Stock Analysis on Net

Cadence Design Systems Inc. (NASDAQ:CDNS)

财务报告质量: 合计应计项目 

Microsoft Excel

基于资产负债表的应计比率

Cadence Design Systems Inc.、资产负债表计算应计总额

以千美元计

Microsoft Excel
2024年12月31日 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日
经营性资产
总资产 8,974,482 5,669,491 5,137,071 4,386,299 3,950,785
少: 现金及现金等价物 2,644,030 1,008,152 882,325 1,088,940 928,432
少: 短期投资 140,625 130,359 4,490 5,956 4,452
经营性资产 6,189,827 4,530,980 4,250,256 3,291,403 3,017,901
经营负债
负债合计 4,300,904 2,265,220 2,391,958 1,645,624 1,457,767
少: 循环信贷 100,000
少: 长期债务的流动部分 349,285
少: 长期债务,不包括流动部分 2,476,183 299,771 648,078 347,588 346,793
经营负债 1,824,721 1,616,164 1,643,880 1,298,036 1,110,974
 
净营业资产1 4,365,106 2,914,816 2,606,376 1,993,367 1,906,927
基于资产负债表的应计项目合计2 1,450,290 308,440 613,009 86,440
财务比率
基于资产负债表的应计比率3 39.84% 11.17% 26.65% 4.43%
基准
基于资产负债表的应计比率竞争 对手4
Accenture PLC 35.69% 16.32% 21.70% 27.93%
Adobe Inc. -3.83% 1.85% -8.24% 14.14% 8.20%
AppLovin Corp. -0.63% -1.52% 36.28%
CrowdStrike Holdings Inc.
Datadog Inc. -28.51% -35.73% 17.56% 173.39%
International Business Machines Corp. 2.79% 2.42% 1.55% -7.39%
Intuit Inc. 3.35% -1.74% 85.68% 139.73%
Microsoft Corp. 52.18% 22.96% 42.27% 40.52%
Oracle Corp. 4.30% 51.77% 9.90% 5.62%
Palantir Technologies Inc.
Palo Alto Networks Inc. 89.91% 137.01% -124.73% 85.21%
Salesforce Inc. -2.46% -2.30% 57.74% 10.87%
ServiceNow Inc. 22.91% 61.79% 12.89% 34.89%
Synopsys Inc. 7.85% 13.85% 5.01% 0.36% 8.40%
Workday Inc. 28.44% -11.24% 55.93% -15.99%
基于资产负债表的应计比率扇形
软件与服务 26.16% 18.26% 29.59% 17.89%
基于资产负债表的应计比率工业
信息技术 21.35% 8.92% 18.19% 19.59%

根据报告: 10-K (报告日期: 2024-12-31), 10-K (报告日期: 2023-12-31), 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31).

1 2024 计算
净营业资产 = 经营性资产 – 经营负债
= 6,189,8271,824,721 = 4,365,106

2 2024 计算
基于资产负债表的应计项目合计 = 净营业资产2024 – 净营业资产2023
= 4,365,1062,914,816 = 1,450,290

3 2024 计算
基于资产负债表的应计比率 = 100 × 基于资产负债表的应计项目合计 ÷ 平均营业资产净额
= 100 × 1,450,290 ÷ [(4,365,106 + 2,914,816) ÷ 2] = 39.84%

4 点击竞争对手名称查看计算结果。


以下是对一组年度财务数据的分析报告。

净营业资产
数据显示,净营业资产在报告期内呈现显著增长趋势。从2021年的1993367千美元增长至2024年的4365106千美元,增长幅度超过一倍。这表明公司资产规模的扩张以及运营能力的提升。2023年和2024年的增长速度均高于2022年,预示着增长势头正在加速。
基于资产负债表的应计总计项目
基于资产负债表的应计总计项目数值波动较大。2022年出现大幅增长,从2021年的86440千美元激增至613009千美元。随后,2023年出现显著下降,降至308440千美元。2024年再次大幅增长,达到1450290千美元,超过了2022年的水平。这种波动可能与公司会计政策的调整、收入确认方式的变化或特定项目的发生有关,需要进一步分析以确定具体原因。
基于资产负债表的应计比率
基于资产负债表的应计比率与应计总计项目数值的变化趋势相呼应。2022年该比率大幅上升,从2021年的4.43%增至26.65%。2023年比率下降至11.17%,与应计总计项目的下降一致。2024年比率再次大幅上升,达到39.84%,表明应计项目占总资产的比例显著增加。该比率的波动可能反映了公司收入确认模式的变化,以及对未来收入的预期。需要注意的是,较高的应计比率可能意味着收入确认存在一定的主观性,需要谨慎评估其质量。

总体而言,数据显示公司净营业资产持续增长,但应计项目和应计比率的波动值得关注。应计项目的显著波动可能需要进一步调查,以了解其背后的驱动因素以及对公司财务状况的潜在影响。持续关注这些趋势,并结合其他财务指标进行综合分析,有助于更全面地评估公司的财务健康状况和未来发展前景。


基于现金流量表的应计比率

Cadence Design Systems Inc.、应计项目总额的现金流量表计算

以千美元计

Microsoft Excel
2024年12月31日 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日
净收入 1,055,484 1,041,144 848,952 695,955 590,644
少: 经营活动产生的现金净额 1,260,551 1,349,176 1,241,894 1,100,958 904,922
少: 用于投资活动的现金净额 (837,118) (412,249) (738,634) (292,954) (292,158)
基于现金流量表的应计项目合计 632,051 104,217 345,692 (112,049) (22,120)
财务比率
基于现金流量表的应计比率1 17.36% 3.78% 15.03% -5.75%
基准
基于现金流量表的应计比率竞争 对手2
Accenture PLC 24.31% -0.19% 11.87% 11.80%
Adobe Inc. -21.90% -21.73% -19.93% 9.21% -0.48%
AppLovin Corp. -10.24% -15.40% 22.07%
CrowdStrike Holdings Inc.
Datadog Inc. 30.92% 53.36% -34.44% -28.18%
International Business Machines Corp. -3.73% 0.99% -7.22% -1.64%
Intuit Inc. -8.44% -8.74% 25.60% 58.72%
Microsoft Corp. 30.89% 5.22% 13.42% 17.68%
Oracle Corp. -1.01% 42.79% -30.58% 25.81%
Palantir Technologies Inc.
Palo Alto Networks Inc. 33.84% -37.95% -196.64% -68.30%
Salesforce Inc. -8.44% -8.49% 21.96% 10.57%
ServiceNow Inc. -7.12% 15.44% 8.80% -21.14%
Synopsys Inc. -7.64% 0.20% -4.64% -4.88% 0.92%
Workday Inc. 34.56% 18.64% -0.65% -18.51%
基于现金流量表的应计比率扇形
软件与服务 11.97% 7.19% 2.21% 11.54%
基于现金流量表的应计比率工业
信息技术 6.25% 1.40% 2.99% 8.76%

根据报告: 10-K (报告日期: 2024-12-31), 10-K (报告日期: 2023-12-31), 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31).

1 2024 计算
基于现金流量表的应计比率 = 100 × 基于现金流量表的应计项目合计 ÷ 平均营业资产净额
= 100 × 632,051 ÷ [(4,365,106 + 2,914,816) ÷ 2] = 17.36%

2 点击竞争对手名称查看计算结果。


以下是对一组年度财务数据的分析报告。

净营业资产
数据显示,净营业资产在观察期内呈现显著增长趋势。从2021年末的199.34亿千美元,增长至2024年末的436.51亿千美元。这种增长表明公司资产规模的扩张,可能源于业务扩张、盈利能力提升或资产重组等因素。增长速度在2023年有所放缓,但在2024年再次加速,值得进一步关注其驱动因素。
基于现金流量表的应计总计
基于现金流量表的应计总计在不同年份波动较大。2021年为负值-1.12亿千美元,表明当期现金流量低于报告的净利润。2022年大幅转正,达到3.46亿千美元,随后在2023年回落至1.04亿千美元,并在2024年显著增长至6.32亿千美元。这种波动可能反映了收入确认、应收账款管理、应付账款管理等方面的变化。正值通常表明公司在会计处理上较为保守,可能预示着未来现金流的改善。
基于现金流量表的应计比率
基于现金流量表的应计比率反映了应计总计占总收入的比例。该比率在观察期内波动较大。2021年为-5.75%,2022年大幅提升至15.03%,2023年回落至3.78%,并在2024年再次大幅提升至17.36%。与应计总计的趋势一致,该比率的波动可能与收入确认和费用确认的时间差异有关。2024年的高比率表明,当期报告的收入中,有较大一部分尚未转化为实际现金流,需要关注其可持续性。

总体而言,数据显示公司资产规模持续扩张,现金流量与净利润之间的关系在不同年份呈现不同特征。应计比率的波动需要结合具体业务情况进行深入分析,以评估公司盈利质量和未来现金流的可靠性。