财务报表
损益表
损益表(Statement of Earnings)报告 RTX Corp.的业绩,即其经营活动的结果。
综合收益表
综合收益是 RTX Corp. 在一定时期内因非业主来源的交易以及其他事件和情况而产生的权益(净资产)变动。它包括一个时期内的所有股本变动,但因所有者投资和向所有者分配而产生的所有股本变动除外。
资产负债表:资产
这些资产报告了 RTX Corp. 拥有或控制的资源的主要类别和数量。
资产负债表:负债和股东权益
负债和股东权益报告了对资产和所有者出资以及其他内部产生的资本来源的主要类别和外部债权金额。
现金流量表
现金流量表提供有关会计期间 RTX Corp. 的现金收入和现金支付的信息,显示这些现金流量如何将期末现金余额与 RTX Corp.资产负债表上显示的期初余额联系起来。
财务报表的结构
损益表的结构
损益表组成部分(收入和支出)显示为占总销售额的百分比。
资产负债表结构:资产
资产组成部分显示为占总资产的百分比。
资产负债表结构:负债和股东权益
负债和股东权益成分以占总负债和股东权益的百分比表示。
财务比率分析
盈利能力分析
衡量 RTX Corp. 的收入相对于其收入和投资资本的比率。
偿付能力比率分析
从 RTX Corp. 的融资来源组合以及公司履行其长期债务和投资义务的能力的角度审查的资本结构。
长期活性比率分析
衡量 RTX Corp. 从其固定资产或总资产投资中获得收入的效率。
杜邦分析: ROE、ROA和净利润率的分解
一种将 RTX Corp. 的权益回报率、资产回报率和净利率率分解为其他财务比率的乘积的方法。
分析可报告的细分市场
RTX Corp. 分为3个部门:柯林斯航空航天部门;普惠公司;和雷神公司。
相对估值
普通股估值比率
相对估值技术通过将 RTX Corp. 与类似实体(如行业或部门)进行比较来确定其价值,该比率基于几个相对比率,这些比率将其股票价格与影响股票价值的相关变量(例如收益、账面价值和销售额)进行比较。
企业价值与 EBITDA 比率 (EV/EBITDA)
要计算EBITDA分析师,请从净收益开始。在该收益数字中,添加了利息、税款、折旧和摊销。息税折旧摊销前利润(EBITDA)作为利息前数字是流向所有资本提供者的流量。
企业价值与 FCFF 比率 (EV/FCFF)
公司的自由现金流是 RTX Corp. 资本提供者在支付了所有运营费用并对营运资本和固定资本进行了必要的投资后可用的现金流。
价格与 FCFE 比 (P/FCFE)
自由现金流与股本之比是指在支付了所有运营费用、利息和本金支付并对营运资本和固定资本进行必要的投资后, RTX Corp. 的权益持有人可获得的现金流。
贴现现金流估值 (DCF)
资本资产定价模型 (CAPM)
CAPM 是一种理论,专注于根据资产的系统风险水平推导出风险资产的预期回报率。系统性风险是由于影响所有风险资产的宏观经济因素而导致的回报变化。它不能通过多样化来消除。
股息贴现模型 (DDM)
股息贴现模型 (DDM) 是一种将 RTX Corp. 发行的普通股价值估计为所有未来股息现值的技术。
自由现金流转权益的现值 (FCFE)
FCFE估值方法将权益价值估计为未来FCFE的现值,按所需的股本回报率贴现。
长期趋势
部分财务数据
自2005年以来
RTX Corp.年主要财务报表 .
净利润率
自2005年以来
RTX Corp.的获利率计算公式为净收入除以收入。
营业利润率
自2005年以来
RTX Corp.的利润率计算方法为营业收入除以收入。
股东权益比率回报率 (ROE)
自2005年以来
RTX Corp.的盈利能力比率计算为净收入除以股东权益。
资产收益率 (ROA)
自2005年以来
RTX Corp.的获利率计算为净收入除以总资产。
流动资金比率
自2005年以来
RTX Corp.流动资产的流动比率为流动资产除以流动负债。
债务与股东权益比率
自2005年以来
RTX Corp.偿付能力比率的计算方式为总债务除以股东权益总额。
总资产周转率
自2005年以来
RTX Corp.活动比率计算为总收入除以总资产。
市净收入比 (P/E)
自2005年以来
价格与净收入的比率告诉分析师, RTX Corp. 普通股投资者每美元当前收益支付多少。
营业收入价格比 (P/OP)
自2005年以来
由于价格与净收入的比率是使用净收入计算的,因此该比率可能对非经常性收益和资本结构敏感,因此分析师可能会使用价格与营业收入比率。
市净率 (P/BV)
自2005年以来
价格与账面价值比率被解释为市场判断 RTX Corp. 所要求的回报率与其实际回报率之间关系的指标。
市盈率 (P/S)
自2005年以来
市盈率的一个基本原理是,销售额作为损益表的顶线,通常比每股收益或账面价值等其他基本面指标更不容易受到扭曲或操纵。销售额也比收益更稳定,从不为负。
对财务报表组成部分的分析
财务报告质量
应计总额
财务报告的质量与RTX Corp.报告的财务报表反映其经营业绩的准确性及其对预测未来现金流的有用性有关。
衡量 RTX Corp. 收入的权责发生制部分的应计项目合计。