偿付能力比率分析
季度数据
偿付能力比率，也称为长期债务比率，衡量公司履行长期义务的能力。
偿付能力比率（摘要）
Target Corp.、偿付能力比率（季度数据）
根据报告： 10-Q (报告日期： 2025-11-01), 10-Q (报告日期： 2025-08-02), 10-Q (报告日期： 2025-05-03), 10-K (报告日期： 2025-02-01), 10-Q (报告日期： 2024-11-02), 10-Q (报告日期： 2024-08-03), 10-Q (报告日期： 2024-05-04), 10-K (报告日期： 2024-02-03), 10-Q (报告日期： 2023-10-28), 10-Q (报告日期： 2023-07-29), 10-Q (报告日期： 2023-04-29), 10-K (报告日期： 2023-01-28), 10-Q (报告日期： 2022-10-29), 10-Q (报告日期： 2022-07-30), 10-Q (报告日期： 2022-04-30), 10-K (报告日期： 2022-01-29), 10-Q (报告日期： 2021-10-30), 10-Q (报告日期： 2021-07-31), 10-Q (报告日期： 2021-05-01), 10-K (报告日期： 2021-01-30), 10-Q (报告日期： 2020-10-31), 10-Q (报告日期： 2020-08-01), 10-Q (报告日期： 2020-05-02).
以下是对所提供财务数据的分析报告。
- 债务与股东权益比率
- 该比率在观察期内呈现波动趋势。从2020年5月到2021年5月，该比率持续下降，表明财务杠杆有所降低。随后，该比率在2021年7月至2022年10月期间呈现上升趋势，达到峰值，随后又开始下降，并在2024年8月达到较低水平。2025年，该比率略有波动，但总体保持在相对稳定的水平。这种波动可能反映了公司债务和股东权益的动态变化，以及对资本结构调整的策略。
- 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）
- 与不包含经营租赁负债的比率相比，该比率始终较高。其趋势与上述比率相似，但数值更大，表明经营租赁负债对整体债务水平有显著影响。该比率的上升趋势在2022年更为明显，随后有所回落，但仍高于不包含经营租赁负债的比率。这表明公司在利用经营租赁进行融资方面较为活跃。
- 债务与总资本比率
- 该比率在整个观察期内相对稳定，在0.46到0.63之间波动。在2020年5月至2021年5月期间，该比率呈现下降趋势，随后在2021年7月至2022年10月期间上升。2023年和2024年，该比率呈现小幅波动，并在2025年保持相对稳定。这种稳定性表明公司在债务和总资本之间的平衡方面保持了一定的控制。
- 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）
- 与不包含经营租赁负债的比率类似，该比率也相对稳定，但数值略高。其趋势与上述比率一致，表明经营租赁负债对总资本结构有一定影响。该比率的波动幅度较小，表明公司在利用经营租赁进行融资方面保持了一定的谨慎。
- 资产负债率
- 该比率在观察期内呈现上升趋势，从2020年5月的0.32上升到2023年10月的0.35，随后在2024年和2025年保持在0.28到0.35之间波动。这种上升趋势表明公司的财务风险可能略有增加，但整体水平仍然相对较低。波动可能与公司资产和负债的季节性变化有关。
- 资产负债率（包括经营租赁负债）
- 该比率与不包含经营租赁负债的比率趋势相似，但数值更高。这再次表明经营租赁负债对整体负债水平有显著影响。该比率的波动幅度与不包含经营租赁负债的比率一致，表明公司在利用经营租赁进行融资方面保持了一定的谨慎。
- 财务杠杆率
- 该比率在观察期内呈现波动趋势。从2020年5月到2021年10月，该比率呈现下降趋势，随后在2022年和2023年上升，并在2024年和2025年回落。这种波动可能反映了公司债务水平和资产规模的变化。该比率的峰值出现在2022年，表明公司在这一时期承担了较高的财务风险。
- 利息覆盖率
- 该比率在观察期内呈现显著波动。在2020年和2021年，该比率较高，表明公司有充足的盈利能力来支付利息费用。然而，在2022年和2023年，该比率下降，表明公司支付利息费用的能力有所下降。2024年和2025年，该比率有所回升，但仍低于2020年和2021年的水平。这种波动可能反映了公司盈利能力和利息费用的变化。
总体而言，数据显示公司在债务管理方面采取了较为谨慎的策略。虽然债务水平有所波动，但整体风险可控。经营租赁负债对公司的财务比率有显著影响，需要密切关注。利息覆盖率的波动表明公司盈利能力对支付利息费用至关重要，需要持续关注盈利能力的变化。
负债率
覆盖率
债务与股东权益比率
Target Corp.、债务与股东权益比率、计算（季度数据）
| 2025年11月1日 | 2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务和其他借款的流动部分 | 1,133) | 1,136) | 1,139) | 1,636) | 1,635) | 1,640) | 2,614) | 1,116) | 1,112) | 1,106) | 200) | 130) | 2,207) | 1,649) | 1,089) | 171) | 1,176) | 1,190) | 1,173) | 1,144) | 131) | 109) | 168) | |||||||
| 长期债务和其他借款，不包括流动部分 | 15,366) | 15,320) | 14,334) | 14,304) | 14,346) | 13,654) | 13,487) | 14,922) | 14,883) | 14,926) | 16,010) | 16,009) | 14,237) | 13,453) | 13,379) | 13,549) | 11,586) | 11,589) | 11,509) | 11,536) | 12,490) | 14,188) | 14,073) | |||||||
| 总债务 | 16,499) | 16,456) | 15,473) | 15,940) | 15,981) | 15,294) | 16,101) | 16,038) | 15,995) | 16,032) | 16,210) | 16,139) | 16,444) | 15,102) | 14,468) | 13,720) | 12,762) | 12,779) | 12,682) | 12,680) | 12,621) | 14,297) | 14,241) | |||||||
| 股东投资 | 15,501) | 15,420) | 14,947) | 14,666) | 14,489) | 14,429) | 13,840) | 13,432) | 12,514) | 11,990) | 11,605) | 11,232) | 11,019) | 10,592) | 10,774) | 12,827) | 13,803) | 14,860) | 14,959) | 14,440) | 13,319) | 12,578) | 11,169) | |||||||
| 偿付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与股东权益比率1 | 1.06 | 1.07 | 1.04 | 1.09 | 1.10 | 1.06 | 1.16 | 1.19 | 1.28 | 1.34 | 1.40 | 1.44 | 1.49 | 1.43 | 1.34 | 1.07 | 0.92 | 0.86 | 0.85 | 0.88 | 0.95 | 1.14 | 1.28 | |||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与股东权益比率竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | — | — | 0.19 | 0.20 | 0.21 | 0.23 | 0.23 | 0.25 | 0.27 | 0.28 | 0.22 | 0.21 | 0.28 | 0.29 | 0.30 | 0.31 | 0.33 | 0.34 | 0.36 | 0.38 | 0.45 | 0.48 | 0.51 | |||||||
| Walmart Inc. | 0.55 | 0.56 | 0.63 | 0.50 | 0.54 | 0.56 | 0.62 | 0.56 | 0.70 | 0.63 | 0.68 | 0.58 | 0.71 | 0.65 | 0.68 | 0.51 | 0.52 | 0.58 | 0.62 | 0.60 | 0.62 | 0.69 | 0.85 | |||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2025-11-01), 10-Q (报告日期： 2025-08-02), 10-Q (报告日期： 2025-05-03), 10-K (报告日期： 2025-02-01), 10-Q (报告日期： 2024-11-02), 10-Q (报告日期： 2024-08-03), 10-Q (报告日期： 2024-05-04), 10-K (报告日期： 2024-02-03), 10-Q (报告日期： 2023-10-28), 10-Q (报告日期： 2023-07-29), 10-Q (报告日期： 2023-04-29), 10-K (报告日期： 2023-01-28), 10-Q (报告日期： 2022-10-29), 10-Q (报告日期： 2022-07-30), 10-Q (报告日期： 2022-04-30), 10-K (报告日期： 2022-01-29), 10-Q (报告日期： 2021-10-30), 10-Q (报告日期： 2021-07-31), 10-Q (报告日期： 2021-05-01), 10-K (报告日期： 2021-01-30), 10-Q (报告日期： 2020-10-31), 10-Q (报告日期： 2020-08-01), 10-Q (报告日期： 2020-05-02).
1 Q3 2026 计算
债务与股东权益比率 = 总债务 ÷ 股东投资
= 16,499 ÷ 15,501 = 1.06
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对所提供财务数据的分析报告。
- 总债务
- 数据显示，总债务在2020年5月2日至2020年10月31日期间呈现下降趋势，从14241百万降至12621百万。随后，债务水平在2021年上半年保持相对稳定，并在2021年7月31日略有上升。2021年下半年至2022年10月29日期间，总债务持续增加，达到16444百万的高点。2023年，债务水平出现小幅波动，并在年末略有下降。进入2024年，债务水平再次呈现上升趋势，并在2024年11月2日达到16499百万，随后略有下降。2025年，债务水平在16456百万至16499百万之间波动。
- 股东投资
- 股东投资在2020年5月2日至2021年5月1日期间持续增长，从11169百万增加到14959百万。2021年7月31日略有下降后，股东投资在2021年下半年至2023年10月28日期间继续增长，达到15995百万。2024年，股东投资进一步增加，并在2024年11月2日达到16499百万。2025年，股东投资继续增长，并在2025年11月1日达到15501百万。
- 债务与股东权益比率
- 债务与股东权益比率在2020年5月2日为1.28，随后在2020年和2021年上半年持续下降，至2021年1月30日的0.88。2021年下半年，该比率开始上升，并在2022年10月29日达到1.49的高点。2023年，该比率有所回落，并在2023年10月28日降至1.28。2024年，该比率再次上升，并在2024年11月2日达到1.07。2025年，该比率在1.04至1.07之间波动。总体而言，该比率呈现波动趋势，但长期来看，债务水平与股东权益水平之间的关系较为动态。
总的来说，数据显示债务水平在观察期内经历了多次波动，而股东投资则呈现出较为稳定的增长趋势。债务与股东权益比率的变化反映了债务和股东权益之间的动态平衡，需要持续关注以评估财务风险。
债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）
Target Corp.、债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）、计算（季度数据）
| 2025年11月1日 | 2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务和其他借款的流动部分 | 1,133) | 1,136) | 1,139) | 1,636) | 1,635) | 1,640) | 2,614) | 1,116) | 1,112) | 1,106) | 200) | 130) | 2,207) | 1,649) | 1,089) | 171) | 1,176) | 1,190) | 1,173) | 1,144) | 131) | 109) | 168) | |||||||
| 长期债务和其他借款，不包括流动部分 | 15,366) | 15,320) | 14,334) | 14,304) | 14,346) | 13,654) | 13,487) | 14,922) | 14,883) | 14,926) | 16,010) | 16,009) | 14,237) | 13,453) | 13,379) | 13,549) | 11,586) | 11,589) | 11,509) | 11,536) | 12,490) | 14,188) | 14,073) | |||||||
| 总债务 | 16,499) | 16,456) | 15,473) | 15,940) | 15,981) | 15,294) | 16,101) | 16,038) | 15,995) | 16,032) | 16,210) | 16,139) | 16,444) | 15,102) | 14,468) | 13,720) | 12,762) | 12,779) | 12,682) | 12,680) | 12,621) | 14,297) | 14,241) | |||||||
| 非流动经营租赁负债 | 3,542) | 3,514) | 3,564) | 3,582) | 3,418) | 3,444) | 3,392) | 3,279) | 3,031) | 2,798) | 2,621) | 2,638) | 2,590) | 2,543) | 2,581) | 2,493) | 2,494) | 2,462) | 2,337) | 2,218) | 2,196) | 2,241) | 2,249) | |||||||
| 债务总额（包括经营租赁负债） | 20,041) | 19,970) | 19,037) | 19,522) | 19,399) | 18,738) | 19,493) | 19,317) | 19,026) | 18,830) | 18,831) | 18,777) | 19,034) | 17,645) | 17,049) | 16,213) | 15,256) | 15,241) | 15,019) | 14,898) | 14,817) | 16,538) | 16,490) | |||||||
| 股东投资 | 15,501) | 15,420) | 14,947) | 14,666) | 14,489) | 14,429) | 13,840) | 13,432) | 12,514) | 11,990) | 11,605) | 11,232) | 11,019) | 10,592) | 10,774) | 12,827) | 13,803) | 14,860) | 14,959) | 14,440) | 13,319) | 12,578) | 11,169) | |||||||
| 偿付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）1 | 1.29 | 1.30 | 1.27 | 1.33 | 1.34 | 1.30 | 1.41 | 1.44 | 1.52 | 1.57 | 1.62 | 1.67 | 1.73 | 1.67 | 1.58 | 1.26 | 1.11 | 1.03 | 1.00 | 1.03 | 1.11 | 1.31 | 1.48 | |||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | — | — | 0.27 | 0.28 | 0.30 | 0.31 | 0.33 | 0.35 | 0.38 | 0.40 | 0.32 | 0.31 | 0.38 | 0.40 | 0.42 | 0.43 | 0.45 | 0.48 | 0.50 | 0.53 | 0.61 | 0.65 | 0.68 | |||||||
| Walmart Inc. | 0.71 | 0.72 | 0.80 | 0.66 | 0.70 | 0.73 | 0.79 | 0.73 | 0.88 | 0.81 | 0.88 | 0.77 | 0.90 | 0.84 | 0.87 | 0.69 | 0.70 | 0.76 | 0.80 | 0.78 | 0.84 | 0.92 | 1.11 | |||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2025-11-01), 10-Q (报告日期： 2025-08-02), 10-Q (报告日期： 2025-05-03), 10-K (报告日期： 2025-02-01), 10-Q (报告日期： 2024-11-02), 10-Q (报告日期： 2024-08-03), 10-Q (报告日期： 2024-05-04), 10-K (报告日期： 2024-02-03), 10-Q (报告日期： 2023-10-28), 10-Q (报告日期： 2023-07-29), 10-Q (报告日期： 2023-04-29), 10-K (报告日期： 2023-01-28), 10-Q (报告日期： 2022-10-29), 10-Q (报告日期： 2022-07-30), 10-Q (报告日期： 2022-04-30), 10-K (报告日期： 2022-01-29), 10-Q (报告日期： 2021-10-30), 10-Q (报告日期： 2021-07-31), 10-Q (报告日期： 2021-05-01), 10-K (报告日期： 2021-01-30), 10-Q (报告日期： 2020-10-31), 10-Q (报告日期： 2020-08-01), 10-Q (报告日期： 2020-05-02).
1 Q3 2026 计算
债务与股东权益比率（包括经营租赁负债） = 债务总额（包括经营租赁负债） ÷ 股东投资
= 20,041 ÷ 15,501 = 1.29
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对所提供数据的分析报告。
- 债务总额趋势
- 数据显示，债务总额在2020年5月至2020年10月期间呈现下降趋势。随后，在2021年经历小幅波动后，从2021年10月开始持续增加，直至2022年10月达到峰值。2023年初略有下降，但随后再次呈现增长态势，并在2024年2月达到较高水平。2024年5月至2025年11月期间，债务总额呈现波动上升的趋势，但增长幅度相对减缓。
- 股东投资趋势
- 股东投资在2020年5月至2021年1月期间持续增加。2021年1月至2022年4月期间，股东投资出现显著下降。随后，股东投资在2022年7月至2025年11月期间呈现持续增长的趋势，且增长幅度较为稳定。
- 债务与股东权益比率趋势
- 债务与股东权益比率在2020年5月至2021年5月期间呈现显著下降趋势，并在2021年5月达到最低点。此后，该比率开始上升，并在2022年10月达到峰值。2023年初该比率略有回落，但随后又呈现波动上升的趋势。2024年2月至2025年11月期间，该比率呈现小幅波动，整体维持在相对较高的水平。比率的波动表明债务和股东权益之间的相对关系在不断变化。
- 整体观察
- 从整体来看，债务总额和股东投资均呈现增长趋势，但增长速度和模式有所不同。债务总额的增长速度在某些时期快于股东投资，导致债务与股东权益比率上升。股东投资的增长相对稳定，可能反映了投资者对公司长期发展的信心。债务与股东权益比率的波动可能受到多种因素的影响，包括融资活动、盈利能力和股利政策等。需要进一步分析其他财务数据，才能更全面地了解公司的财务状况和经营业绩。
债务与总资本比率
Target Corp.、债务与总资本比率、计算（季度数据）
| 2025年11月1日 | 2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务和其他借款的流动部分 | 1,133) | 1,136) | 1,139) | 1,636) | 1,635) | 1,640) | 2,614) | 1,116) | 1,112) | 1,106) | 200) | 130) | 2,207) | 1,649) | 1,089) | 171) | 1,176) | 1,190) | 1,173) | 1,144) | 131) | 109) | 168) | |||||||
| 长期债务和其他借款，不包括流动部分 | 15,366) | 15,320) | 14,334) | 14,304) | 14,346) | 13,654) | 13,487) | 14,922) | 14,883) | 14,926) | 16,010) | 16,009) | 14,237) | 13,453) | 13,379) | 13,549) | 11,586) | 11,589) | 11,509) | 11,536) | 12,490) | 14,188) | 14,073) | |||||||
| 总债务 | 16,499) | 16,456) | 15,473) | 15,940) | 15,981) | 15,294) | 16,101) | 16,038) | 15,995) | 16,032) | 16,210) | 16,139) | 16,444) | 15,102) | 14,468) | 13,720) | 12,762) | 12,779) | 12,682) | 12,680) | 12,621) | 14,297) | 14,241) | |||||||
| 股东投资 | 15,501) | 15,420) | 14,947) | 14,666) | 14,489) | 14,429) | 13,840) | 13,432) | 12,514) | 11,990) | 11,605) | 11,232) | 11,019) | 10,592) | 10,774) | 12,827) | 13,803) | 14,860) | 14,959) | 14,440) | 13,319) | 12,578) | 11,169) | |||||||
| 总资本 | 32,000) | 31,876) | 30,420) | 30,606) | 30,470) | 29,723) | 29,941) | 29,470) | 28,509) | 28,022) | 27,815) | 27,371) | 27,463) | 25,694) | 25,242) | 26,547) | 26,565) | 27,639) | 27,641) | 27,120) | 25,940) | 26,875) | 25,410) | |||||||
| 偿付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与总资本比率1 | 0.52 | 0.52 | 0.51 | 0.52 | 0.52 | 0.51 | 0.54 | 0.54 | 0.56 | 0.57 | 0.58 | 0.59 | 0.60 | 0.59 | 0.57 | 0.52 | 0.48 | 0.46 | 0.46 | 0.47 | 0.49 | 0.53 | 0.56 | |||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与总资本比率竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | — | — | 0.16 | 0.16 | 0.17 | 0.18 | 0.19 | 0.20 | 0.21 | 0.22 | 0.18 | 0.18 | 0.22 | 0.22 | 0.23 | 0.24 | 0.25 | 0.26 | 0.27 | 0.28 | 0.31 | 0.32 | 0.34 | |||||||
| Walmart Inc. | 0.36 | 0.36 | 0.39 | 0.33 | 0.35 | 0.36 | 0.38 | 0.36 | 0.41 | 0.39 | 0.41 | 0.37 | 0.42 | 0.40 | 0.40 | 0.34 | 0.34 | 0.37 | 0.38 | 0.38 | 0.38 | 0.41 | 0.46 | |||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2025-11-01), 10-Q (报告日期： 2025-08-02), 10-Q (报告日期： 2025-05-03), 10-K (报告日期： 2025-02-01), 10-Q (报告日期： 2024-11-02), 10-Q (报告日期： 2024-08-03), 10-Q (报告日期： 2024-05-04), 10-K (报告日期： 2024-02-03), 10-Q (报告日期： 2023-10-28), 10-Q (报告日期： 2023-07-29), 10-Q (报告日期： 2023-04-29), 10-K (报告日期： 2023-01-28), 10-Q (报告日期： 2022-10-29), 10-Q (报告日期： 2022-07-30), 10-Q (报告日期： 2022-04-30), 10-K (报告日期： 2022-01-29), 10-Q (报告日期： 2021-10-30), 10-Q (报告日期： 2021-07-31), 10-Q (报告日期： 2021-05-01), 10-K (报告日期： 2021-01-30), 10-Q (报告日期： 2020-10-31), 10-Q (报告日期： 2020-08-01), 10-Q (报告日期： 2020-05-02).
1 Q3 2026 计算
债务与总资本比率 = 总债务 ÷ 总资本
= 16,499 ÷ 32,000 = 0.52
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对所提供数据的分析报告。
- 总债务
- 数据显示，总债务在2020年5月2日至2020年10月31日期间呈现下降趋势，从14241百万降至12621百万。随后，债务水平在2021年上半年保持相对稳定，并在2021年7月31日略有上升。2021年10月30日至2022年10月29日期间，总债务持续增加，从12762百万增长至16444百万。2023年初，债务略有下降，但随后在2023年全年保持在15995百万至16210百万之间。2024年2月3日，债务进一步下降至15294百万，但在2024年5月4日和2024年8月3日有所回升。截至2025年11月1日，总债务为16499百万，显示出波动但总体上呈上升趋势。
- 总资本
- 总资本在整个观察期内总体上呈上升趋势。从2020年5月2日的25410百万增长到2025年11月1日的32000百万。虽然期间存在一些波动，但整体增长趋势较为明显。2020年至2021年期间，总资本增长较为迅速。2022年和2023年，增长速度有所放缓，但在2024年和2025年再次加速。
- 债务与总资本比率
- 债务与总资本比率在2020年5月2日至2021年10月30日期间呈现下降趋势，从0.56降至0.48。随后，该比率在2022年1月29日至2022年10月29日期间显著上升，从0.52增至0.6。2023年，该比率在0.56至0.59之间波动。2024年2月3日，比率下降至0.51，但在后续几个季度有所回升，截至2025年11月1日，该比率稳定在0.52左右。总体而言，该比率在观察期内呈现波动，但长期来看，债务与总资本的比例相对稳定，在0.46至0.6之间。
综合来看，数据显示总资本持续增长，而总债务的波动性较大。债务与总资本比率的变动反映了债务水平与资本结构之间的动态关系。虽然债务水平有所波动，但总资本的增长有助于维持相对稳定的财务杠杆水平。
债务与总资本比率（包括经营租赁负债）
Target Corp.、债务与总资本比率（含经营租赁负债）、计算（季度数据）
| 2025年11月1日 | 2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务和其他借款的流动部分 | 1,133) | 1,136) | 1,139) | 1,636) | 1,635) | 1,640) | 2,614) | 1,116) | 1,112) | 1,106) | 200) | 130) | 2,207) | 1,649) | 1,089) | 171) | 1,176) | 1,190) | 1,173) | 1,144) | 131) | 109) | 168) | |||||||
| 长期债务和其他借款，不包括流动部分 | 15,366) | 15,320) | 14,334) | 14,304) | 14,346) | 13,654) | 13,487) | 14,922) | 14,883) | 14,926) | 16,010) | 16,009) | 14,237) | 13,453) | 13,379) | 13,549) | 11,586) | 11,589) | 11,509) | 11,536) | 12,490) | 14,188) | 14,073) | |||||||
| 总债务 | 16,499) | 16,456) | 15,473) | 15,940) | 15,981) | 15,294) | 16,101) | 16,038) | 15,995) | 16,032) | 16,210) | 16,139) | 16,444) | 15,102) | 14,468) | 13,720) | 12,762) | 12,779) | 12,682) | 12,680) | 12,621) | 14,297) | 14,241) | |||||||
| 非流动经营租赁负债 | 3,542) | 3,514) | 3,564) | 3,582) | 3,418) | 3,444) | 3,392) | 3,279) | 3,031) | 2,798) | 2,621) | 2,638) | 2,590) | 2,543) | 2,581) | 2,493) | 2,494) | 2,462) | 2,337) | 2,218) | 2,196) | 2,241) | 2,249) | |||||||
| 债务总额（包括经营租赁负债） | 20,041) | 19,970) | 19,037) | 19,522) | 19,399) | 18,738) | 19,493) | 19,317) | 19,026) | 18,830) | 18,831) | 18,777) | 19,034) | 17,645) | 17,049) | 16,213) | 15,256) | 15,241) | 15,019) | 14,898) | 14,817) | 16,538) | 16,490) | |||||||
| 股东投资 | 15,501) | 15,420) | 14,947) | 14,666) | 14,489) | 14,429) | 13,840) | 13,432) | 12,514) | 11,990) | 11,605) | 11,232) | 11,019) | 10,592) | 10,774) | 12,827) | 13,803) | 14,860) | 14,959) | 14,440) | 13,319) | 12,578) | 11,169) | |||||||
| 总资本（包括经营租赁负债） | 35,542) | 35,390) | 33,984) | 34,188) | 33,888) | 33,167) | 33,333) | 32,749) | 31,540) | 30,820) | 30,436) | 30,009) | 30,053) | 28,237) | 27,823) | 29,040) | 29,059) | 30,101) | 29,978) | 29,338) | 28,136) | 29,116) | 27,659) | |||||||
| 偿付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）1 | 0.56 | 0.56 | 0.56 | 0.57 | 0.57 | 0.56 | 0.58 | 0.59 | 0.60 | 0.61 | 0.62 | 0.63 | 0.63 | 0.62 | 0.61 | 0.56 | 0.53 | 0.51 | 0.50 | 0.51 | 0.53 | 0.57 | 0.60 | |||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | — | — | 0.21 | 0.22 | 0.23 | 0.24 | 0.25 | 0.26 | 0.27 | 0.29 | 0.24 | 0.24 | 0.28 | 0.28 | 0.29 | 0.30 | 0.31 | 0.32 | 0.34 | 0.35 | 0.38 | 0.39 | 0.40 | |||||||
| Walmart Inc. | 0.42 | 0.42 | 0.45 | 0.40 | 0.41 | 0.42 | 0.44 | 0.42 | 0.47 | 0.45 | 0.47 | 0.43 | 0.48 | 0.46 | 0.46 | 0.41 | 0.41 | 0.43 | 0.45 | 0.44 | 0.46 | 0.48 | 0.53 | |||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2025-11-01), 10-Q (报告日期： 2025-08-02), 10-Q (报告日期： 2025-05-03), 10-K (报告日期： 2025-02-01), 10-Q (报告日期： 2024-11-02), 10-Q (报告日期： 2024-08-03), 10-Q (报告日期： 2024-05-04), 10-K (报告日期： 2024-02-03), 10-Q (报告日期： 2023-10-28), 10-Q (报告日期： 2023-07-29), 10-Q (报告日期： 2023-04-29), 10-K (报告日期： 2023-01-28), 10-Q (报告日期： 2022-10-29), 10-Q (报告日期： 2022-07-30), 10-Q (报告日期： 2022-04-30), 10-K (报告日期： 2022-01-29), 10-Q (报告日期： 2021-10-30), 10-Q (报告日期： 2021-07-31), 10-Q (报告日期： 2021-05-01), 10-K (报告日期： 2021-01-30), 10-Q (报告日期： 2020-10-31), 10-Q (报告日期： 2020-08-01), 10-Q (报告日期： 2020-05-02).
1 Q3 2026 计算
债务与总资本比率（包括经营租赁负债） = 债务总额（包括经营租赁负债） ÷ 总资本（包括经营租赁负债）
= 20,041 ÷ 35,542 = 0.56
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对财务数据的分析报告。
- 债务总额趋势
- 数据显示，债务总额在2020年5月2日至2020年10月31日期间呈现下降趋势。随后，在2021年1月30日至2021年10月30日期间，债务总额有所波动，但总体上保持相对稳定。2022年1月29日开始，债务总额显著增加，并在2022年10月29日达到峰值。此后，债务总额在2023年略有下降，但在2024年2月3日再次开始增加，并在2024年11月2日达到较高水平。2025年2月1日至2025年11月1日期间，债务总额呈现小幅波动，但整体维持在较高水平。
- 总资本趋势
- 总资本在2020年5月2日至2021年7月31日期间持续增长。2021年10月30日出现下降，随后在2022年4月30日之前保持相对稳定。2022年7月30日之后，总资本呈现增长趋势，并在2023年10月28日达到较高水平。2024年及2025年期间，总资本持续增长，但增长速度有所放缓。
- 债务与总资本比率趋势
- 债务与总资本比率在2020年5月2日至2021年10月30日期间呈现下降趋势，表明财务杠杆逐渐降低。2022年1月29日开始，该比率开始上升，并在2022年10月29日达到较高水平，反映出债务增长速度快于总资本。此后，该比率在2023年略有下降，但在2024年及2025年期间，该比率保持在相对较高的水平，并呈现小幅波动。整体而言，比率在后期维持在0.56至0.63之间，表明债务水平相对较高，但总体上保持稳定。
- 整体观察
- 数据显示，在观察期内，债务总额和总资本均呈现增长趋势，但债务总额的增长速度在某些时期快于总资本，导致债务与总资本比率上升。这可能表明公司在某些时期增加了借贷，以支持其运营或扩张。需要进一步分析公司的盈利能力和现金流状况，以评估其偿债能力和财务风险。
资产负债率
Target Corp.、资产负债率、计算（季度数据）
| 2025年11月1日 | 2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务和其他借款的流动部分 | 1,133) | 1,136) | 1,139) | 1,636) | 1,635) | 1,640) | 2,614) | 1,116) | 1,112) | 1,106) | 200) | 130) | 2,207) | 1,649) | 1,089) | 171) | 1,176) | 1,190) | 1,173) | 1,144) | 131) | 109) | 168) | |||||||
| 长期债务和其他借款，不包括流动部分 | 15,366) | 15,320) | 14,334) | 14,304) | 14,346) | 13,654) | 13,487) | 14,922) | 14,883) | 14,926) | 16,010) | 16,009) | 14,237) | 13,453) | 13,379) | 13,549) | 11,586) | 11,589) | 11,509) | 11,536) | 12,490) | 14,188) | 14,073) | |||||||
| 总债务 | 16,499) | 16,456) | 15,473) | 15,940) | 15,981) | 15,294) | 16,101) | 16,038) | 15,995) | 16,032) | 16,210) | 16,139) | 16,444) | 15,102) | 14,468) | 13,720) | 12,762) | 12,779) | 12,682) | 12,680) | 12,621) | 14,297) | 14,241) | |||||||
| 总资产 | 59,991) | 57,851) | 56,185) | 57,769) | 58,531) | 55,995) | 55,117) | 55,356) | 56,229) | 53,206) | 52,150) | 53,335) | 55,615) | 52,470) | 50,842) | 53,811) | 54,411) | 51,385) | 50,471) | 51,248) | 50,661) | 48,000) | 44,806) | |||||||
| 偿付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 资产负债率1 | 0.28 | 0.28 | 0.28 | 0.28 | 0.27 | 0.27 | 0.29 | 0.29 | 0.28 | 0.30 | 0.31 | 0.30 | 0.30 | 0.29 | 0.28 | 0.25 | 0.23 | 0.25 | 0.25 | 0.25 | 0.25 | 0.30 | 0.32 | |||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 资产负债率竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | — | — | 0.07 | 0.07 | 0.08 | 0.08 | 0.08 | 0.08 | 0.09 | 0.09 | 0.08 | 0.08 | 0.10 | 0.10 | 0.10 | 0.10 | 0.10 | 0.11 | 0.10 | 0.11 | 0.13 | 0.14 | 0.13 | |||||||
| Walmart Inc. | 0.18 | 0.19 | 0.20 | 0.18 | 0.18 | 0.18 | 0.20 | 0.19 | 0.21 | 0.20 | 0.20 | 0.18 | 0.21 | 0.21 | 0.21 | 0.17 | 0.18 | 0.19 | 0.20 | 0.19 | 0.20 | 0.22 | 0.25 | |||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2025-11-01), 10-Q (报告日期： 2025-08-02), 10-Q (报告日期： 2025-05-03), 10-K (报告日期： 2025-02-01), 10-Q (报告日期： 2024-11-02), 10-Q (报告日期： 2024-08-03), 10-Q (报告日期： 2024-05-04), 10-K (报告日期： 2024-02-03), 10-Q (报告日期： 2023-10-28), 10-Q (报告日期： 2023-07-29), 10-Q (报告日期： 2023-04-29), 10-K (报告日期： 2023-01-28), 10-Q (报告日期： 2022-10-29), 10-Q (报告日期： 2022-07-30), 10-Q (报告日期： 2022-04-30), 10-K (报告日期： 2022-01-29), 10-Q (报告日期： 2021-10-30), 10-Q (报告日期： 2021-07-31), 10-Q (报告日期： 2021-05-01), 10-K (报告日期： 2021-01-30), 10-Q (报告日期： 2020-10-31), 10-Q (报告日期： 2020-08-01), 10-Q (报告日期： 2020-05-02).
1 Q3 2026 计算
资产负债率 = 总债务 ÷ 总资产
= 16,499 ÷ 59,991 = 0.28
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对所提供数据的分析报告。
- 总债务
- 数据显示，总债务在2020年5月2日至2020年10月31日期间呈现下降趋势，从14241百万降至12621百万。随后，债务水平在2021年7月31日之前保持相对稳定。2021年10月30日之后，总债务开始上升，并在2022年10月29日达到峰值16444百万。此后，债务水平略有下降，但在2023年10月28日之后再次呈现上升趋势，并在2024年11月2日达到16499百万。2025年5月3日，债务略有下降，但随后在2025年11月1日回升至16456百万。
- 总资产
- 总资产在2020年5月2日至2020年10月31日期间持续增长，从44806百万增至50661百万。2021年1月30日达到51248百万的峰值后，资产规模略有回落，但在2021年10月30日达到54411百万。2022年4月30日，总资产降至50842百万，随后在2022年7月30日和2022年10月29日呈现增长趋势。2023年10月28日，总资产达到56229百万，并在2024年11月2日达到59991百万的最高点。2025年5月3日，总资产略有下降，但在2025年11月1日回升至57851百万。
- 资产负债率
- 资产负债率在2020年5月2日至2021年7月31日期间呈现下降趋势，从0.32降至0.25，并在该水平保持稳定直至2022年1月29日。随后，该比率开始缓慢上升，并在2022年10月29日达到0.30。2023年1月28日，资产负债率达到0.31，随后略有下降。在2024年2月3日，该比率降至0.27，并在2024年11月2日回升至0.28。2025年5月3日，该比率略有下降，但在2025年11月1日回升至0.28。总体而言，资产负债率在观察期内波动较小，保持在0.25至0.31之间。
总体而言，数据显示总资产呈现增长趋势，而总债务则呈现波动性增长。资产负债率在大部分时间里保持相对稳定，表明公司在管理财务杠杆方面较为谨慎。值得注意的是，在2022年和2023年，债务和资产都呈现出明显的增长，这可能与公司战略或外部经济环境有关。需要进一步分析以确定这些趋势背后的具体原因。
资产负债率（包括经营租赁负债）
Target Corp.、资产负债率（含经营租赁负债）、计算（季度数据）
| 2025年11月1日 | 2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 长期债务和其他借款的流动部分 | 1,133) | 1,136) | 1,139) | 1,636) | 1,635) | 1,640) | 2,614) | 1,116) | 1,112) | 1,106) | 200) | 130) | 2,207) | 1,649) | 1,089) | 171) | 1,176) | 1,190) | 1,173) | 1,144) | 131) | 109) | 168) | |||||||
| 长期债务和其他借款，不包括流动部分 | 15,366) | 15,320) | 14,334) | 14,304) | 14,346) | 13,654) | 13,487) | 14,922) | 14,883) | 14,926) | 16,010) | 16,009) | 14,237) | 13,453) | 13,379) | 13,549) | 11,586) | 11,589) | 11,509) | 11,536) | 12,490) | 14,188) | 14,073) | |||||||
| 总债务 | 16,499) | 16,456) | 15,473) | 15,940) | 15,981) | 15,294) | 16,101) | 16,038) | 15,995) | 16,032) | 16,210) | 16,139) | 16,444) | 15,102) | 14,468) | 13,720) | 12,762) | 12,779) | 12,682) | 12,680) | 12,621) | 14,297) | 14,241) | |||||||
| 非流动经营租赁负债 | 3,542) | 3,514) | 3,564) | 3,582) | 3,418) | 3,444) | 3,392) | 3,279) | 3,031) | 2,798) | 2,621) | 2,638) | 2,590) | 2,543) | 2,581) | 2,493) | 2,494) | 2,462) | 2,337) | 2,218) | 2,196) | 2,241) | 2,249) | |||||||
| 债务总额（包括经营租赁负债） | 20,041) | 19,970) | 19,037) | 19,522) | 19,399) | 18,738) | 19,493) | 19,317) | 19,026) | 18,830) | 18,831) | 18,777) | 19,034) | 17,645) | 17,049) | 16,213) | 15,256) | 15,241) | 15,019) | 14,898) | 14,817) | 16,538) | 16,490) | |||||||
| 总资产 | 59,991) | 57,851) | 56,185) | 57,769) | 58,531) | 55,995) | 55,117) | 55,356) | 56,229) | 53,206) | 52,150) | 53,335) | 55,615) | 52,470) | 50,842) | 53,811) | 54,411) | 51,385) | 50,471) | 51,248) | 50,661) | 48,000) | 44,806) | |||||||
| 偿付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 资产负债率（包括经营租赁负债）1 | 0.33 | 0.35 | 0.34 | 0.34 | 0.33 | 0.33 | 0.35 | 0.35 | 0.34 | 0.35 | 0.36 | 0.35 | 0.34 | 0.34 | 0.34 | 0.30 | 0.28 | 0.30 | 0.30 | 0.29 | 0.29 | 0.34 | 0.37 | |||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 资产负债率（包括经营租赁负债）竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | — | — | 0.10 | 0.11 | 0.11 | 0.11 | 0.11 | 0.12 | 0.12 | 0.13 | 0.11 | 0.11 | 0.13 | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.15 | 0.15 | 0.16 | 0.18 | 0.19 | 0.17 | |||||||
| Walmart Inc. | 0.24 | 0.24 | 0.26 | 0.23 | 0.23 | 0.24 | 0.25 | 0.24 | 0.27 | 0.25 | 0.26 | 0.24 | 0.26 | 0.26 | 0.27 | 0.23 | 0.24 | 0.26 | 0.27 | 0.25 | 0.27 | 0.29 | 0.32 | |||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2025-11-01), 10-Q (报告日期： 2025-08-02), 10-Q (报告日期： 2025-05-03), 10-K (报告日期： 2025-02-01), 10-Q (报告日期： 2024-11-02), 10-Q (报告日期： 2024-08-03), 10-Q (报告日期： 2024-05-04), 10-K (报告日期： 2024-02-03), 10-Q (报告日期： 2023-10-28), 10-Q (报告日期： 2023-07-29), 10-Q (报告日期： 2023-04-29), 10-K (报告日期： 2023-01-28), 10-Q (报告日期： 2022-10-29), 10-Q (报告日期： 2022-07-30), 10-Q (报告日期： 2022-04-30), 10-K (报告日期： 2022-01-29), 10-Q (报告日期： 2021-10-30), 10-Q (报告日期： 2021-07-31), 10-Q (报告日期： 2021-05-01), 10-K (报告日期： 2021-01-30), 10-Q (报告日期： 2020-10-31), 10-Q (报告日期： 2020-08-01), 10-Q (报告日期： 2020-05-02).
1 Q3 2026 计算
资产负债率（包括经营租赁负债） = 债务总额（包括经营租赁负债） ÷ 总资产
= 20,041 ÷ 59,991 = 0.33
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对所提供数据的分析报告。
- 债务总额
- 数据显示，债务总额在观察期内呈现波动趋势。从2020年5月到2020年10月，债务总额有所下降。随后，在2021年期间，债务总额呈现小幅增长的态势。2022年初，债务总额显著增加，并在之后几个季度保持在较高水平。2023年，债务总额相对稳定，并在年末略有上升。进入2024年，债务总额先下降后上升，并在2024年11月达到较高水平。2025年，债务总额继续呈现波动，但整体维持在较高水平。整体来看，债务总额在观察期内呈现先降后升，且波动性增加的趋势。
- 总资产
- 总资产在观察期内总体呈现增长趋势。从2020年5月到2020年10月，总资产持续增加。2021年，总资产在波动中略有增长。2022年初，总资产出现小幅下降，随后在2022年下半年有所回升。2023年，总资产保持相对稳定，并在年末略有增长。进入2024年，总资产继续增长，并在2024年11月达到峰值。2025年，总资产继续保持增长趋势，并在观察期末达到最高水平。总资产的增长速度在不同时期有所差异，但整体趋势是向上的。
- 资产负债率
- 资产负债率在观察期内保持在相对稳定的范围内，但呈现一定的波动。从2020年5月到2020年10月，资产负债率从0.37下降到0.29。2021年，资产负债率在0.28到0.3之间波动。2022年初，资产负债率略有上升，并在之后几个季度保持在0.33到0.35之间。2023年，资产负债率在0.34到0.36之间波动。进入2024年，资产负债率呈现小幅波动，并在2025年保持在0.33到0.35之间。整体来看，资产负债率在观察期内保持在相对健康的水平，但需要关注其波动情况。
- 综合分析
- 数据显示，总资产持续增长，而债务总额也呈现增长趋势，但增长速度相对较慢。这表明公司在扩张规模的同时，也在积极管理其债务水平。资产负债率的相对稳定表明公司在财务风险管理方面表现出一定的能力。然而，需要注意的是，债务总额的波动性在观察期内有所增加，这可能需要进一步分析其原因，并评估其对公司财务状况的影响。总资产的增长速度在不同时期有所差异，这可能与公司业务发展战略和市场环境变化有关。
财务杠杆率
Target Corp.、财务杠杆率、计算（季度数据）
| 2025年11月1日 | 2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资产 | 59,991) | 57,851) | 56,185) | 57,769) | 58,531) | 55,995) | 55,117) | 55,356) | 56,229) | 53,206) | 52,150) | 53,335) | 55,615) | 52,470) | 50,842) | 53,811) | 54,411) | 51,385) | 50,471) | 51,248) | 50,661) | 48,000) | 44,806) | |||||||
| 股东投资 | 15,501) | 15,420) | 14,947) | 14,666) | 14,489) | 14,429) | 13,840) | 13,432) | 12,514) | 11,990) | 11,605) | 11,232) | 11,019) | 10,592) | 10,774) | 12,827) | 13,803) | 14,860) | 14,959) | 14,440) | 13,319) | 12,578) | 11,169) | |||||||
| 偿付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 财务杠杆率1 | 3.87 | 3.75 | 3.76 | 3.94 | 4.04 | 3.88 | 3.98 | 4.12 | 4.49 | 4.44 | 4.49 | 4.75 | 5.05 | 4.95 | 4.72 | 4.20 | 3.94 | 3.46 | 3.37 | 3.55 | 3.80 | 3.82 | 4.01 | |||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 财务杠杆率竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | — | — | 2.73 | 2.64 | 2.78 | 2.86 | 3.00 | 2.96 | 3.12 | 3.19 | 2.82 | 2.75 | 2.83 | 2.93 | 3.08 | 3.11 | 3.20 | 3.25 | 3.47 | 3.37 | 3.47 | 3.51 | 4.05 | |||||||
| Walmart Inc. | 3.00 | 3.01 | 3.13 | 2.87 | 2.99 | 3.01 | 3.13 | 3.01 | 3.26 | 3.21 | 3.38 | 3.17 | 3.43 | 3.19 | 3.20 | 2.94 | 2.98 | 2.96 | 3.02 | 3.12 | 3.08 | 3.15 | 3.41 | |||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2025-11-01), 10-Q (报告日期： 2025-08-02), 10-Q (报告日期： 2025-05-03), 10-K (报告日期： 2025-02-01), 10-Q (报告日期： 2024-11-02), 10-Q (报告日期： 2024-08-03), 10-Q (报告日期： 2024-05-04), 10-K (报告日期： 2024-02-03), 10-Q (报告日期： 2023-10-28), 10-Q (报告日期： 2023-07-29), 10-Q (报告日期： 2023-04-29), 10-K (报告日期： 2023-01-28), 10-Q (报告日期： 2022-10-29), 10-Q (报告日期： 2022-07-30), 10-Q (报告日期： 2022-04-30), 10-K (报告日期： 2022-01-29), 10-Q (报告日期： 2021-10-30), 10-Q (报告日期： 2021-07-31), 10-Q (报告日期： 2021-05-01), 10-K (报告日期： 2021-01-30), 10-Q (报告日期： 2020-10-31), 10-Q (报告日期： 2020-08-01), 10-Q (报告日期： 2020-05-02).
1 Q3 2026 计算
财务杠杆率 = 总资产 ÷ 股东投资
= 59,991 ÷ 15,501 = 3.87
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对所提供数据的分析报告。
- 总资产
- 数据显示，总资产在观察期内呈现整体增长趋势。从2020年5月2日的44806百万单位开始，总资产逐步增加至2024年11月2日的58531百万单位。虽然期间存在小幅波动，例如2022年4月30日的50842百万单位略低于2021年10月30日的54411百万单位，但整体趋势是上升的。2025年5月3日的数据显示为57769百万单位，略有下降，但随后在2025年8月2日回升至56185百万单位，并在2025年11月1日达到57851百万单位。这种增长可能反映了业务扩张、资产收购或其他投资活动。
- 股东投资
- 股东投资也呈现增长趋势，但增长速度相对稳定。从2020年5月2日的11169百万单位开始，股东投资持续增加至2025年11月1日的15501百万单位。增长幅度相对平稳，表明公司在吸引和留住投资者方面表现良好。值得注意的是，2022年4月30日的股东投资为10774百万单位，是观察期内相对较低的一个值，随后迅速恢复增长。
- 财务杠杆率
- 财务杠杆率在观察期内波动较大。从2020年5月2日的4.01开始，该比率经历了多次上升和下降。在2021年，该比率呈现下降趋势，从3.55降至3.37。随后，在2021年10月30日达到3.94，并在2022年1月29日达到4.2。2022年4月30日达到峰值4.95，随后在2024年2月3日降至4.12。2024年11月2日的数据为4.04，2025年5月3日为3.94，2025年8月2日为3.76，最后在2025年11月1日为3.87。这种波动可能反映了公司债务水平的变化，以及对融资策略的调整。较高的杠杆率可能意味着更高的风险，但也可能带来更高的回报。需要进一步分析公司的债务结构和盈利能力，以评估其财务风险。
- 综合观察
- 总体而言，数据显示公司总资产和股东投资均呈现增长趋势，表明公司在规模和投资者信心方面均有所提升。财务杠杆率的波动需要进一步关注，以评估公司的财务风险。需要结合其他财务指标和行业数据，才能更全面地了解公司的财务状况和经营业绩。
利息覆盖率
Target Corp.、利息覆盖率、计算（季度数据）
| 2025年11月1日 | 2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 净收益 | 689) | 935) | 1,036) | 1,103) | 854) | 1,192) | 942) | 1,382) | 971) | 835) | 950) | 876) | 712) | 183) | 1,009) | 1,544) | 1,488) | 1,817) | 2,097) | 1,380) | 1,014) | 1,690) | 284) | |||||||
| 少： 已终止经营业务（不含税） | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | |||||||
| 更多： 所得税费用 | 170) | 283) | 346) | 303) | 237) | 353) | 277) | 404) | 264) | 237) | 254) | 167) | 197) | 34) | 240) | 473) | 423) | 553) | 512) | 350) | 284) | 499) | 45) | |||||||
| 更多： 净利息支出 | 115) | 116) | 116) | 90) | 105) | 110) | 106) | 107) | 107) | 141) | 147) | 129) | 125) | 112) | 112) | 104) | 105) | 104) | 108) | 106) | 632) | 122) | 117) | |||||||
| 息税前利润 （EBIT） | 974) | 1,334) | 1,498) | 1,496) | 1,196) | 1,655) | 1,325) | 1,893) | 1,342) | 1,213) | 1,351) | 1,172) | 1,034) | 329) | 1,361) | 2,121) | 2,016) | 2,474) | 2,717) | 1,836) | 1,930) | 2,311) | 446) | |||||||
| 偿付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 利息覆盖率1 | 12.13 | 12.94 | 13.88 | 13.80 | 14.18 | 14.45 | 12.52 | 11.55 | 9.69 | 8.80 | 7.58 | 8.15 | 10.70 | 13.46 | 18.76 | 22.16 | 21.38 | 9.43 | 9.08 | 6.68 | 5.92 | 10.51 | 8.47 | |||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 利息覆盖率竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | — | — | 73.99 | 71.25 | 67.38 | 63.12 | 60.17 | 58.63 | 55.49 | 54.08 | 54.80 | 54.04 | 53.89 | 54.62 | 52.73 | 50.62 | 48.01 | 45.54 | 41.68 | 40.06 | 37.81 | 35.56 | 36.58 | |||||||
| Walmart Inc. | 11.85 | 11.35 | 10.53 | 10.64 | 10.93 | 8.83 | 10.58 | 9.14 | 9.94 | 9.35 | 8.19 | 9.00 | 7.63 | 11.00 | 10.43 | 10.38 | 7.37 | 8.59 | 9.31 | 9.88 | 11.98 | 10.50 | 9.08 | |||||||
根据报告： 10-Q (报告日期： 2025-11-01), 10-Q (报告日期： 2025-08-02), 10-Q (报告日期： 2025-05-03), 10-K (报告日期： 2025-02-01), 10-Q (报告日期： 2024-11-02), 10-Q (报告日期： 2024-08-03), 10-Q (报告日期： 2024-05-04), 10-K (报告日期： 2024-02-03), 10-Q (报告日期： 2023-10-28), 10-Q (报告日期： 2023-07-29), 10-Q (报告日期： 2023-04-29), 10-K (报告日期： 2023-01-28), 10-Q (报告日期： 2022-10-29), 10-Q (报告日期： 2022-07-30), 10-Q (报告日期： 2022-04-30), 10-K (报告日期： 2022-01-29), 10-Q (报告日期： 2021-10-30), 10-Q (报告日期： 2021-07-31), 10-Q (报告日期： 2021-05-01), 10-K (报告日期： 2021-01-30), 10-Q (报告日期： 2020-10-31), 10-Q (报告日期： 2020-08-01), 10-Q (报告日期： 2020-05-02).
1 Q3 2026 计算
利息覆盖率 = (EBITQ3 2026
+ EBITQ2 2026
+ EBITQ1 2026
+ EBITQ4 2025)
÷ (利息支出Q3 2026
+ 利息支出Q2 2026
+ 利息支出Q1 2026
+ 利息支出Q4 2025)
= (974 + 1,334 + 1,498 + 1,496)
÷ (115 + 116 + 116 + 90)
= 12.13
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对所提供数据的分析报告。
- 息税前利润（EBIT）趋势
- 息税前利润在观察期间内呈现波动性增长的趋势。从2020年5月2日的446百万到2020年8月1日显著增长至2311百万，随后在2020年10月31日回落至1930百万。2021年上半年继续增长，达到2717百万，之后在2021年下半年有所下降，并在2022年初达到低点1361百万。2022年第二季度和第三季度出现反弹，但2022年第四季度再次下降。2023年，息税前利润呈现小幅波动上升的态势，并在2024年2月3日达到较高水平1893百万，随后在2024年下半年和2025年上半年有所回落，最终在2025年11月1日达到974百万。
- 净利息支出趋势
- 净利息支出在整个观察期间内相对稳定，并在100百万到150百万之间波动。从2020年5月2日的117百万到2023年1月28日的147百万，支出略有增加。2023年4月29日降至107百万，之后在2024年和2025年期间保持在100百万到120百万之间，呈现出相对平稳的趋势。
- 利息覆盖率趋势
- 利息覆盖率与息税前利润的变化密切相关。在息税前利润大幅增长的时期，利息覆盖率也相应提高，例如2020年8月1日的10.51和2021年7月31日的21.38。当息税前利润下降时，利息覆盖率也随之降低，例如2020年10月31日的5.92和2022年1月29日的18.76。整体而言，利息覆盖率在观察期间内波动较大，从最低的7.58到最高的21.38。在2024年和2025年，利息覆盖率呈现出相对稳定的趋势，但整体水平低于2021年的峰值。利息覆盖率在2025年11月1日为12.13，表明其偿债能力仍然较强，但相较于前期有所下降。
- 整体观察
- 数据表明，息税前利润的波动对利息覆盖率产生显著影响。尽管净利息支出相对稳定，但息税前利润的变化是影响偿债能力的关键因素。在息税前利润下降的时期，利息覆盖率也会下降，这可能需要关注潜在的财务风险。整体而言，该实体在观察期间内维持了相对健康的利息覆盖率，但需要持续关注息税前利润的趋势，以确保其财务稳定性和偿债能力。