流动性比率分析
流动性比率（摘要）
Regeneron Pharmaceuticals Inc.、流动性比率
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 流动资金比率 | 4.73 | 5.69 | 5.06 | 3.56 | 3.63 | |
| 速动流动性比率 | 3.86 | 4.82 | 4.16 | 2.98 | 2.86 | |
| 现金流动比率 | 2.28 | 3.17 | 2.46 | 1.45 | 1.33 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31).
从流动资金比率的趋势来看，公司在2020年至2022年间保持了相对稳定的水平，随后在2022年显著上升，达到了最高点5.69，反映出公司当期具备较强的短期偿债能力。尽管在2024年略有下降至4.73，但仍高于早期的水平，说明公司在短期流动资产的管理方面具有较好的稳定性和弹性。
速动流动性比率在观察期内表现出逐步增强的走势，从2020年的2.86增长到2023年的4.82，显示公司在剔除存货后，能更有效地应对短期债务。这一趋势表明公司的高质量流动资产比例有所提高，增强了财务稳健性。2024年略微下降至3.86，但仍显著高于2020年水平，说明整体短期偿付能力仍较强。
现金流动比率呈现持续增长的趋势，从2020年的1.33上升至2023年的3.17，说明公司在现金及现金等价物方面的流动性显著改善，增强了应对突发财务需求的能力。2024年有所减弱至2.28，但整体仍表现出较好的现金流覆盖能力。这表明公司持续优化现金管理策略，保证了流动性水平的提升。
综上所述，该公司在观察期内整体流动性指标均呈现向好趋势，尤其是在2022年到2023年的显著提升阶段。这反映出公司在流动资产管理、现金流控制方面取得了一定成果，增强了短期财务稳健性。尽管2024年部分指标有所回落，但总体水平依然维持在较高水平，为公司未来的财务稳定和经营提供了支撑。
流动资金比率
Regeneron Pharmaceuticals Inc.，流动流动性比率计算，与基准测试的比较
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 流动资产 | 18,660,900) | 19,479,200) | 15,884,100) | 14,014,900) | 9,779,100) | |
| 流动负债 | 3,944,300) | 3,423,400) | 3,141,300) | 3,932,500) | 2,697,400) | |
| 流动比率 | ||||||
| 流动资金比率1 | 4.73 | 5.69 | 5.06 | 3.56 | 3.63 | |
| 基准 | ||||||
| 流动资金比率竞争 对手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 0.66 | 0.87 | 0.96 | 0.79 | 0.84 | |
| Amgen Inc. | 1.26 | 1.65 | 1.41 | 1.59 | 1.81 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 1.25 | 1.43 | 1.25 | 1.52 | 1.58 | |
| Danaher Corp. | 1.40 | 1.68 | 1.89 | 1.43 | 1.86 | |
| Eli Lilly & Co. | 1.15 | 0.94 | 1.05 | 1.23 | 1.40 | |
| Gilead Sciences Inc. | 1.60 | 1.43 | 1.29 | 1.27 | 1.40 | |
| Johnson & Johnson | 1.11 | 1.16 | 0.99 | 1.35 | 1.21 | |
| Merck & Co. Inc. | 1.36 | 1.25 | 1.47 | 1.27 | 1.02 | |
| Pfizer Inc. | 1.17 | 0.91 | 1.22 | 1.40 | 1.35 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 1.66 | 1.75 | 1.48 | 1.50 | 2.13 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 2.69 | 3.99 | 4.83 | 4.46 | 4.33 | |
| 流动资金比率扇形 | ||||||
| 制药、生物技术和生命科学 | 1.24 | 1.27 | 1.30 | 1.36 | 1.37 | |
| 流动资金比率工业 | ||||||
| 保健 | 1.21 | 1.23 | 1.23 | 1.31 | 1.30 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31).
1 2024 计算
流动资金比率 = 流动资产 ÷ 流动负债
= 18,660,900 ÷ 3,944,300 = 4.73
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
从数据中可以观察到，Regeneron Pharmaceuticals Inc. 的流动资产在五个年度中持续增长，2020年至2024年间呈现稳定攀升的趋势，特别是在2022年达到高点。这表明公司在这段时间内增加了其短期资产规模，以增强其流动性和应对短期财务需求的能力。
与此同时，流动负债也经历了上升，从2020年的2697.4百万美元增加到2024年的3944.3百万美元。这反映出公司在扩大运营规模或筹集资金的过程中，短期债务负担相应增加。然而，流动资产的增长速度明显快于流动负债，显示出公司具有较强的短期偿债能力。
值得注意的是，流动资金比率在整个期间内保持在较高水平，从2020年的3.63略降至2024年的4.73，虽有一定波动，但整体维持在较安全的范围内。这意味着公司在短期偿债能力方面较为稳健，拥有超过三倍至五倍的流动资产覆盖流动负债的能力。这一状况表明公司具备良好的流动性管理，能够应对突发的财务压力或短期资金需求。
总体而言，公司的财务状况表现出向好趋势，流动资产的持续增长改善了短期偿债能力，流动资金比率的稳定与提升增强了财务稳健性。与此同时，尽管短期负债有所增加，但整体财务结构依然健康，显示出公司在资产规模扩展和财务管理方面具有一定的韧性和有效性。未来，保持资产增长的同时控制负债水平，将有助于维持公司稳定的财务状况。
速动流动性比率
Regeneron Pharmaceuticals Inc.、速动流动性比率计算，与基准测试的比较
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 现金及现金等价物 | 2,488,200) | 2,730,000) | 3,105,900) | 2,885,600) | 2,193,700) | |
| 有价证券 | 6,524,300) | 8,114,800) | 4,636,400) | 2,809,100) | 1,393,300) | |
| 应收账款净额 | 6,211,900) | 5,667,300) | 5,328,700) | 6,036,500) | 4,114,700) | |
| 速动资产合计 | 15,224,400) | 16,512,100) | 13,071,000) | 11,731,200) | 7,701,700) | |
| 流动负债 | 3,944,300) | 3,423,400) | 3,141,300) | 3,932,500) | 2,697,400) | |
| 流动比率 | ||||||
| 速动流动性比率1 | 3.86 | 4.82 | 4.16 | 2.98 | 2.86 | |
| 基准 | ||||||
| 速动流动性比率竞争 对手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 0.43 | 0.63 | 0.69 | 0.56 | 0.60 | |
| Amgen Inc. | 0.81 | 0.99 | 0.95 | 1.06 | 1.30 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 0.91 | 1.04 | 0.87 | 1.20 | 1.28 | |
| Danaher Corp. | 0.83 | 1.18 | 1.30 | 0.89 | 1.36 | |
| Eli Lilly & Co. | 0.59 | 0.52 | 0.63 | 0.80 | 0.85 | |
| Gilead Sciences Inc. | 1.20 | 1.06 | 0.99 | 0.95 | 1.08 | |
| Johnson & Johnson | 0.78 | 0.82 | 0.71 | 1.04 | 0.91 | |
| Merck & Co. Inc. | 0.84 | 0.68 | 0.93 | 0.73 | 0.58 | |
| Pfizer Inc. | 0.74 | 0.50 | 0.80 | 1.00 | 0.78 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 1.14 | 1.27 | 1.06 | 1.00 | 1.63 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 2.17 | 3.60 | 4.46 | 4.04 | 4.02 | |
| 速动流动性比率扇形 | ||||||
| 制药、生物技术和生命科学 | 0.82 | 0.85 | 0.91 | 0.98 | 0.98 | |
| 速动流动性比率工业 | ||||||
| 保健 | 0.88 | 0.90 | 0.93 | 1.00 | 0.99 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31).
1 2024 计算
速动流动性比率 = 速动资产合计 ÷ 流动负债
= 15,224,400 ÷ 3,944,300 = 3.86
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据所提供的财务数据，可以观察到以下几个关键趋势。首先，速动资产总额逐年增长，从2020年的大约7.7亿美元增加到2024年的约15.2亿美元，显示出公司在流动资产方面的持续扩张，可能反映出良好的营运资金管理和增长策略的实施。
与此同时，流动负债也呈现逐步上升的趋势，从2020年的2.7亿多美元增加到2024年的约3.9亿多美元，但其增长幅度相对较流动资产而言较为有限。这表明公司在膨胀的同时，流动负债的控制较为稳健，未出现失控增长的现象。
速动流动性比率，作为衡量公司短期偿债能力的重要指标，显示出明显的提升，从2020年的2.86逐步上升至2023年的4.82，随后略微下降至2024年的3.86。这一趋势表明公司短期偿债能力增强，可能是通过优化资产结构、增加高流动性资产或者改善资金流动性的策略实现的。值得注意的是，2024年比率的略微下降，虽然仍高于2020年的水平，但提示公司在保持高偿债能力的同时，应继续关注现金和速动资产的充足性，以维持良好的财务健康状态。
整体来看，公司的流动性水平在过去几年中显示出稳步改善的态势，速动资产的增长支持了这一结论。短期偿债能力的提升为公司的运营提供了更为坚实的财务基础。此外，资产和负债的同步增加表明公司在扩展经营规模的同时，较好地管理了短期财务风险。未来，继续关注速动流动性比率的稳定性以及流动资产的效率将是保持财务健康的关键。
现金流动比率
Regeneron Pharmaceuticals Inc.、现金流动性比率计算，与基准测试的比较
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以千美元计) | ||||||
| 现金及现金等价物 | 2,488,200) | 2,730,000) | 3,105,900) | 2,885,600) | 2,193,700) | |
| 有价证券 | 6,524,300) | 8,114,800) | 4,636,400) | 2,809,100) | 1,393,300) | |
| 现金资产总额 | 9,012,500) | 10,844,800) | 7,742,300) | 5,694,700) | 3,587,000) | |
| 流动负债 | 3,944,300) | 3,423,400) | 3,141,300) | 3,932,500) | 2,697,400) | |
| 流动比率 | ||||||
| 现金流动比率1 | 2.28 | 3.17 | 2.46 | 1.45 | 1.33 | |
| 基准 | ||||||
| 现金流动比率竞争 对手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 0.14 | 0.34 | 0.31 | 0.28 | 0.30 | |
| Amgen Inc. | 0.52 | 0.60 | 0.59 | 0.66 | 0.91 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 0.46 | 0.55 | 0.42 | 0.78 | 0.83 | |
| Danaher Corp. | 0.31 | 0.71 | 0.71 | 0.32 | 0.82 | |
| Eli Lilly & Co. | 0.12 | 0.11 | 0.13 | 0.26 | 0.29 | |
| Gilead Sciences Inc. | 0.83 | 0.64 | 0.57 | 0.56 | 0.65 | |
| Johnson & Johnson | 0.49 | 0.50 | 0.42 | 0.70 | 0.59 | |
| Merck & Co. Inc. | 0.48 | 0.28 | 0.54 | 0.34 | 0.30 | |
| Pfizer Inc. | 0.48 | 0.27 | 0.54 | 0.73 | 0.47 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 0.42 | 0.58 | 0.50 | 0.33 | 1.00 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 1.72 | 3.16 | 3.93 | 3.51 | 3.55 | |
| 现金流动比率扇形 | ||||||
| 制药、生物技术和生命科学 | 0.45 | 0.47 | 0.52 | 0.58 | 0.59 | |
| 现金流动比率工业 | ||||||
| 保健 | 0.46 | 0.50 | 0.54 | 0.60 | 0.60 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31).
1 2024 计算
现金流动比率 = 现金资产总额 ÷ 流动负债
= 9,012,500 ÷ 3,944,300 = 2.28
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据所提供的财务数据，可以观察到现金资产总额在五年间持续增长，从2020年的约3.59亿美元增加到2024年的9.01亿美元，整体呈现较为显著的增长趋势。这表明公司在此期间积累了大量的现金储备，可能用于未来的投资、研发或偿还债务，从而增强了财务稳健性。
流动负债在此期间也有所增加，从2020年的约2.70亿美元上升至2024年的约3.94亿美元。这一增长表明公司在扩展业务的同时，其短期偿债压力也有所增加。然而，负债的增长规模相对现金资产的增长而言较为温和，有助于维持一定的短期偿债能力。
现金流动比率在2020年为1.33，逐年递增至2023年的3.17，显示出公司短期偿债能力显著增强。在2024年略有下降至2.28，但仍然保持在较高水平，表明公司拥有充裕的流动资产来应对短期负债。总体来看，现金流动比率的提升反映了公司财务结构的改善以及对短期债务风险的有效管理。
综上所述，过往五年的财务数据揭示公司在现金资产积累的同时，其流动负债也有所增加，但整体短期偿债能力得到了增强。公司在资金管理方面呈现持续改善的趋势，现金流动性保持较高水平，为未来的发展提供了较为稳健的财务基础。