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International Business Machines Corp. (NYSE:IBM)

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经济利润

International Business Machines Corp.,经济利润计算

百万美元

Microsoft Excel
截至12个月 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日 2018年12月31日
税后净营业利润 (NOPAT)1
资本成本2
投入资金3
 
经济利润4

基于报告: 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31).

1 NOPAT. 查看详情 »

2 资本成本. 查看详情 »

3 投入资金. 查看详情 »

4 2022 计算
经济利润 = NOPAT – 资本成本 × 投入资金
= × =

元件 描述 公司简介
经济利润 经济利润是衡量企业绩效的指标,通过取投资资本回报率和资本成本之间的利差,乘以投资资本来计算。 International Business Machines Corp.的经济利润从2020年到2021年有所增加,但从2021年到2022年大幅下降。

税后净营业利润 (NOPAT)

International Business Machines Corp., NOPAT计算

百万美元

Microsoft Excel
截至12个月 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日 2018年12月31日
归属于IBM的净利润
递延所得税费用(福利)1
票据和应收账款预期信用损失准备金的增加(减少)2
递延收入的增加(减少)3
产品保修责任的增加(减少)4
股权等价物的增加(减少)5
利息支出
利息支出、经营租赁负债6
调整后的利息支出
利息费用的税收优惠7
调整后的税后利息支出8
利息收入
税前投资收益
投资收入的税收费用(利益)9
税后投资收益10
(收入)已终止业务的亏损,不含税11
可归于非控制性权益的净收益(亏损)
税后净营业利润 (NOPAT)

基于报告: 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31).

1 消除递延所得税费用. 查看详情 »

2 票据和应收账款预期信用损失准备金增加(减少)的增加.

3 递延收入增加(减少)量.

4 增加(减少)产品保修责任.

5 将权益当量的增加(减少)与IBM的净利润相加.

6 2022 计算
资本化经营租赁的利息支出 = 经营租赁责任 × 贴现率
= × =

7 2022 计算
利息费用的税收优惠 = 调整后的利息支出 × 法定所得税税率
= × 21.00% =

8 将税后利息支出添加到IBM的净利润中.

9 2022 计算
投资收入的税收费用(利益) = 税前投资收益 × 法定所得税税率
= × 21.00% =

10 取消税后投资收益。

11 消除已停止的业务。

元件 描述 公司简介
NOPAT 税后净营业利润是指经营收入,但扣除税后按现金计算的与营业收入相关的税种。 International Business Machines Corp.NOPAT从 2020 年到 2021 年和从 2021 年到 2022 年有所下降。

现金营业税

International Business Machines Corp.,现金营业税计算

百万美元

Microsoft Excel
截至12个月 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日 2018年12月31日
所得税(受益于)的持续经营准备金
少: 递延所得税费用(福利)
更多: 从利息支出中节省税款
少: 对投资收入征收的税款
现金营业税

基于报告: 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31).

元件 描述 公司简介
现金营业税 现金营业税是通过调整所得税费用来估计的,以应对递延税和利息扣除的税收优惠的变化。 International Business Machines Corp.的现金营业税从2020年到2021年有所下降,但随后从2021年到2022年有所增加,没有达到2020年的水平。

投入资金

International Business Machines Corp.,投资资本计算 (融资方式)

百万美元

Microsoft Excel
2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日 2018年12月31日
短期债务
长期债务,不包括当前到期日
经营租赁责任1
报告债务和租赁总额
IBM 股东权益总额
递延税(资产)负债净额2
票据和应收账款预期信用损失备抵3
递延收入4
产品保修责任5
股权等价物6
累计其他综合(所得)亏损,不计税7
非控制性权益
调整后IBM股东权益总额
有价证券8
投入资金

基于报告: 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31).

1 增加资本化经营租赁。

2 从资产和负债中消除递延税. 查看详情 »

3 增加可疑应收账款备抵金。

4 递延收入的增加.

5 增加产品保修责任.

6 将股权等价物与 IBM 股东权益总额相加.

7 剔除累计的其他综合收益。

8 有价证券减法.

元件 描述 公司简介
投入资金 资本是投资于经营中业务活动的所有现金的经济账面价值的近似值。 International Business Machines Corp.的投资资本从2020年到2021年和从2021年到2022年有所下降。

资本成本

International Business Machines Corp.,资本成本计算

资本(公允价值)1 权重 资本成本
股东权益2 ÷ = × =
债务3 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
经营租赁责任4 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
总:

基于报告: 10-K (报告日期: 2022-12-31).

1 百万美元

2 股东权益. 查看详情 »

3 债务. 查看详情 »

4 经营租赁责任. 查看详情 »

资本(公允价值)1 权重 资本成本
股东权益2 ÷ = × =
债务3 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
经营租赁责任4 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
总:

基于报告: 10-K (报告日期: 2021-12-31).

1 百万美元

2 股东权益. 查看详情 »

3 债务. 查看详情 »

4 经营租赁责任. 查看详情 »

资本(公允价值)1 权重 资本成本
股东权益2 ÷ = × =
债务3 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
经营租赁责任4 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
总:

基于报告: 10-K (报告日期: 2020-12-31).

1 百万美元

2 股东权益. 查看详情 »

3 债务. 查看详情 »

4 经营租赁责任. 查看详情 »

资本(公允价值)1 权重 资本成本
股东权益2 ÷ = × =
债务3 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
经营租赁责任4 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
总:

基于报告: 10-K (报告日期: 2019-12-31).

1 百万美元

2 股东权益. 查看详情 »

3 债务. 查看详情 »

4 经营租赁责任. 查看详情 »

资本(公允价值)1 权重 资本成本
股东权益2 ÷ = × =
债务3 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
经营租赁责任4 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
总:

基于报告: 10-K (报告日期: 2018-12-31).

1 百万美元

2 股东权益. 查看详情 »

3 债务. 查看详情 »

4 经营租赁责任. 查看详情 »


经济点差率

International Business Machines Corp.、经济点差率计算,与基准测试的比较

Microsoft Excel
2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日 2018年12月31日
部分财务数据 (百万美元)
经济利润1
投入资金2
性能比
经济点差率3
基准
经济点差率竞争 对手4
Accenture PLC
Adobe Inc.
Intuit Inc.
Microsoft Corp.
Oracle Corp.
Salesforce Inc.
ServiceNow Inc.

基于报告: 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31).

1 经济利润. 查看详情 »

2 投入资金. 查看详情 »

3 2022 计算
经济点差率 = 100 × 经济利润 ÷ 投入资金
= 100 × ÷ =

4 单击竞争对手名称以查看计算结果。

性能比 描述 公司简介
经济点差率 经济利润与投资资本的比率,也等于投资资本回报率(ROIC)与资本成本之间的差额。 International Business Machines Corp.的经济利差比在2020年至2021年和2021年至2022年恶化。

经济利润率

International Business Machines Corp.、经济利润率计算,与基准测试的比较

Microsoft Excel
2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日 2018年12月31日
部分财务数据 (百万美元)
经济利润1
 
收入
更多: 递延收入的增加(减少)
调整后的收入
性能比
经济利润率2
基准
经济利润率竞争 对手3
Accenture PLC
Adobe Inc.
Intuit Inc.
Microsoft Corp.
Oracle Corp.
Salesforce Inc.
ServiceNow Inc.

基于报告: 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-K (报告日期: 2019-12-31), 10-K (报告日期: 2018-12-31).

1 经济利润. 查看详情 »

2 2022 计算
经济利润率 = 100 × 经济利润 ÷ 调整后的收入
= 100 × ÷ =

3 单击竞争对手名称以查看计算结果。

性能比 描述 公司简介
经济利润率 经济利润与销售额的比率。它是公司利润率,涵盖收入效率和资产管理。经济利润率并不偏向于资本密集型商业模式,因为任何增加的资本都是经济利润率的成本。 International Business Machines Corp.的经济利润率从2020年到2021年和从2021年到2022年恶化。