杜邦分析: ROE、ROA和净利润率的分解
季度数据
分解 ROE 涉及将净收入除以股东权益表示为组成部分比率的乘积。
将 ROE 分解为两个部分
O’Reilly Automotive Inc.、 ROE 分解(季度数据)
|
|
|
|
|
|
|
ROE |
= |
ROA |
× |
财务杠杆率 |
2022年9月30日 |
— |
= |
17.67% |
× |
— |
2022年6月30日 |
— |
= |
17.70% |
× |
— |
2022年3月31日 |
— |
= |
18.24% |
× |
— |
2021年12月31日 |
— |
= |
18.47% |
× |
— |
2021年9月30日 |
— |
= |
17.29% |
× |
— |
2021年6月30日 |
922.05% |
= |
16.80% |
× |
54.89 |
2021年3月31日 |
— |
= |
16.48% |
× |
— |
2020年12月31日 |
1,249.34% |
= |
15.11% |
× |
82.68 |
2020年9月30日 |
237.48% |
= |
13.47% |
× |
17.63 |
2020年6月30日 |
262.83% |
= |
13.20% |
× |
19.91 |
2020年3月31日 |
1,258.98% |
= |
12.34% |
× |
102.06 |
2019年12月31日 |
350.09% |
= |
12.98% |
× |
26.97 |
2019年9月30日 |
822.10% |
= |
13.17% |
× |
62.40 |
2019年6月30日 |
927.10% |
= |
13.15% |
× |
70.51 |
2019年3月31日 |
360.06% |
= |
13.33% |
× |
27.02 |
2018年12月31日 |
374.50% |
= |
16.60% |
× |
22.57 |
2018年9月30日 |
266.15% |
= |
16.80% |
× |
15.84 |
2018年6月30日 |
323.13% |
= |
16.02% |
× |
20.17 |
2018年3月31日 |
276.95% |
= |
15.31% |
× |
18.09 |
2017年12月31日 |
173.62% |
= |
14.97% |
× |
11.59 |
2017年9月30日 |
— |
= |
— |
× |
12.18 |
2017年6月30日 |
— |
= |
— |
× |
8.45 |
2017年3月31日 |
— |
= |
— |
× |
5.06 |
根据报告:
10-Q (报告日期: 2022-09-30), 10-Q (报告日期: 2022-06-30), 10-Q (报告日期: 2022-03-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-Q (报告日期: 2021-09-30), 10-Q (报告日期: 2021-06-30), 10-Q (报告日期: 2021-03-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-Q (报告日期: 2020-09-30), 10-Q (报告日期: 2020-06-30), 10-Q (报告日期: 2020-03-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-Q (报告日期: 2019-09-30), 10-Q (报告日期: 2019-06-30), 10-Q (报告日期: 2019-03-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31), 10-Q (报告日期: 2018-09-30), 10-Q (报告日期: 2018-06-30), 10-Q (报告日期: 2018-03-31), 10-K (报告日期: 2017-12-31), 10-Q (报告日期: 2017-09-30), 10-Q (报告日期: 2017-06-30), 10-Q (报告日期: 2017-03-31).
将 ROE 分解为三个组成部分
O’Reilly Automotive Inc.、 ROE 分解(季度数据)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
ROE |
= |
净利率比率 |
× |
资产周转率 |
× |
财务杠杆率 |
2022年9月30日 |
— |
= |
15.39% |
× |
1.15 |
× |
— |
2022年6月30日 |
— |
= |
15.55% |
× |
1.14 |
× |
— |
2022年3月31日 |
— |
= |
15.85% |
× |
1.15 |
× |
— |
2021年12月31日 |
— |
= |
16.24% |
× |
1.14 |
× |
— |
2021年9月30日 |
— |
= |
15.85% |
× |
1.09 |
× |
— |
2021年6月30日 |
922.05% |
= |
15.94% |
× |
1.05 |
× |
54.89 |
2021年3月31日 |
— |
= |
15.99% |
× |
1.03 |
× |
— |
2020年12月31日 |
1,249.34% |
= |
15.10% |
× |
1.00 |
× |
82.68 |
2020年9月30日 |
237.48% |
= |
14.96% |
× |
0.90 |
× |
17.63 |
2020年6月30日 |
262.83% |
= |
14.45% |
× |
0.91 |
× |
19.91 |
2020年3月31日 |
1,258.98% |
= |
13.41% |
× |
0.92 |
× |
102.06 |
2019年12月31日 |
350.09% |
= |
13.70% |
× |
0.95 |
× |
26.97 |
2019年9月30日 |
822.10% |
= |
13.69% |
× |
0.96 |
× |
62.40 |
2019年6月30日 |
927.10% |
= |
13.69% |
× |
0.96 |
× |
70.51 |
2019年3月31日 |
360.06% |
= |
13.87% |
× |
0.96 |
× |
27.02 |
2018年12月31日 |
374.50% |
= |
13.89% |
× |
1.19 |
× |
22.57 |
2018年9月30日 |
266.15% |
= |
14.09% |
× |
1.19 |
× |
15.84 |
2018年6月30日 |
323.13% |
= |
13.42% |
× |
1.19 |
× |
20.17 |
2018年3月31日 |
276.95% |
= |
12.89% |
× |
1.19 |
× |
18.09 |
2017年12月31日 |
173.62% |
= |
12.63% |
× |
1.19 |
× |
11.59 |
2017年9月30日 |
— |
= |
— |
× |
— |
× |
12.18 |
2017年6月30日 |
— |
= |
— |
× |
— |
× |
8.45 |
2017年3月31日 |
— |
= |
— |
× |
— |
× |
5.06 |
根据报告:
10-Q (报告日期: 2022-09-30), 10-Q (报告日期: 2022-06-30), 10-Q (报告日期: 2022-03-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-Q (报告日期: 2021-09-30), 10-Q (报告日期: 2021-06-30), 10-Q (报告日期: 2021-03-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-Q (报告日期: 2020-09-30), 10-Q (报告日期: 2020-06-30), 10-Q (报告日期: 2020-03-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-Q (报告日期: 2019-09-30), 10-Q (报告日期: 2019-06-30), 10-Q (报告日期: 2019-03-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31), 10-Q (报告日期: 2018-09-30), 10-Q (报告日期: 2018-06-30), 10-Q (报告日期: 2018-03-31), 10-K (报告日期: 2017-12-31), 10-Q (报告日期: 2017-09-30), 10-Q (报告日期: 2017-06-30), 10-Q (报告日期: 2017-03-31).
将 ROE 分解为五个组成部分
O’Reilly Automotive Inc.、 ROE 分解(季度数据)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
ROE |
= |
税负 |
× |
利息负担 |
× |
息税前利润率 |
× |
资产周转率 |
× |
财务杠杆率 |
2022年9月30日 |
— |
= |
0.77 |
× |
0.95 |
× |
20.96% |
× |
1.15 |
× |
— |
2022年6月30日 |
— |
= |
0.78 |
× |
0.95 |
× |
21.09% |
× |
1.14 |
× |
— |
2022年3月31日 |
— |
= |
0.78 |
× |
0.95 |
× |
21.44% |
× |
1.15 |
× |
— |
2021年12月31日 |
— |
= |
0.78 |
× |
0.95 |
× |
21.96% |
× |
1.14 |
× |
— |
2021年9月30日 |
— |
= |
0.77 |
× |
0.95 |
× |
21.66% |
× |
1.09 |
× |
— |
2021年6月30日 |
922.05% |
= |
0.77 |
× |
0.94 |
× |
21.91% |
× |
1.05 |
× |
54.89 |
2021年3月31日 |
— |
= |
0.77 |
× |
0.94 |
× |
22.11% |
× |
1.03 |
× |
— |
2020年12月31日 |
1,249.34% |
= |
0.77 |
× |
0.93 |
× |
20.92% |
× |
1.00 |
× |
82.68 |
2020年9月30日 |
237.48% |
= |
0.77 |
× |
0.93 |
× |
20.73% |
× |
0.90 |
× |
17.63 |
2020年6月30日 |
262.83% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
20.00% |
× |
0.91 |
× |
19.91 |
2020年3月31日 |
1,258.98% |
= |
0.78 |
× |
0.92 |
× |
18.61% |
× |
0.92 |
× |
102.06 |
2019年12月31日 |
350.09% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
19.02% |
× |
0.95 |
× |
26.97 |
2019年9月30日 |
822.10% |
= |
0.77 |
× |
0.93 |
× |
19.14% |
× |
0.96 |
× |
62.40 |
2019年6月30日 |
927.10% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
18.98% |
× |
0.96 |
× |
70.51 |
2019年3月31日 |
360.06% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
19.05% |
× |
0.96 |
× |
27.02 |
2018年12月31日 |
374.50% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
19.05% |
× |
1.19 |
× |
22.57 |
2018年9月30日 |
266.15% |
= |
0.79 |
× |
0.93 |
× |
19.07% |
× |
1.19 |
× |
15.84 |
2018年6月30日 |
323.13% |
= |
0.75 |
× |
0.94 |
× |
19.11% |
× |
1.19 |
× |
20.17 |
2018年3月31日 |
276.95% |
= |
0.71 |
× |
0.94 |
× |
19.20% |
× |
1.19 |
× |
18.09 |
2017年12月31日 |
173.62% |
= |
0.69 |
× |
0.95 |
× |
19.26% |
× |
1.19 |
× |
11.59 |
2017年9月30日 |
— |
= |
— |
× |
— |
× |
— |
× |
— |
× |
12.18 |
2017年6月30日 |
— |
= |
— |
× |
— |
× |
— |
× |
— |
× |
8.45 |
2017年3月31日 |
— |
= |
— |
× |
— |
× |
— |
× |
— |
× |
5.06 |
根据报告:
10-Q (报告日期: 2022-09-30), 10-Q (报告日期: 2022-06-30), 10-Q (报告日期: 2022-03-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-Q (报告日期: 2021-09-30), 10-Q (报告日期: 2021-06-30), 10-Q (报告日期: 2021-03-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-Q (报告日期: 2020-09-30), 10-Q (报告日期: 2020-06-30), 10-Q (报告日期: 2020-03-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-Q (报告日期: 2019-09-30), 10-Q (报告日期: 2019-06-30), 10-Q (报告日期: 2019-03-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31), 10-Q (报告日期: 2018-09-30), 10-Q (报告日期: 2018-06-30), 10-Q (报告日期: 2018-03-31), 10-K (报告日期: 2017-12-31), 10-Q (报告日期: 2017-09-30), 10-Q (报告日期: 2017-06-30), 10-Q (报告日期: 2017-03-31).
将 ROA 分解为两个部分
O’Reilly Automotive Inc.、 ROA 分解(季度数据)
|
|
|
|
|
|
|
ROA |
= |
净利率比率 |
× |
资产周转率 |
2022年9月30日 |
17.67% |
= |
15.39% |
× |
1.15 |
2022年6月30日 |
17.70% |
= |
15.55% |
× |
1.14 |
2022年3月31日 |
18.24% |
= |
15.85% |
× |
1.15 |
2021年12月31日 |
18.47% |
= |
16.24% |
× |
1.14 |
2021年9月30日 |
17.29% |
= |
15.85% |
× |
1.09 |
2021年6月30日 |
16.80% |
= |
15.94% |
× |
1.05 |
2021年3月31日 |
16.48% |
= |
15.99% |
× |
1.03 |
2020年12月31日 |
15.11% |
= |
15.10% |
× |
1.00 |
2020年9月30日 |
13.47% |
= |
14.96% |
× |
0.90 |
2020年6月30日 |
13.20% |
= |
14.45% |
× |
0.91 |
2020年3月31日 |
12.34% |
= |
13.41% |
× |
0.92 |
2019年12月31日 |
12.98% |
= |
13.70% |
× |
0.95 |
2019年9月30日 |
13.17% |
= |
13.69% |
× |
0.96 |
2019年6月30日 |
13.15% |
= |
13.69% |
× |
0.96 |
2019年3月31日 |
13.33% |
= |
13.87% |
× |
0.96 |
2018年12月31日 |
16.60% |
= |
13.89% |
× |
1.19 |
2018年9月30日 |
16.80% |
= |
14.09% |
× |
1.19 |
2018年6月30日 |
16.02% |
= |
13.42% |
× |
1.19 |
2018年3月31日 |
15.31% |
= |
12.89% |
× |
1.19 |
2017年12月31日 |
14.97% |
= |
12.63% |
× |
1.19 |
2017年9月30日 |
— |
= |
— |
× |
— |
2017年6月30日 |
— |
= |
— |
× |
— |
2017年3月31日 |
— |
= |
— |
× |
— |
根据报告:
10-Q (报告日期: 2022-09-30), 10-Q (报告日期: 2022-06-30), 10-Q (报告日期: 2022-03-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-Q (报告日期: 2021-09-30), 10-Q (报告日期: 2021-06-30), 10-Q (报告日期: 2021-03-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-Q (报告日期: 2020-09-30), 10-Q (报告日期: 2020-06-30), 10-Q (报告日期: 2020-03-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-Q (报告日期: 2019-09-30), 10-Q (报告日期: 2019-06-30), 10-Q (报告日期: 2019-03-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31), 10-Q (报告日期: 2018-09-30), 10-Q (报告日期: 2018-06-30), 10-Q (报告日期: 2018-03-31), 10-K (报告日期: 2017-12-31), 10-Q (报告日期: 2017-09-30), 10-Q (报告日期: 2017-06-30), 10-Q (报告日期: 2017-03-31).
与2022年第三 季度相比,资产回报率(ROA)下降的主要原因是以净利率衡量的盈利能力下降。
将 ROA 分解为四个组成部分
O’Reilly Automotive Inc.、 ROA 分解(季度数据)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
ROA |
= |
税负 |
× |
利息负担 |
× |
息税前利润率 |
× |
资产周转率 |
2022年9月30日 |
17.67% |
= |
0.77 |
× |
0.95 |
× |
20.96% |
× |
1.15 |
2022年6月30日 |
17.70% |
= |
0.78 |
× |
0.95 |
× |
21.09% |
× |
1.14 |
2022年3月31日 |
18.24% |
= |
0.78 |
× |
0.95 |
× |
21.44% |
× |
1.15 |
2021年12月31日 |
18.47% |
= |
0.78 |
× |
0.95 |
× |
21.96% |
× |
1.14 |
2021年9月30日 |
17.29% |
= |
0.77 |
× |
0.95 |
× |
21.66% |
× |
1.09 |
2021年6月30日 |
16.80% |
= |
0.77 |
× |
0.94 |
× |
21.91% |
× |
1.05 |
2021年3月31日 |
16.48% |
= |
0.77 |
× |
0.94 |
× |
22.11% |
× |
1.03 |
2020年12月31日 |
15.11% |
= |
0.77 |
× |
0.93 |
× |
20.92% |
× |
1.00 |
2020年9月30日 |
13.47% |
= |
0.77 |
× |
0.93 |
× |
20.73% |
× |
0.90 |
2020年6月30日 |
13.20% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
20.00% |
× |
0.91 |
2020年3月31日 |
12.34% |
= |
0.78 |
× |
0.92 |
× |
18.61% |
× |
0.92 |
2019年12月31日 |
12.98% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
19.02% |
× |
0.95 |
2019年9月30日 |
13.17% |
= |
0.77 |
× |
0.93 |
× |
19.14% |
× |
0.96 |
2019年6月30日 |
13.15% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
18.98% |
× |
0.96 |
2019年3月31日 |
13.33% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
19.05% |
× |
0.96 |
2018年12月31日 |
16.60% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
19.05% |
× |
1.19 |
2018年9月30日 |
16.80% |
= |
0.79 |
× |
0.93 |
× |
19.07% |
× |
1.19 |
2018年6月30日 |
16.02% |
= |
0.75 |
× |
0.94 |
× |
19.11% |
× |
1.19 |
2018年3月31日 |
15.31% |
= |
0.71 |
× |
0.94 |
× |
19.20% |
× |
1.19 |
2017年12月31日 |
14.97% |
= |
0.69 |
× |
0.95 |
× |
19.26% |
× |
1.19 |
2017年9月30日 |
— |
= |
— |
× |
— |
× |
— |
× |
— |
2017年6月30日 |
— |
= |
— |
× |
— |
× |
— |
× |
— |
2017年3月31日 |
— |
= |
— |
× |
— |
× |
— |
× |
— |
根据报告:
10-Q (报告日期: 2022-09-30), 10-Q (报告日期: 2022-06-30), 10-Q (报告日期: 2022-03-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-Q (报告日期: 2021-09-30), 10-Q (报告日期: 2021-06-30), 10-Q (报告日期: 2021-03-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-Q (报告日期: 2020-09-30), 10-Q (报告日期: 2020-06-30), 10-Q (报告日期: 2020-03-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-Q (报告日期: 2019-09-30), 10-Q (报告日期: 2019-06-30), 10-Q (报告日期: 2019-03-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31), 10-Q (报告日期: 2018-09-30), 10-Q (报告日期: 2018-06-30), 10-Q (报告日期: 2018-03-31), 10-K (报告日期: 2017-12-31), 10-Q (报告日期: 2017-09-30), 10-Q (报告日期: 2017-06-30), 10-Q (报告日期: 2017-03-31).
与2022年第三 季度相比,资产回报率(ROA)下降的主要原因是以息税前利润率衡量的营业利润率下降。
净利率比率分列
O’Reilly Automotive Inc.、净利率率分解(季度数据)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
净利率比率 |
= |
税负 |
× |
利息负担 |
× |
息税前利润率 |
2022年9月30日 |
15.39% |
= |
0.77 |
× |
0.95 |
× |
20.96% |
2022年6月30日 |
15.55% |
= |
0.78 |
× |
0.95 |
× |
21.09% |
2022年3月31日 |
15.85% |
= |
0.78 |
× |
0.95 |
× |
21.44% |
2021年12月31日 |
16.24% |
= |
0.78 |
× |
0.95 |
× |
21.96% |
2021年9月30日 |
15.85% |
= |
0.77 |
× |
0.95 |
× |
21.66% |
2021年6月30日 |
15.94% |
= |
0.77 |
× |
0.94 |
× |
21.91% |
2021年3月31日 |
15.99% |
= |
0.77 |
× |
0.94 |
× |
22.11% |
2020年12月31日 |
15.10% |
= |
0.77 |
× |
0.93 |
× |
20.92% |
2020年9月30日 |
14.96% |
= |
0.77 |
× |
0.93 |
× |
20.73% |
2020年6月30日 |
14.45% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
20.00% |
2020年3月31日 |
13.41% |
= |
0.78 |
× |
0.92 |
× |
18.61% |
2019年12月31日 |
13.70% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
19.02% |
2019年9月30日 |
13.69% |
= |
0.77 |
× |
0.93 |
× |
19.14% |
2019年6月30日 |
13.69% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
18.98% |
2019年3月31日 |
13.87% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
19.05% |
2018年12月31日 |
13.89% |
= |
0.78 |
× |
0.93 |
× |
19.05% |
2018年9月30日 |
14.09% |
= |
0.79 |
× |
0.93 |
× |
19.07% |
2018年6月30日 |
13.42% |
= |
0.75 |
× |
0.94 |
× |
19.11% |
2018年3月31日 |
12.89% |
= |
0.71 |
× |
0.94 |
× |
19.20% |
2017年12月31日 |
12.63% |
= |
0.69 |
× |
0.95 |
× |
19.26% |
2017年9月30日 |
— |
= |
— |
× |
— |
× |
— |
2017年6月30日 |
— |
= |
— |
× |
— |
× |
— |
2017年3月31日 |
— |
= |
— |
× |
— |
× |
— |
根据报告:
10-Q (报告日期: 2022-09-30), 10-Q (报告日期: 2022-06-30), 10-Q (报告日期: 2022-03-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-Q (报告日期: 2021-09-30), 10-Q (报告日期: 2021-06-30), 10-Q (报告日期: 2021-03-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-Q (报告日期: 2020-09-30), 10-Q (报告日期: 2020-06-30), 10-Q (报告日期: 2020-03-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-Q (报告日期: 2019-09-30), 10-Q (报告日期: 2019-06-30), 10-Q (报告日期: 2019-03-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31), 10-Q (报告日期: 2018-09-30), 10-Q (报告日期: 2018-06-30), 10-Q (报告日期: 2018-03-31), 10-K (报告日期: 2017-12-31), 10-Q (报告日期: 2017-09-30), 10-Q (报告日期: 2017-06-30), 10-Q (报告日期: 2017-03-31).
与2022年第三 季度相比,净利率率下降的主要原因是以息税前利润率衡量的营业利润率下降。