偿付能力比率分析
偿付能力比率也称为长期债务比率，衡量公司履行长期义务的能力。
偿付能力比率（摘要）
Workday Inc.、偿付能力比率
根据报告： 10-K (报告日期： 2026-01-31), 10-K (报告日期： 2025-01-31), 10-K (报告日期： 2024-01-31), 10-K (报告日期： 2023-01-31), 10-K (报告日期： 2022-01-31), 10-K (报告日期： 2021-01-31).
以下是对一组财务数据的分析报告。
- 债务与权益水平
- 数据显示，债务与股东权益比率在观察期内呈现波动趋势。2021年为0.55，随后下降至2022年的0.41，2023年回升至0.53，之后又下降至2024年的0.37和2025年的0.33。2026年略有回升至0.38。包含经营租赁负债的债务与股东权益比率也呈现类似趋势，但数值相对较高。这表明公司在利用债务融资方面存在一定的灵活性，且经营租赁负债对整体债务水平有显著影响。
- 债务与总资本结构
- 债务与总资本比率同样呈现波动，从2021年的0.35下降至2025年的0.25，随后在2026年略有回升至0.28。包含经营租赁负债的债务与总资本比率的趋势与上述指标一致。这些比率的变化表明公司资本结构中债务比例的动态调整，可能受到融资策略和整体业务需求的影响。
- 资产负债水平
- 资产负债率在观察期内相对稳定，从2021年的0.21下降至2025年的0.17，并在2026年保持在0.17。包含经营租赁负债的资产负债率也呈现类似趋势，但数值略高。这表明公司整体的财务风险相对可控，且资产负债结构较为稳健。
- 财务杠杆与偿债能力
- 财务杠杆率在2021年至2025年期间呈现下降趋势，从2.66下降至1.99，但在2026年回升至2.32。利息覆盖率在2021年和2023年为负值，表明在这些年份内，公司的盈利不足以覆盖利息支出。然而，从2022年开始，利息覆盖率显著改善，并在2025年达到9.85，表明公司偿债能力显著增强。固定费用覆盖率也呈现类似趋势，从2021年的负值改善至2026年的4.67，进一步证实了公司财务状况的改善。
总体而言，数据显示公司在债务管理和财务风险控制方面取得了积极进展。虽然债务水平存在波动，但整体资产负债率保持稳定，财务杠杆率和偿债能力指标均有所改善。利息覆盖率和固定费用覆盖率的显著提升表明公司盈利能力增强，财务状况更加稳健。
负债率
覆盖率
债务与股东权益比率
Workday Inc.、债务与股东权益比率计算，与基准测试的比较
| 2026年1月31日 | 2025年1月31日 | 2024年1月31日 | 2023年1月31日 | 2022年1月31日 | 2021年1月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||
| 当前债务 | —) | —) | —) | —) | 1,222) | 1,103) | |
| 负债，非流动 | 2,987) | 2,984) | 2,980) | 2,976) | 617) | 692) | |
| 总债务 | 2,987) | 2,984) | 2,980) | 2,976) | 1,840) | 1,795) | |
| 股东权益 | 7,805) | 9,034) | 8,082) | 5,586) | 4,535) | 3,278) | |
| 偿付能力比率 | |||||||
| 债务与股东权益比率1 | 0.38 | 0.33 | 0.37 | 0.53 | 0.41 | 0.55 | |
| 基准 | |||||||
| 债务与股东权益比率竞争 对手2 | |||||||
| Accenture PLC | — | 0.17 | 0.04 | 0.01 | 0.00 | 0.00 | |
| Adobe Inc. | — | 0.53 | 0.40 | 0.22 | 0.29 | 0.28 | |
| AppLovin Corp. | — | 1.70 | 3.36 | 2.61 | 1.72 | 1.53 | |
| Cadence Design Systems Inc. | — | 0.45 | 0.53 | 0.19 | 0.27 | 0.13 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 0.17 | 0.23 | 0.32 | 0.51 | 0.72 | 0.85 | |
| Datadog Inc. | — | 0.26 | 0.59 | 0.37 | 0.52 | 0.71 | |
| International Business Machines Corp. | — | 1.88 | 2.01 | 2.51 | 2.32 | 2.74 | |
| Intuit Inc. | — | 0.30 | 0.33 | 0.35 | 0.42 | 0.21 | |
| Microsoft Corp. | — | 0.26 | 0.29 | 0.31 | 0.39 | 0.50 | |
| Oracle Corp. | — | 4.67 | 9.98 | 84.33 | — | 16.08 | |
| Palantir Technologies Inc. | — | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| Palo Alto Networks Inc. | — | 0.00 | 0.19 | 1.14 | 17.51 | 5.08 | |
| Salesforce Inc. | 0.25 | 0.15 | 0.17 | 0.20 | 0.19 | 0.07 | |
| ServiceNow Inc. | — | 0.12 | 0.15 | 0.20 | 0.30 | 0.43 | |
| Synopsys Inc. | — | 0.48 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.02 | |
| 债务与股东权益比率扇形 | |||||||
| 软件与服务 | — | 0.50 | 0.55 | 0.64 | 0.71 | 0.83 | |
| 债务与股东权益比率工业 | |||||||
| 信息技术 | — | 0.53 | 0.62 | 0.66 | 0.71 | 0.83 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2026-01-31), 10-K (报告日期： 2025-01-31), 10-K (报告日期： 2024-01-31), 10-K (报告日期： 2023-01-31), 10-K (报告日期： 2022-01-31), 10-K (报告日期： 2021-01-31).
1 2026 计算
债务与股东权益比率 = 总债务 ÷ 股东权益
= 2,987 ÷ 7,805 = 0.38
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组年度财务数据的分析报告。
- 总债务
- 数据显示，总债务在2021年至2023年期间显著增加，从17.95亿单位增长至29.76亿单位。随后，在2024年至2026年期间，债务水平趋于稳定，仅有小幅波动，维持在约29.8亿单位的水平。这表明公司在2023年之前可能进行了大规模的融资活动，之后则侧重于维持债务规模。
- 股东权益
- 股东权益在整个分析期间呈现持续增长的趋势。从2021年的32.78亿单位增长到2025年的90.34亿单位，增幅显著。然而，在2026年，股东权益出现下降，降至78.05亿单位。这可能与公司在2026年的盈利分配、股票回购或其他影响股东权益的因素有关。
- 债务与股东权益比率
- 债务与股东权益比率反映了公司的财务杠杆水平。该比率在2021年为0.55，在2022年下降至0.41，表明公司财务风险有所降低。2023年，该比率回升至0.53，随后在2024年和2025年继续下降，分别达到0.37和0.33，表明财务风险进一步降低。然而，在2026年，该比率略有上升至0.38。总体而言，该比率在分析期间内波动，但整体趋势是趋于降低，表明公司财务结构逐渐改善，但2026年的数据提示需要关注潜在的风险变化。
综合来看，数据显示公司在债务管理和股东权益增长方面均表现出一定的动态变化。债务水平在初期快速增长后趋于稳定，而股东权益则持续增长，但在最后一年出现下降。债务与股东权益比率的整体下降趋势表明公司财务风险有所降低，但2026年的数据需要进一步分析以确定其潜在影响。
债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）
Workday Inc.、债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）计算，与基准测试的比较
| 2026年1月31日 | 2025年1月31日 | 2024年1月31日 | 2023年1月31日 | 2022年1月31日 | 2021年1月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||
| 当前债务 | —) | —) | —) | —) | 1,222) | 1,103) | |
| 负债，非流动 | 2,987) | 2,984) | 2,980) | 2,976) | 617) | 692) | |
| 总债务 | 2,987) | 2,984) | 2,980) | 2,976) | 1,840) | 1,795) | |
| 经营租赁负债，流动负债 | 130) | 99) | 89) | 91) | 81) | 93) | |
| 经营租赁负债，非流动负债 | 704) | 279) | 227) | 182) | 182) | 350) | |
| 债务总额（包括经营租赁负债） | 3,821) | 3,362) | 3,296) | 3,249) | 2,103) | 2,238) | |
| 股东权益 | 7,805) | 9,034) | 8,082) | 5,586) | 4,535) | 3,278) | |
| 偿付能力比率 | |||||||
| 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）1 | 0.49 | 0.37 | 0.41 | 0.58 | 0.46 | 0.68 | |
| 基准 | |||||||
| 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）竞争 对手2 | |||||||
| Accenture PLC | — | 0.26 | 0.15 | 0.12 | 0.15 | 0.18 | |
| Adobe Inc. | — | 0.57 | 0.43 | 0.25 | 0.33 | 0.32 | |
| AppLovin Corp. | — | 1.72 | 3.41 | 2.66 | 1.76 | 1.57 | |
| Cadence Design Systems Inc. | — | 0.49 | 0.56 | 0.24 | 0.34 | 0.18 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 0.19 | 0.24 | 0.34 | 0.54 | 0.76 | 0.89 | |
| Datadog Inc. | — | 0.34 | 0.68 | 0.45 | 0.59 | 0.78 | |
| International Business Machines Corp. | — | 1.98 | 2.14 | 2.66 | 2.46 | 2.92 | |
| Intuit Inc. | — | 0.34 | 0.36 | 0.39 | 0.46 | 0.25 | |
| Microsoft Corp. | — | 0.33 | 0.36 | 0.39 | 0.47 | 0.58 | |
| Oracle Corp. | — | 5.33 | 10.85 | 88.84 | — | 16.61 | |
| Palantir Technologies Inc. | — | 0.03 | 0.05 | 0.07 | 0.10 | 0.11 | |
| Palo Alto Networks Inc. | — | 0.05 | 0.27 | 1.33 | 19.12 | 5.68 | |
| Salesforce Inc. | 0.30 | 0.20 | 0.23 | 0.25 | 0.25 | 0.15 | |
| ServiceNow Inc. | — | 0.19 | 0.24 | 0.30 | 0.44 | 0.60 | |
| Synopsys Inc. | — | 0.50 | 0.08 | 0.11 | 0.12 | 0.13 | |
| 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）扇形 | |||||||
| 软件与服务 | — | 0.58 | 0.63 | 0.73 | 0.81 | 0.93 | |
| 债务与股东权益比率（包括经营租赁负债）工业 | |||||||
| 信息技术 | — | 0.58 | 0.68 | 0.73 | 0.77 | 0.91 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2026-01-31), 10-K (报告日期： 2025-01-31), 10-K (报告日期： 2024-01-31), 10-K (报告日期： 2023-01-31), 10-K (报告日期： 2022-01-31), 10-K (报告日期： 2021-01-31).
1 2026 计算
债务与股东权益比率（包括经营租赁负债） = 债务总额（包括经营租赁负债） ÷ 股东权益
= 3,821 ÷ 7,805 = 0.49
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组年度财务数据的分析报告。
- 债务总额
- 数据显示，债务总额在2021年至2023年期间呈现显著增长，从2238百万增加到3249百万。随后，债务总额在2023年至2025年期间保持相对稳定，并在2026年进一步增加到3821百万。整体而言，债务总额呈现先增后稳再增的趋势。
- 股东权益
- 股东权益在2021年至2025年期间持续增长，从3278百万增加到9034百万，表明公司所有者权益不断积累。然而，在2026年，股东权益出现大幅下降，降至7805百万。这可能需要进一步调查以确定下降的原因。
- 债务与股东权益比率
- 债务与股东权益比率在2021年为0.68，表明债务水平相对较高。该比率在2022年显著下降至0.46，表明公司财务杠杆降低。2023年该比率略有回升至0.58，随后在2024年进一步下降至0.41，并在2025年降至0.37，表明财务风险进一步降低。然而，2026年该比率回升至0.49，与2023年水平相近，这与股东权益的下降和债务总额的增加相符。整体来看，该比率波动，但长期趋势显示财务杠杆水平相对稳定。
综合来看，数据显示公司在初期通过增加股东权益降低了债务与股东权益比率，提升了财务健康状况。然而，近期股东权益的下降以及债务总额的增加值得关注，可能预示着未来财务风险的潜在变化。需要进一步分析导致这些变化的原因，以评估其对公司长期财务状况的影响。
债务与总资本比率
Workday Inc.、债务与总资本比率计算，与基准测试的比较
| 2026年1月31日 | 2025年1月31日 | 2024年1月31日 | 2023年1月31日 | 2022年1月31日 | 2021年1月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||
| 当前债务 | —) | —) | —) | —) | 1,222) | 1,103) | |
| 负债，非流动 | 2,987) | 2,984) | 2,980) | 2,976) | 617) | 692) | |
| 总债务 | 2,987) | 2,984) | 2,980) | 2,976) | 1,840) | 1,795) | |
| 股东权益 | 7,805) | 9,034) | 8,082) | 5,586) | 4,535) | 3,278) | |
| 总资本 | 10,792) | 12,018) | 11,062) | 8,562) | 6,375) | 5,073) | |
| 偿付能力比率 | |||||||
| 债务与总资本比率1 | 0.28 | 0.25 | 0.27 | 0.35 | 0.29 | 0.35 | |
| 基准 | |||||||
| 债务与总资本比率竞争 对手2 | |||||||
| Accenture PLC | — | 0.14 | 0.03 | 0.01 | 0.00 | 0.00 | |
| Adobe Inc. | — | 0.35 | 0.29 | 0.18 | 0.23 | 0.22 | |
| AppLovin Corp. | — | 0.63 | 0.77 | 0.72 | 0.63 | 0.60 | |
| Cadence Design Systems Inc. | — | 0.31 | 0.35 | 0.16 | 0.21 | 0.11 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 0.14 | 0.18 | 0.24 | 0.34 | 0.42 | 0.46 | |
| Datadog Inc. | — | 0.21 | 0.37 | 0.27 | 0.34 | 0.41 | |
| International Business Machines Corp. | — | 0.65 | 0.67 | 0.72 | 0.70 | 0.73 | |
| Intuit Inc. | — | 0.23 | 0.25 | 0.26 | 0.30 | 0.17 | |
| Microsoft Corp. | — | 0.21 | 0.23 | 0.24 | 0.28 | 0.33 | |
| Oracle Corp. | — | 0.82 | 0.91 | 0.99 | 1.09 | 0.94 | |
| Palantir Technologies Inc. | — | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| Palo Alto Networks Inc. | — | 0.00 | 0.16 | 0.53 | 0.95 | 0.84 | |
| Salesforce Inc. | 0.20 | 0.13 | 0.15 | 0.16 | 0.16 | 0.06 | |
| ServiceNow Inc. | — | 0.10 | 0.13 | 0.16 | 0.23 | 0.30 | |
| Synopsys Inc. | — | 0.32 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.02 | |
| 债务与总资本比率扇形 | |||||||
| 软件与服务 | — | 0.33 | 0.35 | 0.39 | 0.42 | 0.45 | |
| 债务与总资本比率工业 | |||||||
| 信息技术 | — | 0.34 | 0.38 | 0.40 | 0.41 | 0.45 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2026-01-31), 10-K (报告日期： 2025-01-31), 10-K (报告日期： 2024-01-31), 10-K (报告日期： 2023-01-31), 10-K (报告日期： 2022-01-31), 10-K (报告日期： 2021-01-31).
1 2026 计算
债务与总资本比率 = 总债务 ÷ 总资本
= 2,987 ÷ 10,792 = 0.28
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组年度财务数据的分析报告。
- 总债务
- 数据显示，总债务在2021年至2023年期间显著增加，从17.95亿单位增长至29.76亿单位。随后，在2024年至2026年期间，债务水平趋于稳定，增幅非常有限，维持在约29.8亿单位的水平。这表明在初期可能存在扩张性投资或融资活动，后期则侧重于维持债务规模。
- 总资本
- 总资本在整个分析期间呈现增长趋势。从2021年的50.73亿单位增长至2025年的120.18亿单位，增幅显著。然而，在2026年，总资本略有下降至107.92亿单位。这种下降可能源于资产处置、股息支付或其他影响股东权益的因素。
- 债务与总资本比率
- 债务与总资本比率在2021年为0.35，2022年下降至0.29，表明财务杠杆有所降低。2023年该比率回升至0.35，与2021年持平，随后在2024年和2025年持续下降，分别达到0.27和0.25。2026年，该比率略有回升至0.28。整体而言，该比率的波动表明公司在债务融资和股权融资之间进行调整，并可能受到业务发展和市场环境的影响。比率的下降通常意味着财务风险的降低，但需要结合具体业务情况进行判断。
综合来看，数据显示公司在初期积极扩张，导致债务增加，但随后通过增加总资本来降低债务与总资本比率。2026年的总资本下降值得关注，需要进一步分析其原因。整体财务结构在分析期内经历了动态调整，反映了公司战略和外部环境的变化。
债务与总资本比率（包括经营租赁负债）
Workday Inc.、债务与总资本比率（含经营租赁负债）计算，与基准测试的比较
| 2026年1月31日 | 2025年1月31日 | 2024年1月31日 | 2023年1月31日 | 2022年1月31日 | 2021年1月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||
| 当前债务 | —) | —) | —) | —) | 1,222) | 1,103) | |
| 负债，非流动 | 2,987) | 2,984) | 2,980) | 2,976) | 617) | 692) | |
| 总债务 | 2,987) | 2,984) | 2,980) | 2,976) | 1,840) | 1,795) | |
| 经营租赁负债，流动负债 | 130) | 99) | 89) | 91) | 81) | 93) | |
| 经营租赁负债，非流动负债 | 704) | 279) | 227) | 182) | 182) | 350) | |
| 债务总额（包括经营租赁负债） | 3,821) | 3,362) | 3,296) | 3,249) | 2,103) | 2,238) | |
| 股东权益 | 7,805) | 9,034) | 8,082) | 5,586) | 4,535) | 3,278) | |
| 总资本（包括经营租赁负债） | 11,626) | 12,396) | 11,378) | 8,835) | 6,638) | 5,516) | |
| 偿付能力比率 | |||||||
| 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）1 | 0.33 | 0.27 | 0.29 | 0.37 | 0.32 | 0.41 | |
| 基准 | |||||||
| 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）竞争 对手2 | |||||||
| Accenture PLC | — | 0.21 | 0.13 | 0.11 | 0.13 | 0.15 | |
| Adobe Inc. | — | 0.36 | 0.30 | 0.20 | 0.25 | 0.24 | |
| AppLovin Corp. | — | 0.63 | 0.77 | 0.73 | 0.64 | 0.61 | |
| Cadence Design Systems Inc. | — | 0.33 | 0.36 | 0.19 | 0.25 | 0.15 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 0.16 | 0.19 | 0.26 | 0.35 | 0.43 | 0.47 | |
| Datadog Inc. | — | 0.26 | 0.40 | 0.31 | 0.37 | 0.44 | |
| International Business Machines Corp. | — | 0.66 | 0.68 | 0.73 | 0.71 | 0.74 | |
| Intuit Inc. | — | 0.25 | 0.26 | 0.28 | 0.31 | 0.20 | |
| Microsoft Corp. | — | 0.25 | 0.27 | 0.28 | 0.32 | 0.37 | |
| Oracle Corp. | — | 0.84 | 0.92 | 0.99 | 1.08 | 0.94 | |
| Palantir Technologies Inc. | — | 0.03 | 0.05 | 0.06 | 0.09 | 0.10 | |
| Palo Alto Networks Inc. | — | 0.05 | 0.21 | 0.57 | 0.95 | 0.85 | |
| Salesforce Inc. | 0.23 | 0.16 | 0.19 | 0.20 | 0.20 | 0.13 | |
| ServiceNow Inc. | — | 0.16 | 0.19 | 0.23 | 0.31 | 0.37 | |
| Synopsys Inc. | — | 0.34 | 0.07 | 0.10 | 0.11 | 0.11 | |
| 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）扇形 | |||||||
| 软件与服务 | — | 0.37 | 0.39 | 0.42 | 0.45 | 0.48 | |
| 债务与总资本比率（包括经营租赁负债）工业 | |||||||
| 信息技术 | — | 0.37 | 0.40 | 0.42 | 0.44 | 0.48 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2026-01-31), 10-K (报告日期： 2025-01-31), 10-K (报告日期： 2024-01-31), 10-K (报告日期： 2023-01-31), 10-K (报告日期： 2022-01-31), 10-K (报告日期： 2021-01-31).
1 2026 计算
债务与总资本比率（包括经营租赁负债） = 债务总额（包括经营租赁负债） ÷ 总资本（包括经营租赁负债）
= 3,821 ÷ 11,626 = 0.33
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组年度财务数据的分析报告。
- 债务总额
- 数据显示，债务总额在2021年至2023年期间呈现显著增长趋势，从2238百万单位增加到3249百万单位。2024年和2025年，债务总额的增长速度放缓，分别达到3296百万单位和3362百万单位。然而，在2026年，债务总额再次加速增长，达到3821百万单位。总体而言，债务总额呈现波动上升的趋势。
- 总资本
- 总资本在2021年至2025年期间持续增长，从5516百万单位增加到12396百万单位，表明资本规模不断扩大。2026年，总资本出现小幅下降，降至11626百万单位，但仍远高于早期水平。总资本的增长速度在不同年份有所差异，但整体趋势是积极的。
- 债务与总资本比率
- 债务与总资本比率在2021年至2024年期间呈现下降趋势，从0.41降低到0.29。这表明公司财务杠杆逐渐降低，财务风险相对减轻。然而，在2025年和2026年，该比率开始回升，分别达到0.27和0.33。虽然比率仍低于2021年的水平，但上升趋势值得关注，可能预示着公司正在增加债务融资，或者资本增长速度放缓。需要进一步分析以确定具体原因。
综合来看，数据显示公司在资本规模上持续扩张，但债务水平也随之增加。债务与总资本比率的波动表明公司在债务管理方面存在一定的动态调整。未来需要持续关注债务总额和总资本的变化，以及债务与总资本比率的趋势，以评估公司的财务健康状况和风险水平。
资产负债率
Workday Inc.、资产负债率计算，与基准测试的比较
| 2026年1月31日 | 2025年1月31日 | 2024年1月31日 | 2023年1月31日 | 2022年1月31日 | 2021年1月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||
| 当前债务 | —) | —) | —) | —) | 1,222) | 1,103) | |
| 负债，非流动 | 2,987) | 2,984) | 2,980) | 2,976) | 617) | 692) | |
| 总债务 | 2,987) | 2,984) | 2,980) | 2,976) | 1,840) | 1,795) | |
| 总资产 | 18,074) | 17,977) | 16,452) | 13,486) | 10,499) | 8,718) | |
| 偿付能力比率 | |||||||
| 资产负债率1 | 0.17 | 0.17 | 0.18 | 0.22 | 0.18 | 0.21 | |
| 基准 | |||||||
| 资产负债率竞争 对手2 | |||||||
| Accenture PLC | — | 0.08 | 0.02 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| Adobe Inc. | — | 0.21 | 0.19 | 0.12 | 0.15 | 0.15 | |
| AppLovin Corp. | — | 0.50 | 0.62 | 0.61 | 0.56 | 0.53 | |
| Cadence Design Systems Inc. | — | 0.24 | 0.28 | 0.11 | 0.15 | 0.08 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 0.07 | 0.09 | 0.11 | 0.15 | 0.20 | 0.27 | |
| Datadog Inc. | — | 0.15 | 0.28 | 0.19 | 0.25 | 0.31 | |
| International Business Machines Corp. | — | 0.40 | 0.40 | 0.42 | 0.40 | 0.39 | |
| Intuit Inc. | — | 0.16 | 0.19 | 0.22 | 0.25 | 0.13 | |
| Microsoft Corp. | — | 0.14 | 0.15 | 0.16 | 0.18 | 0.21 | |
| Oracle Corp. | — | 0.57 | 0.62 | 0.67 | 0.69 | 0.64 | |
| Palantir Technologies Inc. | — | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| Palo Alto Networks Inc. | — | 0.00 | 0.05 | 0.14 | 0.30 | 0.31 | |
| Salesforce Inc. | 0.13 | 0.09 | 0.10 | 0.12 | 0.12 | 0.04 | |
| ServiceNow Inc. | — | 0.06 | 0.07 | 0.09 | 0.11 | 0.15 | |
| Synopsys Inc. | — | 0.28 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.01 | |
| 资产负债率扇形 | |||||||
| 软件与服务 | — | 0.22 | 0.23 | 0.25 | 0.26 | 0.28 | |
| 资产负债率工业 | |||||||
| 信息技术 | — | 0.23 | 0.25 | 0.26 | 0.26 | 0.29 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2026-01-31), 10-K (报告日期： 2025-01-31), 10-K (报告日期： 2024-01-31), 10-K (报告日期： 2023-01-31), 10-K (报告日期： 2022-01-31), 10-K (报告日期： 2021-01-31).
1 2026 计算
资产负债率 = 总债务 ÷ 总资产
= 2,987 ÷ 18,074 = 0.17
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组年度财务数据的分析报告。
- 总债务
- 数据显示，总债务在2021年至2023年期间显著增加，从17.95亿单位增长至29.76亿单位。随后，从2023年到2026年，债务增长趋于平缓，增幅较小，基本维持在29.8亿单位的水平。这表明在初期可能进行了大规模的融资活动，之后则侧重于债务的稳定管理。
- 总资产
- 总资产在整个分析期间呈现持续增长的趋势。从2021年的87.18亿单位增长到2026年的180.74亿单位，表明公司规模不断扩大。资产增长速度在2021年至2023年期间较为显著，随后增速略有放缓，但仍保持正向增长。
- 资产负债率
- 资产负债率在观察期内波动变化。2021年为0.21，2022年下降至0.18。2023年略有回升至0.22，随后又在2024年至2026年期间稳定在0.17-0.18之间。整体而言，资产负债率维持在一个相对稳定的水平，表明公司财务杠杆的使用较为谨慎。初期下降可能源于资产的快速增长，而2023年的回升则可能与债务的增加有关。后期稳定则表明公司在资产和负债之间保持了相对平衡的状态。
综合来看，数据显示公司在资产规模上持续扩张，而债务水平在经历初期快速增长后趋于稳定。资产负债率的波动反映了公司在资产和负债管理方面的动态调整。整体财务状况表现出一定的健康度和稳定性。
资产负债率（包括经营租赁负债）
Workday Inc.、资产负债率（含经营租赁负债）计算，与基准测试的比较
| 2026年1月31日 | 2025年1月31日 | 2024年1月31日 | 2023年1月31日 | 2022年1月31日 | 2021年1月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||
| 当前债务 | —) | —) | —) | —) | 1,222) | 1,103) | |
| 负债，非流动 | 2,987) | 2,984) | 2,980) | 2,976) | 617) | 692) | |
| 总债务 | 2,987) | 2,984) | 2,980) | 2,976) | 1,840) | 1,795) | |
| 经营租赁负债，流动负债 | 130) | 99) | 89) | 91) | 81) | 93) | |
| 经营租赁负债，非流动负债 | 704) | 279) | 227) | 182) | 182) | 350) | |
| 债务总额（包括经营租赁负债） | 3,821) | 3,362) | 3,296) | 3,249) | 2,103) | 2,238) | |
| 总资产 | 18,074) | 17,977) | 16,452) | 13,486) | 10,499) | 8,718) | |
| 偿付能力比率 | |||||||
| 资产负债率（包括经营租赁负债）1 | 0.21 | 0.19 | 0.20 | 0.24 | 0.20 | 0.26 | |
| 基准 | |||||||
| 资产负债率（包括经营租赁负债）竞争 对手2 | |||||||
| Accenture PLC | — | 0.13 | 0.07 | 0.06 | 0.07 | 0.08 | |
| Adobe Inc. | — | 0.23 | 0.20 | 0.14 | 0.17 | 0.17 | |
| AppLovin Corp. | — | 0.51 | 0.63 | 0.62 | 0.57 | 0.54 | |
| Cadence Design Systems Inc. | — | 0.26 | 0.29 | 0.14 | 0.18 | 0.11 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 0.07 | 0.09 | 0.12 | 0.16 | 0.21 | 0.29 | |
| Datadog Inc. | — | 0.19 | 0.32 | 0.23 | 0.28 | 0.34 | |
| International Business Machines Corp. | — | 0.43 | 0.43 | 0.44 | 0.42 | 0.42 | |
| Intuit Inc. | — | 0.18 | 0.20 | 0.24 | 0.27 | 0.16 | |
| Microsoft Corp. | — | 0.18 | 0.19 | 0.19 | 0.21 | 0.25 | |
| Oracle Corp. | — | 0.65 | 0.67 | 0.71 | 0.73 | 0.66 | |
| Palantir Technologies Inc. | — | 0.03 | 0.04 | 0.05 | 0.07 | 0.08 | |
| Palo Alto Networks Inc. | — | 0.02 | 0.07 | 0.16 | 0.33 | 0.35 | |
| Salesforce Inc. | 0.16 | 0.12 | 0.14 | 0.15 | 0.15 | 0.10 | |
| ServiceNow Inc. | — | 0.09 | 0.11 | 0.13 | 0.17 | 0.21 | |
| Synopsys Inc. | — | 0.30 | 0.05 | 0.07 | 0.07 | 0.08 | |
| 资产负债率（包括经营租赁负债）扇形 | |||||||
| 软件与服务 | — | 0.26 | 0.27 | 0.29 | 0.30 | 0.32 | |
| 资产负债率（包括经营租赁负债）工业 | |||||||
| 信息技术 | — | 0.26 | 0.28 | 0.28 | 0.29 | 0.31 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2026-01-31), 10-K (报告日期： 2025-01-31), 10-K (报告日期： 2024-01-31), 10-K (报告日期： 2023-01-31), 10-K (报告日期： 2022-01-31), 10-K (报告日期： 2021-01-31).
1 2026 计算
资产负债率（包括经营租赁负债） = 债务总额（包括经营租赁负债） ÷ 总资产
= 3,821 ÷ 18,074 = 0.21
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组年度财务数据的分析报告。
- 债务总额
- 数据显示，债务总额在2021年至2022年期间有所下降，从2238百万降至2103百万。然而，从2022年开始，债务总额呈现上升趋势，2023年达到3249百万，并在2024年和2025年继续增长，分别达到3296百万和3362百万。到2026年，债务总额进一步增加至3821百万。整体而言，尽管初期有所下降，但债务总额在报告期内呈现显著的增长趋势。
- 总资产
- 总资产在整个报告期内持续增长。从2021年的8718百万增长到2022年的10499百万，增长幅度较大。随后，总资产继续保持增长态势，2023年达到13486百万，2024年达到16452百万，2025年达到17977百万，最终在2026年达到18074百万。资产增长速度在后期有所放缓，但总体趋势仍然是积极的。
- 资产负债率
- 资产负债率在报告期内波动变化。2021年为0.26，2022年降至0.2。随后，该比率在2023年回升至0.24，2024年再次降至0.2。2025年，资产负债率进一步下降至0.19，为报告期内的最低值。最后，在2026年，资产负债率略有回升至0.21。总体而言，资产负债率呈现出先降后升再降的波动趋势，并在报告期末稳定在较低水平。尽管债务总额增加，但由于总资产的更快增长，资产负债率在后期有所降低。
综合来看，虽然债务总额在报告期内呈现增长趋势，但总资产的增长速度更快，导致资产负债率在后期有所下降。这表明公司在增加资产的同时，也能够有效管理其债务水平。
财务杠杆率
Workday Inc.、财务杠杆率计算，与基准测试的比较
| 2026年1月31日 | 2025年1月31日 | 2024年1月31日 | 2023年1月31日 | 2022年1月31日 | 2021年1月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||
| 总资产 | 18,074) | 17,977) | 16,452) | 13,486) | 10,499) | 8,718) | |
| 股东权益 | 7,805) | 9,034) | 8,082) | 5,586) | 4,535) | 3,278) | |
| 偿付能力比率 | |||||||
| 财务杠杆率1 | 2.32 | 1.99 | 2.04 | 2.41 | 2.31 | 2.66 | |
| 基准 | |||||||
| 财务杠杆率竞争 对手2 | |||||||
| Accenture PLC | — | 2.10 | 1.98 | 1.99 | 2.14 | 2.21 | |
| Adobe Inc. | — | 2.54 | 2.14 | 1.80 | 1.93 | 1.84 | |
| AppLovin Corp. | — | 3.40 | 5.39 | 4.27 | 3.07 | 2.88 | |
| Cadence Design Systems Inc. | — | 1.85 | 1.92 | 1.67 | 1.87 | 1.60 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 2.50 | 2.65 | 2.88 | 3.43 | 3.53 | 3.14 | |
| Datadog Inc. | — | 1.78 | 2.13 | 1.94 | 2.13 | 2.29 | |
| International Business Machines Corp. | — | 4.65 | 5.02 | 6.00 | 5.80 | 6.98 | |
| Intuit Inc. | — | 1.88 | 1.74 | 1.61 | 1.69 | 1.57 | |
| Microsoft Corp. | — | 1.80 | 1.91 | 2.00 | 2.19 | 2.35 | |
| Oracle Corp. | — | 8.23 | 16.20 | 125.24 | — | 25.03 | |
| Palantir Technologies Inc. | — | 1.20 | 1.27 | 1.30 | 1.35 | 1.42 | |
| Palo Alto Networks Inc. | — | 3.01 | 3.87 | 8.29 | 58.35 | 16.14 | |
| Salesforce Inc. | 1.90 | 1.68 | 1.67 | 1.69 | 1.64 | 1.60 | |
| ServiceNow Inc. | — | 2.01 | 2.12 | 2.28 | 2.64 | 2.92 | |
| Synopsys Inc. | — | 1.70 | 1.45 | 1.68 | 1.71 | 1.65 | |
| 财务杠杆率扇形 | |||||||
| 软件与服务 | — | 2.22 | 2.35 | 2.55 | 2.72 | 2.95 | |
| 财务杠杆率工业 | |||||||
| 信息技术 | — | 2.25 | 2.46 | 2.55 | 2.68 | 2.89 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2026-01-31), 10-K (报告日期： 2025-01-31), 10-K (报告日期： 2024-01-31), 10-K (报告日期： 2023-01-31), 10-K (报告日期： 2022-01-31), 10-K (报告日期： 2021-01-31).
1 2026 计算
财务杠杆率 = 总资产 ÷ 股东权益
= 18,074 ÷ 7,805 = 2.32
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组年度财务数据的分析报告。
- 总资产
- 数据显示，总资产在观察期内呈现持续增长的趋势。从2021年到2024年，总资产增长显著，从8718百万单位增加到16452百万单位。2025年继续增长至17977百万单位，但在2026年增长放缓，仅为18074百万单位。这表明资产扩张速度在后期有所减缓。
- 股东权益
- 股东权益也呈现增长趋势，但增长并非线性。从2021年的3278百万单位增长到2023年的5586百万单位，增长速度较快。2024年增长至8082百万单位，达到峰值。然而，2025年继续增长至9034百万单位后，2026年出现显著下降，降至7805百万单位。这可能表明存在一次性事件或战略调整影响了股东权益。
- 财务杠杆率
- 财务杠杆率在观察期内波动。2021年为2.66，2022年下降至2.31。2023年略有回升至2.41，随后在2024年和2025年持续下降，分别降至2.04和1.99。2026年，财务杠杆率再次上升至2.32。整体来看，杠杆率呈现先下降后上升的趋势，表明公司在利用财务杠杆方面存在动态调整。2026年的上升值得关注，可能需要进一步分析其原因。
综合来看，公司总资产持续增长，但增长速度放缓。股东权益的增长在后期出现反转，而财务杠杆率则呈现波动。这些趋势表明公司在资产扩张、权益管理和财务风险控制方面都面临着一定的挑战和机遇。需要进一步分析这些变化背后的驱动因素，以评估公司的长期财务健康状况。
利息覆盖率
Workday Inc.、利息覆盖率计算，与基准测试的比较
| 2026年1月31日 | 2025年1月31日 | 2024年1月31日 | 2023年1月31日 | 2022年1月31日 | 2021年1月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||
| 净利润（亏损） | 693) | 526) | 1,381) | (367) | 29) | (282) | |
| 更多： 所得税费用 | 316) | 112) | (1,025) | 107) | (13) | 7) | |
| 更多： 利息支出 | 114) | 114) | 114) | 102) | 17) | 69) | |
| 息税前利润 （EBIT） | 1,123) | 752) | 470) | (158) | 33) | (206) | |
| 偿付能力比率 | |||||||
| 利息覆盖率1 | 9.85 | 6.60 | 4.12 | -1.54 | 1.97 | -3.00 | |
| 基准 | |||||||
| 利息覆盖率竞争 对手2 | |||||||
| Accenture PLC | — | 45.94 | 165.48 | 193.31 | 195.34 | 131.46 | |
| Adobe Inc. | — | 34.21 | 42.01 | 61.17 | 54.64 | 51.49 | |
| AppLovin Corp. | — | 20.09 | 5.95 | 2.38 | -0.19 | 1.45 | |
| Cadence Design Systems Inc. | — | 14.06 | 19.37 | 36.43 | 46.58 | 46.26 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | -3.53 | 3.07 | 5.77 | -5.31 | -5.34 | -55.36 | |
| Datadog Inc. | — | 12.49 | 29.85 | 10.56 | -1.30 | 0.12 | |
| International Business Machines Corp. | — | 6.35 | 4.40 | 6.42 | 1.97 | 5.20 | |
| Intuit Inc. | — | 20.57 | 15.67 | 13.05 | 32.38 | 89.14 | |
| Microsoft Corp. | — | 52.84 | 37.72 | 46.38 | 41.58 | 31.31 | |
| Oracle Corp. | — | 5.01 | 4.39 | 3.65 | 3.84 | 6.28 | |
| Palantir Technologies Inc. | — | — | — | 69.33 | -87.97 | -133.20 | |
| Palo Alto Networks Inc. | — | 532.90 | 120.07 | 21.82 | -6.56 | -1.85 | |
| Salesforce Inc. | 30.38 | 28.35 | 18.49 | 3.20 | 7.93 | 21.49 | |
| ServiceNow Inc. | — | 99.30 | 76.57 | 43.00 | 15.78 | 9.89 | |
| Synopsys Inc. | — | 4.12 | 44.06 | 1,106.08 | 657.96 | 240.38 | |
| 利息覆盖率扇形 | |||||||
| 软件与服务 | — | 20.56 | 17.70 | 16.84 | 17.69 | 17.08 | |
| 利息覆盖率工业 | |||||||
| 信息技术 | — | 26.06 | 19.36 | 17.49 | 22.35 | 19.75 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2026-01-31), 10-K (报告日期： 2025-01-31), 10-K (报告日期： 2024-01-31), 10-K (报告日期： 2023-01-31), 10-K (报告日期： 2022-01-31), 10-K (报告日期： 2021-01-31).
1 2026 计算
利息覆盖率 = EBIT ÷ 利息支出
= 1,123 ÷ 114 = 9.85
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组年度财务数据的分析报告。
- 息税前利润（EBIT）
- 息税前利润在观察期间呈现显著波动。2021年和2023年为负值，分别为-206百万和-158百万，表明在这些年份内，核心业务盈利能力不足以覆盖运营成本。2022年EBIT转正，达到33百万，但增长相对有限。随后，EBIT在2024年大幅增长至470百万，并在2025年和2026年继续增长，分别达到752百万和1123百万。这一趋势表明核心业务盈利能力显著改善，并持续增长。
- 利息支出
- 利息支出在观察期间相对稳定。从2021年的69百万到2026年的114百万，利息支出呈现缓慢增长的趋势。2022年利息支出最低，为17百万。虽然利息支出有所增加，但增长幅度远低于息税前利润的增长幅度。
- 利息覆盖率
- 利息覆盖率反映了公司支付利息的能力。2021年和2023年利息覆盖率均为负值，分别为-3和-1.54，表明在这些年份内，息税前利润不足以覆盖利息支出，公司面临较高的财务风险。2022年利息覆盖率为1.97，表明公司能够支付利息，但缓冲空间有限。从2024年开始，利息覆盖率显著提高，分别为4.12、6.6和9.85。这一趋势与息税前利润的增长相对应，表明公司支付利息的能力显著增强，财务风险降低。
总体而言，数据显示公司在2021年和2023年面临财务挑战，但随后盈利能力和财务状况得到显著改善。息税前利润的强劲增长和利息覆盖率的提高表明公司经营状况良好，财务风险降低。利息支出相对稳定，表明公司债务结构保持相对稳定。
固定费用覆盖率
Workday Inc.、固定费用覆盖率计算，与基准测试的比较
| 2026年1月31日 | 2025年1月31日 | 2024年1月31日 | 2023年1月31日 | 2022年1月31日 | 2021年1月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||
| 净利润（亏损） | 693) | 526) | 1,381) | (367) | 29) | (282) | |
| 更多： 所得税费用 | 316) | 112) | (1,025) | 107) | (13) | 7) | |
| 更多： 利息支出 | 114) | 114) | 114) | 102) | 17) | 69) | |
| 息税前利润 （EBIT） | 1,123) | 752) | 470) | (158) | 33) | (206) | |
| 更多： 经营租赁成本 | 161) | 123) | 109) | 99) | 93) | 94) | |
| 固定费用和税项前的利润 | 1,284) | 875) | 579) | (59) | 126) | (112) | |
| 利息支出 | 114) | 114) | 114) | 102) | 17) | 69) | |
| 经营租赁成本 | 161) | 123) | 109) | 99) | 93) | 94) | |
| 固定费用 | 275) | 237) | 223) | 201) | 110) | 163) | |
| 偿付能力比率 | |||||||
| 固定费用覆盖率1 | 4.67 | 3.69 | 2.60 | -0.29 | 1.15 | -0.69 | |
| 基准 | |||||||
| 固定费用覆盖率竞争 对手2 | |||||||
| Accenture PLC | — | 11.72 | 13.46 | 10.98 | 12.25 | 10.41 | |
| Adobe Inc. | — | 25.40 | 26.20 | 30.56 | 26.79 | 25.59 | |
| AppLovin Corp. | — | 18.93 | 5.73 | 2.30 | -0.07 | 1.35 | |
| Cadence Design Systems Inc. | — | 9.12 | 11.13 | 14.79 | 15.50 | 13.77 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | -1.64 | 2.25 | 3.98 | -3.39 | -3.39 | -6.40 | |
| Datadog Inc. | — | 2.93 | 5.09 | 2.47 | 0.09 | 0.55 | |
| International Business Machines Corp. | — | 4.50 | 3.13 | 4.32 | 1.52 | 3.13 | |
| Intuit Inc. | — | 14.50 | 11.14 | 9.03 | 14.67 | 25.58 | |
| Microsoft Corp. | — | 16.63 | 17.61 | 19.44 | 19.50 | 16.90 | |
| Oracle Corp. | — | 3.71 | 3.55 | 3.12 | 3.22 | 5.17 | |
| Palantir Technologies Inc. | — | 29.99 | 9.48 | 4.62 | -5.06 | -7.89 | |
| Palo Alto Networks Inc. | — | 18.52 | 12.78 | 7.20 | -1.18 | -1.09 | |
| Salesforce Inc. | 11.15 | 8.78 | 4.74 | 1.51 | 2.18 | 2.92 | |
| ServiceNow Inc. | — | 14.30 | 12.36 | 7.59 | 3.87 | 2.95 | |
| Synopsys Inc. | — | 3.47 | 12.88 | 14.38 | 12.91 | 9.29 | |
| 固定费用覆盖率扇形 | |||||||
| 软件与服务 | — | 10.44 | 9.92 | 9.35 | 9.29 | 9.13 | |
| 固定费用覆盖率工业 | |||||||
| 信息技术 | — | 15.43 | 12.35 | 11.24 | 13.31 | 12.13 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2026-01-31), 10-K (报告日期： 2025-01-31), 10-K (报告日期： 2024-01-31), 10-K (报告日期： 2023-01-31), 10-K (报告日期： 2022-01-31), 10-K (报告日期： 2021-01-31).
1 2026 计算
固定费用覆盖率 = 固定费用和税项前的利润 ÷ 固定费用
= 1,284 ÷ 275 = 4.67
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组年度财务数据的分析报告。
- 利润趋势
- 数据显示，在报告期内，利润经历了显著的波动。最初，在2021年，利润为负值，为-112百万。随后，在2022年，利润大幅增长至126百万。2023年，利润再次下降至-59百万，但随后在2024年和2025年呈现强劲的复苏，分别达到579百万和875百万。到2026年，利润进一步增长至1284百万，表明利润增长趋势明显。
- 固定费用趋势
- 固定费用在报告期内持续增加。从2021年的163百万增加到2022年的110百万（数据可能存在异常，数值小于2021年），随后在2023年增加到201百万，并在2024年和2025年进一步增加到223百万和237百万。到2026年，固定费用达到275百万。虽然固定费用持续增加，但利润的增长速度更快，这表明公司在控制成本方面可能取得了一定的成功。
- 固定费用覆盖率趋势
- 固定费用覆盖率反映了公司利用利润覆盖固定费用的能力。2021年，该比率为-0.69，表明利润不足以覆盖固定费用。2022年，该比率大幅改善至1.15，表明利润足以覆盖固定费用，并有盈余。2023年，该比率下降至-0.29，再次表明利润不足以覆盖固定费用。然而，从2024年开始，该比率显著改善，分别为2.6、3.69和4.67。这与利润的增长趋势相符，表明公司在利用利润覆盖固定费用方面的能力不断增强。覆盖率的持续上升表明公司财务状况的稳健性日益提高。
总体而言，数据显示公司在经历了一段利润波动期后，进入了一个利润快速增长的阶段。固定费用也在增加，但利润增长速度更快，并且固定费用覆盖率持续提高，表明公司财务状况正在改善。