股东权益比率回报率 （ROE）
自 2005 年以来
计算
Cadence Design Systems Inc.、 ROE、长期趋势计算
| ROE | = | 100 | × | 净利润（亏损）1 | ÷ | 股东权益1 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2024年12月31日 | 22.58% | = | 100 | × | 1,055,484) | ÷ | 4,673,578) |
| 2023年12月31日 | 30.58% | = | 100 | × | 1,041,144) | ÷ | 3,404,271) |
| 2022年12月31日 | 30.93% | = | 100 | × | 848,952) | ÷ | 2,745,113) |
| 2021年12月31日 | 25.39% | = | 100 | × | 695,955) | ÷ | 2,740,675) |
| 2020年12月31日 | 23.69% | = | 100 | × | 590,644) | ÷ | 2,493,018) |
| 2019年12月28日 | 47.03% | = | 100 | × | 988,979) | ÷ | 2,102,894) |
| 2018年12月29日 | 26.84% | = | 100 | × | 345,777) | ÷ | 1,288,401) |
| 2017年12月30日 | 20.63% | = | 100 | × | 204,101) | ÷ | 989,202) |
| 2016年12月31日 | 27.38% | = | 100 | × | 203,086) | ÷ | 741,770) |
| 2015年12月31日 | 18.34% | = | 100 | × | 252,417) | ÷ | 1,376,115) |
| 2014年12月31日 | 11.92% | = | 100 | × | 158,898) | ÷ | 1,333,574) |
| 2013年12月28日 | 14.21% | = | 100 | × | 164,243) | ÷ | 1,156,105) |
| 2012年12月29日 | 48.07% | = | 100 | × | 439,948) | ÷ | 915,171) |
| 2011年12月31日 | 17.57% | = | 100 | × | 72,229) | ÷ | 411,130) |
| 2010年12月31日 | 45.74% | = | 100 | × | 126,538) | ÷ | 276,654) |
| 2009年12月31日 | -138.29% | = | 100 | × | (149,871) | ÷ | 108,373) |
| 2008年12月31日 | -1,818.25% | = | 100 | × | (1,854,038) | ÷ | 101,968) |
| 2007年12月29日 | 14.24% | = | 100 | × | 296,252) | ÷ | 2,080,066) |
| 2006年12月30日 | 8.39% | = | 100 | × | 142,592) | ÷ | 1,699,291) |
| 2005年12月31日 | 2.67% | = | 100 | × | 49,343) | ÷ | 1,844,704) |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-K (报告日期： 2018-12-29), 10-K (报告日期： 2017-12-30), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-28), 10-K (报告日期： 2012-12-29), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-29), 10-K (报告日期： 2006-12-30), 10-K (报告日期： 2005-12-31).
1 以千美元计
本文对给定区间的年度数据进行客观趋势分析，聚焦净利润、股东权益及ROE的长期演变及相互关系。结论以中立口径呈现，强调数据中的模式、波动及潜在洞见，避免对外部事件做出未经证实的判断。
- 净利润（亏损）的趋势与洞察
-
总体趋势在初期呈现盈利态势（2005-2007 年），随后在2008-2009 年间出现极端亏损，亏损规模在2008年达到巅峰，随后2010年起逐步回到盈利轨道，并在2018年以后显著放大。单位为千美元，数据区间覆盖2005年至2024年。
关键节点与波动：2008年的净利润为-1,854,038千美元，2009年虽仍为亏损但显著收窄至-149,871千美元，显示经营冲击在随时间得到缓释。此阶段伴随股东权益的巨大波动，ROE也出现异常负值（2008年-1818.25%、2009年-138.29%），反映当期利润与权益规模的极端不匹配导致的异常结果。
恢复与增长阶段：自2010年起，净利润转为正值并持续增长；2012年前后呈现波动但总体向上。2018年净利润首次突破300,000千美元，2019年进一步跃升至近1,000,000千美元水平，随后在2020-2024年继续扩大，2023年与2024年分别约为1,041,144千美元与1,055,484千美元，显示盈利能力显著增强且规模持续扩张。
洞见要点：经过阶段性冲击后，盈利能力实现持续、显著提升，且规模效应逐步显现。利润增速在2019年后呈现加速趋势，与收入及成本控制的协同作用相关性较高。尽管后期仍存在年度波动，但总体路径指向高水平、相对稳定的盈利能力。
- 股东权益的趋势与洞察
-
总体趋势描述：股东权益在2005-2007年间较高，2008-2009年间出现大幅下滑，挨近约100千至110千千美元的低位。自2010年起逐步回升，并在2019-2024年间呈现显著扩张，至2024年达到约4,673,578千美元，显示资本积累与增厚的长期趋势。
阶段性变化：2010-2015年间权益从约276,654千美元增长至约1,376,115千美元，随后2016年回落至约741,770千美元，随后快速修复并持续扩大。2018年起进入快速增长通道，2019年突破2,000,000千美元，2020年及以后持续扩大至4,000,000千美元以上，形成显著的规模效应。
洞见要点：权益的长期扩张反映了累积盈余的积累、潜在的资本投入及结构性调整等综合作用。2008-2009年的极端下挫提示在剧烈经营环境变化下，权益基础易受冲击；但随后的稳定盈利与资本积累使权益基底显著增强，为未来资本运作、回报分配及风险缓释提供了稳健支撑。
- ROE（股东权益回报率）的趋势与洞察
-
总体趋势描述：在2008-2009年出现极端负值后，ROE在2010年以后显著改善并维持在较高水平区间。2005-2007年ROE逐步走高，2008年和2009年因利润与权益的异常组合而出现极端负值。自2010年代起，ROE多在11%-48%之间波动，且在2012年达到约48.07%的峰值，随后维持于20%-30%区间，并在部分年份短暂突破40%。
关键节点与解释：2008年的ROE异常低值主要由净利润的巨额亏损与相对较小的权益基数共同作用所致。2010年以后，随着净利润回升与权益的持续扩张，ROE显著回升并保持较高水平，2012年、2015年等年份的高位提示盈利质量与资本基础的协同提升。进入后期，ROE多在25%-30%的区间波动，显示盈利能力对股东资金回报具有稳定性。同时，个别年份的高位也可能与利润结构及权益规模的共同作用相关，需结合现金流及经营质量进行综合评估。
洞见要点：ROE的长期走高及后期稳定水平与盈利能力与资本基底的共同提升相符，体现出对股东资金的有效回报能力。极端年份应被视为结构性异常，需结合利润质量、资本结构及一次性事项进行进一步核验。整体而言，较高且相对稳定的ROE水平有利于支撑持续的资本投入与投资者信心。
与竞争对手的比较
Cadence Design Systems Inc.、 ROE、长期趋势，与竞争对手的比较
| Cadence Design Systems Inc. | Accenture PLC | Adobe Inc. | CrowdStrike Holdings Inc. | Datadog Inc. | Fair Isaac Corp. | International Business Machines Corp. | Intuit Inc. | Microsoft Corp. | Oracle Corp. | Palantir Technologies Inc. | Palo Alto Networks Inc. | Salesforce Inc. | ServiceNow Inc. | Synopsys Inc. | Workday Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2024年12月31日 | 22.58% | 25.68% | 39.42% | 3.88% | 6.77% | — | 22.06% | 16.07% | 32.83% | 120.26% | 9.24% | 49.86% | 6.93% | 14.83% | 25.17% | 17.09% |
| 2023年12月31日 | 30.58% | 26.75% | 32.86% | -12.52% | 2.40% | — | 33.29% | 13.81% | 35.09% | 792.45% | 6.04% | 25.15% | 0.36% | 22.69% | 20.01% | -6.57% |
| 2022年12月31日 | 30.93% | 31.11% | 33.85% | -22.89% | -3.56% | — | 7.47% | 12.57% | 43.68% | — | -14.57% | -127.14% | 2.48% | 6.46% | 17.85% | 0.65% |
| 2021年12月31日 | 25.39% | 30.25% | 32.59% | -10.64% | -1.99% | — | 30.38% | 20.89% | 43.15% | 262.43% | -22.71% | -78.63% | 9.81% | 6.22% | 14.31% | -8.62% |
| 2020年12月31日 | 23.69% | 30.05% | 39.66% | -19.10% | -2.56% | 71.41% | 27.14% | 35.76% | 37.43% | 83.94% | -76.61% | -24.23% | 0.37% | 4.18% | 13.54% | -19.33% |
| 2019年12月28日 | 47.03% | 33.17% | 28.03% | — | -2.14% | 66.30% | 45.25% | 41.53% | 38.35% | 50.87% | — | -5.16% | 7.11% | 29.45% | 13.04% | -21.36% |
| 2018年12月29日 | 26.84% | 39.17% | 27.67% | — | — | 54.00% | 51.96% | 51.44% | 20.03% | 8.37% | — | -15.30% | 1.36% | -2.40% | 12.43% | -20.33% |
| 2017年12月30日 | 20.63% | 38.50% | 20.02% | — | — | 30.07% | 32.70% | 71.71% | 29.29% | 17.33% | — | -28.52% | 2.40% | -25.53% | 4.17% | -35.11% |
| 2016年12月31日 | 27.38% | 54.42% | 15.74% | — | — | 24.49% | 65.07% | 84.32% | 23.33% | 18.82% | — | -28.60% | -0.95% | -116.76% | 8.35% | -25.52% |
| 2015年12月31日 | 18.34% | 49.78% | 8.99% | — | — | 19.79% | 92.48% | 15.65% | 15.23% | 20.42% | — | -33.81% | -6.61% | -35.01% | 7.21% | -22.02% |
| 2014年12月31日 | 11.92% | 51.32% | 3.96% | — | — | 20.87% | 101.30% | 29.47% | 24.59% | 23.37% | — | -48.33% | -7.64% | -41.85% | 8.48% | -14.53% |
| 2013年12月28日 | 14.21% | 66.16% | 4.31% | — | — | 16.98% | 72.32% | 24.30% | 27.69% | 24.47% | — | -10.74% | -11.67% | -18.70% | 8.89% | -20.12% |
| 2012年12月29日 | 48.07% | 61.59% | 12.49% | — | — | 19.39% | 88.04% | 28.86% | 25.58% | 22.85% | — | 0.32% | -0.73% | -15.34% | 7.29% | — |
| 2011年12月31日 | 17.57% | 58.72% | 14.40% | — | — | 15.37% | 78.73% | 24.24% | 40.55% | 21.49% | — | — | 5.05% | — | 10.53% | — |
| 2010年12月31日 | 45.74% | 62.79% | 14.92% | — | — | 13.57% | 64.36% | 20.35% | 40.63% | 19.92% | — | — | 7.73% | — | 11.29% | — |
| 2009年12月31日 | -138.29% | 55.08% | 7.90% | — | — | 10.85% | 59.31% | 17.49% | 36.83% | 22.29% | — | — | 6.46% | — | 9.09% | — |
| 2008年12月31日 | -1,818.25% | 66.59% | 19.77% | — | — | 14.94% | 91.60% | 23.00% | 48.73% | 23.98% | — | — | 4.06% | — | 12.43% | — |
| 2007年12月29日 | 14.24% | 60.25% | 15.57% | — | — | 18.48% | 36.59% | 21.62% | 45.23% | 25.26% | — | — | 0.17% | — | 9.08% | — |
| 2006年12月30日 | 8.39% | 51.38% | 9.82% | — | — | 13.44% | 33.30% | 23.99% | 31.42% | 22.52% | — | — | 14.50% | — | 2.13% | — |
| 2005年12月31日 | 2.67% | 55.42% | 32.34% | — | — | 16.71% | 23.97% | 22.51% | 25.47% | 26.63% | — | — | 5.06% | — | -1.27% | — |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-K (报告日期： 2018-12-29), 10-K (报告日期： 2017-12-30), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-28), 10-K (报告日期： 2012-12-29), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-29), 10-K (报告日期： 2006-12-30), 10-K (报告日期： 2005-12-31).
与工业部门的比较： 软件与服务
Cadence Design Systems Inc.、 ROE、长期趋势，与工业部门的比较： 软件与服务
| Cadence Design Systems Inc. | 软件与服务 | |
|---|---|---|
| 2024年12月31日 | 22.58% | 28.58% |
| 2023年12月31日 | 30.58% | 28.49% |
| 2022年12月31日 | 30.93% | 31.05% |
| 2021年12月31日 | 25.39% | 36.19% |
| 2020年12月31日 | 23.69% | 30.24% |
| 2019年12月28日 | 47.03% | 35.60% |
| 2018年12月29日 | 26.84% | 20.25% |
| 2017年12月30日 | 20.63% | 23.84% |
| 2016年12月31日 | 27.38% | 26.24% |
| 2015年12月31日 | 18.34% | 23.03% |
| 2014年12月31日 | 11.92% | 28.07% |
| 2013年12月28日 | 14.21% | 31.66% |
| 2012年12月29日 | 48.07% | 32.62% |
| 2011年12月31日 | 17.57% | 38.74% |
| 2010年12月31日 | 45.74% | 37.79% |
| 2009年12月31日 | -138.29% | 35.83% |
| 2008年12月31日 | -1,818.25% | 43.83% |
| 2007年12月29日 | 14.24% | 35.38% |
| 2006年12月30日 | 8.39% | 28.75% |
| 2005年12月31日 | 2.67% | 24.85% |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-K (报告日期： 2018-12-29), 10-K (报告日期： 2017-12-30), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-28), 10-K (报告日期： 2012-12-29), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-29), 10-K (报告日期： 2006-12-30), 10-K (报告日期： 2005-12-31).
与行业比较： 信息技术
Cadence Design Systems Inc.、 ROE、长期趋势，与行业比较： 信息技术
| Cadence Design Systems Inc. | 信息技术 | |
|---|---|---|
| 2024年12月31日 | 22.58% | 29.31% |
| 2023年12月31日 | 30.58% | 31.93% |
| 2022年12月31日 | 30.93% | 39.07% |
| 2021年12月31日 | 25.39% | 42.41% |
| 2020年12月31日 | 23.69% | 35.69% |
| 2019年12月28日 | 47.03% | 36.61% |
| 2018年12月29日 | 26.84% | 30.39% |
| 2017年12月30日 | 20.63% | 23.40% |
| 2016年12月31日 | 27.38% | 23.36% |
| 2015年12月31日 | 18.34% | 26.17% |
| 2014年12月31日 | 11.92% | 25.60% |
| 2013年12月28日 | 14.21% | 24.89% |
| 2012年12月29日 | 48.07% | 26.24% |
| 2011年12月31日 | 17.57% | 29.20% |
| 2010年12月31日 | 45.74% | 27.87% |
| 2009年12月31日 | -138.29% | 20.26% |
| 2008年12月31日 | -1,818.25% | 25.64% |
| 2007年12月29日 | 14.24% | 23.99% |
| 2006年12月30日 | 8.39% | 22.71% |
| 2005年12月31日 | 2.67% | 22.09% |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-28), 10-K (报告日期： 2018-12-29), 10-K (报告日期： 2017-12-30), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-28), 10-K (报告日期： 2012-12-29), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-29), 10-K (报告日期： 2006-12-30), 10-K (报告日期： 2005-12-31).