债务与股东权益比率
自 2005 年以来
计算
Fair Isaac Corp.、债务与股东权益比率、长期趋势计算
| 债务与股东权益比率 | = | 总债务1 | ÷ | 股东权益（赤字）1 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2024年9月30日 | — | = | 2,209,021) | ÷ | (962,679) |
| 2023年9月30日 | — | = | 1,861,658) | ÷ | (687,990) |
| 2022年9月30日 | — | = | 1,853,669) | ÷ | (801,947) |
| 2021年9月30日 | — | = | 1,259,018) | ÷ | (110,942) |
| 2020年9月30日 | 2.52 | = | 834,435) | ÷ | 331,082) |
| 2019年9月30日 | 2.85 | = | 824,790) | ÷ | 289,767) |
| 2018年9月30日 | 2.90 | = | 763,944) | ÷ | 263,737) |
| 2017年9月30日 | 1.42 | = | 604,801) | ÷ | 426,537) |
| 2016年9月30日 | 1.28 | = | 571,000) | ÷ | 446,828) |
| 2015年9月30日 | 1.39 | = | 608,000) | ÷ | 436,998) |
| 2014年9月30日 | 1.20 | = | 546,000) | ÷ | 454,614) |
| 2013年9月30日 | 0.89 | = | 470,000) | ÷ | 530,677) |
| 2012年9月30日 | 1.06 | = | 504,000) | ÷ | 474,406) |
| 2011年9月30日 | 1.10 | = | 512,000) | ÷ | 465,494) |
| 2010年9月30日 | 1.09 | = | 520,000) | ÷ | 474,914) |
| 2009年9月30日 | 0.95 | = | 570,000) | ÷ | 600,269) |
| 2008年9月30日 | 1.01 | = | 570,000) | ÷ | 561,941) |
| 2007年9月30日 | 0.99 | = | 560,963) | ÷ | 566,314) |
| 2006年9月30日 | 0.52 | = | 400,000) | ÷ | 770,028) |
| 2005年9月30日 | 0.50 | = | 400,000) | ÷ | 805,094) |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-09-30), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-K (报告日期： 2022-09-30), 10-K (报告日期： 2021-09-30), 10-K (报告日期： 2020-09-30), 10-K (报告日期： 2019-09-30), 10-K (报告日期： 2018-09-30), 10-K (报告日期： 2017-09-30), 10-K (报告日期： 2016-09-30), 10-K (报告日期： 2015-09-30), 10-K (报告日期： 2014-09-30), 10-K (报告日期： 2013-09-30), 10-K (报告日期： 2012-09-30), 10-K (报告日期： 2011-09-30), 10-K (报告日期： 2010-09-30), 10-K (报告日期： 2009-09-30), 10-K (报告日期： 2008-09-30), 10-K (报告日期： 2007-09-30), 10-K (报告日期： 2006-09-30), 10-K (报告日期： 2005-09-30).
1 以千美元计
基于所提供的年度财务数据序列，进行中立、客观的趋势解读与洞察。以下分析按口径单位为千美元，覆盖2005年至2024年的若干核心指标，重点关注总债务、股东权益（赤字）以及债务与股东权益比率的变化及其相互关系。
- 总体趋势观察
- 总债务在整个时期呈现上升趋势，并且在后期呈现显著加速特征。具体来看，2005年至2010年代初，总债务大致在400,000到570,000千美元之间波动，2013年后波动扩大，2014年至2016年间上行至约546,000到608,000千美元，2018年至2020年继续增至约764,000至834,000千美元。自2021年起，增速明显加快，分别达到1,259,018、1,853,669、1,861,658，及2024年的2,209,021千美元，规模从数百万美元跃升到约两千多亿美元的量级，呈现持续放大的趋势。总体特征是长期积累的债务水平在最近几年显著抬升。
- 股东权益（赤字）趋势
- 该项在2005年至2020年间维持相对高位，数值区间大致在805,094到331,082千美元之间波动，呈现逐步下降态势但总体保持正向衡量值。2021年起出现转向负值，分别为-110,942、-801,947、-687,990、-962,679千美元。此后连续为负值且幅度波动较大，指示股东权益口径下的赤字状况出现显著逆转，且可能伴随资本结构或利润状况的重大变化。就数据所示，2018-2020年间的正向股东权益水平与2021年以来的负向赤字之间存在明显断点。
- 债务与股东权益比率趋势
- 比率在2005-2012年间维持在0.5到1.1之间，显示相对温和的杠杆水平。2013年至2017年间持续攀升，区间扩展至0.89-1.42，表明杠杆在该阶段逐步上升。2018年急速扩大至2.9，随后2019年为2.85，2020年为2.52，呈现出显著的杠杆上升态势。该时期的高比率甚至接近3倍，反映了债务对股东权益的相对规模显著增大。需要注意的是，2021-2024年的比率数据缺失，无法直接判断后续的杠杆趋势。
- 洞察与潜在风险
- 观察到的核心模式是债务规模的持续扩张伴随杠杆水平的显著抬升，以及股东权益（赤字）在2021年后转向负值并带来较大波动。这一组合暗示在可用资产基础上负担的债务压力增加，可能对现金流、偿债能力及未来融资成本产生不利影响。数据缺口，特别是2021-2024年债务与股东权益比率的缺失，限制了对后续杠杆和偿债能力的完整评估，需结合盈利能力、现金流、及利息覆盖等其他维度进行综合判断。若未来数年利润端未能改善而债务继续扩张，资本结构稳定性可能面临持续挑战。
与竞争对手的比较
Fair Isaac Corp.、债务与股东权益比率、长期趋势，与竞争对手的比较
| Fair Isaac Corp. | Accenture PLC | Adobe Inc. | AppLovin Corp. | Cadence Design Systems Inc. | CrowdStrike Holdings Inc. | Datadog Inc. | International Business Machines Corp. | Intuit Inc. | Microsoft Corp. | Oracle Corp. | Palantir Technologies Inc. | Palo Alto Networks Inc. | Salesforce Inc. | ServiceNow Inc. | Synopsys Inc. | Workday Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2024年9月30日 | — | 0.04 | 0.40 | 3.22 | 0.53 | 0.32 | 0.59 | 2.01 | 0.33 | 0.29 | 9.98 | 0.00 | 0.19 | 0.17 | 0.15 | 0.00 | 0.37 |
| 2023年9月30日 | — | 0.01 | 0.22 | 2.48 | 0.19 | 0.51 | 0.37 | 2.51 | 0.35 | 0.31 | 84.33 | 0.00 | 1.14 | 0.20 | 0.20 | 0.00 | 0.53 |
| 2022年9月30日 | — | 0.00 | 0.29 | 1.69 | 0.27 | 0.72 | 0.52 | 2.32 | 0.42 | 0.39 | — | 0.00 | 17.51 | 0.19 | 0.30 | 0.00 | 0.41 |
| 2021年9月30日 | — | 0.00 | 0.28 | 1.51 | 0.13 | 0.85 | 0.71 | 2.74 | 0.21 | 0.50 | 16.08 | 0.00 | 5.08 | 0.07 | 0.43 | 0.02 | 0.55 |
| 2020年9月30日 | 2.52 | 0.00 | 0.31 | — | 0.14 | 0.00 | 0.60 | 2.99 | 0.66 | 0.62 | 5.93 | 0.13 | 2.80 | 0.09 | 0.58 | 0.03 | 0.51 |
| 2019年9月30日 | 2.85 | 0.00 | 0.39 | — | 0.16 | — | 0.00 | 3.02 | 0.12 | 0.77 | 2.58 | — | 0.90 | 0.22 | 0.33 | 0.03 | 0.62 |
| 2018年9月30日 | 2.90 | 0.00 | 0.44 | — | 0.35 | — | — | 2.73 | 0.19 | 0.97 | 1.33 | — | 1.99 | 0.21 | 0.60 | 0.13 | 0.94 |
| 2017年9月30日 | 1.42 | 0.00 | 0.22 | — | 0.74 | — | — | 2.66 | 0.36 | 1.23 | 1.08 | — | 0.69 | 0.32 | 2.01 | 0.04 | 0.46 |
| 2016年9月30日 | 1.28 | 0.00 | 0.26 | — | 0.93 | — | — | 2.31 | 0.86 | 0.76 | 0.93 | — | 0.64 | 0.36 | 1.31 | 0.06 | 0.45 |
| 2015年9月30日 | 1.39 | 0.00 | 0.27 | — | 0.25 | — | — | 2.80 | 0.21 | 0.44 | 0.86 | — | 1.00 | 0.49 | 0.84 | 0.07 | 0.44 |
| 2014年9月30日 | 1.20 | 0.00 | 0.22 | — | 0.52 | — | — | 3.44 | 0.16 | 0.25 | 0.52 | — | 1.00 | 0.79 | 1.04 | 0.02 | 0.41 |
| 2013年9月30日 | 0.89 | 0.01 | 0.23 | — | 0.28 | — | — | 1.74 | 0.14 | 0.20 | 0.41 | — | 0.00 | 0.25 | 1.05 | 0.04 | 0.04 |
| 2012年9月30日 | 1.06 | 0.00 | 0.23 | — | 0.49 | — | — | 1.76 | 0.18 | 0.18 | 0.38 | — | 0.00 | 0.35 | 0.00 | 0.05 | — |
| 2011年9月30日 | 1.10 | 0.00 | 0.26 | — | 1.04 | — | — | 1.56 | 0.38 | 0.21 | 0.40 | — | — | 0.38 | — | 0.00 | — |
| 2010年9月30日 | 1.09 | 0.00 | 0.29 | — | 1.99 | — | — | 1.24 | 0.35 | 0.13 | 0.48 | — | — | 0.45 | — | 0.00 | — |
| 2009年9月30日 | 0.95 | 0.00 | 0.20 | — | 4.02 | — | — | 1.15 | 0.39 | 0.15 | 0.41 | — | — | 0.01 | — | 0.00 | — |
| 2008年9月30日 | 1.01 | 0.00 | 0.08 | — | 4.91 | — | — | 2.52 | 0.48 | 0.00 | 0.49 | — | — | 0.00 | — | 0.00 | — |
| 2007年9月30日 | 0.99 | 0.01 | 0.00 | — | 0.35 | — | — | 1.24 | 0.49 | 0.00 | 0.45 | — | — | 0.00 | — | 0.00 | — |
| 2006年9月30日 | 0.52 | 0.03 | 0.00 | — | 0.45 | — | — | 0.80 | 0.00 | 0.00 | 0.39 | — | — | 0.00 | — | 0.00 | — |
| 2005年9月30日 | 0.50 | 0.04 | 0.00 | — | 0.31 | — | — | 0.68 | 0.00 | 0.00 | 0.26 | — | — | 0.01 | — | 0.00 | — |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-09-30), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-K (报告日期： 2022-09-30), 10-K (报告日期： 2021-09-30), 10-K (报告日期： 2020-09-30), 10-K (报告日期： 2019-09-30), 10-K (报告日期： 2018-09-30), 10-K (报告日期： 2017-09-30), 10-K (报告日期： 2016-09-30), 10-K (报告日期： 2015-09-30), 10-K (报告日期： 2014-09-30), 10-K (报告日期： 2013-09-30), 10-K (报告日期： 2012-09-30), 10-K (报告日期： 2011-09-30), 10-K (报告日期： 2010-09-30), 10-K (报告日期： 2009-09-30), 10-K (报告日期： 2008-09-30), 10-K (报告日期： 2007-09-30), 10-K (报告日期： 2006-09-30), 10-K (报告日期： 2005-09-30).
与工业部门的比较： 软件与服务
Fair Isaac Corp.、债务与股东权益比率、长期趋势，与工业部门的比较： 软件与服务
| Fair Isaac Corp. | 软件与服务 | |
|---|---|---|
| 2024年9月30日 | — | 0.54 |
| 2023年9月30日 | — | 0.64 |
| 2022年9月30日 | — | 0.71 |
| 2021年9月30日 | — | 0.83 |
| 2020年9月30日 | 2.52 | 0.94 |
| 2019年9月30日 | 2.85 | 1.04 |
| 2018年9月30日 | 2.90 | 1.07 |
| 2017年9月30日 | 1.42 | 1.14 |
| 2016年9月30日 | 1.28 | 0.90 |
| 2015年9月30日 | 1.39 | 0.73 |
| 2014年9月30日 | 1.20 | 0.54 |
| 2013年9月30日 | 0.89 | 0.46 |
| 2012年9月30日 | 1.06 | 0.44 |
| 2011年9月30日 | 1.10 | 0.47 |
| 2010年9月30日 | 1.09 | 0.46 |
| 2009年9月30日 | 0.95 | 0.44 |
| 2008年9月30日 | 1.01 | 0.56 |
| 2007年9月30日 | 0.99 | 0.50 |
| 2006年9月30日 | 0.52 | 0.31 |
| 2005年9月30日 | 0.50 | 0.26 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-09-30), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-K (报告日期： 2022-09-30), 10-K (报告日期： 2021-09-30), 10-K (报告日期： 2020-09-30), 10-K (报告日期： 2019-09-30), 10-K (报告日期： 2018-09-30), 10-K (报告日期： 2017-09-30), 10-K (报告日期： 2016-09-30), 10-K (报告日期： 2015-09-30), 10-K (报告日期： 2014-09-30), 10-K (报告日期： 2013-09-30), 10-K (报告日期： 2012-09-30), 10-K (报告日期： 2011-09-30), 10-K (报告日期： 2010-09-30), 10-K (报告日期： 2009-09-30), 10-K (报告日期： 2008-09-30), 10-K (报告日期： 2007-09-30), 10-K (报告日期： 2006-09-30), 10-K (报告日期： 2005-09-30).
与行业比较： 信息技术
Fair Isaac Corp.、债务与股东权益比率、长期趋势，与行业比较： 信息技术
| Fair Isaac Corp. | 信息技术 | |
|---|---|---|
| 2024年9月30日 | — | 0.62 |
| 2023年9月30日 | — | 0.66 |
| 2022年9月30日 | — | 0.70 |
| 2021年9月30日 | — | 0.83 |
| 2020年9月30日 | 2.52 | 0.96 |
| 2019年9月30日 | 2.85 | 0.98 |
| 2018年9月30日 | 2.90 | 0.83 |
| 2017年9月30日 | 1.42 | 0.81 |
| 2016年9月30日 | 1.28 | 0.66 |
| 2015年9月30日 | 1.39 | 0.56 |
| 2014年9月30日 | 1.20 | 0.39 |
| 2013年9月30日 | 0.89 | 0.29 |
| 2012年9月30日 | 1.06 | 0.25 |
| 2011年9月30日 | 1.10 | 0.27 |
| 2010年9月30日 | 1.09 | 0.25 |
| 2009年9月30日 | 0.95 | 0.26 |
| 2008年9月30日 | 1.01 | 0.28 |
| 2007年9月30日 | 0.99 | 0.26 |
| 2006年9月30日 | 0.52 | 0.19 |
| 2005年9月30日 | 0.50 | 0.15 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-09-30), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-K (报告日期： 2022-09-30), 10-K (报告日期： 2021-09-30), 10-K (报告日期： 2020-09-30), 10-K (报告日期： 2019-09-30), 10-K (报告日期： 2018-09-30), 10-K (报告日期： 2017-09-30), 10-K (报告日期： 2016-09-30), 10-K (报告日期： 2015-09-30), 10-K (报告日期： 2014-09-30), 10-K (报告日期： 2013-09-30), 10-K (报告日期： 2012-09-30), 10-K (报告日期： 2011-09-30), 10-K (报告日期： 2010-09-30), 10-K (报告日期： 2009-09-30), 10-K (报告日期： 2008-09-30), 10-K (报告日期： 2007-09-30), 10-K (报告日期： 2006-09-30), 10-K (报告日期： 2005-09-30).