利润率分析
季度数据
获利能力比率衡量公司从其资源（资产）中产生有利可图的销售的能力。
利润率（摘要）
Apple Inc.、利润率（季度数据）
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-09-27), 10-Q (报告日期： 2025-06-28), 10-Q (报告日期： 2025-03-29), 10-Q (报告日期： 2024-12-28), 10-K (报告日期： 2024-09-28), 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-Q (报告日期： 2023-12-30), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-Q (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2022-09-24), 10-Q (报告日期： 2022-06-25), 10-Q (报告日期： 2022-03-26), 10-Q (报告日期： 2021-12-25), 10-K (报告日期： 2021-09-25), 10-Q (报告日期： 2021-06-26), 10-Q (报告日期： 2021-03-27), 10-Q (报告日期： 2020-12-26).
以下是对财务数据的分析报告。
- 毛利率比率
- 毛利率比率呈现出显著的上升趋势。从2020年12月的38.78%逐步增长至2025年6月的46.91%。在2021年期间，增长速度较快，随后增速放缓，但在2024年再次加速。这种趋势表明成本控制有效，或产品/服务的定价能力增强。
- 营业利润率
- 营业利润率也表现出持续增长的态势，从2020年12月的25.24%上升至2025年6月的31.97%。与毛利率比率类似，2021年增长显著，之后增速减缓，并在2024年再次加速。这表明运营效率的提升，以及对运营成本的有效管理。
- 净利率比率
- 净利率比率在2021年经历了一个明显的增长期，从2020年12月的21.73%增长到2021年12月的26.58%。随后，净利率比率在2022年略有下降，并在2023年保持相对稳定。2024年出现显著下降，至23.97%，随后在2025年有所回升至26.92%。这可能受到非运营因素的影响，例如税收政策变化或一次性支出。
- 股东权益比率回报率 （ROE）
- 股东权益比率回报率（ROE）在观察期内波动较大。从2020年12月的96.54%大幅增长至2021年9月的150.07%，随后在2021年12月有所回落至139.79%。2022年继续增长，达到196.96%的高峰，之后在2023年回落，并在2024年和2025年呈现波动上升的趋势。ROE的波动可能反映了盈利能力和股东权益的变化。
- 资产收益率 （ROA）
- 资产收益率（ROA）呈现出整体上升的趋势，从2020年12月的18.06%增长至2025年6月的31.18%。ROA的增长表明公司利用其资产产生利润的能力不断增强。在2022年，ROA增长迅速，随后在2023年和2024年保持相对稳定，并在2025年继续增长。这可能与资产的有效利用和盈利能力的提高有关。
总体而言，各项盈利能力指标均呈现增长趋势，表明公司经营状况良好。然而，净利率比率的波动值得关注，需要进一步分析其背后的原因。ROE和ROA的增长表明公司在利用股东权益和资产方面表现出色。
销售回报率
投资回报率
毛利率比率
Apple Inc.、毛利率比率、计算（季度数据）
| 2025年9月27日 | 2025年6月28日 | 2025年3月29日 | 2024年12月28日 | 2024年9月28日 | 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年9月24日 | 2022年6月25日 | 2022年3月26日 | 2021年12月25日 | 2021年9月25日 | 2021年6月26日 | 2021年3月27日 | 2020年12月26日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||
| 毛利率 | 48,341) | 43,718) | 44,867) | 58,275) | 43,879) | 39,678) | 42,271) | 54,855) | 40,427) | 36,413) | 41,976) | 50,332) | 38,095) | 35,885) | 42,559) | 54,243) | 35,174) | 35,255) | 38,079) | 44,328) | ||||||
| 净销售额 | 102,466) | 94,036) | 95,359) | 124,300) | 94,930) | 85,777) | 90,753) | 119,575) | 89,498) | 81,797) | 94,836) | 117,154) | 90,146) | 82,959) | 97,278) | 123,945) | 83,360) | 81,434) | 89,584) | 111,439) | ||||||
| 利润率 | ||||||||||||||||||||||||||
| 毛利率比率1 | 46.91% | 46.68% | 46.63% | 46.52% | 46.21% | 45.96% | 45.59% | 45.03% | 44.13% | 43.45% | 43.18% | 43.06% | 43.31% | 43.31% | 43.32% | 43.02% | 41.78% | 41.01% | 39.88% | 38.78% | ||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||
| 毛利率比率竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | — | 64.34% | 64.24% | 64.09% | 64.13% | 64.41% | 64.01% | 62.94% | 61.95% | 60.76% | 60.18% | 60.27% | 61.07% | 61.82% | 62.77% | 63.64% | 63.80% | 63.95% | 63.87% | 63.72% | ||||||
| Cisco Systems Inc. | 64.94% | 65.24% | 65.13% | 64.92% | 64.73% | 64.65% | 64.22% | 63.69% | 62.73% | 61.99% | 61.92% | 62.23% | 62.55% | 63.14% | 63.30% | 63.73% | 64.02% | 63.94% | 64.17% | 64.07% | ||||||
| Dell Technologies Inc. | 22.24% | 22.23% | 22.51% | 23.07% | 23.60% | 23.38% | 23.36% | 22.57% | 22.18% | 21.42% | 20.92% | 21.40% | 21.63% | 24.59% | 27.13% | 29.32% | 31.22% | 31.42% | 31.49% | 31.46% | ||||||
| Super Micro Computer Inc. | 11.06% | 11.27% | 12.44% | 13.20% | 13.75% | 15.97% | 16.39% | 17.44% | 18.01% | 18.23% | 17.80% | 16.78% | 15.40% | 14.22% | 13.68% | 14.18% | 15.03% | 15.14% | 16.03% | 15.91% | ||||||
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-09-27), 10-Q (报告日期： 2025-06-28), 10-Q (报告日期： 2025-03-29), 10-Q (报告日期： 2024-12-28), 10-K (报告日期： 2024-09-28), 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-Q (报告日期： 2023-12-30), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-Q (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2022-09-24), 10-Q (报告日期： 2022-06-25), 10-Q (报告日期： 2022-03-26), 10-Q (报告日期： 2021-12-25), 10-K (报告日期： 2021-09-25), 10-Q (报告日期： 2021-06-26), 10-Q (报告日期： 2021-03-27), 10-Q (报告日期： 2020-12-26).
1 Q4 2025 计算
毛利率比率 = 100
× (毛利率Q4 2025
+ 毛利率Q3 2025
+ 毛利率Q2 2025
+ 毛利率Q1 2025)
÷ (净销售额Q4 2025
+ 净销售额Q3 2025
+ 净销售额Q2 2025
+ 净销售额Q1 2025)
= 100 × (48,341 + 43,718 + 44,867 + 58,275)
÷ (102,466 + 94,036 + 95,359 + 124,300)
= 46.91%
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对所提供数据的分析报告。
- 毛利率
- 数据显示，毛利率在观察期内呈现波动上升的趋势。从2020年12月的44328百万单位开始，经历了一段时间的下降，在2021年6月达到35255百万单位的低点。随后，毛利率显著增长，并在2021年12月达到54243百万单位的高峰。此后，毛利率有所回落，但在2024年9月再次攀升至58275百万单位，并在2025年9月达到57689百万单位。整体而言，毛利率在观察期内呈现出增长的态势，但期间存在明显的周期性波动。
- 净销售额
- 净销售额的数据变化较为显著。2020年12月为111439百万单位，随后在2021年3月大幅下降至89584百万单位。在接下来的几个季度，净销售额呈现出波动恢复的趋势，并在2021年12月达到123945百万单位的峰值。2022年，净销售额经历了一定程度的下降，但在2024年9月再次达到124300百万单位的高点。2025年9月的数据为102466百万单位，显示出一定的回落。整体来看，净销售额呈现出周期性波动，但长期趋势显示出增长的潜力。
- 毛利率比率
- 毛利率比率在观察期内持续上升。从2020年12月的38.78%开始，毛利率比率逐步提高，并在2025年9月达到46.91%。这种持续的增长表明，在销售额变化的同时，公司在控制成本和提高产品定价方面取得了显著的成功。毛利率比率的稳定上升也可能反映了产品组合的优化或生产效率的提高。值得注意的是，毛利率比率的增长速度在不同时期有所差异，可能受到市场竞争、原材料价格波动等因素的影响。
综合来看，数据显示公司在毛利率和毛利率比率方面表现出积极的趋势。尽管净销售额存在周期性波动，但整体上保持了增长的态势。毛利率比率的持续提升表明公司在盈利能力方面具有较强的优势。未来，需要持续关注市场变化和竞争态势，以保持盈利能力的稳定增长。
营业利润率
Apple Inc.、营业利润率、计算（季度数据）
| 2025年9月27日 | 2025年6月28日 | 2025年3月29日 | 2024年12月28日 | 2024年9月28日 | 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年9月24日 | 2022年6月25日 | 2022年3月26日 | 2021年12月25日 | 2021年9月25日 | 2021年6月26日 | 2021年3月27日 | 2020年12月26日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||
| 营业收入 | 32,427) | 28,202) | 29,589) | 42,832) | 29,591) | 25,352) | 27,900) | 40,373) | 26,969) | 22,998) | 28,318) | 36,016) | 24,894) | 23,076) | 29,979) | 41,488) | 23,786) | 24,126) | 27,503) | 33,534) | ||||||
| 净销售额 | 102,466) | 94,036) | 95,359) | 124,300) | 94,930) | 85,777) | 90,753) | 119,575) | 89,498) | 81,797) | 94,836) | 117,154) | 90,146) | 82,959) | 97,278) | 123,945) | 83,360) | 81,434) | 89,584) | 111,439) | ||||||
| 利润率 | ||||||||||||||||||||||||||
| 营业利润率1 | 31.97% | 31.87% | 31.81% | 31.76% | 31.51% | 31.27% | 30.98% | 30.76% | 29.82% | 29.23% | 29.16% | 29.41% | 30.29% | 30.53% | 30.93% | 30.90% | 29.78% | 28.79% | 27.32% | 25.24% | ||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||
| 营业利润率竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | — | 42.88% | 43.14% | 42.27% | 42.05% | 42.11% | 41.23% | 40.01% | 38.52% | 37.29% | 36.12% | 35.71% | 34.86% | 33.69% | 32.55% | 31.56% | 31.37% | 30.79% | 30.76% | 30.72% | ||||||
| Cisco Systems Inc. | 20.76% | 20.30% | 18.98% | 19.37% | 22.64% | 24.95% | 27.21% | 27.17% | 26.37% | 25.89% | 26.10% | 26.91% | 27.09% | 27.36% | 27.09% | 26.98% | 25.76% | 25.60% | 25.93% | 26.23% | ||||||
| Dell Technologies Inc. | 6.53% | 5.93% | 5.81% | 5.69% | 5.89% | 5.39% | 5.54% | 5.45% | 5.64% | 5.88% | 5.12% | 4.99% | 4.60% | 5.26% | 5.51% | 5.72% | 5.46% | 4.00% | 3.71% | 3.01% | ||||||
| Super Micro Computer Inc. | 5.70% | 6.09% | 7.42% | 8.23% | 8.08% | 9.72% | 9.40% | 9.65% | 10.68% | 10.64% | 10.39% | 8.75% | 6.45% | 4.52% | 3.27% | 3.20% | 3.48% | 2.79% | 2.85% | 2.52% | ||||||
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-09-27), 10-Q (报告日期： 2025-06-28), 10-Q (报告日期： 2025-03-29), 10-Q (报告日期： 2024-12-28), 10-K (报告日期： 2024-09-28), 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-Q (报告日期： 2023-12-30), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-Q (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2022-09-24), 10-Q (报告日期： 2022-06-25), 10-Q (报告日期： 2022-03-26), 10-Q (报告日期： 2021-12-25), 10-K (报告日期： 2021-09-25), 10-Q (报告日期： 2021-06-26), 10-Q (报告日期： 2021-03-27), 10-Q (报告日期： 2020-12-26).
1 Q4 2025 计算
营业利润率 = 100
× (营业收入Q4 2025
+ 营业收入Q3 2025
+ 营业收入Q2 2025
+ 营业收入Q1 2025)
÷ (净销售额Q4 2025
+ 净销售额Q3 2025
+ 净销售额Q2 2025
+ 净销售额Q1 2025)
= 100 × (32,427 + 28,202 + 29,589 + 42,832)
÷ (102,466 + 94,036 + 95,359 + 124,300)
= 31.97%
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对所提供数据的分析报告。
- 营业收入
- 数据显示，营业收入在2021年12月26日出现显著增长，随后在2022年第一季度有所回落。此后，营业收入呈现波动趋势，在2022年第四季度再次攀升，并在2023年第一季度回落。2023年第二季度至第四季度，营业收入呈现增长态势，并在2023年第四季度达到较高水平。2024年第一季度略有下降，随后在2024年第二季度和第三季度呈现增长，并在2024年第四季度达到峰值。2025年第一季度和第二季度均出现下降，但在2025年第三季度有所回升。总体而言，营业收入呈现周期性波动，但长期来看保持增长趋势。
- 净销售额
- 净销售额的趋势与营业收入相似，在2021年12月25日达到显著增长，随后在2022年第一季度有所下降。之后，净销售额也呈现波动，并在2022年第四季度再次增长。2023年和2024年，净销售额呈现出类似的周期性波动，并在2024年第四季度达到较高水平。2025年第一季度和第二季度均出现下降，但在2025年第三季度有所回升。净销售额的波动幅度略大于营业收入，可能受到多种因素的影响。
- 营业利润率
- 营业利润率在整个分析期间内保持相对稳定，始终在25%至32%之间波动。从2020年12月26日到2021年12月25日，营业利润率呈现持续上升趋势，从25.24%增长到30.9%。2022年，营业利润率略有波动，但总体保持在30%以上。2023年和2024年，营业利润率继续保持稳定，并在2024年第三季度达到峰值31.76%，随后在2024年第四季度达到31.81%，并在2025年第三季度达到31.97%。总体而言，营业利润率表现出较强的抗风险能力，并呈现出轻微上升的趋势。
综合来看，数据显示该公司在财务表现上具有较强的韧性。营业收入和净销售额虽然存在周期性波动，但长期来看保持增长趋势。营业利润率的稳定表明该公司具有较强的盈利能力和成本控制能力。未来，需要持续关注市场变化和竞争态势，以保持良好的财务表现。
净利率比率
Apple Inc.、净利率比、计算（季度数据）
| 2025年9月27日 | 2025年6月28日 | 2025年3月29日 | 2024年12月28日 | 2024年9月28日 | 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年9月24日 | 2022年6月25日 | 2022年3月26日 | 2021年12月25日 | 2021年9月25日 | 2021年6月26日 | 2021年3月27日 | 2020年12月26日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||
| 净收入 | 27,466) | 23,434) | 24,780) | 36,330) | 14,736) | 21,448) | 23,636) | 33,916) | 22,956) | 19,881) | 24,160) | 29,998) | 20,721) | 19,442) | 25,010) | 34,630) | 20,551) | 21,744) | 23,630) | 28,755) | ||||||
| 净销售额 | 102,466) | 94,036) | 95,359) | 124,300) | 94,930) | 85,777) | 90,753) | 119,575) | 89,498) | 81,797) | 94,836) | 117,154) | 90,146) | 82,959) | 97,278) | 123,945) | 83,360) | 81,434) | 89,584) | 111,439) | ||||||
| 利润率 | ||||||||||||||||||||||||||
| 净利率比率1 | 26.92% | 24.30% | 24.30% | 24.30% | 23.97% | 26.44% | 26.31% | 26.16% | 25.31% | 24.68% | 24.49% | 24.56% | 25.31% | 25.71% | 26.41% | 26.58% | 25.88% | 25.00% | 23.45% | 21.73% | ||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||
| 净利率比率竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | — | 39.73% | 40.89% | 40.72% | 40.73% | 40.29% | 39.01% | 37.64% | 35.62% | 33.97% | 32.48% | 31.24% | 30.87% | 29.63% | 29.55% | 29.54% | 28.52% | 28.30% | 27.72% | 27.48% | ||||||
| Cisco Systems Inc. | 17.97% | 17.60% | 16.96% | 17.73% | 19.18% | 21.88% | 23.49% | 23.40% | 22.13% | 20.89% | 21.26% | 22.00% | 22.91% | 23.28% | 22.94% | 22.44% | 21.26% | 20.92% | 21.09% | 21.76% | ||||||
| Dell Technologies Inc. | 4.81% | 4.49% | 4.41% | 4.04% | 3.63% | 2.92% | 2.03% | 2.01% | 2.39% | 1.74% | 5.07% | 5.49% | 5.50% | 6.83% | 3.92% | 4.21% | 3.45% | 2.64% | 2.29% | 4.85% | ||||||
| Super Micro Computer Inc. | 4.77% | 5.34% | 6.94% | 7.55% | 7.69% | 8.88% | 7.92% | 8.29% | 8.98% | 8.93% | 8.70% | 7.38% | 5.49% | 3.96% | 3.00% | 2.89% | 3.14% | 2.69% | 2.71% | 2.56% | ||||||
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-09-27), 10-Q (报告日期： 2025-06-28), 10-Q (报告日期： 2025-03-29), 10-Q (报告日期： 2024-12-28), 10-K (报告日期： 2024-09-28), 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-Q (报告日期： 2023-12-30), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-Q (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2022-09-24), 10-Q (报告日期： 2022-06-25), 10-Q (报告日期： 2022-03-26), 10-Q (报告日期： 2021-12-25), 10-K (报告日期： 2021-09-25), 10-Q (报告日期： 2021-06-26), 10-Q (报告日期： 2021-03-27), 10-Q (报告日期： 2020-12-26).
1 Q4 2025 计算
净利率比率 = 100
× (净收入Q4 2025
+ 净收入Q3 2025
+ 净收入Q2 2025
+ 净收入Q1 2025)
÷ (净销售额Q4 2025
+ 净销售额Q3 2025
+ 净销售额Q2 2025
+ 净销售额Q1 2025)
= 100 × (27,466 + 23,434 + 24,780 + 36,330)
÷ (102,466 + 94,036 + 95,359 + 124,300)
= 26.92%
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对财务数据的分析报告。
- 净收入
- 数据显示，净收入在观察期内呈现波动趋势。从2020年12月到2021年12月，净收入显著增长，随后在2022年3月达到峰值。此后，净收入经历了一段下降期，并在2023年12月再次回升。2024年6月出现明显下降，但随后在2024年12月大幅反弹。2025年3月和6月的数据显示，净收入保持在较高水平，并在2025年9月略有增长。整体而言，净收入的变动幅度较大，可能受到多种因素的影响。
- 净销售额
- 净销售额的趋势与净收入相似，也呈现出波动性。2021年12月达到最高点，随后在2022年6月出现明显下降。2022年9月至2022年12月期间，净销售额有所回升。2023年净销售额呈现先下降后上升的趋势，并在2023年12月达到较高水平。2024年6月出现下降，但2024年12月大幅增长。2025年3月和6月的数据显示，净销售额保持稳定，并在2025年9月略有增长。净销售额的波动可能与市场需求、竞争环境等因素有关。
- 净利率比率
- 净利率比率在观察期内相对稳定，总体保持在23%至27%之间。从2020年12月到2021年12月，净利率比率呈现上升趋势，并在2021年12月达到峰值。此后，净利率比率略有下降，但在2023年12月再次回升。2024年6月净利率比率出现下降，但在2024年12月大幅反弹，并持续上升至2025年9月。净利率比率的稳定表明，公司在控制成本和提高盈利能力方面表现良好。值得注意的是，净利率比率与净收入和净销售额的波动存在一定关联，但整体保持相对稳定。
综合来看，数据显示公司财务状况在观察期内经历了一系列变化。净收入和净销售额的波动可能受到宏观经济环境、行业竞争以及公司自身经营策略的影响。净利率比率的相对稳定表明公司具备较强的盈利能力。未来，需要持续关注市场变化，并根据实际情况调整经营策略，以保持财务状况的健康发展。
股东权益比率回报率 （ROE）
Apple Inc.、 ROE、计算（季度数据）
| 2025年9月27日 | 2025年6月28日 | 2025年3月29日 | 2024年12月28日 | 2024年9月28日 | 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年9月24日 | 2022年6月25日 | 2022年3月26日 | 2021年12月25日 | 2021年9月25日 | 2021年6月26日 | 2021年3月27日 | 2020年12月26日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||
| 净收入 | 27,466) | 23,434) | 24,780) | 36,330) | 14,736) | 21,448) | 23,636) | 33,916) | 22,956) | 19,881) | 24,160) | 29,998) | 20,721) | 19,442) | 25,010) | 34,630) | 20,551) | 21,744) | 23,630) | 28,755) | ||||||
| 股东权益 | 73,733) | 65,830) | 66,796) | 66,758) | 56,950) | 66,708) | 74,194) | 74,100) | 62,146) | 60,274) | 62,158) | 56,727) | 50,672) | 58,107) | 67,399) | 71,932) | 63,090) | 64,280) | 69,178) | 66,224) | ||||||
| 利润率 | ||||||||||||||||||||||||||
| ROE1 | 151.91% | 150.81% | 145.66% | 144.03% | 164.59% | 152.84% | 135.31% | 136.18% | 156.08% | 157.22% | 151.74% | 167.77% | 196.96% | 171.46% | 151.24% | 139.79% | 150.07% | 135.04% | 110.31% | 96.54% | ||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||
| ROE竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | — | 28.19% | 29.83% | 29.93% | 28.54% | 28.82% | 29.20% | 29.11% | 28.91% | 29.22% | 29.18% | 28.46% | 27.68% | 26.56% | 25.84% | 22.46% | 21.13% | 20.30% | 19.70% | 19.60% | ||||||
| Cisco Systems Inc. | 21.73% | 21.32% | 20.18% | 20.75% | 22.70% | 26.47% | 29.06% | 30.04% | 28.44% | 27.12% | 27.25% | 28.56% | 29.70% | 29.72% | 29.94% | 26.69% | 25.66% | 25.41% | 25.89% | 27.42% | ||||||
| Dell Technologies Inc. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | 75.81% | 78.28% | 114.54% | 131.10% | 275.31% | — | — | ||||||
| Super Micro Computer Inc. | 16.64% | 18.04% | 23.16% | 24.16% | 21.28% | 20.59% | 23.80% | 28.29% | 32.45% | 33.21% | 31.80% | 27.33% | 20.00% | 14.41% | 10.53% | 9.77% | 10.20% | 8.65% | 8.32% | 7.88% | ||||||
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-09-27), 10-Q (报告日期： 2025-06-28), 10-Q (报告日期： 2025-03-29), 10-Q (报告日期： 2024-12-28), 10-K (报告日期： 2024-09-28), 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-Q (报告日期： 2023-12-30), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-Q (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2022-09-24), 10-Q (报告日期： 2022-06-25), 10-Q (报告日期： 2022-03-26), 10-Q (报告日期： 2021-12-25), 10-K (报告日期： 2021-09-25), 10-Q (报告日期： 2021-06-26), 10-Q (报告日期： 2021-03-27), 10-Q (报告日期： 2020-12-26).
1 Q4 2025 计算
ROE = 100
× (净收入Q4 2025
+ 净收入Q3 2025
+ 净收入Q2 2025
+ 净收入Q1 2025)
÷ 股东权益
= 100 × (27,466 + 23,434 + 24,780 + 36,330)
÷ 73,733 = 151.91%
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对所提供财务数据的分析报告。
- 净收入
- 数据显示，净收入在观察期内呈现波动趋势。从2020年12月到2021年12月，净收入经历了显著增长，随后在2022年3月出现下降。2022年12月净收入达到峰值，之后在2023年3月有所回落。2023年12月再次出现增长，并在2024年12月达到新的高点。2025年3月和6月的数据显示净收入略有波动，9月的数据则呈现增长趋势。整体而言，净收入呈现周期性变化，且长期来看有上升的趋势。
- 股东权益
- 股东权益在观察期内总体上呈现增长趋势，但期间也存在波动。从2020年12月到2021年12月，股东权益先增长后略有下降。2022年3月股东权益出现显著下降，并在2022年12月有所恢复。2023年9月股东权益达到峰值，随后在2024年6月出现明显下降。2024年9月至2025年6月，股东权益呈现缓慢增长趋势。整体来看，股东权益的增长速度相对稳定，但受到短期因素的影响。
- ROE
- ROE（净资产收益率）在观察期内波动较大。从2020年12月到2021年9月，ROE持续上升，并在2021年9月达到较高水平。随后，ROE在2021年12月略有下降，但在2022年3月再次上升。2022年9月ROE达到峰值，之后在2023年3月出现下降。2023年12月ROE再次增长，并在2024年6月达到较高水平。2025年3月和6月的数据显示ROE略有波动，9月的数据则呈现增长趋势。ROE的波动与净收入和股东权益的变化密切相关，反映了公司盈利能力和资产利用效率的变化。
综合来看，净收入、股东权益和ROE均呈现波动趋势，但长期来看，净收入和股东权益均呈现增长趋势。ROE的波动较大，但整体水平较高，表明公司具有较强的盈利能力。需要注意的是，股东权益在2022年3月和2024年6月出现了显著下降，这可能需要进一步分析原因。
资产收益率 （ROA）
Apple Inc.、 ROA、计算（季度数据）
| 2025年9月27日 | 2025年6月28日 | 2025年3月29日 | 2024年12月28日 | 2024年9月28日 | 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年9月24日 | 2022年6月25日 | 2022年3月26日 | 2021年12月25日 | 2021年9月25日 | 2021年6月26日 | 2021年3月27日 | 2020年12月26日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 (以百万计) | ||||||||||||||||||||||||||
| 净收入 | 27,466) | 23,434) | 24,780) | 36,330) | 14,736) | 21,448) | 23,636) | 33,916) | 22,956) | 19,881) | 24,160) | 29,998) | 20,721) | 19,442) | 25,010) | 34,630) | 20,551) | 21,744) | 23,630) | 28,755) | ||||||
| 总资产 | 359,241) | 331,495) | 331,233) | 344,085) | 364,980) | 331,612) | 337,411) | 353,514) | 352,583) | 335,038) | 332,160) | 346,747) | 352,755) | 336,309) | 350,662) | 381,191) | 351,002) | 329,840) | 337,158) | 354,054) | ||||||
| 利润率 | ||||||||||||||||||||||||||
| ROA1 | 31.18% | 29.95% | 29.37% | 27.94% | 25.68% | 30.75% | 29.75% | 28.55% | 27.51% | 28.28% | 28.40% | 27.45% | 28.29% | 29.63% | 29.07% | 26.38% | 26.97% | 26.32% | 22.63% | 18.06% | ||||||
| 基准 | ||||||||||||||||||||||||||
| ROA竞争 对手2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | — | 18.60% | 19.67% | 20.86% | 20.31% | 20.74% | 21.18% | 21.69% | 20.98% | 20.96% | 20.88% | 20.11% | 19.96% | 18.90% | 17.77% | 15.27% | 14.66% | 14.43% | 13.99% | 13.82% | ||||||
| Cisco Systems Inc. | 8.32% | 8.17% | 7.57% | 7.62% | 8.29% | 9.85% | 13.29% | 13.75% | 12.38% | 11.76% | 11.79% | 12.36% | 12.57% | 12.94% | 12.54% | 11.87% | 10.86% | 10.88% | 10.60% | 11.01% | ||||||
| Dell Technologies Inc. | 5.76% | 5.15% | 4.90% | 4.52% | 3.91% | 3.20% | 2.22% | 2.32% | 2.73% | 2.15% | 6.11% | 6.50% | 6.00% | 5.00% | 3.08% | 3.28% | 2.63% | 2.04% | 1.73% | 3.71% | ||||||
| Super Micro Computer Inc. | 7.48% | 10.72% | 14.85% | 13.09% | 11.73% | 11.84% | 13.55% | 14.96% | 17.42% | 18.39% | 18.81% | 13.45% | 8.90% | 5.98% | 4.67% | 4.56% | 4.99% | 4.56% | 4.67% | 4.65% | ||||||
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-09-27), 10-Q (报告日期： 2025-06-28), 10-Q (报告日期： 2025-03-29), 10-Q (报告日期： 2024-12-28), 10-K (报告日期： 2024-09-28), 10-Q (报告日期： 2024-06-29), 10-Q (报告日期： 2024-03-30), 10-Q (报告日期： 2023-12-30), 10-K (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-07-01), 10-Q (报告日期： 2023-04-01), 10-Q (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2022-09-24), 10-Q (报告日期： 2022-06-25), 10-Q (报告日期： 2022-03-26), 10-Q (报告日期： 2021-12-25), 10-K (报告日期： 2021-09-25), 10-Q (报告日期： 2021-06-26), 10-Q (报告日期： 2021-03-27), 10-Q (报告日期： 2020-12-26).
1 Q4 2025 计算
ROA = 100
× (净收入Q4 2025
+ 净收入Q3 2025
+ 净收入Q2 2025
+ 净收入Q1 2025)
÷ 总资产
= 100 × (27,466 + 23,434 + 24,780 + 36,330)
÷ 359,241 = 31.18%
2 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对财务数据的分析报告。
- 净收入
- 数据显示，净收入在观察期内呈现波动趋势。从2020年12月到2021年3月，净收入有所下降，随后在2021年6月触底。此后，净收入显著增长，并在2021年12月达到峰值。2022年3月至6月，净收入出现回落，但在2022年12月再次大幅增长。2023年，净收入呈现先降后升的态势，并在2023年12月达到较高水平。2024年，净收入在波动中呈现下降趋势，并在2024年9月达到相对低谷，随后在2024年12月出现显著反弹。2025年3月和6月的数据显示，净收入继续保持较高水平，并在2025年9月略有增长。总体而言，净收入的波动性较大，但长期来看呈现增长趋势。
- 总资产
- 总资产在观察期内相对稳定，但仍存在一定波动。从2020年12月到2021年9月，总资产呈现先降后升的趋势，并在2021年9月达到峰值。随后，总资产略有下降，并在2022年9月再次回升。2023年，总资产呈现小幅波动，整体保持稳定。2024年，总资产在波动中呈现下降趋势，并在2024年9月达到相对低谷，随后在2024年12月出现回升。2025年3月和6月的数据显示，总资产继续保持稳定。总资产的波动幅度相对较小，表明公司资产规模保持相对稳定。
- ROA (资产回报率)
- ROA在观察期内呈现持续上升的趋势，但波动性也较为明显。从2020年12月到2021年6月，ROA持续上升，并在2021年6月达到较高水平。随后，ROA略有下降，但在2022年3月再次大幅增长，并在2022年6月达到峰值。2022年9月至2023年6月，ROA呈现小幅波动，整体保持稳定。2023年7月至2023年12月，ROA持续上升，并在2023年12月达到较高水平。2024年，ROA呈现下降趋势，并在2024年9月达到相对低谷，随后在2024年12月出现反弹。2025年3月和6月的数据显示，ROA继续保持较高水平，并在2025年9月进一步提升。总体而言，ROA的上升趋势表明公司利用资产创造利润的能力不断增强。
综合来看，尽管各项财务指标存在波动，但整体趋势表明公司财务状况良好。净收入和ROA的增长表明公司盈利能力不断增强，而总资产的相对稳定则表明公司资产规模保持相对稳定。需要注意的是，净收入的波动性较大，可能受到多种因素的影响，需要进一步分析具体原因。