偿付能力比率分析
季度数据
偿付能力比率，也称为长期债务比率，衡量公司履行长期义务的能力。
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偿付能力比率（摘要）
Kellanova、偿付能力比率（季度数据）
根据报告： 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-K (报告日期： 2023-12-30), 10-Q (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-Q (报告日期： 2022-10-01), 10-Q (报告日期： 2022-07-02), 10-Q (报告日期： 2022-04-02), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-10-02), 10-Q (报告日期： 2021-07-03), 10-Q (报告日期： 2021-04-03), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-26), 10-Q (报告日期： 2020-06-27), 10-Q (报告日期： 2020-03-28), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-Q (报告日期： 2019-09-28), 10-Q (报告日期： 2019-06-29), 10-Q (报告日期： 2019-03-30).
从整体趋势来看，Kellanova的财务结构显示出一定程度的稳健性，尤其是在债务管理和资本结构方面。债务与股东权益比率在大部分时期保持在较低水平，尤其是在2023年之后有明显的下降，表明公司逐步减少了杠杆水平，提升了资本稳定性。包括经营租赁负债在内的债务比例亦表现出类似的下降趋势，反映公司对负债水平的把控有所加强，减轻了财务的风险负担。
债务与总资本比率在整个观察期内相对稳定，基本维持在0.63-0.65范围内，尤其是在2019年至2021年期间略有波动，但整体体现出公司资本结构的偏向于股东权益比例较大。资产负债率在此期间亦显示出逐步下降的趋势，尤其是在2022年后，负债占比逐渐降低，从而增强了公司财务的稳健性和偿债能力。
财务杠杆率在报告期内持续下降，从2019年的7.29下降到2024年中期的4.63，显示出公司财务风险逐步降低，杠杆效应变化趋于合理化。这一变化趋势有助于减少财务压力，提高盈利的稳定性和抗风险能力。
利息覆盖率方面，数据虽在中期缺失，但在2020年后逐渐改善，从平均的4-6倍范围提升至2022年上升到9.83，展现出公司偿还利息的能力显著增强。尽管后续数据略有波动，但整体而言，利息偿付能力稳步提升，为财务安全提供了保障。
综上所述，Kellanova在过去数年中逐步减少了杠杆水平，优化了资本结构，增强了偿债能力。其财务指标显示公司具备较强的财务稳健性，趋向于平衡风险与增长的目标。同时，资产负债结构的改善也为未来潜在的投资和扩展提供了更为坚实的基础。不过，随着各项指标的持续改善，公司需持续关注市场环境变化以及债务管理的合理性，以确保财务稳健性得以持续维护。
负债率
覆盖率
债务与股东权益比率
Kellanova、债务与股东权益比率、计算（季度数据）
| 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年10月1日 | 2022年7月2日 | 2022年4月2日 | 2021年12月31日 | 2021年10月2日 | 2021年7月3日 | 2021年4月3日 | 2020年12月31日 | 2020年9月26日 | 2020年6月27日 | 2020年3月28日 | 2019年12月28日 | 2019年9月28日 | 2019年6月29日 | 2019年3月30日 | ||||||||
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| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务的当前到期日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 应付票据 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务，不包括当前到期的债务 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 总债务 | |||||||||||||||||||||||||||||
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| 偿付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与股东权益比率1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基准 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与股东权益比率竞争 对手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Coca-Cola Co. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Mondelēz International Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| PepsiCo Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Philip Morris International Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-K (报告日期： 2023-12-30), 10-Q (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-Q (报告日期： 2022-10-01), 10-Q (报告日期： 2022-07-02), 10-Q (报告日期： 2022-04-02), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-10-02), 10-Q (报告日期： 2021-07-03), 10-Q (报告日期： 2021-04-03), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-26), 10-Q (报告日期： 2020-06-27), 10-Q (报告日期： 2020-03-28), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-Q (报告日期： 2019-09-28), 10-Q (报告日期： 2019-06-29), 10-Q (报告日期： 2019-03-30).
1 Q2 2024 计算
债务与股东权益比率 = 总债务 ÷ Kellanova 权益合计
= ÷ =
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从财务数据的趋势分析来看，公司在观察期间的总体表现具有一定的波动性，并呈现出一些显著的变化特征。
- 总债务变化趋势
- 总体上，公司的总债务在2019年3月到2024年6月期间呈现下降趋势，从9297百万逐步减少至5863百万。这一趋势表明公司在逐步降低其债务水平，尤其是在2020年后期债务有所减轻。值得注意的是，债务在2020年12月达到最低点（6687百万），之后略有起伏，但整体仍维持在较低水平。这反映出公司在优化财务结构、降低财务杠杆方面取得了一定成效。
- 权益总额变化趋势
- 公司权益在观察期间表现为稳步上升，从2019年3月的2533百万增长至2024年6月的3307百万。期间权益增长的趋势与债务的减持相呼应，表明公司在增强股东权益方面有所努力。这种变化可能反映公司通过盈利留存或权益融资等方式不断扩大旗下权益基础，从而增强财务稳定性和偿债能力。
- 债务与股东权益比率
- 该比率在2019年为3.67，随后逐步下降至2024年6月的1.77。这一明显的下降趋势表明公司逐步改善了其资本结构，债务相对于股东权益的比重显著减轻。特别是在2020年之后，债务/权益比率持续下降，显示出公司在加大权益资本比重、减少杠杆风险方面取得了较好效果。这可能反映公司在应对财务风险，优化融资结构以提高抗风险能力方面的努力。
综上所述，公司在近年来展现出持续降低负债、增强权益的财务策略，导致财务杠杆有所减轻。债务水平的下降与权益的增长共同推动了债务与股东权益比率的明显改善，反映出公司在稳健经营和财务结构优化方面取得了积极进展。这些财务调整大概率有助于公司增强财务稳健性、改善偿债能力，未来仍需关注其利益结构及财务风险的持续变化，以确保财务持续健康发展。
债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）
Kellanova、债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）、计算（季度数据）
| 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年10月1日 | 2022年7月2日 | 2022年4月2日 | 2021年12月31日 | 2021年10月2日 | 2021年7月3日 | 2021年4月3日 | 2020年12月31日 | 2020年9月26日 | 2020年6月27日 | 2020年3月28日 | 2019年12月28日 | 2019年9月28日 | 2019年6月29日 | 2019年3月30日 | ||||||||
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| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务的当前到期日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 应付票据 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务，不包括当前到期的债务 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 总债务 | |||||||||||||||||||||||||||||
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| 非流动经营租赁负债 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 债务总额（包括经营租赁负债） | |||||||||||||||||||||||||||||
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| 偿付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基准 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）竞争 对手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Mondelēz International Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-K (报告日期： 2023-12-30), 10-Q (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-Q (报告日期： 2022-10-01), 10-Q (报告日期： 2022-07-02), 10-Q (报告日期： 2022-04-02), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-10-02), 10-Q (报告日期： 2021-07-03), 10-Q (报告日期： 2021-04-03), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-26), 10-Q (报告日期： 2020-06-27), 10-Q (报告日期： 2020-03-28), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-Q (报告日期： 2019-09-28), 10-Q (报告日期： 2019-06-29), 10-Q (报告日期： 2019-03-30).
1 Q2 2024 计算
债务与股东权益比率（包括经营租赁负债） = 债务总额（包括经营租赁负债） ÷ Kellanova 权益合计
= ÷ =
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从债务总额的变化趋势来看，该公司的债务规模整体表现出波动但趋于下降的趋势。2019年第一季度债务总额为9744百万，在随后几个季度中略有波动，但整体呈下降趋势，到2020年第二季度已降至9093百万。进入2021年后，债务数值持续减少，尤其是在2022年全年债务水平显著降低，最低至6526百万，显示公司在应对财务压力方面取得一定成效或进行了有效的债务管理。2023年及之后的趋势略有反弹，但总体仍维持在较低水平，展现出较为稳健的债务控制能力。
关于权益总额，数据显示出逐步上升的趋势。从2019年第一季度的2533百万逐渐增长至2022年底的4082百万，后续在2023年初有所下降，但整体仍高于2019年的水平。本周期中的权益增长显示公司在盈利积累或注入股本方面表现积极，增强了财务稳健性。权益的波动与债务水平的变化相互呼应，在债务降低的同时权益增长，反映出资本结构的逐步优化。
债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）显示出公司财务杠杆的变化。该比率在2019年为3.85，随后逐步下降，至2022年末降至1.7，体现出公司的负债杠杆在逐步降低，财务结构趋于稳健。2023年比率略有上升，但仍低于2021年初的水平，说明公司在降低负债风险方面持续努力，增强财务安全边际。整体来看，比率的持续下降表明公司在资金结构管理上趋于谨慎，有利于降低财务风险并提升资本的稳健性。
综上所述，该公司在近期财务表现中展现出一个以债务规模缩减、权益稳步增长及财务杠杆降低为核心的演变路径。公司似乎在强化其财务基础，改善资本结构，减少财务风险。这种趋势对公司未来的经营稳健性具有积极意义，也预示着公司可能在财务策略上更趋审慎，注重长期稳定发展。
债务与总资本比率
Kellanova、债务与总资本比率、计算（季度数据）
| 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年10月1日 | 2022年7月2日 | 2022年4月2日 | 2021年12月31日 | 2021年10月2日 | 2021年7月3日 | 2021年4月3日 | 2020年12月31日 | 2020年9月26日 | 2020年6月27日 | 2020年3月28日 | 2019年12月28日 | 2019年9月28日 | 2019年6月29日 | 2019年3月30日 | ||||||||
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| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务的当前到期日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 应付票据 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务，不包括当前到期的债务 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 总债务 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Kellanova 权益合计 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 总资本 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 偿付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与总资本比率1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基准 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与总资本比率竞争 对手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Coca-Cola Co. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Mondelēz International Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| PepsiCo Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Philip Morris International Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-K (报告日期： 2023-12-30), 10-Q (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-Q (报告日期： 2022-10-01), 10-Q (报告日期： 2022-07-02), 10-Q (报告日期： 2022-04-02), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-10-02), 10-Q (报告日期： 2021-07-03), 10-Q (报告日期： 2021-04-03), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-26), 10-Q (报告日期： 2020-06-27), 10-Q (报告日期： 2020-03-28), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-Q (报告日期： 2019-09-28), 10-Q (报告日期： 2019-06-29), 10-Q (报告日期： 2019-03-30).
1 Q2 2024 计算
债务与总资本比率 = 总债务 ÷ 总资本
= ÷ =
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从企业的财务数据中可以观察到，总债务在报告期内呈现一定波动，但总体上保持在较高水平。在2019年3月30日，企业的总债务为9297百万，之后略有下降，到2020年6月27日，债务略微增加至8446百万，之后逐步下降至2024年3月30日的5863百万，显示出总体呈下降趋势，特别是在2024年之后的几个月中金额有所减少。
总资本方面，数据显示企业的资本规模在2019年3月30日为11830百万，之后波动较大，到2020年左右出现短暂的下降趋势，但整体趋势保持稳定，到2024年6月29日达到9086百万。总体而言，总资本在报告期内保持在较高的水平，显示出一定程度的资本稳定性和增长潜力。
债务与总资本比率是反映财务杠杆的重要指标。数据显示，该比率从2019年的0.79逐步下降至2024年6月的0.64，表明通过时间推移，企业的负债占比逐渐减少。这一变化可能反映企业在财务结构方面趋向于降低杠杆，增强财务稳健性，减少财务风险。值得注意的是，比率在整个期间内表现出持续下降的态势，表明财务健康改善的趋势较为显著。
整体来看，该企业在过去几年中不断优化财务结构，逐步减少债务比例，资本水平相对稳定或略有增长。债务的控制和资本的积累有助于提升企业的抗风险能力，增强财务可持续性。在未来的财务战略中，继续优化债务结构、提升资本配置效率，将有助于公司实现更稳健的发展。}
债务与总资本比率（包括经营租赁负债）
Kellanova、债务与总资本比率（含经营租赁负债）、计算（季度数据）
| 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年10月1日 | 2022年7月2日 | 2022年4月2日 | 2021年12月31日 | 2021年10月2日 | 2021年7月3日 | 2021年4月3日 | 2020年12月31日 | 2020年9月26日 | 2020年6月27日 | 2020年3月28日 | 2019年12月28日 | 2019年9月28日 | 2019年6月29日 | 2019年3月30日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务的当前到期日 | |||||||||||||||||||||||||||||
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| 长期债务，不包括当前到期的债务 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 总债务 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 当前经营租赁负债 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 非流动经营租赁负债 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 债务总额（包括经营租赁负债） | |||||||||||||||||||||||||||||
| Kellanova 权益合计 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 总资本（包括经营租赁负债） | |||||||||||||||||||||||||||||
| 偿付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基准 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）竞争 对手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Mondelēz International Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-K (报告日期： 2023-12-30), 10-Q (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-Q (报告日期： 2022-10-01), 10-Q (报告日期： 2022-07-02), 10-Q (报告日期： 2022-04-02), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-10-02), 10-Q (报告日期： 2021-07-03), 10-Q (报告日期： 2021-04-03), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-26), 10-Q (报告日期： 2020-06-27), 10-Q (报告日期： 2020-03-28), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-Q (报告日期： 2019-09-28), 10-Q (报告日期： 2019-06-29), 10-Q (报告日期： 2019-03-30).
1 Q2 2024 计算
债务与总资本比率（包括经营租赁负债） = 债务总额（包括经营租赁负债） ÷ 总资本（包括经营租赁负债）
= ÷ =
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
整体来看，Kellanova的财务数据展现出一定的稳定性与逐步变化的趋势。在债务总额方面，虽然曾出现波动，但整体总体保持在较高水平，且在2024年第一季度之前，债务总额略有下降的趋势。此外，2024年6月的债务总额又略有上升，显示公司在债务管理方面存在一定的调整空间。
在总资本方面，数据表现出一定的波动性，但整体趋势略显平稳。2024年期间，总资本略有增加，尤其在2021年中期之后出现了多次小幅波动，显示公司资本结构在一定程度上的调整与优化。这种变化反映了公司在资本配置方面的策略调整，可能是为了支持业务扩张或优化资本结构以降低财务风险。
债务与总资本比率是衡量财务杠杆的重要指标，数据显示，该比率普遍保持在0.65至0.79之间。在2019年节日期间尤为接近0.79，之后逐渐呈现出下降趋势，到2024年时下降至0.66左右。这表明公司逐步降低了债务在资本结构中的比例，增强了财务稳健性。比率的逐步下降也反映出公司趋向于减少财务杠杆风险，可能增强偿债能力和财务灵活性。此外，2023年期间比率略有回升，但总体变化幅度较小，表明公司整体财务风险水平较为稳定。
综上所述，该企业在2020年疫情期间和之后，债务水平保持相对稳定，且逐步趋于保守倾向。资本结构的调整和债务比例的下降，显示其在财务管理方面保持谨慎策略，以应对外部经济环境的变化。这种趋势有助于增强企业的财务稳健性，降低未来潜在的偿债压力，但也可能影响到资本扩张速度。未来，持续关注债务与资本比率的变化，将有助于评估企业财务健康状况的演变及其风险水平。
资产负债率
Kellanova、资产负债率、计算（季度数据）
| 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年10月1日 | 2022年7月2日 | 2022年4月2日 | 2021年12月31日 | 2021年10月2日 | 2021年7月3日 | 2021年4月3日 | 2020年12月31日 | 2020年9月26日 | 2020年6月27日 | 2020年3月28日 | 2019年12月28日 | 2019年9月28日 | 2019年6月29日 | 2019年3月30日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务的当前到期日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 应付票据 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务，不包括当前到期的债务 | |||||||||||||||||||||||||||||
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| 基准 | |||||||||||||||||||||||||||||
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| Coca-Cola Co. | |||||||||||||||||||||||||||||
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| PepsiCo Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Philip Morris International Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-K (报告日期： 2023-12-30), 10-Q (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-Q (报告日期： 2022-10-01), 10-Q (报告日期： 2022-07-02), 10-Q (报告日期： 2022-04-02), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-10-02), 10-Q (报告日期： 2021-07-03), 10-Q (报告日期： 2021-04-03), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-26), 10-Q (报告日期： 2020-06-27), 10-Q (报告日期： 2020-03-28), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-Q (报告日期： 2019-09-28), 10-Q (报告日期： 2019-06-29), 10-Q (报告日期： 2019-03-30).
1 Q2 2024 计算
资产负债率 = 总债务 ÷ 总资产
= ÷ =
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从总债务和总资产的变化趋势来看，该公司在观察期内的财务状况经历了一定波动。其中，总债务在2019年第三季度达到了顶峰点9297百万后，逐步下降至2020年第四季度的7475百万。在随后的几年中，总债务整体呈现下降趋势，尤其是在2024年6月29日达到5873百万。这一趋势可能反映出公司逐步降低负债水平，可能通过偿债或资产出售实现了财务结构的调整。
另一方面，总资产整体表现出相对稳定甚至略有增长的态势。从2019年第三季度的18465百万增加到2023年第四季度的18695百万，显示公司在资产扩展方面较为稳健。然而，2024年6月29日，总资产降至15315百万，明显低于前期水平，提示在这一时期可能存在资产减值或资产重组行动。
资产负债率作为衡量公司财务杠杆的重要指标，整体保持在较低水平，并展现出逐步下降的趋势。从2019年3月的0.5逐步下降到2024年6月的0.38，表明公司的财务杠杆水平在降低。较低的资产负债率意味着公司财务风险较小，融资依赖度相对降低，具备一定的财务稳健性和偿债能力。特别是在2020年后，资产负债率的持续下降可能是公司财务策略趋向保守的体现，也反映出其资产负债结构逐步优化。
综上所述，该公司在观察期内展现出逐步降低债务水平和资产负债率的趋势，资产规模保持相对稳定，且财务结构趋于稳健。这可能有助于增强投资者信心并改善未来的融资环境。然而，值得注意的是，2024年上半年总资产的明显下降，可能暗示某些资产调整或减值，需要进一步关注相关财务信息以确认具体原因。总体而言，公司整体的财务状况在逐步改善，风险较低，未来应继续关注其资产负债结构的变化和盈利能力的演变。
资产负债率（包括经营租赁负债）
Kellanova、资产负债率（含经营租赁负债）、计算（季度数据）
| 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年10月1日 | 2022年7月2日 | 2022年4月2日 | 2021年12月31日 | 2021年10月2日 | 2021年7月3日 | 2021年4月3日 | 2020年12月31日 | 2020年9月26日 | 2020年6月27日 | 2020年3月28日 | 2019年12月28日 | 2019年9月28日 | 2019年6月29日 | 2019年3月30日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务的当前到期日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 应付票据 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务，不包括当前到期的债务 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 总债务 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 当前经营租赁负债 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 非流动经营租赁负债 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 债务总额（包括经营租赁负债） | |||||||||||||||||||||||||||||
| 总资产 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 偿付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 资产负债率（包括经营租赁负债）1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基准 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 资产负债率（包括经营租赁负债）竞争 对手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Mondelēz International Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-K (报告日期： 2023-12-30), 10-Q (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-Q (报告日期： 2022-10-01), 10-Q (报告日期： 2022-07-02), 10-Q (报告日期： 2022-04-02), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-10-02), 10-Q (报告日期： 2021-07-03), 10-Q (报告日期： 2021-04-03), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-26), 10-Q (报告日期： 2020-06-27), 10-Q (报告日期： 2020-03-28), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-Q (报告日期： 2019-09-28), 10-Q (报告日期： 2019-06-29), 10-Q (报告日期： 2019-03-30).
1 Q2 2024 计算
资产负债率（包括经营租赁负债） = 债务总额（包括经营租赁负债） ÷ 总资产
= ÷ =
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从财务数据观察，可以看出该公司在2019年至2024年期间的整体财务变化趋势具有一定的稳定性与波动性，具体表现如下：
- 债务总额
- 在观察期内，债务总额呈现出较为波动的走势。在2019年前两季度，债务保持在较高水平（约9744万到9762万），随后在2019年第三季度出现明显下降（至8345万），之后的2020年和2021年期间，债务总额基本保持在较低的水平（约6526万至9093万），尤其在2020年底出现一波下降至7276万，之后又有所回升。进入2022年及2023年后，债务略有上升，直到2023年第三季度达到7674万，显示公司债务水平经历了周期性波动。
- 总资产
- 总资产在2019年到2022年期间表现出一定的增长趋势，尤其在2020年和2021年，资产规模相对较大，最高达到19016万。然而，2023年和2024年，资产规模明显减小，2024年第一季度降至15299万，显示资产规模有所收缩。这可能反映出资产结构的调整或资产减值的情况。
- 资产负债率
- 资产负债率整体呈现逐步下降的趋势，从2019年的0.53逐渐下降到2024年中期的0.42左右。期间，资产负债率在2019年末达到了较低的水平（0.48），之后逐渐降低至0.4左右，表明公司偿债能力有所改善，负债相对资产规模减少，财务风险得到一定控制。这一趋势显示公司可能在调整债务结构，减少负债风险。
总体而言，该公司在2019年至2024年期间，债务水平经历了波动，但在资产规模和财务结构方面展现出了逐渐改善的迹象，特别是资产负债率的持续下降表明财务状况趋于稳健。公司可能通过偿债和资产优化措施，控制了财务风险，但资产总规模的缩减也提示需关注资产管理效率及未来增长潜力。未来观察应继续关注资产规模变化与债务管理策略的调整，以评估其持续改善的可持续性。
财务杠杆率
Kellanova、财务杠杆率、计算（季度数据）
| 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年10月1日 | 2022年7月2日 | 2022年4月2日 | 2021年12月31日 | 2021年10月2日 | 2021年7月3日 | 2021年4月3日 | 2020年12月31日 | 2020年9月26日 | 2020年6月27日 | 2020年3月28日 | 2019年12月28日 | 2019年9月28日 | 2019年6月29日 | 2019年3月30日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 总资产 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Kellanova 权益合计 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 偿付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 财务杠杆率1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基准 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 财务杠杆率竞争 对手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Coca-Cola Co. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Mondelēz International Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| PepsiCo Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Philip Morris International Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-K (报告日期： 2023-12-30), 10-Q (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-Q (报告日期： 2022-10-01), 10-Q (报告日期： 2022-07-02), 10-Q (报告日期： 2022-04-02), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-10-02), 10-Q (报告日期： 2021-07-03), 10-Q (报告日期： 2021-04-03), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-26), 10-Q (报告日期： 2020-06-27), 10-Q (报告日期： 2020-03-28), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-Q (报告日期： 2019-09-28), 10-Q (报告日期： 2019-06-29), 10-Q (报告日期： 2019-03-30).
1 Q2 2024 计算
财务杠杆率 = 总资产 ÷ Kellanova 权益合计
= ÷ =
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的财务数据分析，可以观察到以下几个主要趋势和潜在的财务状况变化点：
- 总资产的变化
- 总资产在2019年至2024年期间经历了波动。在2019年3月到2020年初，总资产略有增加，从18465百万递增至2020年6月的18651百万。随后，2020年末出现略微下降至17996百万，之后在2021年逐渐回升，最高达到2024年3月的18695百万，之后又见下降至2024年6月的15299百万。总体而言，总资产在此期间呈现周期性波动，特别是在2024年出现明显下降，可能反映出资产规模收缩或资产重组等相关财务现象。
- 权益合计的表现
- 权益合计整体呈上升趋势，从2019年3月的2533百万逐步增长至2021年12月的更高点4082百万，尽管之后在2022年和2023年间略有波动，尤其在2024年达到的最高值为3307百万后，略有回落至2024年6月的数值。权益的增长表明公司在期间逐渐积累了股东权益，表现出积极的资本积累和财务健康改善。然而，最新数据的略微下降可能提示近期权益增长的放缓或潜在的利润减缓效应。
- 财务杠杆率的变化
- 财务杠杆率在整个期间持续下降，从2019年3月的7.29降低至2024年6月的4.63。这一趋势表明公司逐渐降低了债务相对于权益的比率，趋向于更低的财务杠杆水平，可能意味着公司正在优化资本结构，减少财务风险或增强财务稳定性。尤其是在2020年之后，杠杆率明显下降，显示出公司可能采取了债务管理或偿债措施。
- 总体趋势总结
- 整体而言，该公司的资产规模经历了先升后降的变化，权益逐步增加，表明财务状况有所改善，尤其是在权益方面的持续增长。杠杆率的持续下降指向公司在资本结构方面趋于谨慎，可能增强财务稳健性。值得注意的是，2024年出现的资产明显减少或许反映了资产重估、资产清理或战略调整的影响。未来应关注公司是否会持续调整资产或债务结构，以维持财务稳定与增长动力。
利息覆盖率
Kellanova、利息覆盖率、计算（季度数据）
| 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年10月1日 | 2022年7月2日 | 2022年4月2日 | 2021年12月31日 | 2021年10月2日 | 2021年7月3日 | 2021年4月3日 | 2020年12月31日 | 2020年9月26日 | 2020年6月27日 | 2020年3月28日 | 2019年12月28日 | 2019年9月28日 | 2019年6月29日 | 2019年3月30日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 归属于 Kellanova 的净利润 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 更多： 归属于非控制性权益的净利润 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 少： 非持续经营业务所得（不含税） | |||||||||||||||||||||||||||||
| 更多： 所得税费用 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 更多： 利息支出 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 息税前利润 (EBIT) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 偿付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 利息覆盖率1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基准 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 利息覆盖率竞争 对手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Coca-Cola Co. | |||||||||||||||||||||||||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-K (报告日期： 2023-12-30), 10-Q (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-Q (报告日期： 2022-10-01), 10-Q (报告日期： 2022-07-02), 10-Q (报告日期： 2022-04-02), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-10-02), 10-Q (报告日期： 2021-07-03), 10-Q (报告日期： 2021-04-03), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-Q (报告日期： 2020-09-26), 10-Q (报告日期： 2020-06-27), 10-Q (报告日期： 2020-03-28), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-Q (报告日期： 2019-09-28), 10-Q (报告日期： 2019-06-29), 10-Q (报告日期： 2019-03-30).
1 Q2 2024 计算
利息覆盖率 = (EBITQ2 2024
+ EBITQ1 2024
+ EBITQ4 2023
+ EBITQ3 2023)
÷ (利息支出Q2 2024
+ 利息支出Q1 2024
+ 利息支出Q4 2023
+ 利息支出Q3 2023)
= ( + + + )
÷ ( + + + )
=
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据所提供的财务数据，可以观察到公司在不同季度间的息税前利润（EBIT）表现存在一定波动。总体而言，2019年至2021年期间，EBIT水平相对较为稳定，虽然出现一些季节性变动，但趋于总体增长的迹象。从2022年起，EBIT显示出较大的波动性，尤其是在2022年第二季度和第三季度，出现了明显的提升和波动，之后在2023年第二季度出现亏损，显示盈利能力受到一定压力。
在利息支出方面，尽管略有波动，但整体保持在较为稳定的区间内，变化范围较小，表现出公司在利息成本方面的管理较为稳健。利息支出在各个季度的变化未对EBIT产生明显负面冲击，说明利息管理的稳健性较好。
从利息覆盖率的角度来看，该指标在2019年到2021年间逐步提升，显示公司偿债能力增强，持续的提高反映出盈利水平的增长或者财务结构的改善。尤其是在2021年，利息覆盖率达到较高水平，表明公司拥有较强的盈利能力来覆盖利息支出。然而，从2022年开始，利息覆盖率逐步下降，到2023年逐渐回落至接近4.5的水平，表现出公司偿债能力相对减弱，可能受到盈利波动或成本上升的影响。 综上所述，该公司在2019-2021年间财务表现相对稳健，盈利能力逐步提升，利息偿付能力较强。2022年起，盈利能力出现波动，特别是2023年盈利出现亏损，导致偿债能力有所减弱。未来需要关注盈利的持续性以及成本控制的效果，以增强财务稳健性。