流动性比率分析
流动性比率（摘要）
Intuit Inc.、流动性比率
| 2025年7月31日 | 2024年7月31日 | 2023年7月31日 | 2022年7月31日 | 2021年7月31日 | 2020年7月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 流动资金比率 | 1.36 | 1.29 | 1.47 | 1.39 | 1.94 | 2.26 | |
| 速动流动性比率 | 0.63 | 0.71 | 1.25 | 1.17 | 1.65 | 2.04 | |
| 现金流动比率 | 0.44 | 0.54 | 0.97 | 0.90 | 1.46 | 2.00 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-07-31), 10-K (报告日期： 2024-07-31), 10-K (报告日期： 2023-07-31), 10-K (报告日期： 2022-07-31), 10-K (报告日期： 2021-07-31), 10-K (报告日期： 2020-07-31).
从2020年到2025年的财务比率数据可以观察到，整体上该公司关键的流动性指标呈现出一定的波动趋势，反映了其短期偿债能力的变化。
- 流动资金比率
- 在此期间，该比率由2020年的2.26逐步下降至2022年的1.39，显示出企业的流动资金相对于流动负债的覆盖能力有所减弱。虽然在2023年略有回升至1.47，但在2024年和2025年又略有下降，分别为1.29和1.36。这表明公司的短期流动性在整体上经历了下降的趋势，但在2023年出现一定的改善。
- 速动流动性比率
- 此比率从2020年的2.04下降至2022年的1.17，显示出更为紧张的流动性状态。2023年有所改善，升至1.25，但之后到2024年和2025年降至0.71和0.63，表现出流动性压力持续加大。速动比率的持续下降说明公司流动资产中，较为流通的资产（如现金和应收账款）相对于短期负债的比例在逐步减少，可能影响其应对突发财务需求的能力。
- 现金流动比率
- 该比率从2020年的2下降至2022年的0.9，显示出现金及现金等价物对短期负债的覆盖能力显著降低。2023年略有回升至0.97，但进入2024和2025年后，又分别降至0.54和0.44，表现出现金流的紧张状态持续存在。现金流动比率的下降反映了公司现金储备相对负债在减弱，可能导致短期偿债能力减弱，依赖更高效的现金管理和融资策略。
综上所述，虽然在某些年份短期流动性指标有所改善，但整体趋势显示公司在近几年面临较为紧张的流动性环境，尤其是在速动比率和现金流动比率方面表现尤为明显。这提示管理层需关注短期资产的质量与现金流管理，以应对潜在的财务风险。同时，持续的观察和分析将有助于评估未来财务健康状况的变动趋势。
流动资金比率
Intuit Inc.，流动流动性比率计算，与基准测试的比较
| 2025年7月31日 | 2024年7月31日 | 2023年7月31日 | 2022年7月31日 | 2021年7月31日 | 2020年7月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||
| 流动资产 | 14,107) | 9,678) | 5,557) | 5,047) | 5,157) | 7,980) | |
| 流动负债 | 10,370) | 7,491) | 3,790) | 3,630) | 2,655) | 3,529) | |
| 流动比率 | |||||||
| 流动资金比率1 | 1.36 | 1.29 | 1.47 | 1.39 | 1.94 | 2.26 | |
| 基准 | |||||||
| 流动资金比率竞争 对手2 | |||||||
| Accenture PLC | — | 1.10 | 1.30 | 1.23 | 1.25 | 1.40 | |
| Adobe Inc. | — | 1.07 | 1.34 | 1.11 | 1.25 | 1.48 | |
| Cadence Design Systems Inc. | — | 2.93 | 1.24 | 1.27 | 1.77 | 1.86 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 1.77 | 1.76 | 1.73 | 1.83 | 2.65 | 2.38 | |
| Datadog Inc. | — | 2.64 | 3.17 | 3.09 | 3.54 | 5.77 | |
| Fair Isaac Corp. | — | 1.62 | 1.51 | 1.46 | 0.99 | 1.29 | |
| International Business Machines Corp. | — | 1.04 | 0.96 | 0.92 | 0.88 | 0.98 | |
| Microsoft Corp. | 1.35 | 1.27 | 1.77 | 1.78 | 2.08 | 2.52 | |
| Oracle Corp. | 0.75 | 0.72 | 0.91 | 1.62 | 2.30 | 3.03 | |
| Palantir Technologies Inc. | — | 5.96 | 5.55 | 5.17 | 4.34 | 3.74 | |
| Palo Alto Networks Inc. | 0.94 | 0.89 | 0.78 | 0.77 | 0.91 | 1.91 | |
| Salesforce Inc. | 1.06 | 1.09 | 1.02 | 1.05 | 1.23 | 1.08 | |
| ServiceNow Inc. | — | 1.10 | 1.06 | 1.11 | 1.05 | 1.21 | |
| Synopsys Inc. | — | 2.44 | 1.15 | 1.09 | 1.16 | 1.19 | |
| Workday Inc. | 1.90 | 1.97 | 1.75 | 1.03 | 1.12 | 1.04 | |
| 流动资金比率扇形 | |||||||
| 软件与服务 | — | 1.20 | 1.40 | 1.43 | 1.68 | 1.92 | |
| 流动资金比率工业 | |||||||
| 信息技术 | — | 1.24 | 1.41 | 1.37 | 1.55 | 1.71 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-07-31), 10-K (报告日期： 2024-07-31), 10-K (报告日期： 2023-07-31), 10-K (报告日期： 2022-07-31), 10-K (报告日期： 2021-07-31), 10-K (报告日期： 2020-07-31).
1 2025 计算
流动资金比率 = 流动资产 ÷ 流动负债
= 14,107 ÷ 10,370 = 1.36
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的财务数据，企业的流动资产在观察期内表现出明显的增长趋势，从2020年的7,980百万逐步上升至2025年的14,107百万，显示出公司在这段期间不断增加的流动资源，有利于应对短期负债及维持流动性。
同期，流动负债也呈现上升趋势，从2020年的3,529百万增长至2025年的10,370百万。虽然增长幅度较大，但整体保持了资金需求的扩张，与流动资产的增长相匹配，表明公司可能在扩大运营规模或进行资本投入。
流动资金比率的变化反映了公司的短期偿债能力。该比率由2020年的2.26逐步下降至2022年的1.39，之后略有波动，2023年至2025年间保持在1.29至1.36之间。虽然比率有所下降，但仍保持在1.3以上，表明公司整体具备较强的短期偿债能力，但逐渐趋于稳定或略有降低，可能受到负债增长的影响。
综上所述，企业在该期间内实现了资产规模的扩大，流动资产和负债同步增长。流动资金比率的逐步下降提示公司在增强资产规模的同时，短期偿债风险略有增加，但整体偿债能力依然稳健。建议关注未来流动资金比率的变化，以确保公司财务风险处于可控范围内。
速动流动性比率
Intuit Inc.、速动流动性比率计算，与基准测试的比较
| 2025年7月31日 | 2024年7月31日 | 2023年7月31日 | 2022年7月31日 | 2021年7月31日 | 2020年7月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||
| 现金及现金等价物 | 2,884) | 3,609) | 2,848) | 2,796) | 2,562) | 6,442) | |
| 投资 | 1,668) | 465) | 814) | 485) | 1,308) | 608) | |
| 应收账款，扣除可疑账款备抵 | 530) | 457) | 405) | 446) | 391) | 149) | |
| 应收票据投资净额 | 1,403) | 779) | 687) | 509) | 132) | —) | |
| 应收票据持有待售 | —) | 3) | —) | —) | —) | —) | |
| 速动资产合计 | 6,485) | 5,313) | 4,754) | 4,236) | 4,393) | 7,199) | |
| 流动负债 | 10,370) | 7,491) | 3,790) | 3,630) | 2,655) | 3,529) | |
| 流动比率 | |||||||
| 速动流动性比率1 | 0.63 | 0.71 | 1.25 | 1.17 | 1.65 | 2.04 | |
| 基准 | |||||||
| 速动流动性比率竞争 对手2 | |||||||
| Accenture PLC | — | 0.98 | 1.18 | 1.12 | 1.14 | 1.29 | |
| Adobe Inc. | — | 0.95 | 1.22 | 1.00 | 1.11 | 1.34 | |
| Cadence Design Systems Inc. | — | 2.53 | 1.02 | 1.02 | 1.47 | 1.60 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 1.58 | 1.60 | 1.58 | 1.68 | 2.50 | 2.18 | |
| Datadog Inc. | — | 2.57 | 3.08 | 3.01 | 3.45 | 5.64 | |
| Fair Isaac Corp. | — | 1.52 | 1.43 | 1.37 | 0.91 | 1.19 | |
| International Business Machines Corp. | — | 0.90 | 0.82 | 0.76 | 0.69 | 0.83 | |
| Microsoft Corp. | 1.16 | 1.06 | 1.54 | 1.57 | 1.90 | 2.33 | |
| Oracle Corp. | 0.61 | 0.59 | 0.74 | 1.43 | 2.15 | 2.83 | |
| Palantir Technologies Inc. | — | 5.83 | 5.41 | 4.92 | 4.11 | 3.59 | |
| Palo Alto Networks Inc. | 0.88 | 0.82 | 0.72 | 0.75 | 0.88 | 1.85 | |
| Salesforce Inc. | 0.93 | 0.96 | 0.90 | 0.93 | 1.11 | 0.95 | |
| ServiceNow Inc. | — | 1.02 | 1.00 | 1.06 | 1.01 | 1.16 | |
| Synopsys Inc. | — | 1.88 | 0.85 | 0.85 | 0.89 | 0.94 | |
| Workday Inc. | 1.80 | 1.87 | 1.66 | 0.96 | 1.07 | 0.95 | |
| 速动流动性比率扇形 | |||||||
| 软件与服务 | — | 1.01 | 1.22 | 1.26 | 1.52 | 1.76 | |
| 速动流动性比率工业 | |||||||
| 信息技术 | — | 0.96 | 1.12 | 1.09 | 1.30 | 1.47 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-07-31), 10-K (报告日期： 2024-07-31), 10-K (报告日期： 2023-07-31), 10-K (报告日期： 2022-07-31), 10-K (报告日期： 2021-07-31), 10-K (报告日期： 2020-07-31).
1 2025 计算
速动流动性比率 = 速动资产合计 ÷ 流动负债
= 6,485 ÷ 10,370 = 0.63
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
根据提供的财务数据，可以观察到公司在过去五年内的流动性状况发生了显著变化。首先，公司的速动资产总额在2020年至2025年期间呈现逐步增长的趋势，从71.99亿增加到64.85亿，表明公司在流动资产的积累方面保持了增长态势，增强了短期偿债能力的潜力。然而，流动负债也经历了显著上升，从35.29亿增加到103.70亿，特别是在2024年和2025年增长较快，反映出公司负债压力的增加。 因此，速动流动性比率从2020年的2.04下降至2023年的1.25，显示短期偿债能力在逐步减弱。这一比率在2024年和2025年进一步下降至0.71和0.63，甚至低于1，表明速动资产相较短期负债的比例不足，可能存在流动性紧张的风险。总体来看，虽然公司在速动资产方面保持增长，但流动负债的增长速度更快，导致短期偿债能力一定程度上受到削弱。
现金流动比率
Intuit Inc.、现金流动性比率计算，与基准测试的比较
| 2025年7月31日 | 2024年7月31日 | 2023年7月31日 | 2022年7月31日 | 2021年7月31日 | 2020年7月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | |||||||
| 现金及现金等价物 | 2,884) | 3,609) | 2,848) | 2,796) | 2,562) | 6,442) | |
| 投资 | 1,668) | 465) | 814) | 485) | 1,308) | 608) | |
| 现金资产总额 | 4,552) | 4,074) | 3,662) | 3,281) | 3,870) | 7,050) | |
| 流动负债 | 10,370) | 7,491) | 3,790) | 3,630) | 2,655) | 3,529) | |
| 流动比率 | |||||||
| 现金流动比率1 | 0.44 | 0.54 | 0.97 | 0.90 | 1.46 | 2.00 | |
| 基准 | |||||||
| 现金流动比率竞争 对手2 | |||||||
| Accenture PLC | — | 0.26 | 0.50 | 0.45 | 0.52 | 0.67 | |
| Adobe Inc. | — | 0.75 | 0.95 | 0.75 | 0.84 | 1.09 | |
| Cadence Design Systems Inc. | — | 2.03 | 0.72 | 0.66 | 1.13 | 1.17 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 1.25 | 1.29 | 1.28 | 1.42 | 2.22 | 1.85 | |
| Datadog Inc. | — | 2.25 | 2.58 | 2.48 | 2.94 | 5.09 | |
| Fair Isaac Corp. | — | 0.40 | 0.37 | 0.40 | 0.35 | 0.38 | |
| International Business Machines Corp. | — | 0.45 | 0.39 | 0.28 | 0.22 | 0.36 | |
| Microsoft Corp. | 0.67 | 0.60 | 1.07 | 1.10 | 1.47 | 1.89 | |
| Oracle Corp. | 0.34 | 0.34 | 0.44 | 1.12 | 1.93 | 2.50 | |
| Palantir Technologies Inc. | — | 5.25 | 4.93 | 4.48 | 3.83 | 3.33 | |
| Palo Alto Networks Inc. | 0.36 | 0.34 | 0.31 | 0.44 | 0.57 | 1.39 | |
| Salesforce Inc. | 0.50 | 0.53 | 0.48 | 0.48 | 0.67 | 0.54 | |
| ServiceNow Inc. | — | 0.69 | 0.66 | 0.71 | 0.67 | 0.83 | |
| Synopsys Inc. | — | 1.53 | 0.53 | 0.56 | 0.65 | 0.58 | |
| Workday Inc. | 1.45 | 1.55 | 1.32 | 0.72 | 0.83 | 0.65 | |
| 现金流动比率扇形 | |||||||
| 软件与服务 | — | 0.59 | 0.79 | 0.82 | 1.11 | 1.33 | |
| 现金流动比率工业 | |||||||
| 信息技术 | — | 0.57 | 0.71 | 0.67 | 0.89 | 1.06 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-07-31), 10-K (报告日期： 2024-07-31), 10-K (报告日期： 2023-07-31), 10-K (报告日期： 2022-07-31), 10-K (报告日期： 2021-07-31), 10-K (报告日期： 2020-07-31).
1 2025 计算
现金流动比率 = 现金资产总额 ÷ 流动负债
= 4,552 ÷ 10,370 = 0.44
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
通过分析提供的财务数据可以观察到，公司的现金资产总额在过去五年中整体呈现增长趋势，从2020年的7050百万增加到2025年的4552百万，虽然2024年和2025年有所波动，但总体保持增长态势。两年内的变动显示公司持续增加现金储备，可能反映出资金管理策略或资金积累的改善。
然而，流动负债在此期间的变化更为显著，从2020年的3529百万增长到2025年的10370百万，显示公司短期负债在不断增加。特别是在2024年和2025年，流动负债的大幅上升表明公司可能面临较高的短期偿债压力或扩张的融资需求。
现金流动比率方面，数据显示公司在2020年达到最高值2，随后逐年下降，至2025年降至0.44。该比率的持续下降表明，公司的短期偿债能力逐步减弱，可能是因为流动负债的增长速度快于现金资产的增长，导致流动资金的相对储备减少。这一趋势可能引发财务流动性风险的担忧，建议公司关注短期偿债安排及现金流管理。
- 总结
- 总体而言，公司在现金资产方面显示出增长潜力，反映出其现金储备的策略调整或盈利能力的增强。然而，伴随流动负债的快速上升，尤其是2024年和2025年期间，公司的短期偿债能力显著下降，现金流动比率的持续下降提示公司在现金流管理方面可能面临挑战。未来，企业保持财务稳健，应重点监控短期负债变化及改善现金流状况，以确保财务风险得到有效控制。