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短期活动比率(摘要)
根据报告: 10-Q (报告日期: 2025-08-02), 10-Q (报告日期: 2025-05-03), 10-K (报告日期: 2025-02-01), 10-Q (报告日期: 2024-11-02), 10-Q (报告日期: 2024-08-03), 10-Q (报告日期: 2024-05-04), 10-K (报告日期: 2024-02-03), 10-Q (报告日期: 2023-10-28), 10-Q (报告日期: 2023-07-29), 10-Q (报告日期: 2023-04-29), 10-K (报告日期: 2023-01-28), 10-Q (报告日期: 2022-10-29), 10-Q (报告日期: 2022-07-30), 10-Q (报告日期: 2022-04-30), 10-K (报告日期: 2022-01-29), 10-Q (报告日期: 2021-10-30), 10-Q (报告日期: 2021-07-31), 10-Q (报告日期: 2021-05-01), 10-K (报告日期: 2021-01-30), 10-Q (报告日期: 2020-10-31), 10-Q (报告日期: 2020-08-01), 10-Q (报告日期: 2020-05-02), 10-K (报告日期: 2020-02-01), 10-Q (报告日期: 2019-11-02), 10-Q (报告日期: 2019-08-03), 10-Q (报告日期: 2019-05-04).
在分析该季度的财务数据时,存货周转率表现出较为平稳的趋势,数据显示在绝大部分观察期内稳步变化。具体而言,存货周转率总体保持在5.08至6.78的区间内。此指标的波动体现出企业在存货周转方面的稳定性,未出现明显的加快或放缓趋势。特别是在2020年期间,存货周转率略有降低,可能受疫情影响导致的存货积压或销售变化的影响,随后逐步回升,显示企业对存货管理的调整逐渐奏效。
应付账款周转率整体呈现较为波动的状态,但在大多数观察期内保持在4.42至6.88之间,表明企业的应付账款管理较为稳定。值得注意的是,2020年某些季度的周转率出现明显下降,可能反映出企业在疫情期间延长付款期限以应对现金流压力,随后逐步恢复正常,体现出应付账款的灵活管理和供应商关系的调整策略。
营运资金周转率在2020年中表现出极端的波动,部分季度数据显示数值异常较高(如394.58),这可能因为特殊财务调整或数据录入异常造成的暂时性偏差,整体而言,由于期间缺乏连续数据支持,难以形成完善的趋势分析。然而,从有限数据中可以观察到企业在2020年疫情期间尝试通过效率提升来改善营运资金的利用效率,之后逐步稳定下来。
关于库存周转天数,数据表现出明显的波动性,范围在54天到77天之间。该指标的变化反映企业在不同季度的存货管理效率有所起伏。高值如77天表明某些季度存货持有时间较长,可能对应仓储策略调整或销售波动。低值则在56天左右,突显出在某些时期企业较为高效的存货周转,显示出企业在适应市场变化中试图优化存货管理。整体来看,企业在存货管理上的策略拥有一定的灵活性,但也存在一定的周期性波动,需持续关注以实现稳定的运营效率。
应付账款周转天数与存货周转天数大致匹配,反映出公司在应付账款和存货管理上的配合关系。虽然两者都表现出波动,但在大部分时期,两者的变化趋势相对同步,表明企业在现金流和供应链管理上采取的整体策略具有一定的协调性。在某些季度,应付账款天数短暂缩减,可能意味着企业在特定时期优先偿还供应商或调整支付策略,以保持财务灵活性。
总体而言,该公司在存货和应付账款管理方面表现出合理的稳定性和一定的应变能力,尤其是在2020年的疫情期间,存货周转率略有下降但随后恢复,反映出企业具备调整能力。未来关注点应在于持续优化存货和应付账款的周转效率,以应对不断变化的市场环境,确保营运资金的高效利用。在数据的连续性和一致性上,建议加强监控指标的一致性及补充缺失数据,更准确地把握企业运营动态及潜在风险。
离职率
平均天数比率
存货周转率
2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | 2020年2月1日 | 2019年11月2日 | 2019年8月3日 | 2019年5月4日 | |||||||||
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部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
销售成本 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
库存 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
短期活动比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
存货周转率1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
基准 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
存货周转率竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
Costco Wholesale Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
Walmart Inc. |
根据报告: 10-Q (报告日期: 2025-08-02), 10-Q (报告日期: 2025-05-03), 10-K (报告日期: 2025-02-01), 10-Q (报告日期: 2024-11-02), 10-Q (报告日期: 2024-08-03), 10-Q (报告日期: 2024-05-04), 10-K (报告日期: 2024-02-03), 10-Q (报告日期: 2023-10-28), 10-Q (报告日期: 2023-07-29), 10-Q (报告日期: 2023-04-29), 10-K (报告日期: 2023-01-28), 10-Q (报告日期: 2022-10-29), 10-Q (报告日期: 2022-07-30), 10-Q (报告日期: 2022-04-30), 10-K (报告日期: 2022-01-29), 10-Q (报告日期: 2021-10-30), 10-Q (报告日期: 2021-07-31), 10-Q (报告日期: 2021-05-01), 10-K (报告日期: 2021-01-30), 10-Q (报告日期: 2020-10-31), 10-Q (报告日期: 2020-08-01), 10-Q (报告日期: 2020-05-02), 10-K (报告日期: 2020-02-01), 10-Q (报告日期: 2019-11-02), 10-Q (报告日期: 2019-08-03), 10-Q (报告日期: 2019-05-04).
1 Q2 2026 计算
存货周转率 = (销售成本Q2 2026
+ 销售成本Q1 2026
+ 销售成本Q4 2025
+ 销售成本Q3 2025)
÷ 库存
= ( + + + )
÷ =
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
在所分析的财务数据中,销售成本呈现出一定的波动趋势。虽然总体上销售成本在2020年至2022年期间有所上升,尤其在2020年第二季度达到顶峰,但在2023年后逐步趋于稳定。值得注意的是,2020年第二季度销售成本突然上涨,可能与疫情影响下的采购成本或运营调整有关,此后逐步回归至较为稳定的水平。
库存方面,整体呈现出增长趋势,从2019年初的9060百万逐步上升到2022年的15165百万,特别是在2020年第二季度和2022年期间,库存规模显著扩大。库存的持续增长可能反映出公司在扩展商品种类或应对潜在销售增长的策略。然而,从库存的变化与存货周转率之间的关系来看,库存增加的同时,存货周转率在某些季度出现下降,这表明库存积压有所增加,可能影响库存管理效率。
存货周转率在不同季度的变化体现出一定的波动。在2020年之前的多个季度,存货周转率维持在较高水平(大多在4.73至6.78之间),显示出较好的库存流转效率。但在2020年第三季度及以后的某些季度,存货周转率有所下降,尤其在2021年第一季度下降至4.86,可能反映出库存积压加重或销售速度放缓的问题。2022年及之后,存货周转率整体回升,部分季度达到了6左右,表明管理层逐步改善了存货管理效率。整体来看,存货周转率的波动可能受到市场需求变化和库存策略调整的影响。
综上所述,公司的销售成本和库存变化趋势表明其在过去数年中经历了扩展与调整的过程。2020年疫情期间的特殊冲击使得销售成本和库存同步上升,但公司逐步通过调整策略实现库存管理的改善。存货周转率的波动反映出在库存控制和销售效率方面的持续优化努力。未来,保持库存周转率的稳定与提升,将有助于改善公司的营运效率和财务表现。
应付账款周转率
2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | 2020年2月1日 | 2019年11月2日 | 2019年8月3日 | 2019年5月4日 | |||||||||
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部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
销售成本 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
应付帐款 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
短期活动比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
应付账款周转率1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
基准 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
应付账款周转率竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
Costco Wholesale Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
Walmart Inc. |
根据报告: 10-Q (报告日期: 2025-08-02), 10-Q (报告日期: 2025-05-03), 10-K (报告日期: 2025-02-01), 10-Q (报告日期: 2024-11-02), 10-Q (报告日期: 2024-08-03), 10-Q (报告日期: 2024-05-04), 10-K (报告日期: 2024-02-03), 10-Q (报告日期: 2023-10-28), 10-Q (报告日期: 2023-07-29), 10-Q (报告日期: 2023-04-29), 10-K (报告日期: 2023-01-28), 10-Q (报告日期: 2022-10-29), 10-Q (报告日期: 2022-07-30), 10-Q (报告日期: 2022-04-30), 10-K (报告日期: 2022-01-29), 10-Q (报告日期: 2021-10-30), 10-Q (报告日期: 2021-07-31), 10-Q (报告日期: 2021-05-01), 10-K (报告日期: 2021-01-30), 10-Q (报告日期: 2020-10-31), 10-Q (报告日期: 2020-08-01), 10-Q (报告日期: 2020-05-02), 10-K (报告日期: 2020-02-01), 10-Q (报告日期: 2019-11-02), 10-Q (报告日期: 2019-08-03), 10-Q (报告日期: 2019-05-04).
1 Q2 2026 计算
应付账款周转率 = (销售成本Q2 2026
+ 销售成本Q1 2026
+ 销售成本Q4 2025
+ 销售成本Q3 2025)
÷ 应付帐款
= ( + + + )
÷ =
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从提供的财务数据中可以观察到,目标公司在报告期内的销售成本总体呈现波动性,既有增加也有减少,但整体趋势没有明显的持续增长或下降。具体来看,自2019年5月到2025年8月期间,销售成本经历了几次显著变化,尤其在2020年和2022年期间,销售成本出现了较大幅度的上涨,可能受到市场需求变化或成本结构调整的影响。随着时间推移,销售成本在2023年和2024年逐步趋于稳定,尤其在2024年,销售成本的波动相对较小,表明成本控制得到一定改善或运营效率提升。另一方面,应付账款在大部分报告期内也显示出波动,部分时期存在明显的增加,例如2020年11月后,波动区间较宽,反映出企业应付账款的管理存在一定的变化。应付账款的周转率作为衡量企业支付效率的重要指标,整体上在波动中表现出一定的稳定性,尤其在2020年后,周转率在4.42至6.88之间变动,反映企业在支付供应商方面持续保持较为合理的节奏。值得注意的是,2020年和2021年期间,周转率的波动较为显著,可能与供应链调整或财务策略变动相关。总体来看,目标公司的财务运作表现出在成本和负债管理方面的持续调整和优化,显示出其在控制成本、改善供应商支付效率方面具有一定的能力,未来还需通过持续观察财务比率的变化,判断公司在财务策略上的持续稳健性和效率提升潜力。
营运资金周转率
2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | 2020年2月1日 | 2019年11月2日 | 2019年8月3日 | 2019年5月4日 | |||||||||
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部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
流动资产 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
少: 流动负债 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
营运资金 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
净销售额 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
短期活动比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
营运资金周转率1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
基准 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
营运资金周转率竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
Costco Wholesale Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
Walmart Inc. |
根据报告: 10-Q (报告日期: 2025-08-02), 10-Q (报告日期: 2025-05-03), 10-K (报告日期: 2025-02-01), 10-Q (报告日期: 2024-11-02), 10-Q (报告日期: 2024-08-03), 10-Q (报告日期: 2024-05-04), 10-K (报告日期: 2024-02-03), 10-Q (报告日期: 2023-10-28), 10-Q (报告日期: 2023-07-29), 10-Q (报告日期: 2023-04-29), 10-K (报告日期: 2023-01-28), 10-Q (报告日期: 2022-10-29), 10-Q (报告日期: 2022-07-30), 10-Q (报告日期: 2022-04-30), 10-K (报告日期: 2022-01-29), 10-Q (报告日期: 2021-10-30), 10-Q (报告日期: 2021-07-31), 10-Q (报告日期: 2021-05-01), 10-K (报告日期: 2021-01-30), 10-Q (报告日期: 2020-10-31), 10-Q (报告日期: 2020-08-01), 10-Q (报告日期: 2020-05-02), 10-K (报告日期: 2020-02-01), 10-Q (报告日期: 2019-11-02), 10-Q (报告日期: 2019-08-03), 10-Q (报告日期: 2019-05-04).
1 Q2 2026 计算
营运资金周转率 = (净销售额Q2 2026
+ 净销售额Q1 2026
+ 净销售额Q4 2025
+ 净销售额Q3 2025)
÷ 营运资金
= ( + + + )
÷ =
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从营运资金和净销售额的变化来看,目标公司在观察期内经历了明显的波动和一些周期性的变化。在2019年早期,营运资金为负值,显示公司在流动性管理方面面临一定压力,且负值在随后几期不断扩大,尤其在2020年中期,营运资金持续恶化,达到-3992百万的较低水平。这一趋势可能反映了在该期间内公司流动资产与流动负债的差距逐渐扩大,存在流动性紧张的问题。
对应的净销售额总体呈上升趋势,特别是在2020年第二季度(2020年5月2日)到2022年期间,销售额从较低水平迅速增长,2022年4月30日达到了峰值30996百万,此后略稍有回落但基本保持在较高水平,2023年和2024年期间维持较为稳定或略有波动的增长。这表明虽然公司的营运资金状况不佳,但销售规模持续扩大,可能依赖于高杠杆或有效的销售策略维持运营。
关于营运资金周转率,数字显示在2020年部分时期呈现极高的比率,最高达394.58,随后逐步回落至较低水平。极端高的比率可能暗示公司在某些季度实现了极高的资金周转效率,但也可能反映短期内的异常波动或特殊事项。这种变化趋势表明资金利用效率在不同季度间存在较大差异,反映了企业运营策略或外部环境的不稳定性。
总的来看,目标公司在观察期内展现出销售额持续增长的态势,尽管其营运资金状况逐步恶化,表现出流动性压力不断加剧。营运资金周转率的极端波动提示公司在资金管理方面面临着一定的挑战。未来若希望实现持续稳健的发展,公司需关注流动性管理策略,提升营运资金效率,同时保持销售增长的势头。
库存周转天数
2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | 2020年2月1日 | 2019年11月2日 | 2019年8月3日 | 2019年5月4日 | |||||||||
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部分财务数据 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
存货周转率 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
短期活动比率 (天数) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
库存周转天数1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
基准 (天数) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
库存周转天数竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
Costco Wholesale Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
Walmart Inc. |
根据报告: 10-Q (报告日期: 2025-08-02), 10-Q (报告日期: 2025-05-03), 10-K (报告日期: 2025-02-01), 10-Q (报告日期: 2024-11-02), 10-Q (报告日期: 2024-08-03), 10-Q (报告日期: 2024-05-04), 10-K (报告日期: 2024-02-03), 10-Q (报告日期: 2023-10-28), 10-Q (报告日期: 2023-07-29), 10-Q (报告日期: 2023-04-29), 10-K (报告日期: 2023-01-28), 10-Q (报告日期: 2022-10-29), 10-Q (报告日期: 2022-07-30), 10-Q (报告日期: 2022-04-30), 10-K (报告日期: 2022-01-29), 10-Q (报告日期: 2021-10-30), 10-Q (报告日期: 2021-07-31), 10-Q (报告日期: 2021-05-01), 10-K (报告日期: 2021-01-30), 10-Q (报告日期: 2020-10-31), 10-Q (报告日期: 2020-08-01), 10-Q (报告日期: 2020-05-02), 10-K (报告日期: 2020-02-01), 10-Q (报告日期: 2019-11-02), 10-Q (报告日期: 2019-08-03), 10-Q (报告日期: 2019-05-04).
1 Q2 2026 计算
库存周转天数 = 365 ÷ 存货周转率
= 365 ÷ =
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
在所观察的期间内,存货周转率整体表现出一定的波动性,但总体趋于稳定。虽然在某些季度出现了短暂的下降,例如2020年2月,存货周转率降至4.73,低于前后几期的水平,但整体而言,该指标在4.86到6.78之间变动,显示出公司在存货管理方面具有一定的效率。特别是在2020年第二季度之前,存货周转率有较明显的提升趋势,之后则保持在较为稳定的范围内,略有波动。
库存周转天数方面,数据显示出与存货周转率的逆相关关系。此期间,库存天数从2020年2月的70天,逐步上升至2020年10月的77天,表现出存货持有时间相应延长。2021年至2022年期间,库存天数有所波动,主要在56日至75天之间,反映出公司在应对不同销售周期的库存管理中存在一定的变化。特别是在2020年第二季度,由于存货周转率下降,库存天数波动明显,表现出管理上的一定压力或调整过程。
总体来看,存货周转率在绝大部分观察期内保持在较高水平,表明公司存货流转较快,有效地降低了库存积压风险。然而,库存天数的波动提示公司在不同季度可能面临库存管理策略调整的需求,尤其在2020年第二季度出现库存持有时间短暂延长和流转速率下降的情形。这两个指标的配合变化为公司改善运营效率提供了基本的判断依据,未来仍应关注其持续的稳定性和改善空间。
应付账款周转天数
2025年8月2日 | 2025年5月3日 | 2025年2月1日 | 2024年11月2日 | 2024年8月3日 | 2024年5月4日 | 2024年2月3日 | 2023年10月28日 | 2023年7月29日 | 2023年4月29日 | 2023年1月28日 | 2022年10月29日 | 2022年7月30日 | 2022年4月30日 | 2022年1月29日 | 2021年10月30日 | 2021年7月31日 | 2021年5月1日 | 2021年1月30日 | 2020年10月31日 | 2020年8月1日 | 2020年5月2日 | 2020年2月1日 | 2019年11月2日 | 2019年8月3日 | 2019年5月4日 | |||||||||
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部分财务数据 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
应付账款周转率 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
短期活动比率 (天数) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
应付账款周转天数1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
基准 (天数) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
应付账款周转天数竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
Costco Wholesale Corp. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
Walmart Inc. |
根据报告: 10-Q (报告日期: 2025-08-02), 10-Q (报告日期: 2025-05-03), 10-K (报告日期: 2025-02-01), 10-Q (报告日期: 2024-11-02), 10-Q (报告日期: 2024-08-03), 10-Q (报告日期: 2024-05-04), 10-K (报告日期: 2024-02-03), 10-Q (报告日期: 2023-10-28), 10-Q (报告日期: 2023-07-29), 10-Q (报告日期: 2023-04-29), 10-K (报告日期: 2023-01-28), 10-Q (报告日期: 2022-10-29), 10-Q (报告日期: 2022-07-30), 10-Q (报告日期: 2022-04-30), 10-K (报告日期: 2022-01-29), 10-Q (报告日期: 2021-10-30), 10-Q (报告日期: 2021-07-31), 10-Q (报告日期: 2021-05-01), 10-K (报告日期: 2021-01-30), 10-Q (报告日期: 2020-10-31), 10-Q (报告日期: 2020-08-01), 10-Q (报告日期: 2020-05-02), 10-K (报告日期: 2020-02-01), 10-Q (报告日期: 2019-11-02), 10-Q (报告日期: 2019-08-03), 10-Q (报告日期: 2019-05-04).
1 Q2 2026 计算
应付账款周转天数 = 365 ÷ 应付账款周转率
= 365 ÷ =
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从2019年5月到2025年8月的财务数据分析显示,应付账款周转率整体表现出一定的波动,但总体呈现出逐步提高的趋势。在2019年初,该指标尚未提供数据,随后从2020年开始逐步展开,显示出稳定的变化。从2020年5月开始,应付账款周转率逐渐上升,达到2022年4月的峰值6.88,表明公司与供应商的支付周期趋于紧凑,支付能力有所增强。2022年10月至2023年4月期间,周转率在6.1至6.64之间浮动,略有波动但总体保持较高水平。在2023年7月后,指标则略有下降至2024年2月的5.34,但仍维持在较高水平,反映出公司应付账款的周转速度总体较快。 应付账款周转天数方面,与周转率呈现反比关系。从2020年5月到2022年10月,天数多在55至83天之间变动,尤其是在2020年2月期间,天数达到83天,说明在该时期公司支付供应商的时间较长。2022年4月后,天数逐渐缩短,最低在2022年8月达至53天,显示出公司加快了付款节奏。在2023年及之后的月份中,天数大致稳定在55至70天的区间,然而在2024年2月,天数达到58天,略有增长,可能反映出某些供应链或财务策略调整。 总体来看,应付账款周转率的提升和天数的缩短表明公司在财务管理上逐步增强了支付效率,可能旨在改善现金流状况或优化供应链关系。尽管存在短期波动,这一趋势反映了公司在财务运营中的积极调整,表现出较强的偿付能力和较快的应付账款周转节奏。未来,保持这一趋势可能有助于增强公司财务稳健性,但也需关注支付期限变化可能对供应商关系的潜在影响。