现金流量表
季度数据
现金流量表提供有关公司在一个会计期间的现金收入和现金支付的信息,显示这些现金流量如何将期末现金余额与公司资产负债表上显示的期初余额联系起来。
现金流量表由经营活动提供(用于)的现金流量、投资活动提供(用于)的现金流量以及筹资活动提供(用于)的现金流量三部分组成。
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根据报告: 10-Q (报告日期: 2025-06-30), 10-Q (报告日期: 2025-03-31), 10-K (报告日期: 2024-12-31), 10-Q (报告日期: 2024-09-30), 10-Q (报告日期: 2024-06-30), 10-Q (报告日期: 2024-03-31), 10-K (报告日期: 2023-12-31), 10-Q (报告日期: 2023-09-30), 10-Q (报告日期: 2023-06-30), 10-Q (报告日期: 2023-03-31), 10-K (报告日期: 2022-12-31), 10-Q (报告日期: 2022-09-30), 10-Q (报告日期: 2022-06-30), 10-Q (报告日期: 2022-03-31), 10-K (报告日期: 2021-12-31), 10-Q (报告日期: 2021-09-30), 10-Q (报告日期: 2021-06-30), 10-Q (报告日期: 2021-03-31), 10-K (报告日期: 2020-12-31), 10-Q (报告日期: 2020-09-30), 10-Q (报告日期: 2020-06-30), 10-Q (报告日期: 2020-03-31).
从该季度财务数据中可以观察到几项重要的趋势和变化。首先,净利润表现出明显的波动性。期间内,净利润呈现出几次由亏转盈的趋势,尤其在2020年第三季度实现了显著的盈利,而2022年和2024年部分季度则出现亏损。其中,2024年部分季度尤其表现为亏损(如2024年3季度的-2874百万),显示盈利能力存在一定的波动和挑战。
经营租赁设备折旧和减值净额基本保持稳定,略有下降趋势,显示公司对租赁资产的管理较为平稳。与此同时,不动产的折旧、摊销和减值费用呈现逐步增加的趋势,尤其在2023年和2024年,显示公司在不动产资产方面的资本支出增长,可能反映扩大或更新资产的策略。
外币重新计量和交易(收益)损失波动较大,部分季度出现正向收益,这表明公司在海外业务中遇到汇率波动的影响,导致一定的收益变动,而在某些时期也出现亏损,反映外汇市场的波动对财务表现产生影响。
非合并关联公司未分配(收益)亏损的净额表现出较大的变动,特别是在2022年和2024年,出现极高的收益(如2024年6月的4405百万),显示公司通过非控股股东的权益调整获得了较大收益或亏损调整,可能反映关联公司财务状况的重大变化。
养老金缴款和OPEB支付持续为负,说明公司在这方面有持续的现金流出,但养老金和OPEB(收入)损失表现出减缓趋势,甚至在2023年转为正值,表明公司在养老金和退休福利方面的财务状况有所改善,或在相关资产的调整方面取得了积极成效。
递延税款准备金的变化较为剧烈,尤其在2024年出现大幅波动(如-1276百万),可能与税务策略或暂时性税务调整有关。其他经营性资产和负债变动波动较大,显示公司在资产和负债结构方面经历了频繁的调整或重组,反映出经营活动中较高的资产流动性和结构调整的需求。
现金流方面,经营活动现金净额总体呈现正增长态势,尽管期间存在几次大幅波动。特别是在2020年第三季度,现金流达到高点(6815百万),显示公司在运营中仍能生成充足的现金流。另一方面,投资活动中的现金净流出一直居高不下,其数值范围不断扩大,反映公司在资本支出和投资方面持续投入,尤其在购买租赁车辆和其他投资活动中体现较强的现金支出压力。
筹资活动方面,发行债务资金在历史上保持较高水平,且多次超过十亿元,显示公司依赖债务融资以支持运营和投资。偿还债务亦表现活跃,尤其在2022年和2024年,偿还金额大幅增加,表明公司在调整债务结构或偿还债务压力显著增强。另外,股票相关交易方面,2024年前后公司进行了大量股份回购或发行,伴随股息支付,反映企业在资本结构管理和股东回报方面采取了积极措施。
汇率变动对现金流也产生一定影响,尤其在2024年,汇率波动导致现金减少(-3751百万),显示外汇风险对公司财务的冲击不可忽视。整体来看,公司在短期债务管理上表现活跃,负债净变动面临压力,但仍能通过发行债务和现金流管理维持运营。
总结而言,该公司资产流动性较强,现金流较为健康,但盈利波动较大,受外部汇率变化和内部资产结构调整的影响显著。未来若能在盈利稳定性和负债控制方面加强,将有助于增强整体财务稳健性和抗风险能力。