流动资金比率
自 2005 年以来
计算
Automatic Data Processing Inc.，流动流动性比率、长期趋势计算
| 流动资金比率 | = | 流动资产1 | ÷ | 流动负债1 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2021年6月30日 | 1.07 | = | 40,741,800) | ÷ | 38,094,800) |
| 2020年6月30日 | 1.05 | = | 31,564,100) | ÷ | 30,126,600) |
| 2019年6月30日 | 1.05 | = | 34,342,300) | ÷ | 32,627,700) |
| 2018年6月30日 | 1.05 | = | 32,050,000) | ÷ | 30,413,600) |
| 2017年6月30日 | 1.10 | = | 32,658,700) | ÷ | 29,815,900) |
| 2016年6月30日 | 1.10 | = | 39,500,400) | ÷ | 35,847,400) |
| 2015年6月30日 | 1.06 | = | 28,809,200) | ÷ | 27,113,700) |
| 2014年6月30日 | 1.08 | = | 25,833,400) | ÷ | 23,908,000) |
| 2013年6月30日 | 1.06 | = | 26,201,000) | ÷ | 24,732,800) |
| 2012年6月30日 | 1.08 | = | 25,155,600) | ÷ | 23,239,400) |
| 2011年6月30日 | 1.07 | = | 28,583,500) | ÷ | 26,786,800) |
| 2010年6月30日 | 1.11 | = | 22,316,700) | ÷ | 20,052,200) |
| 2009年6月30日 | 1.10 | = | 20,703,900) | ÷ | 18,756,300) |
| 2008年6月30日 | 1.08 | = | 18,808,900) | ÷ | 17,341,600) |
| 2007年6月30日 | 1.07 | = | 21,853,400) | ÷ | 20,463,800) |
| 2006年6月30日 | 1.09 | = | 22,244,000) | ÷ | 20,380,100) |
| 2005年6月30日 | 1.08 | = | 22,338,600) | ÷ | 20,659,900) |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-06-30), 10-K (报告日期： 2020-06-30), 10-K (报告日期： 2019-06-30), 10-K (报告日期： 2018-06-30), 10-K (报告日期： 2017-06-30), 10-K (报告日期： 2016-06-30), 10-K (报告日期： 2015-06-30), 10-K (报告日期： 2014-06-30), 10-K (报告日期： 2013-06-30), 10-K (报告日期： 2012-06-30), 10-K (报告日期： 2011-06-30), 10-K (报告日期： 2010-06-30), 10-K (报告日期： 2009-06-30), 10-K (报告日期： 2008-06-30), 10-K (报告日期： 2007-06-30), 10-K (报告日期： 2006-06-30), 10-K (报告日期： 2005-06-30).
1 以千美元计
- 数据要点与趋势概览
- 基于单位为千美元的流动资产、流动负债与流动资金比率数据，分析对象在2005年至2021年的观察期内，始终呈现正向的短期偿债能力。流动资产与流动负债总体呈同向变动，净营运资金（流动资产减流动负债）长期为正，显示具备短期资金缓冲。流动资金比率大致维持在1.05至1.11之间的窄幅区间，整体呈现稳健但不过度保守的短期流动性特征，未出现明显的短期偿债能力恶化的迹象。
- 流动资产与流动负债的水平与变化
- 从2005年到2008年，流动资产由约22.34B下降至约18.81B，而流动负债由约20.66B降至约17.34B，净营运资金在约1.47B至2.00B区间波动，流动比率约在1.07-1.11之间波动，显示在这一阶段短期资金充裕度尚可但并不显著。进入2010年代，流动资产显著回升，2011年达到约28.58B，流动负债升至约26.79B，净营运资金回落至约1.80B，流动比率约为1.07。2012-2015年间资产与负债都维持在中高水平，2015年资产约28.81B、负债约27.11B，净额约1.70B，流动比率约1.06。2016年出现显著扩张，流动资产跃升至约39.50B，流动负债升至约35.85B，净营运资金增至约3.65B，流动比率提升至约1.10；随后2017-2019年，资产在32.66B-34.34B之间波动，负债在29.82B-32.63B之间波动，净额回落但仍为正值，流动比率约在1.05-1.10之间。2020年资产回落至约31.56B，负债约30.13B，净额约1.44B，流动比率回落至约1.05；2021年资产大幅回升至约40.74B，负债约38.09B，净额约2.65B，流动比率回升至约1.07。总体而言，尽管各年存在波动，但资产与负债的年度变动总体呈同向趋势，且净营运资金长期保持正值，体现了相对稳定的短期资金配置与偿债能力。
- 流动资金比率的变化及解读
- 当前比率在2005-2011年间从1.08上升至1.11，随后在2012-2015年回落至1.06-1.08区间，2016年再度达到约1.10，2017年维持在1.10，2018-2020逐步回落至1.05，2021年小幅回升至1.07。总体看，长期维持在1.05-1.11的窄幅区间，表明短期偿债能力处于稳健水平但并非极高的安全边际。比率的波动与资产与负债的共同波动相吻合，提示管理层在不同阶段对流动性需求进行了结构性调整，但未对外部偿债能力造成显著风险。
- 综合洞察与潜在含义
- 从长期视角，资产与负债的同步波动反映经营活动对短期资金的敏感性，但净营运资金长期为正，显示对短期资金缺口具备缓冲能力。2016年的明显资产扩张伴随较大净营运资金增量，可能源于扩张性投资、对流动性资产的增持或经营规模提升所带来的资金需求增加；此后在2017-2020年区间，资产与负债水平的再度调整表明资金配置处于活跃状态，2021年再度显著上行的资产与负债水平提升，表明公司在该年度实现了明显的扩张性增长。若未来资产增速继续高于负债增速，当前比率可能小幅上升，反之则可能保持或回落到低位区间。因此，数据暗示在实现增长目标的同时，需持续关注短期负债的管理与资金周转的效率，以维持现有的稳健流动性水平。总体而言，当前的流动性状况支持日常经营活动的短期资金需求，且没有出现负净营运资金的现象。
与竞争对手的比较
Automatic Data Processing Inc.，流动流动性比率、长期趋势，与竞争对手的比较
| Automatic Data Processing Inc. | Accenture PLC | Adobe Inc. | AppLovin Corp. | Cadence Design Systems Inc. | CrowdStrike Holdings Inc. | Datadog Inc. | International Business Machines Corp. | Intuit Inc. | Microsoft Corp. | Oracle Corp. | Palantir Technologies Inc. | Palo Alto Networks Inc. | Salesforce Inc. | ServiceNow Inc. | Synopsys Inc. | Workday Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2021年6月30日 | 1.07 | 1.25 | 1.25 | 5.05 | 1.77 | 2.65 | 3.54 | 0.88 | 1.94 | 2.08 | 2.30 | 4.34 | 0.91 | 1.23 | 1.05 | 1.16 | 1.12 |
| 2020年6月30日 | 1.05 | 1.40 | 1.48 | — | 1.86 | 2.38 | 5.77 | 0.98 | 2.26 | 2.52 | 3.03 | 3.74 | 1.91 | 1.08 | 1.21 | 1.19 | 1.04 |
| 2019年6月30日 | 1.05 | 1.40 | 0.79 | — | 1.74 | — | 4.51 | 1.02 | 1.83 | 2.53 | 2.49 | — | 1.78 | 0.95 | 1.03 | 0.99 | 1.11 |
| 2018年6月30日 | 1.05 | 1.34 | 1.13 | — | 1.34 | — | — | 1.29 | 1.14 | 2.90 | 3.96 | — | 1.93 | 0.92 | 1.17 | 0.73 | 1.92 |
| 2017年6月30日 | 1.10 | 1.23 | 2.05 | — | 1.53 | — | — | 1.33 | 0.73 | 2.48 | 3.08 | — | 1.65 | 0.83 | 1.15 | 1.04 | 1.93 |
| 2016年6月30日 | 1.10 | 1.35 | 2.08 | — | 1.20 | — | — | 1.21 | 0.72 | 2.35 | 3.74 | — | 2.03 | 0.77 | 1.25 | 1.00 | 2.56 |
| 2015年6月30日 | 1.06 | 1.36 | 2.18 | — | 1.80 | — | — | 1.24 | 1.47 | 2.50 | 4.13 | — | 1.04 | 0.81 | 1.48 | 0.99 | 3.29 |
| 2014年6月30日 | 1.08 | 1.46 | 1.85 | — | 1.33 | — | — | 1.25 | 1.84 | 2.50 | 3.35 | — | 2.75 | 0.67 | 1.79 | 1.09 | 4.80 |
| 2013年6月30日 | 1.06 | 1.45 | 2.65 | — | 1.06 | — | — | 1.28 | 1.87 | 2.71 | 3.24 | — | 2.57 | 0.69 | 2.43 | 1.18 | 3.47 |
| 2012年6月30日 | 1.08 | 1.55 | 3.41 | — | 1.14 | — | — | 1.13 | 1.20 | 2.60 | 2.60 | — | 3.13 | 0.72 | 1.99 | 0.91 | — |
| 2011年6月30日 | 1.07 | 1.45 | 3.02 | — | 1.05 | — | — | 1.21 | 1.25 | 2.60 | 2.76 | — | — | 0.84 | — | 1.33 | — |
| 2010年6月30日 | 1.11 | 1.46 | 3.01 | — | 1.26 | — | — | 1.19 | 1.88 | 2.13 | 1.84 | — | — | 1.88 | — | 1.35 | — |
| 2009年6月30日 | 1.10 | 1.46 | 2.93 | — | 2.14 | — | — | 1.36 | 1.82 | 1.82 | 2.03 | — | — | 1.39 | — | 1.80 | — |
| 2008年6月30日 | 1.08 | 1.34 | 3.59 | — | 1.69 | — | — | 1.15 | 1.21 | 1.45 | 1.81 | — | — | 1.22 | — | 1.45 | — |
| 2007年6月30日 | 1.07 | 1.14 | 3.02 | — | 1.95 | — | — | 1.20 | 1.68 | 1.69 | 1.37 | — | — | 1.11 | — | 1.29 | — |
| 2006年6月30日 | 1.09 | 1.26 | 4.26 | — | 2.39 | — | — | 1.11 | 1.79 | 2.18 | 1.73 | — | — | 1.29 | — | 1.03 | — |
| 2005年6月30日 | 1.08 | 1.37 | 4.18 | — | 2.11 | — | — | 1.30 | 1.61 | 2.89 | 1.05 | — | — | 1.36 | — | 1.16 | — |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-06-30), 10-K (报告日期： 2020-06-30), 10-K (报告日期： 2019-06-30), 10-K (报告日期： 2018-06-30), 10-K (报告日期： 2017-06-30), 10-K (报告日期： 2016-06-30), 10-K (报告日期： 2015-06-30), 10-K (报告日期： 2014-06-30), 10-K (报告日期： 2013-06-30), 10-K (报告日期： 2012-06-30), 10-K (报告日期： 2011-06-30), 10-K (报告日期： 2010-06-30), 10-K (报告日期： 2009-06-30), 10-K (报告日期： 2008-06-30), 10-K (报告日期： 2007-06-30), 10-K (报告日期： 2006-06-30), 10-K (报告日期： 2005-06-30).
与工业部门的比较： 软件与服务
Automatic Data Processing Inc.，流动流动性比率、长期趋势，与工业部门的比较： 软件与服务
| Automatic Data Processing Inc. | 软件与服务 | |
|---|---|---|
| 2021年6月30日 | 1.07 | 1.69 |
| 2020年6月30日 | 1.05 | 1.92 |
| 2019年6月30日 | 1.05 | 1.84 |
| 2018年6月30日 | 1.05 | 2.23 |
| 2017年6月30日 | 1.10 | 2.06 |
| 2016年6月30日 | 1.10 | 2.03 |
| 2015年6月30日 | 1.06 | 2.15 |
| 2014年6月30日 | 1.08 | 2.01 |
| 2013年6月30日 | 1.06 | 2.04 |
| 2012年6月30日 | 1.08 | 1.84 |
| 2011年6月30日 | 1.07 | 1.87 |
| 2010年6月30日 | 1.11 | 1.61 |
| 2009年6月30日 | 1.10 | 1.62 |
| 2008年6月30日 | 1.08 | 1.36 |
| 2007年6月30日 | 1.07 | 1.38 |
| 2006年6月30日 | 1.09 | 1.53 |
| 2005年6月30日 | 1.08 | 1.70 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-06-30), 10-K (报告日期： 2020-06-30), 10-K (报告日期： 2019-06-30), 10-K (报告日期： 2018-06-30), 10-K (报告日期： 2017-06-30), 10-K (报告日期： 2016-06-30), 10-K (报告日期： 2015-06-30), 10-K (报告日期： 2014-06-30), 10-K (报告日期： 2013-06-30), 10-K (报告日期： 2012-06-30), 10-K (报告日期： 2011-06-30), 10-K (报告日期： 2010-06-30), 10-K (报告日期： 2009-06-30), 10-K (报告日期： 2008-06-30), 10-K (报告日期： 2007-06-30), 10-K (报告日期： 2006-06-30), 10-K (报告日期： 2005-06-30).
与行业比较： 信息技术
Automatic Data Processing Inc.，流动流动性比率、长期趋势，与行业比较： 信息技术
| Automatic Data Processing Inc. | 信息技术 | |
|---|---|---|
| 2021年6月30日 | 1.07 | 1.55 |
| 2020年6月30日 | 1.05 | 1.71 |
| 2019年6月30日 | 1.05 | 1.66 |
| 2018年6月30日 | 1.05 | 1.88 |
| 2017年6月30日 | 1.10 | 2.04 |
| 2016年6月30日 | 1.10 | 2.01 |
| 2015年6月30日 | 1.06 | 2.03 |
| 2014年6月30日 | 1.08 | 1.97 |
| 2013年6月30日 | 1.06 | 2.20 |
| 2012年6月30日 | 1.08 | 2.07 |
| 2011年6月30日 | 1.07 | 2.11 |
| 2010年6月30日 | 1.11 | 2.01 |
| 2009年6月30日 | 1.10 | 2.03 |
| 2008年6月30日 | 1.08 | 1.80 |
| 2007年6月30日 | 1.07 | 1.79 |
| 2006年6月30日 | 1.09 | 1.85 |
| 2005年6月30日 | 1.08 | 2.01 |
根据报告： 10-K (报告日期： 2021-06-30), 10-K (报告日期： 2020-06-30), 10-K (报告日期： 2019-06-30), 10-K (报告日期： 2018-06-30), 10-K (报告日期： 2017-06-30), 10-K (报告日期： 2016-06-30), 10-K (报告日期： 2015-06-30), 10-K (报告日期： 2014-06-30), 10-K (报告日期： 2013-06-30), 10-K (报告日期： 2012-06-30), 10-K (报告日期： 2011-06-30), 10-K (报告日期： 2010-06-30), 10-K (报告日期： 2009-06-30), 10-K (报告日期： 2008-06-30), 10-K (报告日期： 2007-06-30), 10-K (报告日期： 2006-06-30), 10-K (报告日期： 2005-06-30).