企业价值与 EBITDA 比率 （EV/EBITDA）
息税折旧摊销前利润 （EBITDA）
Diamondback Energy Inc., EBITDA计算
以百万计
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31).
从整体趋势上看，Diamondback Energy Inc.的财务表现显示出一定程度的波动，反映了行业周期性和市场环境因素的影响。
- 净收益（亏损）
- 2017年至2018年，净收益显著上升，从482百万增加至846百万，表明公司在这段时间内实现了盈利增长。2019年净收益有所收敛，降至240百万，显示盈利压力逐步显现。2020年出现亏损，达-4517百万，这一大幅亏损可能受行业低迷或资产减值影响。2021年盈利恢复至2182百万，显示公司在经历亏损后实现了盈利反弹，整体显示出公司的盈利能力具有一定的恢复力，但极端的年度波动值得关注。
- 税前利润（EBT）
- 税前利润趋势与净收益类似，2017年和2018年分别为497百万和1113百万，显示盈利情况良好。2019年下降至362百万，2020年出现大规模亏损，达到-5776百万，反映出税前亏损的极端情况。2021年恢复至2907百万，凸显行业环境改善或公司盈利能力增强带来的积极变化。
- 息税前利润（EBIT）
- EBIT的变化趋势与税前利润类似，表现出盈利能力的波动。2017年至2018年稳步上升，2019年略有下降，2020年出现明显亏损，但2021年大幅反弹。这表明公司在经营利润方面也经历了剧烈的变动，2020年的亏损尤为显著，可能与油价、生产成本或资产减值相关。
- 息税折旧摊销前利润（EBITDA）
- EBITDA作为衡量公司核心运营盈利能力的指标，也显示出类似的波动模式。2017年到2018年持续增长，从864百万提升至1816百万，2019年略有增加到1985百万。2020年出现亏损，达-4270百万，但到2021年大幅反弹至4371百万，显示公司在运营阶段经过调整后，盈利能力得到了显著改善。该指标的波动可能与行业周期、成本管理以及资产折旧摊销有关。
企业价值与 EBITDA 比率当前
Diamondback Energy Inc., EV/EBITDA计算，与基准测试的比较
| 部分财务数据 (以百万计) | |
| 企业价值 （EV） | 35,957) |
| 息税折旧摊销前利润 （EBITDA） | 4,371) |
| 估值比率 | |
| EV/EBITDA | 8.23 |
| 基准 | |
| EV/EBITDA竞争 对手1 | |
| Chevron Corp. | 6.48 |
| ConocoPhillips | 5.87 |
| Exxon Mobil Corp. | 6.94 |
| EV/EBITDA扇形 | |
| 石油、天然气和消耗性燃料 | 8.51 |
| EV/EBITDA工业 | |
| 能源 | 8.66 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31).
1 点击竞争对手名称查看计算结果。
如果公司的EV/EBITDA低于基准的EV/EBITDA，则公司相对被低估了。
否则，如果公司的EV/EBITDA高于基准的EV/EBITDA，则该公司的EV/EBITDA被相对高估。
企业价值与 EBITDA 比率历史的
Diamondback Energy Inc., EV/EBITDA计算，与基准测试的比较
| 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||
| 企业价值 （EV）1 | 29,862) | 17,630) | 16,315) | 22,025) | 13,977) | |
| 息税折旧摊销前利润 （EBITDA）2 | 4,371) | (4,270) | 1,985) | 1,816) | 864) | |
| 估值比率 | ||||||
| EV/EBITDA3 | 6.83 | — | 8.22 | 12.13 | 16.18 | |
| 基准 | ||||||
| EV/EBITDA竞争 对手4 | ||||||
| Chevron Corp. | 7.18 | 18.57 | — | — | — | |
| ConocoPhillips | 6.34 | 23.12 | — | — | — | |
| Exxon Mobil Corp. | 7.07 | 16.97 | — | — | — | |
| EV/EBITDA扇形 | ||||||
| 石油、天然气和消耗性燃料 | 6.97 | 18.14 | — | — | — | |
| EV/EBITDA工业 | ||||||
| 能源 | 7.24 | 25.54 | — | — | — | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31).
根据财务数据，企业整体价值（企业价值，EV）表现出明显的波动趋势。从2017年至2018年，企业价值显著增长，从1,397.7百万上升至2,202.5百万，反映出公司市值的显著提升。随后在2019年有所下降，降至1,631.5百万，可能受到行业周期外部因素或企业自身变化的影响。2020年企业价值略有回升至1,763.0百万，但依然没有恢复到2018年的高位。2021年，企业价值显著上涨至2,986.2百万，显示出公司整体市值的显著增长。
在盈利能力方面，EBITDA（息税折旧摊销前利润）表现出更为明显的波动：2017年为864百万，2018年提升到1,816百万，2019年进一步增长至1,985百万，展现出企业盈利能力增强的趋势。2020年EBITDA大幅转为负值，为-4,270百万，暗示公司在该年度面临重大财务挑战，可能由于行业低迷、资产减值或其他经营困难所致。2021年EBITDA恢复到4,371百万，超越了之前的所有年度水平，显示公司已成功克服短期困境，盈利能力得到显著改善。
关于企业价值对 EBITDA的比率（EV/EBITDA），其变化反映了市场对企业盈利能力的估值调整。从2017年的16.18下降至2018年的12.13，随后在2019年继续降低至8.22，表明市场对企业盈利能力的估值逐步变得更为理性或公司盈利质量改善。值得注意的是，2020年该比率未提供数据，可能受到特殊财务事件的影响，或是数据采集缺失。2021年，该比率下降至6.83，进一步表明公司盈利能力提升明显，市场为其未来增长提供了更高的估值预期。
总体来看，公司在2017至2019年期间展现出盈利能力和市场价值的增长，但2020年面临重大财务压力，导致盈利指标转为亏损。2021年的财务表现显示公司已实现有效恢复，企业价值和盈利能力均实现了大幅提升。这反映出公司在此期间经过调整，成功应对了不利环境，实现了业绩的回升与市场价值的增强。未来，企业若能保持盈利能力的稳定，其估值水平有望继续得到提升。