债务与股东权益比率
自 2005 年以来
计算
Teradyne Inc.、债务与股东权益比率、长期趋势计算
| 债务与股东权益比率 | = | 总债务1 | ÷ | 股东权益1 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2023年12月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 2,525,897) |
| 2022年12月31日 | 0.02 | = | 50,115) | ÷ | 2,451,294) |
| 2021年12月31日 | 0.04 | = | 108,426) | ÷ | 2,562,444) |
| 2020年12月31日 | 0.19 | = | 410,111) | ÷ | 2,207,018) |
| 2019年12月31日 | 0.27 | = | 394,687) | ÷ | 1,480,158) |
| 2018年12月31日 | 0.25 | = | 379,981) | ÷ | 1,522,354) |
| 2017年12月31日 | 0.19 | = | 365,987) | ÷ | 1,953,646) |
| 2016年12月31日 | 0.19 | = | 352,669) | ÷ | 1,828,659) |
| 2015年12月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 1,965,786) |
| 2014年12月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 2,078,980) |
| 2013年12月31日 | 0.09 | = | 186,663) | ÷ | 1,985,094) |
| 2012年12月31日 | 0.10 | = | 173,387) | ÷ | 1,778,355) |
| 2011年12月30日 | 0.11 | = | 162,529) | ÷ | 1,505,060) |
| 2010年12月31日 | 0.14 | = | 152,632) | ÷ | 1,122,188) |
| 2009年12月31日 | 0.22 | = | 143,257) | ÷ | 664,579) |
| 2008年12月31日 | 0.17 | = | 122,500) | ÷ | 706,112) |
| 2007年12月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 1,229,174) |
| 2006年12月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 1,361,187) |
| 2005年12月31日 | 0.25 | = | 304,648) | ÷ | 1,242,666) |
根据报告： 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-30), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-31), 10-K (报告日期： 2006-12-31), 10-K (报告日期： 2005-12-31).
1 以千美元计
本分析基于提供的数据序列，单位为千美元，时间覆盖2005年到2023年的年度点。数据存在若干缺失值，需在解读时注意口径及对比的一致性。
- 总债务
- 初始点2005年为约304,648千美元。随后在2008年至2013年间呈现持续上升态势，2013年债务水平约为186,663千美元。2014年数据缺失，2015年至2019年再度显著增加，债务水平上升至约410,111千美元（2019年为峰值）。2020年出现大幅回落，降至约108,426千美元；2021年数据缺失；2022年继续回落至约50,115千美元；2023年数据缺失。综合来看，整体呈现长期波动的上升—峰值后快速降低的格局，尤其在2020年后显著降低的趋势较为突出。需要注意的是，缺失年份对完整趋势的把握造成一定模糊。
- 股东权益
- 2005年约为1,242,666千美元，2006年上升至1,361,187千美元，2007年回落至1,229,174千美元，2008年与2009年进一步下探至706,112千美元与664,579千美元。2010年起进入较强的回升阶段，2011年、2012年、2013年分别为1,505,060、1,778,355、1,985,094千美元，2014年达到约2,078,980千美元的高位。2015年至2019年，权益水平波动并在2019年回落至约1,480,158千美元。2020年起权益出现显著扩张，2020年约2,207,018千美元，2021年增至2,562,444千美元，2022年略降至2,451,294千美元，2023年小幅回升至2,525,897千美元。总体来看，权益水平经历了早期波动、2010年代中后期的持续扩张，以及2020年以来的显著扩大，体现了累计收益与潜在资本注入的共同作用，并显示出在2020年后企业自有资金基数的显著提升。
- 债务与股东权益比率
- 在给定口径下，该比率在2005年为0.25；2006年与2007年缺失，2008年为0.17，2009年为0.22，2010年为0.14，2011年为0.11，2012年为0.10，2013年为0.09；2014年、2015年数据缺失，2016年回升至0.19，2017年维持在0.19，2018年上升至0.25，2019年达到0.27；2020年下降至0.19，2021年显著降至0.04，2022年进一步降至0.02，2023年数据缺失。总体看，该比率在2010年代初期呈下降趋势，随后在2016-2019年间回升并达到相对高位；2020年后快速回落，显示杠杆水平显著收缩。需注意若干年份缺失可能掩盖中间波动，且比率的口径可能与单独的债务与权益口径存在差异，应在后续分析中对口径进行对照核实。
综合判断，资金结构在2010年代初保持相对稳健的杠杆水平，2015-2019年间债务与权益的规模波动伴随权益的持续扩张；2020年后权益显著提升且债务显著下降，导致杠杆水平在2021-2022年降至较低水平，反映出强劲的自有资金积累与偿债能力提升。在数据缺口处，需谨慎解读长期趋势，建议获取缺失年份数据并核实口径一致性，以提高分析的准确性。
与竞争对手的比较
Teradyne Inc.、债务与股东权益比率、长期趋势，与竞争对手的比较
| Teradyne Inc. | Advanced Micro Devices Inc. | Analog Devices Inc. | Applied Materials Inc. | Broadcom Inc. | Intel Corp. | KLA Corp. | Lam Research Corp. | Micron Technology Inc. | NVIDIA Corp. | Qualcomm Inc. | Texas Instruments Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2023年12月31日 | 0.00 | 0.04 | 0.20 | 0.34 | 1.64 | 0.47 | 2.02 | 0.61 | 0.30 | 0.50 | 0.71 | 0.66 |
| 2022年12月31日 | 0.02 | 0.05 | 0.18 | 0.45 | 1.74 | 0.41 | 4.75 | 0.80 | 0.14 | 0.41 | 0.86 | 0.60 |
| 2021年12月31日 | 0.04 | 0.04 | 0.18 | 0.45 | 1.59 | 0.40 | 1.02 | 0.83 | 0.15 | 0.41 | 1.58 | 0.58 |
| 2020年12月31日 | 0.19 | 0.06 | 0.43 | 0.52 | 1.72 | 0.45 | 1.30 | 1.12 | 0.17 | 0.16 | 2.59 | 0.74 |
| 2019年12月31日 | 0.27 | 0.17 | 0.47 | 0.65 | 1.32 | 0.37 | 1.29 | 0.96 | 0.16 | 0.21 | 3.25 | 0.65 |
| 2018年12月31日 | 0.25 | 0.99 | 0.58 | 0.78 | 0.66 | 0.35 | 1.38 | 0.37 | 0.14 | 0.27 | 17.64 | 0.56 |
| 2017年12月31日 | 0.19 | 2.28 | 0.77 | 0.57 | 0.87 | 0.39 | 2.21 | 0.40 | 0.60 | 0.48 | 0.71 | 0.39 |
| 2016年12月31日 | 0.19 | 3.45 | 0.34 | 0.46 | 0.72 | 0.38 | 4.44 | 0.74 | 0.82 | 0.32 | 0.37 | 0.34 |
| 2015年12月31日 | 0.00 | — | 0.17 | 0.60 | 0.84 | 0.37 | 7.57 | 0.46 | 0.60 | 0.32 | 0.35 | 0.41 |
| 2014年12月31日 | 0.00 | 11.83 | 0.18 | 0.25 | 1.70 | 0.25 | 0.20 | 0.27 | 0.61 | 0.31 | 0.00 | 0.45 |
| 2013年12月31日 | 0.09 | 3.78 | 0.18 | 0.27 | 0.00 | 0.23 | 0.21 | 0.29 | 0.66 | 0.00 | 0.00 | 0.48 |
| 2012年12月31日 | 0.10 | 3.80 | 0.20 | 0.27 | 0.00 | 0.26 | 0.23 | 0.25 | 0.42 | 0.01 | 0.00 | 0.52 |
| 2011年12月30日 | 0.11 | 1.27 | 0.23 | 0.22 | 0.00 | 0.16 | 0.26 | 0.30 | 0.24 | 0.01 | 0.04 | 0.51 |
| 2010年12月31日 | 0.14 | 2.39 | 0.13 | 0.03 | 0.15 | 0.04 | 0.33 | 0.01 | 0.29 | 0.01 | 0.05 | 0.00 |
| 2009年12月31日 | 0.22 | 7.30 | 0.00 | 0.03 | 0.57 | 0.05 | 0.34 | 0.03 | 0.67 | 0.01 | 0.00 | 0.00 |
| 2008年12月31日 | 0.17 | — | 0.00 | 0.03 | — | 0.05 | 0.25 | 0.17 | 0.44 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 2007年12月31日 | 0.00 | 1.76 | 0.00 | 0.03 | — | 0.05 | 0.00 | 0.21 | 0.31 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 2006年12月31日 | 0.00 | 0.66 | 0.00 | 0.06 | — | 0.06 | 0.00 | 0.25 | 0.07 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 2005年12月31日 | 0.25 | 0.41 | 0.00 | 0.05 | — | 0.07 | 0.00 | 0.00 | 0.20 | 0.00 | 0.00 | 0.06 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-30), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-31), 10-K (报告日期： 2006-12-31), 10-K (报告日期： 2005-12-31).
与工业部门的比较： 半导体和半导体设备
Teradyne Inc.、债务与股东权益比率、长期趋势，与工业部门的比较： 半导体和半导体设备
| Teradyne Inc. | 半导体和半导体设备 | |
|---|---|---|
| 2023年12月31日 | 0.00 | 0.47 |
| 2022年12月31日 | 0.02 | 0.43 |
| 2021年12月31日 | 0.04 | 0.50 |
| 2020年12月31日 | 0.19 | 0.62 |
| 2019年12月31日 | 0.27 | 0.58 |
| 2018年12月31日 | 0.25 | 0.50 |
| 2017年12月31日 | 0.19 | 0.57 |
| 2016年12月31日 | 0.19 | 0.49 |
| 2015年12月31日 | 0.00 | 0.45 |
| 2014年12月31日 | 0.00 | 0.27 |
| 2013年12月31日 | 0.09 | 0.22 |
| 2012年12月31日 | 0.10 | 0.22 |
| 2011年12月30日 | 0.11 | 0.19 |
| 2010年12月31日 | 0.14 | 0.09 |
| 2009年12月31日 | 0.22 | 0.12 |
| 2008年12月31日 | 0.17 | 0.12 |
| 2007年12月31日 | 0.00 | 0.11 |
| 2006年12月31日 | 0.00 | 0.08 |
| 2005年12月31日 | 0.25 | 0.07 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-30), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-31), 10-K (报告日期： 2006-12-31), 10-K (报告日期： 2005-12-31).
与行业比较： 信息技术
Teradyne Inc.、债务与股东权益比率、长期趋势，与行业比较： 信息技术
| Teradyne Inc. | 信息技术 | |
|---|---|---|
| 2023年12月31日 | 0.00 | 0.66 |
| 2022年12月31日 | 0.02 | 0.70 |
| 2021年12月31日 | 0.04 | 0.83 |
| 2020年12月31日 | 0.19 | 0.97 |
| 2019年12月31日 | 0.27 | 0.98 |
| 2018年12月31日 | 0.25 | 0.83 |
| 2017年12月31日 | 0.19 | 0.81 |
| 2016年12月31日 | 0.19 | 0.66 |
| 2015年12月31日 | 0.00 | 0.56 |
| 2014年12月31日 | 0.00 | 0.39 |
| 2013年12月31日 | 0.09 | 0.29 |
| 2012年12月31日 | 0.10 | 0.25 |
| 2011年12月30日 | 0.11 | 0.27 |
| 2010年12月31日 | 0.14 | 0.25 |
| 2009年12月31日 | 0.22 | 0.26 |
| 2008年12月31日 | 0.17 | 0.28 |
| 2007年12月31日 | 0.00 | 0.26 |
| 2006年12月31日 | 0.00 | 0.19 |
| 2005年12月31日 | 0.25 | 0.15 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-30), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-31), 10-K (报告日期： 2006-12-31), 10-K (报告日期： 2005-12-31).