股东权益比率回报率 （ROE）
自 2005 年以来
计算
Cummins Inc.、 ROE、长期趋势计算
| ROE | = | 100 | × | 归属于康明斯公司的净利润1 | ÷ | 康明斯公司股东权益合计1 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2023年12月31日 | 8.31% | = | 100 | × | 735) | ÷ | 8,850) |
| 2022年12月31日 | 23.97% | = | 100 | × | 2,151) | ÷ | 8,975) |
| 2021年12月31日 | 25.15% | = | 100 | × | 2,131) | ÷ | 8,474) |
| 2020年12月31日 | 22.19% | = | 100 | × | 1,789) | ÷ | 8,062) |
| 2019年12月31日 | 30.11% | = | 100 | × | 2,260) | ÷ | 7,507) |
| 2018年12月31日 | 29.14% | = | 100 | × | 2,141) | ÷ | 7,348) |
| 2017年12月31日 | 13.76% | = | 100 | × | 999) | ÷ | 7,259) |
| 2016年12月31日 | 20.28% | = | 100 | × | 1,394) | ÷ | 6,875) |
| 2015年12月31日 | 18.89% | = | 100 | × | 1,399) | ÷ | 7,406) |
| 2014年12月31日 | 21.31% | = | 100 | × | 1,651) | ÷ | 7,749) |
| 2013年12月31日 | 19.75% | = | 100 | × | 1,483) | ÷ | 7,510) |
| 2012年12月31日 | 24.91% | = | 100 | × | 1,645) | ÷ | 6,603) |
| 2011年12月31日 | 33.65% | = | 100 | × | 1,848) | ÷ | 5,492) |
| 2010年12月31日 | 22.27% | = | 100 | × | 1,040) | ÷ | 4,670) |
| 2009年12月31日 | 11.34% | = | 100 | × | 428) | ÷ | 3,773) |
| 2008年12月31日 | 23.37% | = | 100 | × | 755) | ÷ | 3,230) |
| 2007年12月31日 | 21.68% | = | 100 | × | 739) | ÷ | 3,409) |
| 2006年12月31日 | 25.52% | = | 100 | × | 715) | ÷ | 2,802) |
| 2005年12月31日 | 29.51% | = | 100 | × | 550) | ÷ | 1,864) |
根据报告： 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-31), 10-K (报告日期： 2006-12-31), 10-K (报告日期： 2005-12-31).
1 以百万计
根据所提供的财务数据分析，企业的净利润在2005年至2017年期间整体呈现出增长的趋势，尤其是在2010年左右达到了较高的水平，随后在2018年和2019年再次出现显著提升。然而，2020年净利润虽出现一定下降，但仍保持在较高水平，直到2022年回落至较低的水平，直到2023年出现显著下降，显示出利润波动显著。
企业股东权益整体呈逐步增长的趋势，特别是在2006年到2012年期间加速增长，之后保持相对稳定并缓慢上升至2023年。这显示公司在资本积累方面持续扩展，但增长速度逐渐放缓，但权益规模仍在扩大，为后续经营提供基础保障。
股东权益回报率（ROE）在2005年至2017年间波动较大，显示盈利能力存在不稳定性。2006年到2008年期间，ROE保持在20%以上，2010年甚至超过30%，表明公司在此期间的盈利效率较高。然而，自2018年起，ROE逐步下降，2022年显著降低至8.31%，反映盈利能力明显减弱，可能与利润波动、成本变化或市场竞争有关。
总体来看，企业在过去十多年经历了收入和权益的持续增长，短期内利润和ROE波动较大，显示盈利能力存在一些不稳定因素。尽管资本规模不断扩大，但盈利效率的下降提醒关注成本控制及经营效率的优化。同时，财务数据的波动提示公司可能面临市场环境不确定性或者内部调整期的影响。未来建议持续关注利润率改善措施以及增强盈利稳定性的策略。
与竞争对手的比较
Cummins Inc.、 ROE、长期趋势，与竞争对手的比较
| Cummins Inc. | Boeing Co. | Caterpillar Inc. | Eaton Corp. plc | GE Aerospace | Honeywell International Inc. | Lockheed Martin Corp. | RTX Corp. | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2023年12月31日 | 8.31% | — | 53.02% | 16.90% | 34.63% | 35.68% | 101.24% | 5.34% |
| 2022年12月31日 | 23.97% | — | 42.25% | 14.45% | 0.62% | 29.74% | 61.86% | 7.16% |
| 2021年12月31日 | 25.15% | — | 39.37% | 13.06% | -16.17% | 29.85% | 57.62% | 5.29% |
| 2020年12月31日 | 22.19% | — | 19.56% | 9.44% | 16.04% | 27.23% | 113.60% | -4.88% |
| 2019年12月31日 | 30.11% | — | 41.77% | 13.75% | -17.58% | 33.22% | 199.23% | 13.25% |
| 2018年12月31日 | 29.14% | 3,085.55% | 43.79% | 13.32% | -72.16% | 37.21% | 361.98% | 13.70% |
| 2017年12月31日 | 13.76% | 2,309.01% | 5.50% | 17.30% | -9.00% | 9.58% | — | 15.37% |
| 2016年12月31日 | 20.28% | 599.14% | -0.51% | 12.90% | 11.65% | 24.83% | 350.89% | 18.33% |
| 2015年12月31日 | 18.89% | 81.70% | 14.19% | 13.03% | -6.23% | 26.08% | 116.40% | 27.81% |
| 2014年12月31日 | 21.31% | 62.85% | 22.06% | 11.36% | 11.89% | 24.01% | 106.29% | 19.93% |
| 2013年12月31日 | 19.75% | 30.82% | 18.21% | 11.08% | 10.00% | 22.47% | 60.61% | 17.95% |
| 2012年12月31日 | 24.91% | 66.47% | 32.40% | 8.07% | 11.09% | 22.55% | 7,038.46% | 19.80% |
| 2011年12月31日 | 33.65% | 114.31% | 38.25% | 18.07% | 12.15% | 19.13% | 265.23% | 22.76% |
| 2010年12月31日 | 22.27% | 119.56% | 24.94% | 12.62% | 9.79% | 18.96% | 78.91% | 20.45% |
| 2009年12月31日 | 11.34% | 61.65% | 10.24% | 5.65% | 9.40% | 24.34% | 73.24% | 19.08% |
| 2008年12月31日 | 23.37% | — | 58.44% | 16.75% | 16.63% | 38.85% | 112.29% | 29.46% |
| 2007年12月31日 | 21.68% | 45.25% | 39.86% | 19.22% | 19.22% | 26.50% | 30.93% | 19.78% |
| 2006年12月31日 | 25.52% | 46.74% | 51.57% | 23.14% | 18.55% | 21.43% | 36.74% | 21.58% |
| 2005年12月31日 | 29.51% | 23.26% | 33.85% | 21.31% | 14.95% | 14.71% | 23.20% | 18.06% |
根据报告： 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-31), 10-K (报告日期： 2006-12-31), 10-K (报告日期： 2005-12-31).
与工业部门的比较： 资本货物
Cummins Inc.、 ROE、长期趋势，与工业部门的比较： 资本货物
| Cummins Inc. | 资本货物 | |
|---|---|---|
| 2023年12月31日 | 8.31% | 27.89% |
| 2022年12月31日 | 23.97% | 13.39% |
| 2021年12月31日 | 25.15% | 8.48% |
| 2020年12月31日 | 22.19% | 4.42% |
| 2019年12月31日 | 30.11% | 18.11% |
| 2018年12月31日 | 29.14% | 11.28% |
| 2017年12月31日 | 13.76% | 10.13% |
| 2016年12月31日 | 20.28% | 20.08% |
| 2015年12月31日 | 18.89% | 10.42% |
| 2014年12月31日 | 21.31% | 18.16% |
| 2013年12月31日 | 19.75% | 15.14% |
| 2012年12月31日 | 24.91% | 17.58% |
| 2011年12月31日 | 33.65% | 19.63% |
| 2010年12月31日 | 22.27% | 15.88% |
| 2009年12月31日 | 11.34% | 13.47% |
| 2008年12月31日 | 23.37% | 24.97% |
| 2007年12月31日 | 21.68% | 22.64% |
| 2006年12月31日 | 25.52% | 22.16% |
| 2005年12月31日 | 29.51% | 17.27% |
根据报告： 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-31), 10-K (报告日期： 2006-12-31), 10-K (报告日期： 2005-12-31).
与行业比较： 工业
Cummins Inc.、 ROE、长期趋势，与行业比较： 工业
| Cummins Inc. | 工业 | |
|---|---|---|
| 2023年12月31日 | 8.31% | 27.70% |
| 2022年12月31日 | 23.97% | 15.38% |
| 2021年12月31日 | 25.15% | 15.38% |
| 2020年12月31日 | 22.19% | 0.24% |
| 2019年12月31日 | 30.11% | 14.56% |
| 2018年12月31日 | 29.14% | 17.95% |
| 2017年12月31日 | 13.76% | 18.24% |
| 2016年12月31日 | 20.28% | 21.69% |
| 2015年12月31日 | 18.89% | 16.11% |
| 2014年12月31日 | 21.31% | 19.68% |
| 2013年12月31日 | 19.75% | 16.40% |
| 2012年12月31日 | 24.91% | 17.20% |
| 2011年12月31日 | 33.65% | 20.10% |
| 2010年12月31日 | 22.27% | 16.41% |
| 2009年12月31日 | 11.34% | 12.84% |
| 2008年12月31日 | 23.37% | 20.74% |
| 2007年12月31日 | 21.68% | 20.36% |
| 2006年12月31日 | 25.52% | 32.16% |
| 2005年12月31日 | 29.51% | 7.80% |
根据报告： 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-31), 10-K (报告日期： 2006-12-31), 10-K (报告日期： 2005-12-31).