现金流量表
季度数据
现金流量表提供有关公司在一个会计期间的现金收入和现金支付的信息，显示这些现金流量如何将期末现金余额与公司资产负债表上显示的期初余额联系起来。
现金流量表由经营活动提供（用于）的现金流量、投资活动提供（用于）的现金流量以及筹资活动提供（用于）的现金流量三部分组成。
付费用户专区
免费试用
本周免费提供International Business Machines Corp.页面：
数据隐藏在后面： 。
这是一次性付款。没有自动续订。
我们接受：
International Business Machines Corp.、合并现金流量表（季度数据）
以百万计
根据报告： 10-K (报告日期： 2025-12-31), 10-Q (报告日期： 2025-09-30), 10-Q (报告日期： 2025-06-30), 10-Q (报告日期： 2025-03-31), 10-K (报告日期： 2024-12-31), 10-Q (报告日期： 2024-09-30), 10-Q (报告日期： 2024-06-30), 10-Q (报告日期： 2024-03-31), 10-K (报告日期： 2023-12-31), 10-Q (报告日期： 2023-09-30), 10-Q (报告日期： 2023-06-30), 10-Q (报告日期： 2023-03-31), 10-K (报告日期： 2022-12-31), 10-Q (报告日期： 2022-09-30), 10-Q (报告日期： 2022-06-30), 10-Q (报告日期： 2022-03-31), 10-K (报告日期： 2021-12-31), 10-Q (报告日期： 2021-09-30), 10-Q (报告日期： 2021-06-30), 10-Q (报告日期： 2021-03-31).
以下是对所提供数据的分析总结。
- 净利润（亏损）趋势
- 在观察期内，净利润呈现显著波动。2021年上半年表现强劲，随后在下半年有所下降。2022年，净利润出现大幅亏损，但在2022年末和2023年初迅速反弹。2023年全年净利润保持相对稳定，并在2024年再次出现亏损，随后在2025年上半年显著回升，并在年末达到峰值。这种波动性可能反映了业务周期、市场条件或重大事件的影响。
- 折旧与摊销
- 折旧和资本化软件及无形资产的摊销在整个期间内保持相对稳定，但呈现逐渐下降的趋势。折旧金额从2021年的1052百万逐渐下降到2025年的586百万。摊销金额也呈现类似趋势，从2021年的620百万下降到2025年的710百万。这可能表明公司正在减少对固定资产和无形资产的投资，或者资产的使用寿命已接近结束。
- 基于股票的薪酬
- 基于股票的薪酬支出在观察期内持续增加，从2021年的213百万增加到2025年的430百万。这表明公司可能正在更多地依赖股票激励来吸引和留住人才。
- 经营活动现金流
- 经营活动产生的现金净额在观察期内波动较大。2021年和2022年初表现强劲，但在2022年下半年大幅下降。2023年现金流显著改善，并在2024年和2025年保持较高水平。这种波动性与净利润的波动趋势相符，表明经营活动对公司现金流有重要影响。
- 投资活动现金流
- 投资活动产生的现金净额通常为负数，表明公司正在进行大量投资。尤其是在购买有价证券和其他投资方面，支出巨大。2023年和2024年，投资活动现金流出现显著下降，可能与收购业务和剥离业务有关。2025年，投资活动现金流有所回升，但仍为负数。
- 融资活动现金流
- 融资活动产生的现金净额波动较大，且通常为负数，表明公司正在偿还债务和支付股息。2022年，融资活动现金流为正数，可能与发行债券或其他融资活动有关。股息支付在整个期间内保持相对稳定。
- 现金及现金等价物净变化
- 现金及现金等价物的净变化在观察期内波动较大，与经营、投资和融资活动的现金流变化相对应。2021年和2022年出现大幅下降，但在2023年和2025年有所回升。这表明公司在管理现金流方面面临挑战，但也在努力改善现金状况。
- 其他重要观察
- “来自 Kyndryl 的分销”项目仅在2021年出现，金额为879百万，可能与业务重组或资产剥离有关。资产剥离、资产出售和其他方面的净（收益）损失在某些时期内出现较大波动，表明公司可能正在进行资产重组。经营资产和负债的变化也呈现波动性，可能反映了公司运营周期的变化。
总体而言，数据显示公司财务状况在观察期内经历了显著变化。净利润和现金流波动较大，可能受到多种因素的影响。公司正在积极进行投资和融资活动，以支持其业务发展。未来需要进一步分析这些趋势，以了解公司的长期财务状况和发展前景。