 33.12% 26.86%
Medtronic PLC 3.72% -1.48% 0.51% -7.08%
UnitedHealth Group Inc. 4.32% 5.27% 12.54% 14.66%
基于资产负债表的权责发生制比率扇形
医疗保健设备和服务 3.66% 1.02% 14.62% 33.64%
基于资产负债表的权责发生制比率工业
保健 5.87% 10.35% 12.02% 12.19%

根据报道: 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31), 10-K (报告日期: 2017-12-31).

1 2021 计算
净经营资产 = 运营资产 – 经营负债
= 64,94721,122 = 43,825

2 2021 计算
基于资产负债表的累计应计 = 净经营资产2021 – 净经营资产2020
= 43,82544,602 = -777

3 2021 计算
基于资产负债表的权责发生制比率 = 100 × 基于资产负债表的累计应计 ÷ 平均净经营资产
= 100 × -777 ÷ [(43,825 + 44,602) ÷ 2] = -1.76%

4 单击竞争对手名称以查看计算结果。

财务比率 描述 公司简介
基于资产负债表的权责发生制比率 比率是通过将基于资产负债表的累计应计除以平均净经营资产得出的。 使用基于资产负债表的应计比率,雅培实验室从2020年到2021年的盈利质量恶化。

基于现金流量表的应计比率

Abbott Laboratories,现金流量表计算累计应计

百万美元

Microsoft Excel
2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日 2018年12月31日 2017年12月31日
净收益 7,071 4,495 3,687 2,368 477
少: 经营活动产生的现金净额 10,533 7,901 6,136 6,300 5,570
少: 用于投资活动的净现金 (2,008) (2,215) (1,815) (1,356) (9,618)
基于现金流量表的累计应计 (1,454) (1,191) (634) (2,576) 4,525
财务比率
基于现金流量表的应计比率1 -3.29% -2.65% -1.39% -5.39%
基准
基于现金流量表的应计比率竞争 对手2
Abiomed Inc. 25.47% 2.54% 31.92% 35.49%
Bristol-Myers Squibb Co. -12.73% -15.67% 10.75% -1.14%
Cigna Corp. 2.43% -6.53% -4.71% 55.04%
CVS Health Corp. -4.20% -2.54% -2.30% 35.93%
Danaher Corp. 18.48% 42.90% 1.49% 4.30%
Elevance Health Inc. 30.34% 4.96% 5.94% 4.98%
Humana Inc. 91.38% 24.85% -37.47% 97.34%
Intuitive Surgical Inc. 33.51% 10.64% 21.54% 31.54%
Medtronic PLC 0.35% 1.16% -2.45% -10.98%
UnitedHealth Group Inc. 5.77% 6.56% 10.03% 12.32%
基于现金流量表的应计比率扇形
医疗保健设备和服务 3.55% 1.14% 1.23% 15.80%
基于现金流量表的应计比率工业
保健 6.90% 6.48% 1.57% -0.19%

根据报道: 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31), 10-K (报告日期: 2017-12-31).

1 2021 计算
基于现金流量表的应计比率 = 100 × 基于现金流量表的累计应计 ÷ 平均净经营资产
= 100 × -1,454 ÷ [(43,825 + 44,602) ÷ 2] = -3.29%

2 单击竞争对手名称以查看计算结果。

财务比率 描述 公司简介
基于现金流量表的应计比率 比率是通过将基于现金流量表的累计应计额除以平均净经营资产得出的。 使用基于现金流量表的应计比率,雅培实验室从2020年到2021年的盈利质量恶化。