偿付能力比率分析
偿付能力比率也称为长期债务比率，衡量公司履行长期义务的能力。
偿付能力比率（摘要）
Albemarle Corp.、偿付能力比率
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
根据提供的财务比率数据，可以观察到公司在过去五年中的财务结构和偿债能力方面表现出一些值得注意的变化和趋势。
- 债务与股东权益比率
- 该比率呈现出一定的波动，在2018年达到较低水平（0.48），随后在2019年和2020年显著上升（分别为0.78和0.84），表明公司在这一期间增加了财务杠杆。然而，到了2021年和2022年，这一比率又明显下降（分别为0.43和0.40），显示公司开始收缩杠杆，可能出于财务风险控制或资本结构优化的考虑。
- 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）
- 该比率的走势与债务与股东权益比率类似，从2018年的0.48升至2019年和2020年的高点（0.81和0.87），反映出整体增加的债务负担。到2021年和2022年，又逐步回落，趋势与前者相符，表明公司在逐步降低整体债务水平或调整杠杆比例以增强财务稳定性。
- 债务与总资本比率
- 该比率在2018年较低（0.32），在2019年和2020年快速上升（分别为0.44和0.46），随后在2021和2022年略有下降（0.3和0.29），显示公司在一段时间内增加了资本中的债务成分，之后开始减持，体现出资本结构的调整和风险管理的变化。
- 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）
- 表现出类似的趋势，2018年较低，随后在两年内逐步上升，之后逐步减少，表明公司在债务管理方面采取了逐步平衡的策略，以控制融资风险。
- 资产负债率
- 公司资产负债率在2018年较低（0.22），在2019年和2020年有所升高（0.31和0.34），反映资产规模负债比例有所增加。2021年和2022年，该比率又回落（0.22和0.21），说明公司已采取措施减少负债压力，增强资产质量。
- 资产负债率（包括经营租赁负债）
- 表现出类似趋势，体现出公司在该年度范围内逐步优化资产负债结构，趋向更低的负债水平。
- 财务杠杆率
- 该指标在2018年至2020年保持在较高水平（2.11到2.45），说明公司在这一时期采用了较强的财务杠杆策略以放大股东权益的回报。2021年和2022年，杠杆率略有下降（分别为1.95和1.94），表明公司在降低财务杠杆，旨在减少财务风险。
- 利息覆盖率
- 反映公司利息偿付能力，从2018年的极高水平（17.87）逐步降低到2021年（4.73），随后在2022年大幅提升至27.07，显示出公司在某些年度可能面临偿债压力，但整体来看在2022年显著改善了盈利能力或减少了利息支出，从而提升了偿债能力。
- 固定费用覆盖率
- 这一比率在2018年到2021年持续下降（从10.82降至3.21），但在2022年出现大幅提升（20.22），暗示公司在2022年通过盈利改善或固定成本结构优化增强了支付能力，从而改善了其财务稳健性。
总体而言，公司的财务结构在2018年至2020年期间经历了杠杆增强的趋势，伴随着债务增长和偿债能力的压力。进入2021年后，公司逐步采取措施降低杠杆比率和负债水平，以加强财务稳定性。特别是2022年，财务指标显示出显著改善，不仅偿债能力得到提升，还进一步优化了资本结构，反映出公司在应对财务风险方面取得了积极进展。这些变化可能与公司整体的战略调整或外部融资环境的变化有关，未来应持续关注其财务杠杆和偿债能力的稳定性，以确保财务健康的可持续性。
负债率
覆盖率
债务与股东权益比率
Albemarle Corp.、债务与股东权益比率计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 长期债务的流动部分 | 2,128) | 389,920) | 804,677) | 187,336) | 307,294) | |
| 长期债务，不包括流动部分 | 3,214,972) | 2,004,319) | 2,767,381) | 2,862,921) | 1,397,916) | |
| 总债务 | 3,217,100) | 2,394,239) | 3,572,058) | 3,050,257) | 1,705,210) | |
| 雅保公司股东权益合计 | 7,982,627) | 5,625,266) | 4,268,227) | 3,932,250) | 3,585,321) | |
| 偿付能力比率 | ||||||
| 债务与股东权益比率1 | 0.40 | 0.43 | 0.84 | 0.78 | 0.48 | |
| 基准 | ||||||
| 债务与股东权益比率竞争 对手2 | ||||||
| Linde plc | 0.45 | 0.33 | 0.34 | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 3.41 | 3.95 | 2.30 | — | — | |
| 债务与股东权益比率扇形 | ||||||
| Chemicals | 0.66 | 0.52 | 0.48 | — | — | |
| 债务与股东权益比率工业 | ||||||
| Materials | 0.67 | 0.55 | 0.56 | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
债务与股东权益比率 = 总债务 ÷ 雅保公司股东权益合计
= 3,217,100 ÷ 7,982,627 = 0.40
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从2018年到2022年，公司的总债务呈现明显增长趋势。2018年总债务为1,705,210千美元，经过数年的扩张，到2020年已上涨至3,572,058千美元，随后在2021年有所下降至2,394,239千美元，但到2022年再次上升至3,217,100千美元。总体来看，总债务的变化表现出一定的波动，但总体呈增加的态势，显示公司在这一时期可能进行了扩张或资本投入，伴随债务规模相应扩大。
另一方面，股东权益不断增长，从2018年的3,585,321千美元逐步提升到2022年的7,982,627千美元，显示公司在积累资本和利润方面表现良好，资本基础逐渐巩固。这种增长表明公司在盈利能力改善或股本扩充方面有所成效，整体财务结构趋向稳健。
债务与股东权益比率经历了较大波动。2018年，该比率为0.48，随后在2019年显著上升至0.78，2020年达到高峰的0.84，反映出债务负担相较股东权益更为沉重，可能由借款扩张或财务结构调整引起。然而，2021年该比率显著下降至0.43，到2022年进一步下降至0.4，表明公司在偿还债务或权益不断增强的同时，改善了财务杠杆水平，财务风险得到了较好的控制。
综上所述，公司的财务状况在分析期内显示出债务规模的持续扩大和股东权益的稳步增长，债务与权益比率的逐步下降表明财务杠杆得以改善，风险得到缓释。整体来看，公司在扩张过程中逐步优化财务结构，未来若持续优化债务管理，可能有助于增强财务稳健性和盈利能力。
债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）
Albemarle Corp.、债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 长期债务的流动部分 | 2,128) | 389,920) | 804,677) | 187,336) | 307,294) | |
| 长期债务，不包括流动部分 | 3,214,972) | 2,004,319) | 2,767,381) | 2,862,921) | 1,397,916) | |
| 总债务 | 3,217,100) | 2,394,239) | 3,572,058) | 3,050,257) | 1,705,210) | |
| 当前经营租赁负债（计入应计费用） | 35,515) | 31,603) | 22,297) | 23,137) | —) | |
| 非流动经营租赁负债 | 99,269) | 126,997) | 116,765) | 114,686) | —) | |
| 债务总额（包括经营租赁负债） | 3,351,884) | 2,552,839) | 3,711,120) | 3,188,080) | 1,705,210) | |
| 雅保公司股东权益合计 | 7,982,627) | 5,625,266) | 4,268,227) | 3,932,250) | 3,585,321) | |
| 偿付能力比率 | ||||||
| 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）1 | 0.42 | 0.45 | 0.87 | 0.81 | 0.48 | |
| 基准 | ||||||
| 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）竞争 对手2 | ||||||
| Linde plc | 0.47 | 0.35 | 0.36 | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 4.03 | 4.72 | 2.80 | — | — | |
| 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）扇形 | ||||||
| Chemicals | 0.73 | 0.57 | 0.54 | — | — | |
| 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）工业 | ||||||
| Materials | 0.72 | 0.60 | 0.61 | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
债务与股东权益比率（包括经营租赁负债） = 债务总额（包括经营租赁负债） ÷ 雅保公司股东权益合计
= 3,351,884 ÷ 7,982,627 = 0.42
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的财务数据，整体呈现出如下几项趋势和变化：
- 债务总额
- 在2018年至2020年期间，债务总额持续上升，尤其是在2019年和2020年实现了显著的增长，分别达到3,188,080千美元和3,711,120千美元。这一阶段的债务增长可能反映了公司为扩展或资本投入而增加债务融资的需求。然而，2021年债务总额有所下降至2,552,839千美元，表明公司可能采取了债务偿还或债务管理措施。虽然2022年债务再次增至3,351,884千美元，但整体变化显示公司在债务管理上存在一定的波动性。
- 股东权益合计
- 股东权益持续增长，逐步从2018年的3,585,321千美元增加到2022年的7,982,627千美元。这显示公司在盈利、资本积累或股东权益增强方面取得了较好的发展，反映出公司整体财务状况较为稳健，股东权益的改善可能对公司未来的贷款能力或融资环境产生积极影响。
- 债务与股东权益比率
- 该比率在2018年为0.48，随后在2019年和2020年显著上升至0.81和0.87，表明相对于股东权益，债务负担增加，财务杠杆提升。这可能暗示公司在扩张期间采用较高的杠杆策略，或面临融资压力。随后在2021年和2022年，该比率下降至0.45和0.42，显示公司对债务的依赖逐步减少，财务风险得到缓解，负债结构趋于稳定。
总体而言，该公司在过去几年中实现了股东权益的稳步增长，同时债务水平也经历了周期性的变化。债务比例的波动可能与公司战略调整或市场环境变化有关。近年来，债务与股东权益比率的逐步降低，表明公司逐渐减少财务杠杆，增强资本韧性，财务结构趋于稳健。这些变化反映出企业在扩展和资本结构优化方面的努力，以及风险控制的逐步加强。
债务与总资本比率
Albemarle Corp.、债务与总资本比率计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 长期债务的流动部分 | 2,128) | 389,920) | 804,677) | 187,336) | 307,294) | |
| 长期债务，不包括流动部分 | 3,214,972) | 2,004,319) | 2,767,381) | 2,862,921) | 1,397,916) | |
| 总债务 | 3,217,100) | 2,394,239) | 3,572,058) | 3,050,257) | 1,705,210) | |
| 雅保公司股东权益合计 | 7,982,627) | 5,625,266) | 4,268,227) | 3,932,250) | 3,585,321) | |
| 总资本 | 11,199,727) | 8,019,505) | 7,840,285) | 6,982,507) | 5,290,531) | |
| 偿付能力比率 | ||||||
| 债务与总资本比率1 | 0.29 | 0.30 | 0.46 | 0.44 | 0.32 | |
| 基准 | ||||||
| 债务与总资本比率竞争 对手2 | ||||||
| Linde plc | 0.31 | 0.25 | 0.26 | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 0.77 | 0.80 | 0.70 | — | — | |
| 债务与总资本比率扇形 | ||||||
| Chemicals | 0.40 | 0.34 | 0.33 | — | — | |
| 债务与总资本比率工业 | ||||||
| Materials | 0.40 | 0.36 | 0.36 | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
债务与总资本比率 = 总债务 ÷ 总资本
= 3,217,100 ÷ 11,199,727 = 0.29
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从财务数据的整体趋势来看，公司在分析期间经历了显著的资产规模增长。其总资本从2018年的约5.29亿美元增加到2022年的约11.20亿美元，增长幅度明显，显示出公司在扩展其资产基础和增强财务规模方面取得了 substantial 进展。
与此同时，总债务水平也呈现上升趋势。2018年总债务为约1.71亿美元，至2022年增至约3.22亿美元，增长幅度较大。尽管如此，这一时期内债务与总资本的比率表现出一定的变化和波动。
具体而言，债务与总资本比率在2018年为0.32，随后在2019年升至0.44，2020年达到0.46，显示债务比例在该阶段有所上升。这可能反映公司增加了杠杆以支持扩张或运营需求。然而，从2021年开始，这一比例显著下降至0.3，2022年进一步降至0.29，表明公司在债务管理方面可能采取了更加稳健的策略，通过降低债务占比来增强财务稳定性。
整体来看，尽管公司在总资产规模和债务水平上持续增长，但债务占比的逐步下降表明其在资本结构优化方面取得了积极成效，增强了财务风险的控制能力。这种变化为公司在未来应对市场变动方面提供了一定的保障，同时也表明公司可能在平衡增长与风险管理方面采取了较为审慎的策略。
债务与总资本比率（包括经营租赁负债）
Albemarle Corp.、债务与总资本比率（含经营租赁负债）计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 长期债务的流动部分 | 2,128) | 389,920) | 804,677) | 187,336) | 307,294) | |
| 长期债务，不包括流动部分 | 3,214,972) | 2,004,319) | 2,767,381) | 2,862,921) | 1,397,916) | |
| 总债务 | 3,217,100) | 2,394,239) | 3,572,058) | 3,050,257) | 1,705,210) | |
| 当前经营租赁负债（计入应计费用） | 35,515) | 31,603) | 22,297) | 23,137) | —) | |
| 非流动经营租赁负债 | 99,269) | 126,997) | 116,765) | 114,686) | —) | |
| 债务总额（包括经营租赁负债） | 3,351,884) | 2,552,839) | 3,711,120) | 3,188,080) | 1,705,210) | |
| 雅保公司股东权益合计 | 7,982,627) | 5,625,266) | 4,268,227) | 3,932,250) | 3,585,321) | |
| 总资本（包括经营租赁负债） | 11,334,511) | 8,178,105) | 7,979,347) | 7,120,330) | 5,290,531) | |
| 偿付能力比率 | ||||||
| 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）1 | 0.30 | 0.31 | 0.47 | 0.45 | 0.32 | |
| 基准 | ||||||
| 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）竞争 对手2 | ||||||
| Linde plc | 0.32 | 0.26 | 0.27 | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 0.80 | 0.83 | 0.74 | — | — | |
| 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）扇形 | ||||||
| Chemicals | 0.42 | 0.36 | 0.35 | — | — | |
| 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）工业 | ||||||
| Materials | 0.42 | 0.38 | 0.38 | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
债务与总资本比率（包括经营租赁负债） = 债务总额（包括经营租赁负债） ÷ 总资本（包括经营租赁负债）
= 3,351,884 ÷ 11,334,511 = 0.30
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的财务数据，可以观察到公司的债务总额在2018年至2022年期间整体呈上升趋势。具体而言，债务总额从2018年的约1,705,210千美元逐年增长，至2022年达到约3,351,884千美元。期间，2019年和2020年债务增速较为显著，说明公司在这些年份可能进行了较大规模的筹资或投资活动，而在2021年债务水平有所下降，之后再次上升，但总体依然保持在较高水平。
总资本方面亦表现出持续增长的态势。从2018年的约5,290,531千美元增加至2022年的约11,334,511千美元，增长幅度较大。这可能反映公司在期间不断扩大资产规模或增加资本结构的优化，从而支撑其业务扩展和运营需求。
债务与总资本比率（财务杠杆）在2018年为0.32，之后在2019年和2020年上升至0.45和0.47，显示公司在这两年增加了债务在资本结构中的占比，财务杠杆有所加强。此后，2021年和2022年比率显著下降至0.31和0.30，意味着公司在这两年主动控制负债比例，降低财务杠杆，以提升财务稳定性或改善资本结构的灵活性。
整体来看，公司在2018至2020年期间债务水平逐步上升，伴随其资产和资本的扩大。随后在2021年及2022年通过降低债务比重，展现出对财务风险的管理和资本结构的调整。这些变化反映公司在扩张与风险控制之间的平衡策略，兼顾规模增长与财务稳健的需要。
资产负债率
Albemarle Corp.、资产负债率计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 长期债务的流动部分 | 2,128) | 389,920) | 804,677) | 187,336) | 307,294) | |
| 长期债务，不包括流动部分 | 3,214,972) | 2,004,319) | 2,767,381) | 2,862,921) | 1,397,916) | |
| 总债务 | 3,217,100) | 2,394,239) | 3,572,058) | 3,050,257) | 1,705,210) | |
| 总资产 | 15,456,522) | 10,974,118) | 10,450,946) | 9,860,863) | 7,581,674) | |
| 偿付能力比率 | ||||||
| 资产负债率1 | 0.21 | 0.22 | 0.34 | 0.31 | 0.22 | |
| 基准 | ||||||
| 资产负债率竞争 对手2 | ||||||
| Linde plc | 0.23 | 0.18 | 0.18 | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 0.47 | 0.47 | 0.41 | — | — | |
| 资产负债率扇形 | ||||||
| Chemicals | 0.28 | 0.23 | 0.23 | — | — | |
| 资产负债率工业 | ||||||
| Materials | 0.26 | 0.22 | 0.23 | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
资产负债率 = 总债务 ÷ 总资产
= 3,217,100 ÷ 15,456,522 = 0.21
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从所提供的财务数据来看，Albemarle Corp.在2018年至2022年期间展现出资产规模逐步扩大和财务结构的变化趋势。具体而言，总资产呈现持续增长的态势，从2018年的7,581,674千美元增加到2022年的15,456,522千美元，显示出公司在资产规模方面实现了显著扩张。这一增长可能反映了公司在扩展业务或投资方面的积极投入。
与此同时，总债务也经历了显著的波动。2018年总债务为1,705,210千美元，2020年达到高点3,572,058千美元，之后略有减少（2021年为2,394,239千美元），但在2022年再次攀升至3,217,100千美元。这表明公司在一些时期借入大量资金，以支持扩张或运营需求，且债务水平的变化可能与公司资金调度和融资策略相关。
资产负债率（即债务占资产的比例）在初期（2018年）为0.22，随后在2019年和2020年有所提升，分别达到0.31和0.34，反映出当期债务相对于资产的比例增加。值得注意的是，2021年资产负债率回落至0.22，2022年进一步降至0.21，显示出公司逐步改善了其财务结构，降低了债务占比。这可能暗示公司在债务管理方面采取了措施，增强财务稳定性，减少了财务风险。
综合分析，尽管公司在资产规模和债务总额方面都经历了较大幅度的变化，其资产负债率在2022年达到了相对较低的水平，表明公司在财务杠杆方面持谨慎态度，趋向于更稳健的财务策略。这种变化可能有助于提升公司的财务抗风险能力，改善财务健康状况，同时支持未来的持续扩展和增长。不过，具体的经营成效和风险还需结合其他财务指标和行业背景进行进一步评估。
资产负债率（包括经营租赁负债）
Albemarle Corp.、资产负债率（含经营租赁负债）计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 长期债务的流动部分 | 2,128) | 389,920) | 804,677) | 187,336) | 307,294) | |
| 长期债务，不包括流动部分 | 3,214,972) | 2,004,319) | 2,767,381) | 2,862,921) | 1,397,916) | |
| 总债务 | 3,217,100) | 2,394,239) | 3,572,058) | 3,050,257) | 1,705,210) | |
| 当前经营租赁负债（计入应计费用） | 35,515) | 31,603) | 22,297) | 23,137) | —) | |
| 非流动经营租赁负债 | 99,269) | 126,997) | 116,765) | 114,686) | —) | |
| 债务总额（包括经营租赁负债） | 3,351,884) | 2,552,839) | 3,711,120) | 3,188,080) | 1,705,210) | |
| 总资产 | 15,456,522) | 10,974,118) | 10,450,946) | 9,860,863) | 7,581,674) | |
| 偿付能力比率 | ||||||
| 资产负债率（包括经营租赁负债）1 | 0.22 | 0.23 | 0.36 | 0.32 | 0.22 | |
| 基准 | ||||||
| 资产负债率（包括经营租赁负债）竞争 对手2 | ||||||
| Linde plc | 0.24 | 0.19 | 0.20 | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 0.55 | 0.56 | 0.50 | — | — | |
| 资产负债率（包括经营租赁负债）扇形 | ||||||
| Chemicals | 0.31 | 0.26 | 0.25 | — | — | |
| 资产负债率（包括经营租赁负债）工业 | ||||||
| Materials | 0.28 | 0.24 | 0.25 | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
资产负债率（包括经营租赁负债） = 债务总额（包括经营租赁负债） ÷ 总资产
= 3,351,884 ÷ 15,456,522 = 0.22
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的财务数据，可以观察到公司在2018年至2022年期间的资产规模和负债状况经历了明显的变化。整体来看，公司的总资产持续增长，从2018年的7,581,674千美元逐步增加至2022年的15,456,522千美元，显示出公司在此期间实现了显著的资产扩张。这一趋势可能反映出公司在扩大生产能力、资本支出或收购等方面的积极活动。
然而，债务总额的变化较为复杂。2018年债务为1,705,210千美元，到2019年显著增加至3,188,080千美元，2020年进一步增加到3,711,120千美元，显示公司在此期间加大了债务融资力度。随后，债务在2021年有所减少至2,552,839千美元，但到2022年又回升至3,351,884千美元，表明公司在债务管理方面可能进行了一定的调整或面临融资需求的变化。这些波动可能反映出公司在不同时间点对外融资策略或资金需求的调整。
资产负债率的变化提供了关于公司财务结构的进一步信息。2018年的资产负债率为0.22，2020年上升至0.36，说明当时公司的负债比例增加，财务杠杆加大。然而，2021年和2022年资产负债率分别回落至0.23和0.22，恢复到较低水平。这可能表明公司在2021年以后采取了偿还债务或债务结构优化的措施，改善了财务稳定性，降低了财务风险。
总体而言，公司的资产规模大幅增长，反映出扩张的趋势；债务水平在经历增加后有所调整，其资产负债率的逐步下降也表明公司逐渐实现了财务结构的稳健。未来，持续关注债务管理和资产质量将有助于评估公司财务的长期健康状况。
财务杠杆率
Albemarle Corp.、财务杠杆率计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 总资产 | 15,456,522) | 10,974,118) | 10,450,946) | 9,860,863) | 7,581,674) | |
| 雅保公司股东权益合计 | 7,982,627) | 5,625,266) | 4,268,227) | 3,932,250) | 3,585,321) | |
| 偿付能力比率 | ||||||
| 财务杠杆率1 | 1.94 | 1.95 | 2.45 | 2.51 | 2.11 | |
| 基准 | ||||||
| 财务杠杆率竞争 对手2 | ||||||
| Linde plc | 1.99 | 1.85 | 1.86 | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 7.28 | 8.48 | 5.65 | — | — | |
| 财务杠杆率扇形 | ||||||
| Chemicals | 2.37 | 2.20 | 2.13 | — | — | |
| 财务杠杆率工业 | ||||||
| Materials | 2.61 | 2.49 | 2.47 | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
财务杠杆率 = 总资产 ÷ 雅保公司股东权益合计
= 15,456,522 ÷ 7,982,627 = 1.94
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从总资产的变化趋势来看，Albemarle Corp. 在2018年至2022年期间持续增长。具体而言，总资产从大约75.8亿美元增长至15.5亿美元，显示出公司规模明显扩展，增长幅度较为显著。其中，2022年的总资产达到了最高水平，反映出公司在财务规模上的持续扩张。
股东权益总额也呈现持续增长的趋势，从2018年的约35.9亿美元增加到2022年的约79.8亿美元，增长幅度较大。这表明公司积累的利润或资本投入显著增加，权益的稳步上升有助于增强公司的财务稳定性及抗风险能力。
财务杠杆率在观察期间表现出一定程度的波动，但总体保持在较低水平，2022年为1.94。尽管在2019年达到峰值（2.51），但之后逐步下降，显示公司逐渐降低了债务相对于股东权益的比重，趋向于更为稳健的财务结构。降低的杠杆水平反映公司在资本结构管理上趋于谨慎，可能在减少财务风险和加强财务弹性方面做出了调整。
综合来看，该公司在五年期间实现了资产规模与股东权益的持续增长，显示出稳健的扩张策略。财务杠杆的适度下降也表明公司可能更关注财务稳健性，减少了潜在的财务风险。这些变化表明公司在扩展业务规模的同时，逐步调整资本结构以增强财务稳定性。未来关注点可能包括在保持增长的同时，进一步优化资本配置和风险控制。
利息覆盖率
Albemarle Corp.、利息覆盖率计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 归属于雅保公司的净利润 | 2,689,816) | 123,672) | 375,764) | 533,228) | 693,562) | |
| 更多： 归属于非控制性权益的净利润 | 125,315) | 76,270) | 70,851) | 71,129) | 45,577) | |
| 更多： 所得税费用 | 390,588) | 29,446) | 54,425) | 88,161) | 144,826) | |
| 更多： 利息和融资费用 | 122,973) | 61,476) | 73,116) | 57,695) | 52,405) | |
| 息税前利润 (EBIT) | 3,328,692) | 290,864) | 574,156) | 750,213) | 936,370) | |
| 偿付能力比率 | ||||||
| 利息覆盖率1 | 27.07 | 4.73 | 7.85 | 13.00 | 17.87 | |
| 基准 | ||||||
| 利息覆盖率竞争 对手2 | ||||||
| Linde plc | 32.75 | 45.60 | 21.41 | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 7.58 | 7.72 | 8.40 | — | — | |
| 利息覆盖率扇形 | ||||||
| Chemicals | 15.52 | 17.53 | 12.73 | — | — | |
| 利息覆盖率工业 | ||||||
| Materials | 14.30 | 15.36 | 8.03 | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
利息覆盖率 = EBIT ÷ 利息支出
= 3,328,692 ÷ 122,973 = 27.07
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据所提供的数据，可以观察到公司在2018年至2022年期间的财务表现和相关比率的变化。整体而言，公司息税前利润（EBIT）在此期间呈现显著增长，特别是在2022年达到33,287,692美元，高于之前几年的水平，显示出公司的盈利能力在经历了一段调整后有了明显改善。
期间，2018至2021年，EBIT逐年波动，尤其是2020年出现了明显下降，从2019年的750,213美元下降至2020年的574,156美元。这一趋势可能与当年宏观经济环境或行业特定因素有关，但在2022年，EBIT实现了激增，显示出公司复苏和盈利模式的增强。
利息和融资费用自2018年以来逐步上升，从52,405美元增长到2022年的122,973美元。尽管绝对水平有所提高，但在2022年，利息和融资费用的增长幅度低于EBIT的增长，为公司改善财务状况提供了一定支持。
利息覆盖率是衡量公司偿还利息能力的重要指标，其变化展现了公司盈利覆盖利息支出的能力。2018年，利息覆盖率为17.87，随后逐步下降至2021年的4.73，反映出盈利能力在2019和2020年受到一定压力。然而，在2022年，这一比率大幅提高至27.07，表明公司在盈利改善的同时，偿付利息的能力显著增强，可能因EBIT的大幅提升所致。
总结来看，公司的财务表现显示出从2018年至2021年的一定压力和波动，特别是在盈利能力方面，但2022年财务指标表现出极大改善。EBIT的激增以及利息覆盖率的显著提升表明公司在盈利能力和财务安全性方面都取得了实质性进展，可能得益于经营效率的提升或市场环境的改善。然而，利息和融资费用不断增加也提示公司应持续关注财务结构的风险管理，以保持稳健的财务状况。
固定费用覆盖率
Albemarle Corp.、固定费用覆盖率计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 归属于雅保公司的净利润 | 2,689,816) | 123,672) | 375,764) | 533,228) | 693,562) | |
| 更多： 归属于非控制性权益的净利润 | 125,315) | 76,270) | 70,851) | 71,129) | 45,577) | |
| 更多： 所得税费用 | 390,588) | 29,446) | 54,425) | 88,161) | 144,826) | |
| 更多： 利息和融资费用 | 122,973) | 61,476) | 73,116) | 57,695) | 52,405) | |
| 息税前利润 (EBIT) | 3,328,692) | 290,864) | 574,156) | 750,213) | 936,370) | |
| 更多： 经营租赁成本 | 43,809) | 42,338) | 33,904) | 35,335) | 37,600) | |
| 固定费用和税项前的利润 | 3,372,501) | 333,202) | 608,060) | 785,548) | 973,970) | |
| 利息和融资费用 | 122,973) | 61,476) | 73,116) | 57,695) | 52,405) | |
| 经营租赁成本 | 43,809) | 42,338) | 33,904) | 35,335) | 37,600) | |
| 固定费用 | 166,782) | 103,814) | 107,020) | 93,030) | 90,005) | |
| 偿付能力比率 | ||||||
| 固定费用覆盖率1 | 20.22 | 3.21 | 5.68 | 8.44 | 10.82 | |
| 基准 | ||||||
| 固定费用覆盖率竞争 对手2 | ||||||
| Linde plc | 13.32 | 13.02 | 7.79 | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 3.90 | 3.77 | 4.13 | — | — | |
| 固定费用覆盖率扇形 | ||||||
| Chemicals | 7.13 | 6.99 | 5.55 | — | — | |
| 固定费用覆盖率工业 | ||||||
| Materials | 8.68 | 8.75 | 4.84 | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
固定费用覆盖率 = 固定费用和税项前的利润 ÷ 固定费用
= 3,372,501 ÷ 166,782 = 20.22
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的财务数据，可以观察到公司在2018年至2022年期间的盈利表现及相关财务比率的变化。整体而言，公司在2018年至2021年期间的固定费用和税项前的利润呈现明显下降的趋势，特别是在2020年，利润降至较低点，随后在2022年实现了显著反弹。
具体来看，2018年的固定费用和税项前利润为973,970千美元，随后逐年下降至2020年的608,060千美元，显示出一定的盈利压力。2021年，利润大幅下降至333,202千美元，可能反映了当年市场或运营环境的不利变化。但在2022年，利润明显回升至3,372,501千美元，显示出公司经营状态的改善或一次性利润的影响。
关于固定费用，2018年为90,005千美元，逐步上升至2022年的166,782千美元，显示出公司在过去几年中固定运营成本有所增加。这种成本增长可能是为了支撑业务扩展或应对通胀压力，但也可能对利润产生一定的压制作用。
固定费用覆盖率作为衡量公司固定费用偿付能力的财务比率，数据显示出较大波动。2018年为10.82，2019年降至8.44，说明公司在该段时间内对固定费用的偿付能力有所减弱。2020年达到最低点5.68，反映出利润相对固定费用的覆盖能力最弱。随后在2021年回升至3.21，但仍处于较低水平，表明固定费用压力较大。2022年，覆盖率激增至20.22，显著改善，可能得益于利润的大幅提升或成本管控的改善，从而增强了偿债能力和财务稳定性。
总体而言，公司在2020年前期经历了盈利能力的下滑，可能受到外部环境或行业周期的影响，但在2022年实现了财务状况的显著改善。未来的盈利复苏与成本控制策略和市场环境的持续改善将是关键关注点。同时，固定费用的增加与覆盖率的波动提示公司应持续关注成本结构的优化，以确保财务稳健。