市盈率 （P/S）
自 2005 年以来
计算
GE Aerospace、 P/S、长期趋势计算
| P/S | = | 股价1, 2, 3 | ÷ | 每股销售额1 | 每股销售额1 | = | 设备和服务销售1 (以百万计) |
÷ | 流通在外的普通股数量2 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025年2月3日 | 6.24 | = | 204.11 | ÷ | 32.72 | 32.72 | = | 35,121 | ÷ | 1,073,290,505 | |
| 2024年2月2日 | 2.30 | = | 136.54 | ÷ | 59.32 | 59.32 | = | 64,565 | ÷ | 1,088,334,304 | |
| 2023年2月10日 | 1.20 | = | 81.29 | ÷ | 67.57 | 67.57 | = | 73,602 | ÷ | 1,089,286,553 | |
| 2022年2月11日 | 1.50 | = | 96.83 | ÷ | 64.67 | 64.67 | = | 71,090 | ÷ | 1,099,321,882 | |
| 2021年2月12日 | 1.41 | = | 93.84 | ÷ | 66.63 | 66.63 | = | 73,022 | ÷ | 1,095,992,750 | |
| 2020年2月24日 | 1.18 | = | 94.88 | ÷ | 80.08 | 80.08 | = | 87,487 | ÷ | 1,092,529,000 | |
| 2019年2月26日 | 0.82 | = | 85.28 | ÷ | 104.35 | 104.35 | = | 113,544 | ÷ | 1,088,135,013 | |
| 2018年2月23日 | 1.11 | = | 115.92 | ÷ | 104.29 | 104.29 | = | 113,192 | ÷ | 1,085,322,000 | |
| 2017年2月24日 | 2.39 | = | 241.52 | ÷ | 101.22 | 101.22 | = | 110,390 | ÷ | 1,090,597,875 | |
| 2016年2月26日 | 2.59 | = | 235.20 | ÷ | 90.72 | 90.72 | = | 105,808 | ÷ | 1,166,325,916 | |
| 2015年2月27日 | 2.45 | = | 207.92 | ÷ | 84.86 | 84.86 | = | 106,758 | ÷ | 1,258,113,686 | |
| 2014年2月27日 | 2.54 | = | 204.00 | ÷ | 80.17 | 80.17 | = | 100,542 | ÷ | 1,254,141,250 | |
| 2013年2月26日 | 2.39 | = | 184.40 | ÷ | 77.05 | 77.05 | = | 100,149 | ÷ | 1,299,783,875 | |
| 2012年2月24日 | 2.15 | = | 153.92 | ÷ | 71.46 | 71.46 | = | 94,523 | ÷ | 1,322,657,125 | |
| 2011年2月25日 | 2.20 | = | 166.56 | ÷ | 75.67 | 75.67 | = | 100,437 | ÷ | 1,327,311,125 | |
| 2010年2月19日 | 1.66 | = | 129.36 | ÷ | 77.81 | 77.81 | = | 103,777 | ÷ | 1,333,727,625 | |
| 2009年2月18日 | 1.02 | = | 86.88 | ÷ | 85.43 | 85.43 | = | 112,769 | ÷ | 1,320,053,125 | |
| 2008年2月20日 | 3.45 | = | 274.88 | ÷ | 79.74 | 79.74 | = | 99,526 | ÷ | 1,248,208,625 | |
| 2007年2月27日 | 3.54 | = | 277.28 | ÷ | 78.34 | 78.34 | = | 100,700 | ÷ | 1,285,391,250 | |
| 2006年3月3日 | 3.72 | = | 264.48 | ÷ | 71.06 | 71.06 | = | 92,589 | ÷ | 1,302,928,096 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-31), 10-K (报告日期： 2006-12-31), 10-K (报告日期： 2005-12-31).
1 美元
2 根据拆分和股票股息调整的数据。
3 GE Aerospace年报提交日的收市价
以下分析基于给定的历史年度数据，聚焦三项关键指标的趋势与关系：股价（美元）、每股销售额（美元）以及市销率P/S（财务比率）。数据覆盖的区间为2006年到2025年，按各年度日期点记录。总体结论将关注周期性波动、结构性趋势，以及各指标之间的相互印证与偏离。文中仅对观察到的模式给出解读，不对外部因素做额外假设。
- 股价趋势要点
- 初期（2006-2008年）股价维持在高位区间，介于264.48至274.88美元之间，显示出较强的市场估值基础。2009年全球金融危机导致股价大幅下挫，降至86.88美元，随后在2010年回升至129.36美元，2011年进一步升至166.56美元，2012年略降至153.92美元，形成危机后逐步修复的走势。2013-2017年呈现持续上涨态势，分别为184.40、204.00、207.92、235.20、241.52美元，达到阶段性高点。2018年和2019年再度显著下滑，分别降至115.92美元和85.28美元。2020-2023年间维持在低位区间，波动约94-97美元之间。2024年出现明显反弹，回升至136.54美元，2025年进一步上升至204.11美元，显示出对未来增长的积极情绪，但2025年水平仍低于2007年的高点277.28美元。总体看，股价经历了两次明显的危机期后恢复，并在最近阶段重新走强，但尚未回到历史最高水平。
- 每股销售额趋势要点
- 从2006年到2019年，呈现一个缓慢的上行与波动并存的趋势，2006年为71.06美元，随后逐年波动上升，2017-2019年达到约101.22-104.35美元的相对高点。2020年起进入明显下行通道，降至80.08美元，2021-2022年继续回落至66.63和64.67美元，2023年略有回升至67.57美元，随后2024年再次下降至59.32美元，2025年大幅下滑至32.72美元，显示单位销售额在2020年代初期后持续承压并显著下降。总体来看，前期经历相对稳健的增长后，后期的单位经济载荷明显减弱，可能与营收结构变化、成本压力或竞争格局变化等因素有关。
- P/S 财务比率趋势要点
- P/S比率在2006-2008年维持在3.72至3.45之间，显示相对稳定的市销估值水平。2009年因危机冲击，P/S急跌至1.02，随后在2010-2017年间逐步回升，区间大致在1.66-2.59之间，反映出市场在销售增速与盈利能力恢复期的估值回暖。2018-2019年再次走低，分别为1.11和0.82，进入低位区间。2020-2023年维持在约1.18-1.5之间，显示出较低但相对稳定的估值水平。2024年回升至2.3，2025年显著上升至6.24，表明股价相对于销售额的估值在短期内出现大幅扩张，尽管单位销售额在同一时间段内仍处于下降趋势。该明显跃升可能反映市场对未来增长的强烈预期或对销售增速前景的乐观假设，但也需警惕估值与真实盈利能力之间的潜在背离。总体而言，P/S在危机与后周期经历了较大波动，2025年出现显著的估值放大。
与竞争对手的比较
GE Aerospace、 P/S、长期趋势，与竞争对手的比较
| GE Aerospace | Boeing Co. | Caterpillar Inc. | Eaton Corp. plc | Honeywell International Inc. | Lockheed Martin Corp. | RTX Corp. | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025年2月3日 | 6.24 | 1.98 | 2.75 | 4.58 | 3.42 | 1.52 | 2.14 |
| 2024年2月2日 | 2.30 | 1.66 | 2.52 | 4.98 | 3.51 | 1.57 | 1.78 |
| 2023年2月10日 | 1.20 | 1.90 | 2.27 | 3.31 | 3.78 | 1.78 | 2.14 |
| 2022年2月11日 | 1.50 | 1.87 | 2.26 | 3.03 | 3.73 | 1.57 | 2.21 |
| 2021年2月12日 | 1.41 | 1.96 | 2.83 | 2.96 | 4.34 | 1.40 | 1.95 |
| 2020年2月24日 | 1.18 | 2.34 | 1.48 | 1.87 | 3.51 | 2.07 | 1.75 |
| 2019年2月26日 | 0.82 | 2.26 | 1.47 | 1.58 | 2.59 | 1.58 | 1.56 |
| 2018年2月23日 | 1.11 | 2.17 | 2.24 | 1.74 | 2.74 | 1.91 | 1.67 |
| 2017年2月24日 | 2.39 | 1.06 | 1.62 | 1.65 | 2.36 | 1.59 | 1.55 |
| 2016年2月26日 | 2.59 | 0.80 | 0.86 | 1.25 | 2.06 | 1.43 | 1.26 |
| 2015年2月27日 | 2.45 | 1.15 | 0.99 | 1.49 | 2.03 | 1.34 | 1.67 |
| 2014年2月27日 | 2.54 | 1.12 | 1.17 | 1.63 | 1.90 | 1.15 | 1.60 |
| 2013年2月26日 | 2.39 | 0.70 | 0.99 | 1.79 | 1.46 | 0.60 | 1.43 |
| 2012年2月24日 | 2.15 | 0.82 | 1.30 | 1.08 | 1.28 | 0.62 | 1.31 |
| 2011年2月25日 | 2.20 | 0.83 | 1.63 | 1.33 | 1.36 | 0.61 | 1.44 |
| 2010年2月19日 | 1.66 | 0.64 | 1.23 | 0.95 | 0.94 | 0.64 | 1.19 |
| 2009年2月18日 | 1.02 | 0.51 | 0.33 | 0.39 | 0.66 | 0.64 | 0.77 |
| 2008年2月20日 | 3.45 | 0.98 | 1.06 | 0.91 | 1.21 | 1.03 | 1.30 |
| 2007年2月27日 | 3.54 | 1.17 | 1.12 | 0.96 | 1.22 | 1.08 | 1.44 |
| 2006年3月3日 | 3.72 | 1.06 | 1.44 | 0.93 | 1.24 | 0.86 | 1.36 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-31), 10-K (报告日期： 2006-12-31), 10-K (报告日期： 2005-12-31).
与工业部门的比较： 资本货物
GE Aerospace、 P/S、长期趋势，与工业部门的比较： 资本货物
| GE Aerospace | 资本货物 | |
|---|---|---|
| 2025年2月3日 | 6.24 | 2.77 |
| 2024年2月2日 | 2.30 | 2.26 |
| 2023年2月10日 | 1.20 | 2.09 |
| 2022年2月11日 | 1.50 | 2.09 |
| 2021年2月12日 | 1.41 | 2.11 |
| 2020年2月24日 | 1.18 | 1.92 |
| 2019年2月26日 | 0.82 | 1.62 |
| 2018年2月23日 | 1.11 | 1.82 |
| 2017年2月24日 | 2.39 | 1.76 |
| 2016年2月26日 | 2.59 | 1.55 |
| 2015年2月27日 | 2.45 | 1.66 |
| 2014年2月27日 | 2.54 | 1.66 |
| 2013年2月26日 | 2.39 | 1.37 |
| 2012年2月24日 | 2.15 | 1.33 |
| 2011年2月25日 | 2.20 | 1.45 |
| 2010年2月19日 | 1.66 | 1.12 |
| 2009年2月18日 | 1.02 | 0.71 |
| 2008年2月20日 | 3.45 | 1.76 |
| 2007年2月27日 | 3.54 | 1.91 |
| 2006年3月3日 | 3.72 | 1.95 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-31), 10-K (报告日期： 2006-12-31), 10-K (报告日期： 2005-12-31).
与行业比较： 工业
GE Aerospace、 P/S、长期趋势，与行业比较： 工业
| GE Aerospace | 工业 | |
|---|---|---|
| 2025年2月3日 | 6.24 | 2.29 |
| 2024年2月2日 | 2.30 | 2.06 |
| 2023年2月10日 | 1.20 | 1.80 |
| 2022年2月11日 | 1.50 | 2.07 |
| 2021年2月12日 | 1.41 | 2.14 |
| 2020年2月24日 | 1.18 | 1.77 |
| 2019年2月26日 | 0.82 | 1.58 |
| 2018年2月23日 | 1.11 | 1.71 |
| 2017年2月24日 | 2.39 | 1.68 |
| 2016年2月26日 | 2.59 | 1.48 |
| 2015年2月27日 | 2.45 | 1.65 |
| 2014年2月27日 | 2.54 | 1.57 |
| 2013年2月26日 | 2.39 | 1.31 |
| 2012年2月24日 | 2.15 | 1.27 |
| 2011年2月25日 | 2.20 | 1.39 |
| 2010年2月19日 | 1.66 | 1.09 |
| 2009年2月18日 | 1.02 | 0.71 |
| 2008年2月20日 | 3.45 | 1.62 |
| 2007年2月27日 | 3.54 | 1.73 |
| 2006年3月3日 | 3.72 | 1.80 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-K (报告日期： 2020-12-31), 10-K (报告日期： 2019-12-31), 10-K (报告日期： 2018-12-31), 10-K (报告日期： 2017-12-31), 10-K (报告日期： 2016-12-31), 10-K (报告日期： 2015-12-31), 10-K (报告日期： 2014-12-31), 10-K (报告日期： 2013-12-31), 10-K (报告日期： 2012-12-31), 10-K (报告日期： 2011-12-31), 10-K (报告日期： 2010-12-31), 10-K (报告日期： 2009-12-31), 10-K (报告日期： 2008-12-31), 10-K (报告日期： 2007-12-31), 10-K (报告日期： 2006-12-31), 10-K (报告日期： 2005-12-31).