普通股估值比率
估价比率衡量与特定债权（例如，企业所有权份额）相关的资产或缺陷（例如，收益）的数量。
当前估值比率
Caterpillar Inc.、当前估值比率
| Caterpillar Inc. | Boeing Co. | Eaton Corp. plc | GE Aerospace | Honeywell International Inc. | Lockheed Martin Corp. | RTX Corp. | 资本货物 | 工业 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 部分财务数据 | ||||||||||||
| 当前股价 （P） | $997.47 | |||||||||||
| 流通在外的普通股数量 | 460,637,026 | |||||||||||
| 增长率 (g) | 32.13% | |||||||||||
| 每股收益 (EPS) | $19.29 | |||||||||||
| 明年预期每股收益 | $25.48 | |||||||||||
| 每股营业利润 | $24.21 | |||||||||||
| 每股销售额 | $138.89 | |||||||||||
| 每股账面价值 (BVPS) | $46.28 | |||||||||||
| 估值比率 | ||||||||||||
| 市净收入比 （P/E） | 51.72 | 90.61 | 38.26 | 44.23 | 31.11 | 23.32 | 37.61 | 42.19 | 31.54 | |||
| 价格与明年预期收益比率 | 39.14 | 17,684.07 | 35.05 | 43.47 | 27.23 | 17.04 | 36.85 | 40.02 | 28.70 | |||
| 市盈率增速 (PEG) | 1.61 | — | 4.18 | 25.41 | 2.18 | 0.63 | 18.24 | 7.79 | 3.18 | |||
| 营业收入价格比 （P/OP） | 41.20 | 40.00 | 30.02 | 34.95 | 26.40 | 15.13 | 27.22 | 31.13 | 25.33 | |||
| 市盈率 （P/S） | 7.18 | 1.91 | 5.70 | 9.10 | 3.93 | 1.56 | 2.86 | 3.98 | 3.01 | |||
| 市净率 （P/BV） | 21.55 | 31.40 | 8.05 | 20.61 | 10.58 | 17.41 | 3.88 | 11.21 | 8.66 | |||
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-12-31).
如果公司的估值比率低于基准的估值比率，那么公司股票就相对被低估了。
否则，如果公司的估值比率高于基准的估值比率，那么公司股票就相对高估了。
历史估值比率（摘要）
Caterpillar Inc.、历史估值比率
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-12-31), 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31).
以下是对一组财务数据的分析报告。
- 整体趋势
- 数据显示，在2021年至2023年期间，各项估值比率相对稳定，波动幅度较小。然而，2024年和2025年，各项比率均呈现显著上升趋势，表明市场对相关资产的估值在短期内发生了较大变化。
- 市净收入比 (P/E)
- 该比率在2021年至2023年间呈现先上升后下降的趋势，从16.82降至15.55。2024年略有回升至15.65，但在2025年大幅攀升至40.55。这表明在2025年，投资者愿意为每一单位的净利润支付更高的溢价，可能反映了对未来盈利增长的乐观预期，或者市场整体风险偏好的提升。
- 营业收入价格比 (P/OP)
- 该比率的变化趋势与市净收入比相似，在2021年至2023年间先上升后下降，从15.87降至12.4。2024年小幅回升至12.92，并在2025年显著增加至32.3。这与市净收入比的趋势一致，表明市场对运营收益的估值也在发生变化。
- 市盈率 (P/S)
- 该比率在2021年至2024年期间保持相对稳定，从2.26缓慢增长至2.75。然而，在2025年，该比率大幅上升至5.63，表明市场对每单位销售额的估值显著提高。这可能与销售额增长预期、行业前景改善或其他市场因素有关。
- 市净率 (P/BV)
- 该比率在2021年至2024年期间呈现持续上升趋势，从6.62增长至8.66。2025年进一步大幅上升至16.9。这表明市场对公司净资产的估值不断提高，可能反映了公司资产质量的改善、盈利能力的增强或市场对公司未来增长潜力的认可。
总体而言，数据表明在2024年和2025年，市场对相关资产的估值发生了显著变化，各项估值比率均呈现大幅上升趋势。这种变化可能源于多种因素，包括盈利增长预期、行业前景改善、市场风险偏好变化或公司基本面的改善。需要进一步分析其他财务数据和市场信息，以更全面地了解这些变化背后的原因。
市净收入比 （P/E）
Caterpillar Inc.、 P/E计算，与基准测试的比较
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 流通在外的普通股数量1 | 465,287,332 | 477,932,024 | 499,377,269 | 516,345,490 | 535,888,051 | |
| 部分财务数据 (美元) | ||||||
| 归属于普通股股东的溢利 (以百万计) | 8,884) | 10,792) | 10,335) | 6,705) | 6,489) | |
| 每股收益 (EPS)2 | 19.09 | 22.58 | 20.70 | 12.99 | 12.11 | |
| 股价1, 3 | 774.20 | 353.32 | 321.91 | 248.70 | 203.64 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/E4 | 40.55 | 15.65 | 15.55 | 19.15 | 16.82 | |
| 基准 | ||||||
| P/E竞争 对手5 | ||||||
| Boeing Co. | 97.12 | — | — | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 35.55 | 30.00 | 35.88 | 27.93 | 27.77 | |
| GE Aerospace | 36.01 | 33.42 | 16.18 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 32.62 | 23.10 | 22.73 | 26.97 | 23.14 | |
| Lockheed Martin Corp. | 28.55 | 20.18 | 15.35 | 20.48 | 16.70 | |
| RTX Corp. | 39.61 | 36.25 | 38.31 | 27.59 | 36.79 | |
| P/E扇形 | ||||||
| 资本货物 | 39.12 | 41.71 | 25.10 | 40.21 | 57.31 | |
| P/E工业 | ||||||
| 工业 | 29.14 | 28.42 | 24.85 | 36.06 | 35.59 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-12-31), 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31).
1 根据拆分和股票股息调整的数据。
2 2025 计算
EPS = 归属于普通股股东的溢利 ÷ 流通在外的普通股数量
= 8,884,000,000 ÷ 465,287,332 = 19.09
3 截至Caterpillar Inc.年报备案日的收盘价
4 2025 计算
P/E = 股价 ÷ EPS
= 774.20 ÷ 19.09 = 40.55
5 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组财务数据的分析报告。
- 股价
- 数据显示，股价在2021年至2023年期间呈现持续增长的趋势。从2021年的203.64美元增长到2023年的321.91美元，增幅显著。2024年股价继续小幅上涨至353.32美元，但2025年则出现了大幅增长，达到774.2美元。这一增长速度表明市场对相关资产的预期发生了显著变化。
- 每股收益 (EPS)
- 每股收益在2021年至2023年期间也呈现增长趋势，从2021年的12.11美元增长到2023年的20.7美元。2024年进一步增长至22.58美元，但2025年则出现下降，降至19.09美元。虽然整体收益水平仍然较高，但2025年的下降值得关注，可能需要进一步分析其原因。
- 市盈率 (P/E)
- 市盈率在2021年至2023年期间呈现先升后降的趋势。从2021年的16.82上升到2022年的19.15，随后在2023年下降至15.55。2024年市盈率保持在15.65的水平，相对稳定。然而，2025年市盈率大幅上升至40.55。这一变化与股价的显著增长以及每股收益的下降相对应，表明市场对未来盈利增长的预期发生了变化，愿意为每一单位收益支付更高的价格。
总体而言，数据显示在2021年至2024年期间，各项指标均呈现增长或相对稳定的态势。然而，2025年的数据则显示出一些显著的变化，股价大幅上涨，每股收益略有下降，市盈率显著提高。这些变化可能反映了市场情绪的转变、行业前景的改变或其他影响公司估值的因素。建议对2025年的变化进行更深入的调查，以了解其根本原因和潜在影响。
营业收入价格比 （P/OP）
Caterpillar Inc.、 P/OP计算，与基准测试的比较
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 流通在外的普通股数量1 | 465,287,332 | 477,932,024 | 499,377,269 | 516,345,490 | 535,888,051 | |
| 部分财务数据 (美元) | ||||||
| 营业利润 (以百万计) | 11,151) | 13,072) | 12,966) | 7,904) | 6,878) | |
| 每股营业利润2 | 23.97 | 27.35 | 25.96 | 15.31 | 12.83 | |
| 股价1, 3 | 774.20 | 353.32 | 321.91 | 248.70 | 203.64 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/OP4 | 32.30 | 12.92 | 12.40 | 16.25 | 15.87 | |
| 基准 | ||||||
| P/OP竞争 对手5 | ||||||
| Boeing Co. | 42.88 | — | — | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 27.89 | 24.57 | 29.72 | 22.78 | 19.33 | |
| GE Aerospace | 28.45 | 26.78 | 27.11 | 19.88 | 17.46 | |
| Honeywell International Inc. | 27.68 | 17.71 | 18.15 | 20.84 | 20.68 | |
| Lockheed Martin Corp. | 18.53 | 15.35 | 12.49 | 14.06 | 11.56 | |
| RTX Corp. | 28.67 | 26.47 | 34.37 | 26.48 | 28.68 | |
| P/OP扇形 | ||||||
| 资本货物 | 28.87 | 28.93 | 22.37 | 25.20 | 22.96 | |
| P/OP工业 | ||||||
| 工业 | 23.41 | 23.03 | 20.78 | 19.86 | 22.38 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-12-31), 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31).
1 根据拆分和股票股息调整的数据。
2 2025 计算
每股营业利润 = 营业利润 ÷ 流通在外的普通股数量
= 11,151,000,000 ÷ 465,287,332 = 23.97
3 截至Caterpillar Inc.年报备案日的收盘价
4 2025 计算
P/OP = 股价 ÷ 每股营业利润
= 774.20 ÷ 23.97 = 32.30
5 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组财务数据的分析报告。
- 股价
- 数据显示，股价在2021年至2023年期间呈现显著增长趋势。从2021年的203.64美元增长至2023年的321.91美元，增幅较为明显。2024年股价继续小幅上涨至353.32美元，但2025年则出现了大幅增长，达到774.2美元。这一增长可能受到多种因素的影响，包括公司业绩、市场情绪以及宏观经济环境等。
- 每股营业利润
- 每股营业利润在2021年至2023年期间也呈现增长趋势。从2021年的12.83美元增长至2023年的25.96美元，表明公司的盈利能力有所提升。2024年继续增长至27.35美元，但2025年则出现下降，降至23.97美元。这可能表明公司面临一些盈利方面的挑战，或者受到某些一次性因素的影响。
- P/OP (市盈率/每股营业利润)
- P/OP比率在2021年至2023年期间呈现下降趋势。从2021年的15.87下降至2023年的12.4，表明投资者对公司每股营业利润的估值有所降低。2024年略有回升至12.92，但2025年则大幅上升至32.3。P/OP比率的显著上升可能表明市场对公司未来盈利增长的预期较高，或者股价上涨速度超过了每股营业利润的增长速度。需要注意的是，P/OP比率的变动也可能受到市场整体估值水平的影响。
总体而言，数据显示在2021年至2025年期间，股价和每股营业利润均呈现波动变化。尽管每股营业利润在2025年有所下降，但股价却大幅上涨，导致P/OP比率显著提升。这种差异可能需要进一步分析，以了解其背后的原因。投资者应密切关注公司未来的盈利能力和市场表现，以评估其投资价值。
市盈率 （P/S）
Caterpillar Inc.、 P/S计算，与基准测试的比较
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 流通在外的普通股数量1 | 465,287,332 | 477,932,024 | 499,377,269 | 516,345,490 | 535,888,051 | |
| 部分财务数据 (美元) | ||||||
| 机械、动力与能源销售 (以百万计) | 63,980) | 61,363) | 63,869) | 56,574) | 48,188) | |
| 每股销售额2 | 137.51 | 128.39 | 127.90 | 109.57 | 89.92 | |
| 股价1, 3 | 774.20 | 353.32 | 321.91 | 248.70 | 203.64 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/S4 | 5.63 | 2.75 | 2.52 | 2.27 | 2.26 | |
| 基准 | ||||||
| P/S竞争 对手5 | ||||||
| Boeing Co. | 2.05 | 1.98 | 1.66 | 1.90 | 1.87 | |
| Eaton Corp. plc | 5.29 | 4.58 | 4.98 | 3.31 | 3.03 | |
| GE Aerospace | 7.41 | 6.24 | 2.30 | 1.20 | 1.50 | |
| Honeywell International Inc. | 4.12 | 3.42 | 3.51 | 3.78 | 3.73 | |
| Lockheed Martin Corp. | 1.91 | 1.52 | 1.57 | 1.78 | 1.57 | |
| RTX Corp. | 3.01 | 2.14 | 1.78 | 2.14 | 2.21 | |
| P/S扇形 | ||||||
| 资本货物 | 3.69 | 2.77 | 2.26 | 2.09 | 2.09 | |
| P/S工业 | ||||||
| 工业 | 2.78 | 2.29 | 2.06 | 1.80 | 2.07 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-12-31), 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31).
1 根据拆分和股票股息调整的数据。
2 2025 计算
每股销售额 = 机械、动力与能源销售 ÷ 流通在外的普通股数量
= 63,980,000,000 ÷ 465,287,332 = 137.51
3 截至Caterpillar Inc.年报备案日的收盘价
4 2025 计算
P/S = 股价 ÷ 每股销售额
= 774.20 ÷ 137.51 = 5.63
5 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组财务数据的分析报告。
- 股价表现
- 数据显示，股价在2021年至2023年期间呈现持续增长的趋势。从2021年的203.64美元增长至2023年的321.91美元，增幅较为显著。2024年增长速度放缓，达到353.32美元。然而，2025年则出现了大幅增长，股价飙升至774.2美元，表明市场情绪可能发生了重大变化或公司基本面出现了显著改善。
- 每股销售额
- 每股销售额在2021年至2023年期间也呈现增长趋势，从2021年的89.92美元增加到2023年的127.9美元。2024年增长停滞，基本与2023年持平，为128.39美元。2025年，每股销售额进一步增长至137.51美元，但增幅低于股价的增长幅度。
- 市销率 (P/S)
- 市销率在2021年至2024年期间呈现温和的上升趋势，从2021年的2.26逐步增加到2024年的2.75。然而，2025年市销率大幅跃升至5.63，远高于前几年的水平。这一变化与股价的大幅增长相呼应，表明投资者对公司未来销售额增长的预期显著提高，或者市场对公司估值进行了重新评估。
- 综合观察
- 总体而言，数据显示公司在2021年至2024年期间保持了相对稳定的增长态势，每股销售额和市销率均呈现温和的上升趋势。然而，2025年则出现了显著的变化，股价和市销率均大幅增长，而每股销售额的增长相对温和。这可能表明市场对公司未来的增长潜力抱有更高的期望，或者存在其他影响估值的因素。需要进一步分析其他财务数据和市场信息，以更全面地了解这些变化背后的原因。
市净率 （P/BV）
Caterpillar Inc.、 P/BV计算，与基准测试的比较
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 流通在外的普通股数量1 | 465,287,332 | 477,932,024 | 499,377,269 | 516,345,490 | 535,888,051 | |
| 部分财务数据 (美元) | ||||||
| 归属于普通股股东的权益 (以百万计) | 21,318) | 19,491) | 19,494) | 15,869) | 16,484) | |
| 每股账面价值 (BVPS)2 | 45.82 | 40.78 | 39.04 | 30.73 | 30.76 | |
| 股价1, 3 | 774.20 | 353.32 | 321.91 | 248.70 | 203.64 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/BV4 | 16.90 | 8.66 | 8.25 | 8.09 | 6.62 | |
| 基准 | ||||||
| P/BV竞争 对手5 | ||||||
| Boeing Co. | 33.65 | — | — | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 7.48 | 6.16 | 6.07 | 4.04 | 3.63 | |
| GE Aerospace | 16.78 | 11.33 | 5.43 | 2.43 | 2.64 | |
| Honeywell International Inc. | 11.09 | 7.08 | 8.11 | 8.02 | 6.91 | |
| Lockheed Martin Corp. | 21.31 | 17.00 | 15.54 | 12.67 | 9.62 | |
| RTX Corp. | 4.09 | 2.88 | 2.05 | 1.97 | 1.95 | |
| P/BV扇形 | ||||||
| 资本货物 | 10.39 | 7.55 | 6.94 | 5.31 | 4.77 | |
| P/BV工业 | ||||||
| 工业 | 8.00 | 6.68 | 6.85 | 5.50 | 5.44 | |
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-12-31), 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31).
1 根据拆分和股票股息调整的数据。
2 2025 计算
BVPS = 归属于普通股股东的权益 ÷ 流通在外的普通股数量
= 21,318,000,000 ÷ 465,287,332 = 45.82
3 截至Caterpillar Inc.年报备案日的收盘价
4 2025 计算
P/BV = 股价 ÷ BVPS
= 774.20 ÷ 45.82 = 16.90
5 点击竞争对手名称查看计算结果。
以下是对一组年度财务数据的分析报告。
- 股价表现
- 数据显示，股价在2021年至2023年期间呈现稳定增长趋势。从2021年的203.64美元增长至2023年的321.91美元。2024年增长幅度略有放缓，达到353.32美元。然而，2025年则出现了显著的增长，股价飙升至774.2美元，表明该时期可能存在重大积极变化或市场情绪的转变。
- 每股账面价值 (BVPS)
- 每股账面价值在2021年至2025年期间总体上呈现上升趋势。从2021年的30.76美元开始，略有下降至2022年的30.73美元，随后在2023年和2024年分别增长至39.04美元和40.78美元。2025年进一步增长至45.82美元，表明公司资产的净值在持续增加。
- 市净率 (P/BV)
- 市净率在2021年至2024年期间相对稳定，从2021年的6.62逐渐上升至2024年的8.66。这表明投资者对公司资产的估值在缓慢上升。然而，2025年市净率大幅跃升至16.9，与股价的显著增长相呼应。这一变化可能表明投资者对公司未来增长潜力的预期大幅提高，愿意支付更高的溢价来购买公司的净资产。
总体而言，数据显示公司在2021年至2025年期间的财务状况和市场表现均呈现积极趋势。股价和每股账面价值均持续增长，市净率的显著提升表明投资者对公司的信心增强。2025年的数据表明可能存在一个重要的转折点，值得进一步调查以确定其根本原因。