利润率分析
获利能力比率衡量公司从其资源（资产）中产生有利可图的销售的能力。
利润率（摘要）
Hubbell Inc.、获利率
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
从财务数据中可以观察到，公司的毛利率经历了短暂的波动，但总体保持在较为稳定的范围内，2018年至2022年间略有起伏。2022年毛利率达到了29.74%，高于前几年的水平，显示出一定程度的盈利能力增强。
营业利润率方面，整体趋势表现出稳中有升。2021年略有下降，但在2022年出现明显改善，达到14.33%，显示公司在控制运营成本和提升盈利效率方面取得了一定的成效。
净利率的变化较为明显，2018年为8.04%，到2022年提高至11.03%，说明净利润相对营业利润的增长速度更快。这可能反映出公司在税务、财务费用或非常规项目上的改善，有助于整体盈利水平的提升。
股东权益回报率（ROE）表现出较大的波动，但从总体趋势来看，2022年显著提高至23.12%，显示公司资本利用效率得到了较大改善，股东的投资回报增强。而2019年和2020年期间的ROE略有下降，可能受到利润波动或权益规模变化的影响。
资产收益率（ROA）在此期间表现出较强的增长势头，从2018年的7.39%逐步上行至2022年的10.1%。这表明公司资源利用效率逐年改善，资产的盈利能力增强，代表公司在资产管理方面取得了积极的进展。
综上所述，公司的盈利能力整体表现较为稳健，利润率指标在经历短期波动后呈现改善趋势，盈利质量和资本利用效率均有增强的迹象。未来若能持续优化成本结构和增强资产管理能力，有望实现更持续的增长和改善。
销售回报率
投资回报率
毛利率比率
Hubbell Inc.、毛利率比率计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 毛利 | 1,471,600) | 1,151,500) | 1,209,300) | 1,352,700) | 1,300,400) | |
| 净销售额 | 4,947,900) | 4,194,100) | 4,186,000) | 4,591,000) | 4,481,700) | |
| 利润率 | ||||||
| 毛利率比率1 | 29.74% | 27.46% | 28.89% | 29.46% | 29.02% | |
| 基准 | ||||||
| 毛利率比率竞争 对手2 | ||||||
| Boeing Co. | 5.26% | 4.84% | -9.78% | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 26.91% | 26.30% | 25.47% | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 33.19% | 32.28% | 30.52% | — | — | |
| GE Aerospace | 24.55% | 24.19% | 17.26% | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 36.99% | 35.85% | 32.07% | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 12.56% | 13.52% | 13.23% | — | — | |
| RTX Corp. | 20.38% | 19.40% | 15.08% | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
毛利率比率 = 100 × 毛利 ÷ 净销售额
= 100 × 1,471,600 ÷ 4,947,900 = 29.74%
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的数据，可以观察到公司在2018年至2022年的财务表现，尤其是在毛利、净销售额和毛利率方面的趋势变化。
- 净销售额
- 公司年度净销售额呈现波动，但整体呈增长态势。2018年为4,481,700千美元，经过短期的波动后，2022年达到4,947,900千美元，显示出总体的销售增长趋势。尽管在2020年有所下降（4186,000千美元），但随后在2021年和2022年实现了恢复和增长，反映市场需求的逐步改善或公司市场份额的扩大。
- 毛利润
- 毛利润表现出一定的波动性，但在绝对金额上整体上升，从2018年的1,300,400千美元增加到2022年的1,471,600千美元。值得注意的是，2020年毛利润有所下降（1,209,300千美元），与销售收入的波动趋势一致。这一变化可能表明公司在成本控制或产品价格方面面临挑战，但在2022年毛利润又实现恢复，显示一定程度的盈利能力增强。
- 毛利率
- 毛利率经历了小幅波动，2018年为29.02%，2019年略升至29.46%，2020年有所下降至28.89%。2021年毛利率下降至27.46%，但在2022年重新上升至29.74%。这一趋势表明，公司在成本管理和售价调整方面存在一定的调整空间，但整体毛利率在大部分时间维持在约29%的水平，表明盈利能力具有一定的稳定性，尤其是在2022年实现了较高的毛利率。
整体来看，公司在分析时期内经历了销售和盈利指标的波折，但2022年表现出较强的增长动力。销售收入的恢复和毛利率的回升，反映出市场需求的改善以及公司盈利能力的增强。这些趋势对于公司未来的财务健康状况和盈利能力具有一定的积极意义，但同时也应关注成本变动和市场竞争带来的潜在挑战。谨慎管理成本结构和保持市场份额将是未来持续发展的关键因素。
营业利润率
Hubbell Inc.、营业利润率计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 营业收入 | 709,100) | 532,300) | 533,000) | 596,600) | 556,900) | |
| 净销售额 | 4,947,900) | 4,194,100) | 4,186,000) | 4,591,000) | 4,481,700) | |
| 利润率 | ||||||
| 营业利润率1 | 14.33% | 12.69% | 12.73% | 12.99% | 12.43% | |
| 基准 | ||||||
| 营业利润率竞争 对手2 | ||||||
| Boeing Co. | -5.33% | -4.66% | -21.95% | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 13.97% | 14.27% | 11.67% | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 14.55% | 15.69% | 11.45% | — | — | |
| GE Aerospace | 6.05% | 8.58% | 5.49% | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 18.12% | 18.03% | 17.45% | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 12.65% | 13.61% | 13.22% | — | — | |
| RTX Corp. | 8.07% | 7.70% | -3.34% | — | — | |
| 营业利润率扇形 | ||||||
| 资本货物 | 8.29% | 9.11% | 3.00% | — | — | |
| 营业利润率工业 | ||||||
| 工业 | 9.06% | 9.24% | 3.13% | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
营业利润率 = 100 × 营业收入 ÷ 净销售额
= 100 × 709,100 ÷ 4,947,900 = 14.33%
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的年度财务数据，可以观察到如下趋势和变化：
- 营业收入
- 营业收入显示出一定的波动性。在2018年到2020年期间，收入由55.69亿美元升至53.3亿美元，但随后在2021年出现略微下降，至53.23亿美元，显示出短期的调整。到2022年，营业收入显著回升，达到70.91亿美元，表现出较强的增长动力。这可能反映出公司在2022年实现了销售规模的扩大或者市场份额的提升。
- 净销售额
- 净销售额在整体上呈现持续增长态势。从2018年的约44.82亿美元增长至2022年的49.48亿美元。虽然在2020年和2021年期间略有波动（2020年为41.86亿美元，2021年为41.94亿美元），但整体趋势向上，表明公司在核心业务上的扩展持续进行，尤其是2022年的增长较为显著，支持公司业务的扩展和市场需求的增强。
- 营业利润率
- 营业利润率相对稳定，在12.43%至12.99%之间波动，显示出公司在营业利润的控制方面具有一定的稳定性。2022年利润率升至14.33%，明显高于前几年的平均水平，表明公司在成本控制或产品盈利能力方面有所改善，利润空间有所扩大，从而增强了盈利质量和利润率的提升能力。
整体而言，该公司的财务表现显示出逐步改善的迹象，特别是在2022年，营业收入和净销售额均实现大幅增长，同时营业利润率的提高为盈利能力带来了积极的推动。这些变化可能源自公司战略调整、市场扩张或成本控制措施的有效实施，为未来的持续增长奠定了基础。然而，需持续关注市场环境的变化以及成本结构的调整，以确保财务表现的持续向好和稳健增长。
净利率比率
Hubbell Inc.、净利率比计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 归属于 Hubbell Incorporated 的净利润 | 545,900) | 399,500) | 351,200) | 400,900) | 360,200) | |
| 净销售额 | 4,947,900) | 4,194,100) | 4,186,000) | 4,591,000) | 4,481,700) | |
| 利润率 | ||||||
| 净利率比率1 | 11.03% | 9.53% | 8.39% | 8.73% | 8.04% | |
| 基准 | ||||||
| 净利率比率竞争 对手2 | ||||||
| Boeing Co. | -7.41% | -6.75% | -20.42% | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 11.85% | 13.47% | 7.68% | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 11.86% | 10.92% | 7.90% | — | — | |
| GE Aerospace | 0.31% | -9.17% | 7.81% | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 14.00% | 16.11% | 14.64% | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 8.69% | 9.42% | 10.45% | — | — | |
| RTX Corp. | 7.75% | 6.00% | -6.22% | — | — | |
| 净利率比率扇形 | ||||||
| 资本货物 | 5.27% | 3.71% | 1.85% | — | — | |
| 净利率比率工业 | ||||||
| 工业 | 5.04% | 5.85% | 0.09% | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
净利率比率 = 100 × 归属于 Hubbell Incorporated 的净利润 ÷ 净销售额
= 100 × 545,900 ÷ 4,947,900 = 11.03%
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的财务数据，可以观察到Hubbell Inc.在2018年至2022年期间的财务表现呈现出一定的变化趋势。总体上，公司在净利润方面表现出逐步增长的态势，尤其是在2022年，净利润达到了545.9百万美元，相较于前一年度表现出显著的提升，显示公司盈利能力在这些年间持续改善。
从主营业务的销售额来看，公司的净销售额在2018年至2019年间略有增长，从4,481百万美元升至4,591百万美元。随后，2020年发生了一定的下降，销售额降至4,186百万美元，可能受行业周期、市场环境或宏观经济因素影响所致。在2021年，销售额稍有恢复，达到4,194百万美元，2022年则明显上升，达到4,947百万美元，显示出公司在2022年实现了较强的销售增长，超越之前的高点。
净利率方面，公司表现出持续改善的趋势。2018年，净利率为8.04%，到2019年上升至8.73%。尽管2020年略有下降至8.39%，但2021年净利率显著提升至9.53%，2022年进一步提高到11.03%。这一变化表明，公司在利润率管理方面取得了明显的进展，可能通过成本控制、提高售价或优化产品结构等措施实现盈利能力的增强。
整体而言，Hubbell Inc.在研究期间实现了净利润和净利率的稳步增长，尤其是在2021年和2022年表现出强劲的财务改善。虽然销售额在2020年略有下降，但公司快速恢复并在2022年取得了显著的增长，这反映出其应对市场波动的能力以及盈利能力的持续改善。未来，持续关注公司在销售增长与利润改善方面的动态，以及其应对行业和市场环境变化的策略，将为进一步评估其财务健康状况提供关键参考。
股东权益比率回报率 （ROE）
Hubbell Inc.、 ROE计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 归属于 Hubbell Incorporated 的净利润 | 545,900) | 399,500) | 351,200) | 400,900) | 360,200) | |
| Total Hubbell Incorporated 股东权益 | 2,360,900) | 2,229,800) | 2,070,000) | 1,947,100) | 1,780,600) | |
| 利润率 | ||||||
| ROE1 | 23.12% | 17.92% | 16.97% | 20.59% | 20.23% | |
| 基准 | ||||||
| ROE竞争 对手2 | ||||||
| Boeing Co. | — | — | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 42.25% | 39.37% | 19.56% | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 14.45% | 13.06% | 9.44% | — | — | |
| GE Aerospace | 0.62% | -16.17% | 16.04% | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 29.74% | 29.85% | 27.23% | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 61.86% | 57.62% | 113.60% | — | — | |
| RTX Corp. | 7.16% | 5.29% | -4.88% | — | — | |
| ROE扇形 | ||||||
| 资本货物 | 13.39% | 8.48% | 4.42% | — | — | |
| ROE工业 | ||||||
| 工业 | 15.38% | 15.38% | 0.24% | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
ROE = 100 × 归属于 Hubbell Incorporated 的净利润 ÷ Total Hubbell Incorporated 股东权益
= 100 × 545,900 ÷ 2,360,900 = 23.12%
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从财务数据的变化趋势来看，Hubbell Inc. 在过去五年中展现出总体稳健的财务表现。公司归属于Hubbell的净利润在2018年至2022年期间显示出整体增长的趋势，特别是在2022年达到545,900千美元，较2018年的360,200千美元明显上升，显示出盈利水平的持续提高。这一趋势反映出公司盈利能力的增强，可能与其经营效率改善或市场份额扩大有关。
公司股东权益在同期内持续增长，从2018年的1,780,600千美元增加到2022年的2,360,900千美元，年复合增长率表现出较为稳定的上升态势。这表明公司在盈利积累和股东权益扩展方面表现积极，为其财务基础提供了较强的支撑，并增强了投资者信心。
净资产收益率（ROE）在观察期内表现出一定的波动。2018年和2019年的ROE分别为20.23%和20.59%，略有增长。2020年出现一定的下降至16.97%，反映出在该年度公司盈利相对降温或资产效率有所减弱。随后在2021年和2022年，ROE回升至17.92%和23.12%，尤其是在2022年跃升至较高水平，显示公司在盈利效率方面经历了恢复与提升。总体而言，ROE的变化反映公司在追求盈利增长的同时，也在不断优化其资本利用效率。
综上所述，Hubbell Inc. 的财务表现表现出持续增长的盈利能力与资本积累，尽管存在一定的年度波动，但整体趋势向好。公司在财务管理和效率提升方面取得了明显成效，未来在保持盈利增长的同时，继续优化资产管理，有望进一步提升整体财务表现与股东回报。
资产收益率 （ROA）
Hubbell Inc.、 ROA计算，与基准测试的比较
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 归属于 Hubbell Incorporated 的净利润 | 545,900) | 399,500) | 351,200) | 400,900) | 360,200) | |
| 总资产 | 5,402,600) | 5,281,500) | 5,085,100) | 4,903,000) | 4,872,100) | |
| 利润率 | ||||||
| ROA1 | 10.10% | 7.56% | 6.91% | 8.18% | 7.39% | |
| 基准 | ||||||
| ROA竞争 对手2 | ||||||
| Boeing Co. | -3.60% | -3.03% | -7.80% | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 8.18% | 7.84% | 3.83% | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 7.03% | 6.30% | 4.43% | — | — | |
| GE Aerospace | 0.12% | -3.28% | 2.25% | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 7.97% | 8.60% | 7.40% | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 10.84% | 12.41% | 13.47% | — | — | |
| RTX Corp. | 3.27% | 2.39% | -2.17% | — | — | |
| ROA扇形 | ||||||
| 资本货物 | 2.84% | 1.86% | 0.80% | — | — | |
| ROA工业 | ||||||
| 工业 | 3.31% | 3.40% | 0.04% | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31).
1 2022 计算
ROA = 100 × 归属于 Hubbell Incorporated 的净利润 ÷ 总资产
= 100 × 545,900 ÷ 5,402,600 = 10.10%
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从财务数据的整体趋势来看，Hubbell Inc.在五个年度期间中表现出一定的财务增长和稳定性。
- 归属于该公司的净利润
- 净利润呈现总体上升的趋势，从2018年的36.02亿美元逐步增加到2022年的54.59亿美元，增长幅度明显。这表明公司在盈利能力方面实现了显著提升，可能得益于销售增长、成本控制或效率提升等多方面因素。
- 总资产
- 公司总资产持续增加，从2018年的48.72亿美元增长至2022年的54.02亿美元，累计增长约10%。资产规模的扩展可能反映公司在行业中的市场份额扩大、投资的增加或资产优化策略的实施，表现出较强的资产增长能力和业务扩展潜力。
- 资产回报率（ROA）
- ROA指标在分析期内波动较大。2018年为7.39%，2019年上升至8.18%，随后在2020年降至6.91%，随后逐步回升至2021年的7.56%，最终在2022年显著上升至10.1%。这一趋势表明公司整体盈利效率在经历一段波动后，已显著改善，并在2022年达到了近年来的最高水平。尤其是在2022年ROA的提升，显示公司在资产利用效率方面取得了较大进步。