资产收益率 （ROA）
自 2005 年以来
计算
Apple Inc.、 ROA、长期趋势计算
| ROA | = | 100 | × | 净利润（亏损）1 | ÷ | 总资产1 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2024年9月28日 | 25.68% | = | 100 | × | 93,736) | ÷ | 364,980) |
| 2023年9月30日 | 27.51% | = | 100 | × | 96,995) | ÷ | 352,583) |
| 2022年9月24日 | 28.29% | = | 100 | × | 99,803) | ÷ | 352,755) |
| 2021年9月25日 | 26.97% | = | 100 | × | 94,680) | ÷ | 351,002) |
| 2020年9月26日 | 17.73% | = | 100 | × | 57,411) | ÷ | 323,888) |
| 2019年9月28日 | 16.32% | = | 100 | × | 55,256) | ÷ | 338,516) |
| 2018年9月29日 | 16.28% | = | 100 | × | 59,531) | ÷ | 365,725) |
| 2017年9月30日 | 12.88% | = | 100 | × | 48,351) | ÷ | 375,319) |
| 2016年9月24日 | 14.20% | = | 100 | × | 45,687) | ÷ | 321,686) |
| 2015年9月26日 | 18.38% | = | 100 | × | 53,394) | ÷ | 290,479) |
| 2014年9月27日 | 17.04% | = | 100 | × | 39,510) | ÷ | 231,839) |
| 2013年9月28日 | 17.89% | = | 100 | × | 37,037) | ÷ | 207,000) |
| 2012年9月29日 | 23.70% | = | 100 | × | 41,733) | ÷ | 176,064) |
| 2011年9月24日 | 22.28% | = | 100 | × | 25,922) | ÷ | 116,371) |
| 2010年9月25日 | 18.64% | = | 100 | × | 14,013) | ÷ | 75,183) |
| 2009年9月26日 | 10.59% | = | 100 | × | 5,704) | ÷ | 53,851) |
| 2008年9月27日 | 12.22% | = | 100 | × | 4,834) | ÷ | 39,572) |
| 2007年9月29日 | 13.79% | = | 100 | × | 3,496) | ÷ | 25,347) |
| 2006年9月30日 | 11.56% | = | 100 | × | 1,989) | ÷ | 17,205) |
| 2005年9月24日 | 11.56% | = | 100 | × | 1,335) | ÷ | 11,551) |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-09-28), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-K (报告日期： 2022-09-24), 10-K (报告日期： 2021-09-25), 10-K (报告日期： 2020-09-26), 10-K (报告日期： 2019-09-28), 10-K (报告日期： 2018-09-29), 10-K (报告日期： 2017-09-30), 10-K (报告日期： 2016-09-24), 10-K (报告日期： 2015-09-26), 10-K (报告日期： 2014-09-27), 10-K (报告日期： 2013-09-28), 10-K (报告日期： 2012-09-29), 10-K (报告日期： 2011-09-24), 10-K (报告日期： 2010-09-25), 10-K (报告日期： 2009-09-26), 10-K (报告日期： 2008-09-27), 10-K (报告日期： 2007-09-29), 10-K (报告日期： 2006-09-30), 10-K (报告日期： 2005-09-24).
1 以百万计
以下分析聚焦于三项关键财务指标在给定年度区间内的表现，描述其趋势、波动及潜在洞见。数据以百万为单位，覆盖从2005年到2024年的年度数据，且各期均有数值，无缺失。
- 净利润（亏损）
- 该指标在2005年至2012年呈现显著上升的趋势，数值从1,335增至41,733，显示利润规模快速扩张。随后在2013年出现小幅波动，2014至2015年继续显著增长，分别达到约39,510与53,394；2016年略有回落至45,687，2017年维持在约48,351水平。2018年净利润再度走高，达到约59,531，随后2019-2020年有所回落，分别为55,256、57,411。进入2021年，净利润显著跃升至约94,680，2022年进一步升至约99,803，随后2023年与2024年分别为96,995与93,736，维持在90,000–100,000的高位区间。总体观察，利润水平经历了长周期的扩张、阶段性回落与再度放大，呈现出在高位区间的持续波动性。
- 总资产
- 资产规模自2005年至2017年间快速增长，从11,551增至375,319，体现持续的规模化扩张。2018年起进入调整期，2019年降至338,516，2020年进一步下降至323,888。2021年开始回升，增至351,002，随后在2022年至2024年间维持在约352,000–365,000之间，呈现相对稳定的结构性调整后再度趋于稳健增长。总体而言，资产端经历了早期的快速扩张、随后的阶段性回落以及后期的再平衡与稳健增长，反映出资本支出与资产配置在不同周期的波动性与再平衡过程。
- ROA（资产回报率）
- ROA在2007-2012年间持续走高，2007年约13.79%、2012年达到23.70%，指示单位资产带来的利润效率提升。此后在2013-2017年转为回落，区间约12.88%–16.28%，显示利润增速未必与资产扩张完全同步。2021年起ROA显著回升，达到约27.0%（2021）与28.29%（2022），随后2023年降至27.51%、2024年降至25.68%，仍处于相对较高水平。上述走势表明，在利润端强劲增长的推动下，2021-2022年资产使用效率显著改善；随后随着利润增速趋于稳定与/或资产结构调整，ROA出现适度回落但维持在高水平。
综合上述观察，数据呈现三个阶段的特征：前期（2005-2012）利润与资产均快速扩张，ROA持续改善；中期（2013-2017）利润波动与资产扩张并存，ROA回落至相对中等水平；后期（2021-2024）利润快速提升带动ROA达到近年高位，同时资产基数保持较高水平，呈现稳定但存在波动的态势。若利润端继续维持高位且资产使用效率保持提升，ROA有望维持在较高水平；若利润增速放缓或资产增速加快而利润无法同步提升，ROA可能承压。
与竞争对手的比较
Apple Inc.、 ROA、长期趋势，与竞争对手的比较
| Apple Inc. | Arista Networks Inc. | Cisco Systems Inc. | Dell Technologies Inc. | Super Micro Computer Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2024年9月28日 | 25.68% | 20.31% | 8.29% | 3.91% | 11.73% |
| 2023年9月30日 | 27.51% | 20.98% | 12.38% | 2.73% | 17.42% |
| 2022年9月24日 | 28.29% | 19.96% | 12.57% | 6.00% | 8.90% |
| 2021年9月25日 | 26.97% | 14.66% | 10.86% | 2.63% | 4.99% |
| 2020年9月26日 | 17.73% | 13.39% | 11.82% | 3.88% | 4.39% |
| 2019年9月28日 | 16.32% | 20.54% | 11.88% | -2.07% | 4.27% |
| 2018年9月29日 | 16.28% | 10.65% | 0.10% | — | 2.61% |
| 2017年9月30日 | 12.88% | 17.20% | 7.40% | — | 4.41% |
| 2016年9月24日 | 14.20% | 10.65% | 8.83% | — | 6.18% |
| 2015年9月26日 | 18.38% | 10.44% | 7.91% | — | 9.35% |
| 2014年9月27日 | 17.04% | 10.71% | 7.47% | — | 6.80% |
| 2013年9月28日 | 17.89% | — | 9.87% | — | 3.37% |
| 2012年9月29日 | 23.70% | — | 8.76% | — | 5.07% |
| 2011年9月24日 | 22.28% | — | 7.45% | — | 8.66% |
| 2010年9月25日 | 18.64% | — | 9.57% | — | 7.26% |
| 2009年9月26日 | 10.59% | — | 9.00% | — | 5.69% |
| 2008年9月27日 | 12.22% | — | 13.71% | — | 9.61% |
| 2007年9月29日 | 13.79% | — | 13.75% | — | 9.41% |
| 2006年9月30日 | 11.56% | — | 12.88% | — | — |
| 2005年9月24日 | 11.56% | — | 16.94% | — | — |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-09-28), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-K (报告日期： 2022-09-24), 10-K (报告日期： 2021-09-25), 10-K (报告日期： 2020-09-26), 10-K (报告日期： 2019-09-28), 10-K (报告日期： 2018-09-29), 10-K (报告日期： 2017-09-30), 10-K (报告日期： 2016-09-24), 10-K (报告日期： 2015-09-26), 10-K (报告日期： 2014-09-27), 10-K (报告日期： 2013-09-28), 10-K (报告日期： 2012-09-29), 10-K (报告日期： 2011-09-24), 10-K (报告日期： 2010-09-25), 10-K (报告日期： 2009-09-26), 10-K (报告日期： 2008-09-27), 10-K (报告日期： 2007-09-29), 10-K (报告日期： 2006-09-30), 10-K (报告日期： 2005-09-24).
与工业部门的比较： 技术硬件和设备
Apple Inc.、 ROA、长期趋势，与工业部门的比较： 技术硬件和设备
| Apple Inc. | 技术硬件和设备 | |
|---|---|---|
| 2024年9月28日 | 25.68% | 18.69% |
| 2023年9月30日 | 27.51% | 20.58% |
| 2022年9月24日 | 28.29% | 21.62% |
| 2021年9月25日 | 26.97% | 18.88% |
| 2020年9月26日 | 17.73% | 13.59% |
| 2019年9月28日 | 16.32% | 11.82% |
| 2018年9月29日 | 16.28% | 12.52% |
| 2017年9月30日 | 12.88% | 11.48% |
| 2016年9月24日 | 14.20% | 12.70% |
| 2015年9月26日 | 18.38% | 15.41% |
| 2014年9月27日 | 17.04% | 14.03% |
| 2013年9月28日 | 17.89% | 15.23% |
| 2012年9月29日 | 23.70% | 18.55% |
| 2011年9月24日 | 22.28% | 15.91% |
| 2010年9月25日 | 18.64% | 13.92% |
| 2009年9月26日 | 10.59% | 9.70% |
| 2008年9月27日 | 12.22% | 13.10% |
| 2007年9月29日 | 13.79% | 13.75% |
| 2006年9月30日 | 11.56% | 12.51% |
| 2005年9月24日 | 11.56% | 15.57% |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-09-28), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-K (报告日期： 2022-09-24), 10-K (报告日期： 2021-09-25), 10-K (报告日期： 2020-09-26), 10-K (报告日期： 2019-09-28), 10-K (报告日期： 2018-09-29), 10-K (报告日期： 2017-09-30), 10-K (报告日期： 2016-09-24), 10-K (报告日期： 2015-09-26), 10-K (报告日期： 2014-09-27), 10-K (报告日期： 2013-09-28), 10-K (报告日期： 2012-09-29), 10-K (报告日期： 2011-09-24), 10-K (报告日期： 2010-09-25), 10-K (报告日期： 2009-09-26), 10-K (报告日期： 2008-09-27), 10-K (报告日期： 2007-09-29), 10-K (报告日期： 2006-09-30), 10-K (报告日期： 2005-09-24).
与行业比较： 信息技术
Apple Inc.、 ROA、长期趋势，与行业比较： 信息技术
| Apple Inc. | 信息技术 | |
|---|---|---|
| 2024年9月28日 | 25.68% | 11.93% |
| 2023年9月30日 | 27.51% | 12.50% |
| 2022年9月24日 | 28.29% | 14.55% |
| 2021年9月25日 | 26.97% | 14.65% |
| 2020年9月26日 | 17.73% | 11.44% |
| 2019年9月28日 | 16.32% | 11.78% |
| 2018年9月29日 | 16.28% | 10.94% |
| 2017年9月30日 | 12.88% | 9.05% |
| 2016年9月24日 | 14.20% | 9.79% |
| 2015年9月26日 | 18.38% | 11.53% |
| 2014年9月27日 | 17.04% | 12.36% |
| 2013年9月28日 | 17.89% | 13.26% |
| 2012年9月29日 | 23.70% | 14.08% |
| 2011年9月24日 | 22.28% | 15.10% |
| 2010年9月25日 | 18.64% | 14.50% |
| 2009年9月26日 | 10.59% | 10.08% |
| 2008年9月27日 | 12.22% | 11.99% |
| 2007年9月29日 | 13.79% | 12.03% |
| 2006年9月30日 | 11.56% | 12.21% |
| 2005年9月24日 | 11.56% | 12.76% |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-09-28), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-K (报告日期： 2022-09-24), 10-K (报告日期： 2021-09-25), 10-K (报告日期： 2020-09-26), 10-K (报告日期： 2019-09-28), 10-K (报告日期： 2018-09-29), 10-K (报告日期： 2017-09-30), 10-K (报告日期： 2016-09-24), 10-K (报告日期： 2015-09-26), 10-K (报告日期： 2014-09-27), 10-K (报告日期： 2013-09-28), 10-K (报告日期： 2012-09-29), 10-K (报告日期： 2011-09-24), 10-K (报告日期： 2010-09-25), 10-K (报告日期： 2009-09-26), 10-K (报告日期： 2008-09-27), 10-K (报告日期： 2007-09-29), 10-K (报告日期： 2006-09-30), 10-K (报告日期： 2005-09-24).